- Аналитика
- Новости и инструменты
- Новости рынков
Новости и прогнозы рынков CFD — 21-07-2023
- За последние 30 дней 75% альткоинов превзошли по показателям биткоин, свидетельствуя о том, что июль - месяц альткоинов.
- Снижение доминирующего положения биткоина и повышение доходности альткоинов способствовали запуску сезона альткоинов в июле.
- Альткоины, как правило, растут, когда растет индекс Nasdaq, ориентированный на технологический сектор США, и сейчас, по мере приближения индекса к историческому максимуму в 15 871 пункт, начинается сезон альткоинов.
Альтсезон - это короткий период, когда деньги перетекают из биткоина в альткоины, что приводит к росту цен на криптовалюты. По данным трекера Blockchaincenter.net, июль является месяцем альткоинов.
Альткоины опережают биткоин в июле, открывая сезон альтов
Для того чтобы подтвердить наступление альтсезона, по данным Blockchaincenter.net, 75% из 50 ведущих криптовалют должны показать более высокие результаты, чем биткоин, в течение 30 дней. За последние тридцать дней, исключая стабильные монеты и токены, обеспеченные активами, активы из топ-50 постоянно опережали биткоин.
Показатели топ-50 альткоинов, отслеживаемые Blockchaincenter.net
Согласно индексу альтсезона, альткоины начали новый сезон в июле 2023 года. Трекер дает показание 88 по шкале от 0 до 100. Если значение больше 75, то текущая ситуация считается сезоном альткоинов.
Альткоины. Июль
За последние тридцать дней доминирование биткоина снизилось с 48,02% до 46,55%, что послужило катализатором роста цен на альткоины и способствовало перемещению капитала из BTC в альткоины. Кроме того, частичная победа Ripple над американским финансовым регулятором SEC способствовала росту цен на такие альткоины, как Chainlink (LINK), Solana (SOL), Polygon (MATIC) и другие.
Как правило, альткоины растут, когда растет американский индекс Nasdaq. На момент написания статьи индекс находился на уровне 14 084, приближаясь к своему историческому максимуму 15 871, установленному в декабре 2021 года. Это может быть сигналом приближающегося сезона альткоинов в III квартале 2023 года.
Стратеги Credit Suisse сохраняют "бычий" прогноз по золоту.
Недельное закрытие ниже 1 875 укрепит долгосрочный боковой диапазон
Поскольку доллар США завершил формирование крупной медвежьей модели продолжения и ожидается его дальнейшее существенное ослабление, мы сохраняем нашу давнюю точку зрения на то, что рынок нащупает значимое основание в районе $1 900/1 890 и что в перспективе он нацелится на повторный тест основного сопротивления в районе рекордных максимумов на $2 063/2 075 долл.
Мы по-прежнему склоняемся к тому, что позднее в этом году произойдет прорыв к новым рекордным максимумам, что откроет дверь для роста цены к $2150, а затем к $2 355/65.
Однако недельное закрытие ниже $1 875 приведет к укреплению долгосрочного бокового диапазона и падению цены к следующей поддержке на уровне $1 810/05 .
По мнению экономистов ANZ Bank, сектор экологически чистых энергетических технологий становится все более важным фактором, стимулирующим спрос на цветные металлы.
Чистая энергия питает металлы
На фоне ускорения процесса перехода к новой источникам энергии в центре внимания оказались важные минералы. Однако и традиционные цветные металлы, вероятно, будут пользоваться повышенным спросом, поскольку их значение возрастает.
Спрос на медь и никель уже достиг критических объемов, и в 2022 году их доля на рынке составит 22% и 27% соответственно. Более того, в ближайшие три года ожидается значительное увеличение темпов повышения этих уровней в условиях роста экономики. Настолько, что даже рост традиционных отраслей, таких как строительство и производство, который будет ниже среднего, не помешает общему спросу демонстрировать высокие темпы роста.
На данный момент влияние высокого спроса на экологически чистые энерготехнологии на настроение рынка, скорее всего, останется сдержанным. Ситуация может измениться, когда более широкая рыночная конъюнктура перестанет омрачаться такими проблемами, как инфляция и процентные ставки.
В последнее время канадский доллар смог немного отыграться и укрепить свои позиции. Экономисты Commerzbank анализируют дальнейшие перспективы луни.
EUR/CAD должен отразить ожидаемое укрепление евро
Мы отмечаем дальнейший сдержанный потенциал восстановления курса канадского доллара по отношению к доллару США, поскольку экономика страны находится в хорошей форме, а Банк Канады придерживается "ястребиной" позиции. CAD выиграет, если разница в процентных ставках между ФРС и Банком Канады сократится или станет положительной в среднесрочной перспективе.
Пара EUR/CAD должна отразить ожидаемое нами временное укрепление евро.
Источник: Commerzbank
Экономисты ING анализируют перспективы пары EUR/USD в преддверии заседания ФРС на следующей неделе.
Доллар может получить поддержку от "ястребиного" сценария ФРС
Поскольку рынок позиционируется, готовясь к циклической распродаже доллара в ближайшие месяцы и кварталы, мы полагаем, что еще одно заседание ФРС, в котором регулятор выступит с "ястребиной" позицией, может привести к небольшому росту доллара.
Фейерверков, конечно, не ожидается, но пара EUR/USD может вернуться к области 1.1050 на фоне рисков, связанных с заседанием ФРС.
Читайте также: EUR/USD: возможности для дальнейших потерь могут быть ограничены - Scotiabank
- EUR/USD торгуется на недельных минимумах вблизи 1.1100.
- Далее на пути медведей находится ключевой уровень 1.1000.
EUR/USD по-прежнему остается под давлением продаж и торгуется в нижней части недельного диапазона в районе 1.1100.
Недавняя тенденция к росту теперь кажется ослабленной, и, похоже, в ближайшей перспективе пару ожидают дальнейшие потери. При этом устойчивое падение ниже недельного минимума 1.1111 может побудить пару атаковать психологическое препятствие на уровне 1.1000.
Если рассматривать более долгосрочную перспективу, то позитивный прогноз по паре остается неизменным, пока она находится выше 200-дневной SMA, расположенной сегодня на уровне 1,0687.
Дневной график EUR/USD
- Индекс DXY развивает внутринедельный отскок и преодолевает отметку 101.00.
- Ближайшая область сопротивления находится на 102.60.
Индекс доллара DXY набирает дальнейший импульс и в конце недели фиксирует недельные максимумы к северу от ключевого барьера 101,00.
Более серьезная попытка роста индекса должна преодолеть зону 102.60, где сходятся 55-дневная и 100-дневная SMA. К северу от этого уровня находится июльский максимум (в районе 103,50), а также ключевая 200-дневная SMA на 104,06.
Если рассматривать более широкую картину, то пока индекс находится ниже 200-дневной SMA, прогноз по нему остается негативным.
Дневной график DXY
Цена на золото выигрывает от спекуляций о прекращении повышения ставки ФРС. Экономисты Commerzbank анализируют перспективы XAU/USD.
ФРС в последний раз повысит процентные ставки на 25 б.п. на следующей неделе
Ослабление экономических данных в последнее время и снижение инфляции позволяют предположить, что ФРС в последний раз (на данный момент) повысит процентные ставки на 25 базисных пунктов на следующей неделе.
При этом председатель ФРС Пауэлл, как предполагается, оставит открытой дверь для еще одного повышения ставки, а значит, соответствующие данные вполне могут спровоцировать повторные спекуляции на тему очередного повышения ставки в ближайшие недели. Иными словами, цена на золото не будет застрахована от неудач.
- EUR/JPY ускоряет рост к новым максимумам 2023 года, преодолев отметку 158,00.
- В ближайшей перспективе вероятен дополнительный рост.
EUR/JPY продолжает расти и достигает нового максимума 2023 года над отметкой 158,00.
При этом кросс остается в режиме восстановления, и продолжение восходящего тренда, как ожидается, рано или поздно бросит вызов ключевому круглому уровню 160,00.
Долгосрочный прогноз по кроссу выглядит наиболее вероятным сценарием, пока он находится выше 200-дневной SMA, расположенной сегодня на уровне 146,22.
Дневной график EUR/JPY
Доллар США продолжает восстановление в преддверии выходных. Шон Осборн, главный валютный стратег Scotiabank, анализирует перспективы доллара.
Пока это еще не сигнал к серьезному развороту
Отскок доллара США на этой неделе дает инвесторам некоторую передышку после недавних потерь и может отражать перепозиционирование рынка, поскольку инвесторы начинают фокусироваться на решениях по монетарной политике FOMC (среда) и ЕЦБ (четверг) на следующей неделе.
Отскок на этой неделе сделал достаточно, чтобы сдержать распродажу, но пока еще не является сигналом к серьезному развороту тренда по доллару, который в последние недели демонстрировал слабость. Я по-прежнему считаю, что потенциал роста доллара США в целом ограничен.
- Розничные продажи в Канаде в мае увеличились более медленными темпами, чем ожидалось.
- После выхода данных USD/CAD торгуется на положительной территории выше уровня 1.3200.
Розничные продажи в Канаде в мае выросли на 0,2% в месячном исчислении, сообщило в пятницу Статистическое управление Канады. Данное значение последовало за 1%-ным ростом, зафиксированным в апреле (пересмотренным с 1,1%), и оказалось ниже рыночных ожиданий 0,5%.
Розничные продажи без учета автотранспорта за тот же период не изменились по сравнению с прогнозом аналитиков, ожидавших роста на 0,3%.
Реакция рынка
Курс USD/CAD вырос в качестве первоначальной реакции на этот отчет и на момент написания торговался с внутридневным повышением на 0,25% в районе отметки 1,3205.
Пара GBP/USD торгуется с ослаблением в районе 1,2850. Экономисты Scotiabank анализируют перспективы пары.
Низкое закрытие недели усилит "встречный ветер" для британского фунта
Пять дней чистого падения и шестой, который, возможно, будет сегодня, отражают ослабленный настрой британского фунта. Низкое закрытие недели усилит встречный ветер для британского фунта.
На краткосрочном графике трендовый импульс ослаб, и низкое закрытие недели (вероятное на данном этапе) усилит давление на цену.
Потери фунта остановились около отметки 1,2850, которая была сопротивлением в июне во время ралли фунта, но низкое закрытие этой недели может привести к углублению потерь до уровня трендовой поддержки 1,27, построенной от мартовского минимума.
Австралийский доллар получил кратковременный толчок со стороны данных по занятости, опубликованных в четверг, но этот импульс быстро испарился на фоне укрепления доллара США. Экономисты Commerzbank анализируют перспективы австралийского доллара.
Между данными по рынку труда Австралии и данными по инфляции
Рынок труда, похоже, пока не ощущает последствий значительного повышения процентных ставок РБА, как ожидалось.
На следующей неделе в среду будут опубликованы данные по инфляции за II квартал, которые станут последними данными перед очередным заседанием по денежно-кредитной политике в начале августа. Скорее всего, инфляция за второй квартал еще больше ослабнет. Интересным будет вопрос: насколько? Ведь именно эти данные являются ключевыми для предстоящего политического решения РБА.
Пока валютный рынок, похоже, не определился, последует ли еще одно повышение ставки. Относительно сильный рынок труда говорит в пользу такого вердикта, что также объясняет первоначальную бурную реакцию австралийского доллара. Однако более важным фактором является инфляция. Если она не упадет так сильно, как ожидалось, то РБА, скорее всего, проведет еще одно повышение ставки.
Пара EUR/USD отходит от достигнутого ранее максимума и вновь тестирует поддержку в области 1,11+. Экономисты Scotiabank анализируют перспективы пары.
На дневном и недельном осцилляторах основные трендовые сигналы остаются бычьими
Краткосрочный технический фон по евро остается ослабленным после вчерашних потерь, но минимум четверга остается основанием диапазона, по крайней мере, на данный момент, а базовые трендовые сигналы остаются бычьими на дневном и недельном осцилляторах.
Возможности для дальнейшего углубления потерь евро могут быть ограничены.
Мы отмечаем поддержку на уровне 1,1110 (уровень Фибо 38,2% коррекции июльского ралли) . Сопротивление (незначительный "бычий" триггер) находится на 1.1155.
Экономисты ING анализируют перспективы AUD/USD.
В сентябре может образоваться бычий "карман"
Мы можем увидеть "бычий карман" в паре в сентябре, когда данные по австралийскому CPI могут четко продемонстрировать влияние значительного повышения тарифов на электроэнергию, вступающего в силу в июле, и заставить РБА повысить ставки, в то время как ФРС будет придерживаться своего улучшенного прогноза по инфляции.
Жесткий подход РБА, с зависимостью от поступающих данных, может оставить большее пространство для спекуляций на тему ужесточения. Неудовлетворительная история экономического роста Китая все еще может сдерживать рост пары, однако благодаря дополнительным стимулам Пекина есть возможности для улучшения ситуации.
Мы ориентируемся на уровень 0,72 в первом квартале 2024 года.
Экономисты ING анализируют перспективы USD/CNY.
Разворот цикла доллара может помочь укрепить вершину по USD/CNY на уровне 7,25/30
Похоже, сейчас у участников рынка совсем мало уверенности в том, что китайские политики готовятся дать толчок национальной экономике.
Разворот общего цикла доллара США может помочь укрепить вершину в паре USD/CNY на уровне 7,25/30, но привести доводы в пользу выраженного снижения USD/CNY сейчас довольно трудно.
Прогноз по курсу USD/CNY - 1М 7,30 3М 7,25 6М 7,10 12М 6,80
Читайте также: К концу третьего квартала 2023 года пара USD/CNY достигнет 7,00, к концу четвертого квартала - 6,80 - MUFG
Доллар США продолжает торговаться на более высоких уровнях после сильного отскока в четверг. Экономисты MUFG Bank анализируют перспективы бакса.
Замедление инфляции должно дать ФРС больше уверенности в том, что ставки в настоящее время являются достаточно ограничительными
Замедление инфляции должно дать ФРС больше уверенности в том, что ставки в настоящее время являются достаточно ограничительными, и если инфляция продолжит снижаться, приближаясь к целевому уровню инфляции ФРС, то это откроет возможности для снижения ставок в следующем году.
Сочетание снижения ставок в США в ответ на замедление инфляции в США и более мягкой посадки экономики США должно стать неблагоприятной комбинацией факторов для доллара США.
Дальнейшая коррекция USD/CNH пока выглядит не слишком веротяным сценарием, комментируют экономисты UOB Group.
Ключевые тезисы
24-часовой прогноз: Сильнейшая распродажа, в результате которой доллар США упал на 0,81% (закрытие в Нью-Йорке - 7,1736), стала для нас неожиданностью (мы прогнозировали, что доллар будет торговаться в диапазоне). Несмотря на сильную перепроданность, слабость доллара США еще не стабилизировалась. Учитывая перепроданность, USD вряд ли сможет пробить основной уровень поддержки на 7.1500. Если же доллар пробьется выше 7.2200 (незначительное сопротивление находится на уровне 7.2000), то это будет означать, что слабость доллара стабилизировалась.
Следующие 1-3 недели: Наш прогноз от 19 июля (спот на 7.1950) предполагал, что после резкого падения за последнюю неделю доллар США вряд ли будет слабеть дальше. В настоящее время он, скорее всего, будет торговаться в диапазоне, вероятно, между 7.1500 и 7.2500.
Экономисты MUFG Bank обсуждают перспективы юаня.
В среднесрочной перспективе китайский юань будет укрепляться на фоне улучшения экономической активности
В ближайшей перспективе мы ожидаем сохранения волатильности пары USD/CNH с медвежьим уклоном для USD/CNY, а в среднесрочной перспективе мы по-прежнему считаем, что CNY будет укрепляться на фоне улучшения экономической ситуации.
Мы ожидаем, что к концу III квартала 2023 г. курс USD/CNY достигнет отметки 7,00, а к концу IV квартала 2023 г. - 6,80.
Слабость пары GBP/USD рассматривается как временная и коррективная в преддверии нового ралли, считают аналитики Credit Suisse.
Прорыв ниже уровня 1,2749/40 будет свидетельствовать о более согласованном откате/консолидации
Хотя мы видим возможность для более глубокого отката, мы считаем это временной неудачей, которая приведет к укреплению до недавнего максимума 1,3143, а затем к 1,3299 и нашей основной цели - 78,6% коррекции падения 2021/2022 гг. на уровне 1,3400/14.
Ключевой поддержкой является восходящий тренд с сентября прошлого года и минимум прошлой недели на уровне 1,2749/40, который в идеале удержать должен устоять на закрытии. Пробой этой отметки будет означать более активный откат/консолидацию с поддержкой на уровне 1,2672, но в идеале - на уровне минимума конца июня 1,2590.
На данный момент пара EUR/USD может быть ограничена на уровне 1.1275, но аналитики Credit Suisse ожидают возможного роста до 1.1700.
61,8% коррекции нисходящего тренда 2021/2022 гг. на уровне 1,1275 на данный момент является ограничивающим уровнем
Хотя мы считаем, что уровень 61,8% коррекции нисходящего тренда 2021/2022 гг. на отметке 1,1275 пока ограничивает рост, и может обусловить откат/консолидацию мы ожидаем четкого и продолжительного прорыва вверх в ближайшее время. Следующим сопротивлением будет 1.1391/96, затем 1.1495 и, в конечном итоге, наша основная цель 1.1703/1.1748 - минимум марта 2021 г. и 78,6% коррекция падения 2021/2022 гг.
Поддержка для отката первоначально ожиждается на уровне 1.1097/93, затем 1.1013, а 1.0943 в идеале будет удерживать при боллее глубоком откате.
Главный валютный дипломат Японии Масато Канда выступил со словесной интервенцией, чтобы спасти японскую иену после того, как она упала на фоне сообщений о том, что Банк Японии (BoJ) может оставить свои политические настройки без изменений на следующей неделе.
Ключевые тезисы
Внимательно наблюдаем за валютным рынком .
Чрезмерные движения на валютном рынке нежелательны.
Реакция рынка
Пара USD/JPY сократила рост на фоне вышеупомянутых комментариев и на момент написания статьи торговалась на уровне 141,65. Она по-прежнему растет на 1,18% по итогам дня.
Экономисты ING анализируют перспективы USD/JPY в преддверии заседания Банка Японии, которое состоится в следующую пятницу.
Ожидания по поводу корректировки политики управления кривой доходности выглядят очень низкими
Что касается Банка Японии, то ожидание каких-либо изменений в политике регулирования кривой доходности представляется очень низким (возможно, даже слишком низким), учитывая, что доходность 30-летних японских государственных облигаций (JGB) снижается, а на форвардном рынке доходность 10-летних JGB оценивается в 50 б.п. через три месяца и только в 55 б.п. через шесть месяцев. Если бы рынок ожидал изменения политики, то цены на эти 10-летние облигации должны были бы быть гораздо выше.
До заседания Банка Японии в следующую пятницу пара USD/JPY вполне может дрейфовать к области 141,15/142,00.
EUR/USD вновь оказалась под медвежьим давлением и пробилась ниже уровня 1.1200 в четверг. Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сензегер, "в пятницу пара остается относительно спокойной и колеблется в узком канале выше 1.1100. Технический прогноз на ближайшую перспективу показывает, что медвежья тенденция сохраняется, но инвесторы могут воздержаться от открытия крупных позиций в преддверии ключевых макроэкономических событий следующей недели.
Число первичных обращений за пособием по безработице в США за неделю, завершившуюся 15 июля, снизилось до 228 000, сообщило в четверг Министерство труда США. На фоне этих данных, свидетельствующих о напряженной ситуации на рынке труда, доходность 10-летних казначейских облигаций США резко выросла, а доллар США (USD) опередил своих конкурентов на американской сессии.
В начале пятницы фьючерсы на фондовые индексы США торгуются с небольшим повышением. Позитивное открытие торгов на Уолл-стрит может затруднить сохранение силы доллара США.
Тем не менее, в США не будет выхода важных данных, и движения EUR/USD могут остаться сдержанными, независимо от изменений в восприятии риска.
На следующей неделе Федеральная резервная система (ФРС) и Европейский центральный банк (ЕЦБ) объявят решения по денежно-кредитной политике".
Аналитик FXStreet Эрен Сензегер комментирует технические перспективы пары:
"EUR/USD вновь оказалась под медвежьим давлением и пробилась ниже уровня 1.1200 в четверг. В пятницу пара остается относительно спокойной и колеблется в узком канале выше 1.1100.
Индикатор относительной силы (RSI) на четырехчасовом графике остается значительно ниже уровня 50, удерживаясь при этом выше 30, что говорит о том, что у EUR/USD есть еще пространство для снижения, прежде чем наступит техническая перепроданность.
1.1100 (38,2% коррекция Фибоначчи последнего восходящего тренда) выступает в качестве первой поддержки перед 1.1050 (100-периодная простая скользящая средняя (SMA), 50% коррекция Фибоначчи) и 1.1000 (психологический уровень, 61,8% коррекции Фибоначчи).
Если пара поднимется выше 1.1160 (23,6% коррекции), то возможен дополнительный рост в направлении 1.1180 (50-периодная SMA) и 1.1200 (психологический уровень, статический уровень, 50-периодная SMA)"
Вот что необходимо знать в пятницу, 21 июля:
Японская иена остается под сильным давлением продаж в пятницу на фоне сообщений о том, что Банк Японии (BoJ) не будет вносить никаких изменений в свою стратегию регулирования кривой доходности на следующей неделе. Индекс доллара США продолжает расти после сильного восстановления в четверг на фоне осторожной позиции рынка. Розничные продажи в Канаде за июнь станут единственным релизом в экономическом календаре в преддверии выходных.
В пятницу агентство Reuters со ссылкой на пять осведомленных источников сообщило, что Банк Японии склоняется к сохранению стратегии управления кривой доходности (YCC) на заседании, которое состоится на следующей неделе. На фоне первоначальной реакции на этот заголовок пара USD/JPY набрала бычий импульс и поднялась до самого высокого за последние 10 дней уровня выше 141,50. Между тем, данные из Японии показали, что национальный индекс потребительских цен (CPI) в июне вырос до 3,3% в годовом исчислении с 3,2% в мае. Это значение оказалось ниже рыночных ожиданий в 3,5%. Отражая общее ослабление японской иены, пара EUR/JPY в последний раз за день выросла более чем на 1% до 157,55, а пара GBP/JPY поднялась на 1,1% до 182,25.
Пара EUR/USD потеряла в четверг почти 100 пунктов и достигла самого слабого за неделю уровня ниже 1,1120. В начале пятницы пара по-прежнему испытывает трудности с отскоком и колеблется в узком канале выше 1.2100.
В четверг GBP/USD закрыла пятый день подряд на отрицательной территории, и на этой неделе пара уже упала почти на 2%. В пятницу Управление национальной статистики Великобритании сообщило, что розничные продажи в июне выросли на 0,7% в месячном исчислении, что значительно превысило ожидания рынка относительно роста на 0,2%. Тем временем министр финансов Великобритании Джереми Хант заявил, что результаты начнут появляться, если они будут придерживаться своего плана по снижению инфляции вдвое. Пара GBP/USD никак не отреагировала на эти комментарии и на момент написания торговалась с небольшим понижением в течение дня на уровне 1,2850.
Под давлением растущей доходности казначейских облигаций США цена на золото утратила бычий импульс и закрылась в четверг в красном цвете. В начале пятницы пара XAU/USD остается под давлением "медведей" и продолжает снижаться к отметке 1 960 долл.
Биткойн в четверг поднялся выше отметки 30 000 долларов, но не смог закрыться над ней. В начале пятницы BTC/USD торгуется без изменений в течение дня на уровне около $29 800. Ethereum не может сделать решительного движения ни в одну из сторон и в преддверии выходных продолжает боковое движение вблизи отметки 1900 долл.
Фунт отрывается от минимумов. Экономисты Société Générale анализируют техническую перспективу GBP/USD.
Ожидается первоначальный отскок, однако уровень 1.3025, скорее всего, будет сдерживать рост.
Восходящее движение GBP/USD столкнулось с жестким сопротивлением вблизи уровней проекции 1.3100/1.3180, которые также являются верхней границей многомесячного канала. Устойчивая волна отката привела к возврату к пику июня и более крутой линии восходящего тренда на уровне 1.2850/1.2790; это первый уровень поддержки. Ожидается первоначальный отскок, однако уровень 1.3025, 61,8% коррекции недавнего движения вниз, скорее всего, будет сдерживающим.
Если пара не сможет отстоять 1.2850/1.2790, не исключен повторный тест нижней границы канала на уровне 1.2600.
В пятницу агентство Reuters со ссылкой на пять источников, знакомых с вопросом, сообщило, что Банк Японии склоняется к сохранению стратегии управления кривой доходности (YCC) на заседании, которое состоится на следующей неделе.
"Инфляция ускоряется сильнее, чем ожидалось. Однако ключевой вопрос заключается в том, будет ли этот рост устойчивым, что в значительной степени зависит от корпоративных прибылей и прогноза заработной платы на следующий год", - сказал один из источников Reuters.
Реакция рынка
Пара USD/JPY резко выросла на фоне первоначальной реакции на этот заголовок. На момент написания пара выросла почти на 1%, достигнув отметки 141,40.
По мнению экономиста Ли Сью Энн и стратега по рынкам Квек Сер Леанг из UOB Group, в ближайшие несколько недель пара AUD/USD должна торговаться в диапазоне от 0,6700 до 0,6865.
Ключевые тезисы
Прогноз на 24 часа: После того как в среду AUD упал до минимума 0,6750, мы вчера указали, что "падению не хватает импульса", и ожидали, что AUD будет консолидироваться в диапазоне 0,6750/0,6820. Однако AUD взлетел до максимума 0,6840, а затем снова упал и завершил день на отметке 0,6779 (+0,12%). Похоже, что основной тон смягчился, и сегодня есть вероятность того, что AUD опустится ниже 0,6750. Учитывая слабое понижательное давление, устойчивое падение ниже этого уровня маловероятно. Основная поддержка на уровне 0,6700 также вряд ли появится. Сопротивление находится на уровне 0,6805, за которым следует 0,6825.
Прогноз на1-3 недели: Наш вчерашний прогноз (19 июля, цена спот на 0,6775) остается в силе. Как было отмечено, недавнее нарастание восходящего импульса сошло на нет. В дальнейшем мы ожидаем, что AUD будет торговаться в диапазоне, вероятно, между 0,6700 и 0,6865.
Экономист Ли Сью Энн и стратег по рынкам Квек Сер Леанг из UOB Group считают, что в краткосрочной перспективе пара USD/JPY будет торговаться в диапазоне 138,00-141,00.
Ключевые тезисы
Прогноз на 24 часа: Наш вчерашний прогноз о том, что доллар будет торговаться в боковом диапазоне 138,80-140,05, оказался неверным. Вместо бокового движения доллар взлетел до 140,49, а затем отступил и закончил день на отметке 140,07 (+0,29%). Несмотря на относительно сильное продвижение, восходящий импульс не слишком усилился. Тем не менее, сегодня у доллара есть возможность подняться выше 140,50. Основное сопротивление на уровне 141,00 вряд ли окажется под угрозой. Поддержка находится на уровне 139,50, а затем 139,00.
Прогноз на 1-3 недели: К нашему вчерашнему обновлению (19 июля, цена спот на 139,55) добавить нечего. Как было отмечено, ослабление доллара, начавшееся в начале прошлой недели, стабилизировалось. В дальнейшем мы ожидаем, что доллар будет торговаться в диапазоне, вероятно, между 138,00 и 141,00.
В четверг наблюдалось падение пары EUR/USD. Экономисты ING анализируют перспективы пары.
Воссоединение
В результате падения пара EUR/USD восстановила связь как с краткосрочными дифференциалами ставок (по-прежнему широкими - почти 130 б.п. в пользу доллара), так и с по-прежнему круто инвертированной кривой доходности в США. Обе эти переменные должны измениться, чтобы EUR/USD начала большое циклическое ралли.
Возвращаясь к сегодняшнему дню, можно сказать, что пара EUR/USD может снизиться до уровня поддержки 1.1100/1115, но это может оказаться нижней границей диапазона перед началом заседаний центральных банков на следующей неделе.
Согласно предварительным данным CME Group, в четвеог показатель сократился вторую сессию подряд, теперь почти на 7 тыс. контрактов. В то же время торговые объемы оставались неустойчивыми и выросли примерно на 173,4 тыс. контрактов..
Природный газ: первое препятствие находится вблизи отметки $2,90
В четверг цены на природный газ заметно выросли и приблизились к ключевой области 2,80 долл. Однако дневной рост происходил на фоне снижения открытого интереса и намекает на то, что в ближайшей перспективе этот товар может ожидать коррекция. Пока же перед мартовским максимумом в $3,02 за MMBtu (3 марта) стоит надежный барьер в виде июньского пика в $2,878 (28 июня).
После выхода данных по розничным продажам министр финансов Великобритании Джереми Хант заявил, что "мы начнем видеть результаты, если будем придерживаться нашего плана по снижению инфляции вдвое".
Дополнительные комментарии
"Сейчас, как никогда, нам необходимо поддерживать дисциплину государственных финансов.
Мы находимся на решающем этапе и должны избегать необдуманных расходов".
Похожие публикации
- Розничные продажи в Великобритании в июне выросли на 0,7% в месячном исчислении против ожидавшихся 0,2%
Решение центрального банка ЮАР по ставке, принятое в четверг, оказалось жестким, как и ожидалось. Экономисты Commerzbank анализируют перспективы ранда.
Дверь остается широко открытой для дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики
Дверь остается открытой для дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики, что оказало умеренную поддержку ожиданиям рынка по повышению ставки и, вероятно, поддержало ранд. Ориентированный на стабильность подход ЦБ, вероятно, останется важным якорем для обменного курса ранда.
В среднесрочной и долгосрочной перспективе мы рекомендуем проявлять осторожность. В условиях сложной ситуации с процентными ставками и в связи с внутренними рисками курс ZAR, вероятно, будет оставаться под угрозой. В случае бегства от рисков на рынке существует риск серьезных потерь.
По мнению экономиста Ли Сью Энн и стратега по рынкам Квек Сер Леанг из UOB Group, хотя дальнейшее снижение GBP/USD остается в силе, существует сильная поддержка в районе 1,2780.
Ключевые тезисы
Прогноз на 24 часа: Хотя мы ожидали дальнейшего ослабления фунта стерлингов вчера, мы указали, что "условия сильной перепроданности могут ограничить дальнейшее падение тестом уровня 1.2850". Отскок в условиях сохраняющейся перепроданности говорит о том, что фунт вряд ли ослабнет еще больше. Сегодня GBP, скорее всего, будет торговаться в диапазоне 1,2835/1,2930.
Прогноз на 1-3 недели: После резкого падения фунта в среду, в нашем вчерашнем обновлении (20 июля, цена спот на 1.2935) мы подчеркнули, что "падение может продолжиться", однако указали, что фунт "должен пробиться ниже 1.2850, прежде чем станет вероятным более глубокий откат". Фунт упал до минимума 1.2840 в ходе торгов в Нью-Йорке, и нисходящий импульс усилился, хотя и не намного. Отсюда фунт может упасть еще ниже, но стоит отметить, что существует еще одна надежная поддержка на уровне 1.2780. С другой стороны, прорыв уровня 1.3000 ("сильный уровень сопротивления" вчера находился на отметке 1.3100) будет свидетельствовать о дальнейшем ослаблении фунта.
Согласно предварительным данным CME Group, в четверг показатель открытого интереса по фьючерсам на нефть понизился четвертую сессию подряд, на этот раз примерно на 18,3 тыс. контрактов. Торговые объемы тем временем, последовали этому примеру и сократились второй раз подряд, теперь примерно на 109,1 тыс. контрактов..
WTI: dосходящее движение по-прежнему ограничено 200-дневной SMA
В четверг цены на нефть WTI возобновили восходящий тренд. Однако рост произошел на фоне сокращения открытого интереса и объемов, что указывает на возможность коррекции в ближайшей перспективе. Пока что ключевая 200-дневная SMA, расположенная сегодня на уровне $76,82, продолжает сдерживать периодические попытки "быков".
Экономисты Commerzbank анализируют перспективы EUR/CZK.
Дрейф EUR/CZK в сторону снижения до второго полугодия 2023 года
Мы ожидаем, что курс EUR/CZK будет снижаться в течение второго полугодия 2023 г. по мере снижения инфляции и реального сектора экономики. Однако CNB, скорее всего, сохранит статус-кво денежно-кредитной политики, несмотря на такой спад. Если инфляция снизится с текущего уровня 11% до 6%-7%, то базовая ставка CNB в 7,00% уже не будет казаться слишком низкой, а реальная процентная ставка станет нейтральной или положительной. Это сделает позицию КНБ "ястребиной" по отношению к экономическому контексту, что, вероятно, окажет поддержку кроне до второго полугодия 2023 года.
Основной риск заключается в том, что в среднесрочной перспективе инфляция может не замедлиться, что вновь скажется на доверии к ЦБ. Более того, между правительством и центральным банком возникли разногласия, поскольку последний критикует экспансионистскую фискальную политику за то, что она является основной причиной высокой инфляции. Такое развитие событий может вновь повысить волатильность чешской кроны в следующем году, если инфляция, как мы ожидаем, окажется неустойчивой.
Источник: Исследования Commerzbank
Согласно предварительным данным CME Group, в четверг показатель открытого интереса по фьючерсам на золотовырос вторую сессию подряд, на этот раз всего на 162 контракта. Торговые объемы тем временем последовали за ним и выросли примерно на 35,2 тыс. контрактов, сохранив текущую динамику.
Золото: первоначальная поддержка возникает на уровне $1945
Заметный откат цен на золото в четверг произошел на фоне роста открытого интереса и объемов, что открывает возможности для дальнейшего ослабления в ближайшей перспективе. При этом ожидается, что желтый металл встретит первоначальную поддержку в районе уровня $1945 за тройскую унцию.
- Розничные продажи в Великобритании в июне составили 0,7% м/м, превысив прогнозы.
- Базовые розничные продажи в Великобритании в июне выросли на 0,8% по сравнению с предыдущим месяцем.
- GBP/USD возвращается к отметке 1.2900 на фоне благоприятных данных по розничной торговле в Великобритании.
Согласно последним данным Управления национальной статистики (ONS), опубликованным в пятницу, в июне объем розничной торговли в Великобритании вырос на 0,7% по сравнению с ожидавшимися 0,2% и 0,1% ранее. Основной показатель розничных продаж, исключающий продажи автомобильного топлива, вырос на 0,8% за месяц против 0,1% ожиданий и 0% в мае.
Годовой объем розничных продаж в Великобритании в июне снизился на 1,0% против ожидавшихся -1,5% и майского снижения на 2,3%, а базовый объем розничных продаж упал на 0,9% против ожидавшихся -1,6% и предыдущих -1,9%.
Основные показатели (по данным ONS)
Объем продаж в непродовольственных магазинах в июне 2023 г. вырос на 1,0% после падения на 0,5% в мае 2023 г.; универмаги и мебельные магазины сообщили, что летние распродажи и увеличение числа покупателей способствовали росту объема продаж.
Объем продаж в продовольственных магазинах в июне 2023 года вырос на 0,7% после падения на 0,4% в мае 2023 года; по отзывам некоторых супермаркетов, хорошая погода и промоакции способствовали росту продаж.
Объем продаж в розничной торговле, не связанной с магазинами, в июне 2023 года вырос на 0,2% после роста на 2,4% в мае 2023 года.
Объем продаж в магазинах автомобильного топлива в июне 2023 года снизился на 0,3% после роста на 1,7% в мае 2023 года.
Последствия для валютного рынка
Пара GBP/USD набирает обороты на фоне благоприятных данных по розничным продажам в Великобритании. На момент написания фунт торговался на уровне 1,2894, повысившись за день на 0,25%.
По мнению экономиста Ли Сью Энн и стратега по рынкам Квек Сер Леанг из UOB Group, дальнейшее снижение пары EUR/USD встретит твердую поддержку в районе 1,1010.
Ключевые тезисы
Прогноз на 24 часа: После падения евро до 1.1173 и его отскока мы вчера отметили, что "основной тон по-прежнему остается слабым", и придерживались мнения, что "есть шанс для евро повторно протестировать уровень 1.1175, прежде чем риск более продолжительного отскока возрастет". Вместо тестирования 1.1175 евро прорвался ниже этого уровня и упал до минимума 1.1117. Судя по всему, резкое падение еще может продолжиться. Однако условия перепроданности говорят о том, что устойчивое падение ниже 1.1090 маловероятно. Основная поддержка на уровне 1.1010 также вряд ли окажется под угрозой. Сопротивление находится на уровне 1.1170, за которым следует 1.1200.
Прогноз на -3 недели: После сохранения позитивной позиции по евро в течение более недели, вчера мы отметили, что "восходящий импульс значительно ослаб", однако добавили, что "только явное пробитие уровня 1.1160 будет свидетельствовать о том, что евро не будет укрепляться дальше". На торгах в Нью-Йорке евро не только пробило уровень ниже 1.1160, но и резко снизился, завершив день снижением на 0,63% (1.1128). Падение на 0,63% является самым значительным однодневным падением за последние два месяца. Краткосрочный нисходящий импульс усилился, но хотя евро может ослабнуть еще больше, любое снижение, скорее всего, столкнется с твердой поддержкой на уровне 1,1010. С другой стороны, любое ослабление евро, скорее всего, является коррективным откатом, а не серьезным разворотом. Давление вниз будет сохраняться до тех пор, пока евро не пробьет уровень "сильного сопротивления", который в настоящее время находится на отметке 1.1235.
Статистическое бюро Японии опубликовало данные по индексу потребительских цен (CPI) за июнь, который в начале пятницы вырос до 3,3% г/г с 3,2% против 3,5%, ожидавшихся ранее.
Более подробные данные показывают, что национальный индекс потребительских цен без учета свежих продуктов питания соответствует прогнозу 3,3% г/г, что выше предыдущего значения 3,2%, в то время как национальный индекс потребительских цен без учета продуктов питания и энергоносителей снизился до ожидаемых 4,2% по сравнению с предыдущим значением 4,3%.
Неблагоприятные данные по инфляции в Японии оправдывают поддержку ультралегкой денежно-кредитной политики Банка Японии премьер-министром Фумио Кисидой, выступившим в четверг.
Народный банк Китая (НБК) установил центральный курс USD/CNY на пятницу на уровне 7,1456 против предыдущего фиксинга 7,1466 и ожиданий рынка 7,1965. Стоит отметить, что накануне курс USD/CNY закрылся вблизи отметки 7,1777.
Помимо фиксинга USD/CNY, ЦБ также раскрыл детали операций на открытом рынке (OMO), сообщив, что китайский центральный банк вводит 13 млрд. юаней посредством 7-дневных операций обратного РЕПО по ставке 1,90% против предыдущей ставки 1,90%.
С учетом того, что в пятницу истекает срок действия сделок РЕПО на 20 млрд. юаней, чистый дефицит по операциям ОВР за день составляет 7 млрд. юаней.
О фиксинге Народного Банка
Китай сохраняет жесткий контроль над курсом юаня на материке.
Оншорный юань (CNY) отличается от оффшорного (CNH) ограничениями на торговлю, причем последний контролируется не так жестко.
Каждое утро Народный банк Китая (НБК) устанавливает так называемый дневной фиксинг, основанный на уровне закрытия предыдущего дня и котировках межбанковского дилера.
Ранним утром в пятницу власти Китая, похоже, засучили рукава: государственный планировщик Национальная комиссия по развитию и реформам (NDRC), Народный банк Китая (PBoC) и Министерство людских ресурсов пытаются умерить страхи рынка по поводу состояния экономики.
При этом государственная плановая комиссия NDRC объявила о многочисленных мерах по стимулированию потребления автомобилей.
Среди них большое внимание привлекло то, что NDRC координирует усилия местных властей по созданию "экономичных и практичных моделей автомобилей". В то же время следует обратить внимание на меры по оптимизации политики ограничения покупок и увеличение годовых квот на покупку автомобилей.
В остальном же ЦБ Китая не оправдал ожиданий рынка относительно сильного скачка курса китайского юаня (CNY), зафиксировав курс USD/CNY более чем на 400 пунктов ниже прогнозов - на уровне 7,1456, второй день подряд оказывая слишком сильную защиту национальной валюте.
Далее Министерство людских ресурсов Китая сообщило, что в первой половине 2023 года в стране было создано 6,78 млн. новых рабочих мест в городах, что составило 57% от поставленной цели.
Кроме того, китайский валютный регулятор, как сообщает агентство Reuters, продемонстрировал готовность к предотвращению внешних рисков, заявив, что коэффициент сбережений находится на относительно высоком уровне и помогает счету текущих операций поддерживать разумное положительное сальдо. Китайский валютный регулятор также отметил привлекательность рынка облигаций страны и ожидает более стабильных и устойчивых инвестиций на рынке облигаций.
По данным DTCC, сегодня в Нью-Йорке в 17.00 мск. произойдет экспирация следующих опционов:
- EUR/USD: Суммы по евро
- 1.1100 581 млн
- 1.1150 525 млн
- 1.1200 403 млн
- 1.1230 388 млн
- 1.1300 692 млн
- USD/JPY: суммы в долларах США
- 137.00 771 млн
- 138.60 625 млн
- 139.30 374 млн
- 140.00 609 млн
- 140.50 439 млн
- 141.50 730 млн
- 143.00 360 млн
- USD/CHF: суммы в долларах США
- 0.8715 300 млн
- AUD/USD: суммы в австралийских долларах
- 0.6700 862 млн
- USD/CAD: USD
- 1.3155 1.1 млрд
- 1.3300 732 млн
- EUR/GBP: суммы в евро
- 0.8600 651 млн
- 0.8700 391 млн
| Сырье | Цена закрытия | Изменение, % |
|---|---|---|
| Серебро | 24.759 | -1.47 |
| Золото | 1969.47 | -0.43 |
| Палладий | 1279.9 | -1.98 |
| Индекс | Изменение, пункты | Цена закрытия | Изменение, % |
|---|---|---|---|
| NIKKEI 225 | -405.51 | 32490.52 | -1.23 |
| Hang Seng | -24.29 | 18928.02 | -0.13 |
| KOSPI | -8.01 | 2600.23 | -0.31 |
| ASX 200 | 1.3 | 7325 | 0.02 |
| DAX | 95.29 | 16204.22 | 0.59 |
| CAC 40 | 57.97 | 7384.91 | 0.79 |
| Dow Jones | 163.97 | 35225.18 | 0.47 |
| S&P 500 | -30.85 | 4534.87 | -0.68 |
| NASDAQ Composite | -294.71 | 14063.31 | -2.05 |
| Валютная пара | Цена закрытия | Изменение, % |
|---|---|---|
| AUDUSD | 0.67807 | 0.17 |
| EURJPY | 155.934 | -0.29 |
| EURUSD | 1.11336 | -0.6 |
| GBPJPY | 180.218 | -0.23 |
| GBPUSD | 1.28678 | -0.54 |
| NZDUSD | 0.6231 | -0.48 |
| USDCAD | 1.3172 | 0.06 |
| USDCHF | 0.86619 | 0.89 |
| USDJPY | 140.058 | 0.31 |
© 2000-2024. Все права защищены.
Сайт находится под управлением TeleTrade D.J. LLC 2351 LLC 2022 (Euro House, Richmond Hill Road, Kingstown, VC0100, St. Vincent and the Grenadines).
Информация, представленная на сайте, не является основанием для принятия инвестиционных решений и дана исключительно в ознакомительных целях.
Компания не обслуживает и не предоставляет сервис клиентам, которые являются резидентами US, Канады, Ирана, Йемена и стран внесенных в черный список FATF.
Проведение торговых операций на финансовых рынках с маржинальными финансовыми инструментами открывает широкие возможности и позволяет инвесторам, готовым пойти на риск, получать высокую прибыль. Но при этом несет в себе потенциально высокий уровень риска получения убытков. Поэтому перед началом торговли следует ответственно подойти к решению вопроса о выборе соответствующей инвестиционной стратегии с учетом имеющихся ресурсов.
Использование информации: при полном или частичном использовании материалов сайта ссылка на TeleTrade как источник информации обязательна. Использование материалов в интернете должно сопровождаться гиперссылкой на сайт teletrade.org. Автоматический импорт материалов и информации с сайта запрещен.
По всем вопросам обращайтесь по адресу pr@teletrade.global.
Банковские переводы
