Новости и прогнозы рынков CFD — 18-11-2024

Как пишет аналитик FXStreet Пабло Пиовано, комментируя текущую техническую ситуацию по XAUUSD, после шести дней потерь подряд ценам на золото удалось нащупать почву под ногами и отыграть часть недавнего интенсивного отката, вернув себе отметку $2 600 за тройскую унцию и поднявшись выше, что стало довольно позитивным началом новой торговой недели.

«Дневной график XAUUSD показывает, что цена отскочила от бычьей 100-периодной простой скользящей средней (SMA) вблизи $2 550 - области, близкой к ноябрьскому минимуму ($2 536). Однако начальное препятствие выше $2 600 совпадает с уровнем Фибо коррекции годового ралли и, как ожидается, окажет достойное сопротивление быкам.

В ближайшей перспективе, судя по 4-часовому графику, восходящая коррекция, похоже, продолжится. Индекс относительной силы (RSI) восстановился, но встретил сопротивление в районе уровня 55, а индекс средней направленности (ADX) в районе 32 не способствует развитию сильного тренда.

С точки зрения роста, первоначально сопротивление возникает в районе 55-SMA на $2 630, которая предшествует более значительной 200 SMA и 100-SMA на $2 679 и $2 684, соответственно. С другой стороны, поддержка находится на $2 536».

• Компания MicroStrategy объявила о приобретении 51 780 биткоинов за 4,6 млрд долларов.
• Компания приобрела токены по средней цене $88 627 за BTC.
• Теперь MicroStrategy владеет 331 200 биткоинами.

Компания MicroStrategy, специализирующаяся на бизнес-аналитике, объявила в понедельник о приобретении еще 51 780 биткоинов на сумму $4,6 млрд по средней цене $88 627 за 1 BTC. В результате покупки общее количество биткоинов, принадлежащих компании, достигло 331 200 BTC.

MicroStrategy увеличила свои запасы биткоинов

MicroStrategy уже несколько раз покупала биткоин после президентских выборов в США и на фоне ралли на криптовалютном рынке.

В отчете, направленном в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC), компания сообщила, что на прошлой неделе приобрела еще 51 780 биткоинов на сумму 4,6 млрд долларов. Каждый биткоин был приобретен по средней цене $88 627, в результате чего их общее количество на балансе компании достигло 331 200 BTC. С тех пор как MicroStrategy начала свою серию покупок, она потратила 16,5 млрд долларов на приобретение биткоинов по средней цене $49 874 за BTC.

MicroStrategy заявила, что покупка была совершена на средства, полученные от продажи своих акций в период с 11 по 17 ноября, что принесло ей 4,6 млрд долларов. Вырученные средства были направлены на приобретение дополнительных биткоинов.

Ранее компания объявила о намерении генерировать 42 млрд долларов в течение следующих трех лет в рамках своей стратегии 21/21. Этот капитал, включающий 21 млрд долларов в виде акций и 21 млрд долларов в виде долговых обязательств, предназначен для приобретения дополнительных биткоинов.

Совершив покупку на прошлой неделе, MicroStrategy закрепила за собой место крупнейшего корпоративного держателя биткоина, и недавнее накопление может вдохновить розничных инвесторов последовать этому примеру.

Кроме того, доходность инвестиций компании в BTC с начала года и с 1 октября составляет 41,8% и 20,4% соответственно.

Аналитики Credit Agricole считают, что, несмотря на сходства, 2025 год не станет повторением ралли доллара США 2018 года, вызванного политикой эпохи Трампа. Различия в экономических условиях, монетарной политике и текущей силе доллара говорят о том, что динамика, лежащая в основе движения доллара, будет значительно отличаться от 2018 года.

Ключевые моменты:

1. Различия в экономических и монетарных условиях:

В 2018 году высокие темпы роста экономики США и растущая инфляция побудили ФРС повысить ставки на 125 б.п.

В отличие от этого, в 2025 году ожидается замедление роста экономики и инфляции в США, что приведет к дальнейшему снижению ставок ФРС, и это может ослабить силу доллара.

2. Потенциальное стагфляционное воздействие:

Сочетание торговых тарифов и фискальных стимулов в 2018 году способствовало росту экономики, инфляции и повышению доходности в США.

В 2025 году такое же сочетание может привести к стагфляции, что усложнит, но не остановит ожидаемый цикл смягчения политики ФРС.

3. Более сильный доллар США:

Доллар США сейчас значительно сильнее, чем в 2018 году, что может сдерживать его дальнейшее укрепление.

Резкое падение пары EUR/USD ближе к паритету может ограничить возможности ЕЦБ по дальнейшему смягчению политики, что ограничит рост доллара, обусловленный дивергенцией.

Заключение:

Credit Agricole признает, что политическая программа Трампа увеличила риски роста доллара США, но повторение ралли 2018 года маловероятно. Замедление экономического роста в США, риски стагфляции, а также и без того сильный доллар ограничивают потенциал нового широкого ралли, что предполагает более взвешенный прогноз на 2025 год.

Фунт стерлингов (GBP) не изменился в ходе сегодняшней сессии, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

Фунт стерлингов стабилен в течение дня

"Член MPC Банка Англии Грин сегодня выступит с речью о перспективах инфляции, а британские рынки сосредоточены на данных по инфляции CPI, которые будут опубликованы в среду, надеясь получить подсказки о ближайших перспективах монетарной политики. Свопы закладывают в цены лишь ограниченный (-3-4 б.п.) риск смягчения на заседании Банка Англии 19 декабря".

"Фунт устойчив на сегодняшней сессии, но риск более краткосрочных потерь возрастет при прорыве под линию поддержки 1-летнего тренда на 1.2575. Сопротивление находится на уровне 1,2700".

Представитель ЕЦБ Махлуф заявил, что считает уместным "благоразумный и осторожный" подход к определению политики, что говорит о том, что он не будет выступать за более смелое снижение ставки на декабрьском заседании Банка, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

Евро консолидируется выше ключевой поддержки

"Сегодня запланировано еще несколько выступлений представителей ЕЦБ, в том числе президента Лагард. Свопы закладывают в цены смягчение политики примерно на 30 б.п. на заседании 12 декабря, поэтому некоторая рекалибровка ожиданий снижения ставок может оказать паре EURUSD небольшую поддержку в краткосрочной перспективе, но она незначительна, а более широкий тренд по доллару остается бычьим. Возможности для отскока евро пока ограничены".

"Евро мало изменился на сессии, а краткосрочные торговые паттерны сползли в боковой диапазон консолидации. Однако ценовые движения отражают более сильное давление на продажи евро при его незначительном росте. Тренды в целом медвежьи, а ключевая поддержка находится чуть ниже уровня 1,0448 (минимум 2023 года)".

"Дальнейшее снижение евро, вероятно, будет развиваться в случае прорыва ниже этого уровня. Сопротивление находится на 1.0600/50".

• Аналитики UBS выделяют выгодные возможности для евро, фунта и швейцарского франка.

Аналитики UBS прогнозируют диапазон 1,05 - 1,12 по EUR/USD в 2025 году, но не сбрасывают со счетов вероятность падения ниже 1,05. Прогноз банка на конец 2025 года составляет 1,12.

По мнению UBS, ожидания инвесторов относительно снижения налогов в США и тарифов, направленных на стимулирование американского производственного сектора, поддерживают доллар США в ближайшей перспективе, но в среднесрочной перспективе доллар будет снижаться.

В UBS отмечают:

• Текущая сила доллара превышает исторические связи с доходностью 10-летних облигаций США.
• Ожидания рынка относительно снижения ставок в США и Европе расходятся с прогнозами аналитиков, что благоприятствует постепенному восстановлению евро.
• Экономические условия в США (в частности, перспектива дальнейшего снижения ставок и увеличение долговой нагрузки) отличаются от 2017 года.
• Двойной дефицит, обусловленный предлагаемой политикой, может подорвать долгосрочные фундаментальные показатели доллара США.
• Диверсифицированные цепочки поставок снижают влияние торгового изоляционизма США по сравнению с первым сроком Трампа.
• Отмечается потенциал восстановления для евро, фунта и швейцарского франка благодаря лучшим фундаментальным показателям за пределами США.

Также UBS выделяет USDCNY, предпочитая длинные позиции в качестве хеджа против сценариев торговой войны, влияющей на рост Китая.

Канадский доллар (CAD) мало изменился в начале недели. На данный момент у канадского доллара нет стимулов для роста, в то время как разница в доходности остается благоприятной для доллара США, поэтому стабильность или, что более вероятно, ослабление динамики CAD - единственные альтернативы для трендов в краткосрочной перспективе, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

CAD стабилен, а спреды остаются широкими

"Спотовая цена сегодня находится вблизи расчетной справедливой стоимости (1,4122). Отметим, что снижение ставок Банком Канады оживило внутренний рынок жилья. Октябрьские продажи жилья выросли на 7,7% по сравнению с сентябрем и достигли самого высокого уровня более чем за два года".

"USDCAD консолидируется чуть ниже уровня 1,41. Ценовые тенденции остаются в целом "бычьими" для доллара США после сильного закрытия прошлой недели. На краткосрочных и долгосрочных графиках нет признаков того, что ралли доллара США готово к развороту, и хотя сигналы осцилляторов все еще углубляются в зону перекупленности, эти условия могут сохраняться в течение длительного периода времени."

"Незначительные падения будут пользоваться хорошей поддержкой. Ключевая поддержка находится на уровне 1,3945/50. Более долгосрочные тренды склоняются к повторному тестированию максимума 2020 года чуть ниже 1,47."

Доллар США (USD) консолидируется в ходе спокойных торгов в начале недели. После резкого роста доллара после выборов в США инвесторы, возможно, делают шаг назад, чтобы оценить перспективы, пока избранный президент собирает свою команду и определяет приоритеты политики, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

Доллар США мало изменился против основных валют

"Если проанализировать последние два президентских голосования в США, то в 2016 году индекс DXY устроил ралли в ответ на победу Трампа и ослаб в ответ на победу Байдена в 2020 году. В обоих случаях немедленная реакция доллара США после выборов начала ослабевать в середине/конце декабря (после 5,5%-ного роста в 2016 году и 4,5%-ной просадки в 2020 году). Более широкая траектория доллара США пока в значительной степени соответствует профилю 2016 года; аналогичный (примерно 5-процентный) размах DXY в ответ на исход выборов 2024 года предполагает, что первоначальный риск для индекса - это рост до 108,50, а затем, возможно, консолидация в конце года".

"Сегодня основные основные валюты слабы, но мало изменились за день, в то время как иена отстает после комментариев главы Банка Японии Уэды. Он отметил, что время следующего повышения ставки центрального банка зависит от экономики и ценовых трендов. Это было его последнее выступление перед заседанием Банка Японии 18-19 декабря, и его неспособность указать на риск дальнейшего ужесточения политики привела к снижению курса иены".

"Однако свопы продолжают закладывать в цены ужесточение на 13 б.п.в следующем месяце. Сегодня публикуется мало данных, но ожидается много выступлений представителей центральных банков - от президента ЕЦБ Лагард, главного экономиста ЕЦБ Лейна и представителя Банка Англии Грин до представителя ФРС Гулсби (не участвующего в голосованиях по ставке)".

Аналитики GS также считают, что нефть марки Brent будет торговаться на уровне US$70-85, но цена может вырасти в случае более сильного ужесточения санкций Трампа в отношении Ирана.

Goldman Sachs назвал в качестве причин роста цен на золото «обычных подозреваемыъ», заявив, что структурные драйверы включают:

• Повышение спроса со стороны центральных банков.
• Приток средств в биржевые фонды ETF.
• Cнижение ставок Федеральной резервной системы.

GS подтвердил свой целевой уровень по драгметаллу на конец 2025 года как US$3,000.

Также аналитики отметили:

• Беспрецедентная эскалация торговой напряженности может оживить спекулятивное позиционирование в золоте.
• Растущая обеспокоенность по поводу устойчивости бюджета США также может сыграть свою роль.

Что касается нефти:

• Ожидается, что нефть марки Brent будет торговаться в диапазоне US$70-$85 за баррель в 2025 г.
• В GS видят некоторые повышательные риски в ближайшей перспективе, если Трамп ограничит поставки из Ирана: «Новая администрация США еще больше повышает риски для поставок из Ирана».

Аналитики MUFG указывают на факторы поддержки для евро. Они считают, что падение единой валюты после выборов в США немного преувеличено, и отмечают перспективы улучшения ситуации, ссылаясь на следующий аргумент:

• Существует риск того, что Европейский центральный банк будет снижать ставки медленнее, чем ожидает рынок, поэтому ожидания по снижению ставок ЕЦБ «завышены»

В MUFG считают, что Европейский центральный банк не слишком активно реагирует на замедление экономического роста, указывая на то, что когда банк повышал ставки в 2022-23 годах, он не обращал особого внимания на слабый рост. Эксперты MUFG полагают, что то же самое может произойти и в 2025 году, если инфляция вырастет (из-за торговой политики Трампа и ответных мер ЕС в связи с этим).

Старший валютный стратег DBS Филипп Уи отмечает, что пара AUDUSD, торгуясь ниже 0,65, выглядит перепроданной относительно азиатских валют и цен на сырье.

РБА опубликует протокол заседания 5 ноября

"Мы не ожидаем сюрпризов от завтрашнего протокола заседания Резервного банка Австралии, состявшегося 5 ноября. В прошлую пятницу глава РБА Мишель Буллок подтвердила, что пройдет некоторое время, прежде чем инфляция устойчиво вернется к целевому уровню 2-3%".

"Несмотря на снижение инфляции CPI до 2,1% г/г в сентябре, урезанная средняя инфляция (trimmed mean inflation) осталась на высоком уровне 3,2%. Уровень безработицы в октябре не изменился и составил 4,1% после достижения пика на 4,2%. Рынок фьючерсов считает, что РБА отложит снижение ставок до 2-го квартала 2025 года".

По словам старшего валютного стратега DBS Филипа Уи, у GBPUSD есть уровень поддержки в виде линии тренда на отметке 1,2570.

Бейли подтвердит постепенный подход Банка Англии к изменению политики

"19 ноября глава Банка Англии Эндрю Бейли и его коллеги, выступая перед парламентским казначейским комитетом, скорее всего, подтвердят свой постепенный подход к отмене ограничительной монетарной политики. Послке снижения ставки на 25 б.п. в августе и ноябре, рынок OIS ожидает ежеквартальных снижений до 4,25% к середине 2025 года".

"После объявления канцлером бюджета 31 октября Банк Англии прогнозировал рост инфляции и ее сохранение выше целевого уровня 2% до 2027 года, исходя из предположения о снижении ставок до 3,7% к 4 кв. 2025 года".

"20 ноября инфляция CPI в Великобритании должна показать отскок до 2,2% г/г (0,5% м/м) в октябре с 1,7% г/г (0% м/м) в сентябре. Базовая инфляция CPI, как ожидается, снизится до 3,1% г/г с 3,2%, но при этом останется выше целевого уровня 2%."

Индекс доллара США (DXY) восстановился на 5,9% до 106,7 за последние 1,5 месяца после падения на 4,8% до 100,8 в 3-м квартале 2024 года, отмечает старший валютный стратег DBS Филипп Уи.

Торговля на теме Трампа может потерять импульс

"Уровень 107,3, достигнутый в октябре 2023 года, будет значительным уровнем сопротивления, и DXY может скорректироваться ниже, если торговля на теме Трампа утратит импульс. Ралли индекса SP500 и биткоина на прошлой неделе остановилось в районе 6 тыс. и 90 тыс. соответственно".

"Модель ФРБ Атланты GDPNow прогнозирует замедление роста ВВП США до 2,5% в 4-м кв. 2024 с 2,8% в 3-м кв. 2024. Доходность 2-летних казначейских облигаций США на прошлой неделе вошла в диапазон 4,24-4,37%. После победы Трампа рынок фьючерсов снизил вероятность декабрьского снижения ставки ФРС до 58% с 80%".

"21 ноября мы увидим, присоединится ли представитель ФРС Мишель Боуман к оптимизму своих коллег по поводу возвращения инфляции к целевому уровню 2% и дальнейшего снижения ставок к нейтральному уровню в 2025 году. Боуман не согласилась с сентябрьским снижением ставки на 50 б.п., но поддержала ноябрьское снижение на 25 б.п.".

Пара USDSGD снизилась к закрытию торгов в Нью-Йорке и продолжила торговаться под давлением сегодня утром, отмечают валютные аналитики OCBC.

Формируется медвежья дивергенция по MACD и паттерн "восходящий клин"

"Импульс на дневных графиках носит умеренный бычий характер, но рост RSI замедлился. Формируется медвежья дивергенция по MACD и паттерн "восходящий клин". Технические паттерны указывают на признаки медвежьего отката в ближайшей перспективе. Поддержка находится на 1,3340 (200 DMA), 1,3290 (уровень Фибо 61,8% коррекции хода от максимума июня к минимуму октября)".

"Сопротивление отмечено на уровнях 1.3490 и 1.3520. Неопределенность, связанная с политикой Трампа, колебания юаня и иены должны продолжать оставаться драйверами USDSGD в ближайшей перспективе". Значение S$NEER на отметке 1,27% находится выше среднего уровня, предполагаемого моделью."

Доллар США (USD), вероятно, будет торговаться в диапазоне 7,2250/7,2500. В долгосрочной перспективе моментум начинает замедляться; прорыв уровня 7,2000 будет означать, что доллар США не будет расти дальше, отмечают валютные аналитики UOB Group.

Моментум начинает замедляться

Прогноз на 24 часа: "После роста в прошлый четверг до 7.2700, мы указали в пятницу, что "учитывая сильную перекупленность, доллар вряд ли будет расти дальше". Мы считали, что пара, "скорее всего, будет торговаться в диапазоне, вероятно, между 7,2350 и 7,2700". Впоследствии USD торговался в диапазоне 7,2308/7,2555, закрывшись с понижением на 7,2429 (-0,13%). Дальнейшая торговля в диапазоне все еще кажется вероятной, хотя ослабление базового настроя в паре предполагает более низкий диапазон 7.2250/7.2500."

Прогноз на 1-3 недели: "Наш обзор от 13 ноября (спот на 7.22470) указывал: "Уровень для мониторинга - 7.2800, а следующее сопротивление выше 7.2800 находится на 7.3115". С тех пор доллар не смог добиться прогресса, и моментум начинает замедляться. Если пара прорвется ниже 7.2000 (наш уровень "сильной поддержки", не изменился), это будет означать, что доллар не будет расти дальше".

Темпы роста экономики Великобритании в третьем квартале оказались несколько ниже, чем ожидали экономисты, опрошенные агентством Bloomberg. В результате фунт оказался под некоторым давлением, что привело к росту EURGBP. Однако мы бы поостереглись придавать слишком большое значение пятничным данным, отмечает валютный аналитик Commerzbank Майкл Пфистер.

Риски являются повышательными

"Во-первых, рост за квартал на 0,14% был очень близок к порогу округления. В то же время появились некоторые обнадеживающие признаки: частное потребление сильно выросло и, таким образом, внесло львиную долю в рост. Вероятно, это было связано с продолжающимся ростом реальной заработной платы, что дало потребителям больше возможностей для маневра".

"В то же время правительство продолжало инвестировать, и валовое накопление основного капитала увеличилось. В основном, значительное снижение темпов роста было вызвано довольно волатильным субкомпонентом. Этот компонент резко вырос во втором квартале и, таким образом, имел большой вес в агрегированном показателе. В третьем квартале, напротив, его относительно небольшое увеличение привело к снижению показателя темпов роста".

"Поэтому мы считаем, что данные третьего квартала несколько занижают долгосрочный потенциал роста, точно так же, как мы считаем, что показатели роста в первой половине года были несколько завышены. В ближайшие кварталы экономика Великобритании, вероятно, вернется к более высоким темпам роста. Поэтому мы сохраняем осторожный оптимизм в отношении фунта, тем более что Банк Англии уделяет больше внимания инфляции, а рост потребления предполагает наличие повышательных рисков для нее".

Член Совета управляющих Европейского центробанка (ЕЦБ) и глава Центрального банка Ирландии Габриэль Махлуф заявил в понедельник, что для рассмотрения вопроса о снижении ставки на 50 базисных пунктов в декабре потребуются весомые доказательства, сообщает Reuters.

Основные выводы

"Я верю в осторожный и осмотрительный подход, считаю, что политика работает.

Мы проводим заседание за заседанием.

Посмотрим, что нам скажут данные, но разумно предположить, что мы находимся на понижательной траектории.

Было бы преждевременно принимать решения о том, что может сделать новая администрация США.

Я уверен, что мы достигнем целевого показателя в следующем году, но всем нам следует немного успокоиться по поводу того, будет ли это первый, второй или даже третий квартал".

Реакция рынка

Пара EURUSD никак не отреагировала на эти комментарии, и на момент написания пара торговалась практически во внутридневном флэте на уровне 1,0540.

Доллар США (USD) может упасть ниже 153,85; основная поддержка на уровне 153,20 вряд ли окажется под угрозой. В долгосрочной перспективе откат доллара может продлиться до 153,20, отмечают валютные аналитики UOB Group Квек Сер Леанг и Ли Сью Энн.

Откат доллара может продлиться до 153,20

Прогноз на 24 часа: "В прошлую пятницу мы считали, что доллар "скорее всего, продолжит расти". Наше мнение оказалось неверным, так как после роста до максимума 156,74 доллар упал до минимума 153,85. Доллар закрылся с понижением на 1,22 % на отметке 154,34. Хотя резкая и стремительная распропродажа кажется чрезмерной, есть шанс, что доллар упадет ниже 153,85, прежде чем можно будет ожидать стабилизации. Основная поддержка на уровне 153,20 вряд ли окажется под угрозой. Сопротивление находится на 154,80; прорыв 155,25 будет означать, что слабость доллара стабилизировалась."

Прогноз на 1-3 недели: "Когда в прошлую пятницу (15 ноября) USD находился на уровне 156,50, мы указали, что "моментум остается сильным, и следующая техническая цель находится на 158,00". Затем доллар вырос до 156,74, а потом внезапным движением упал до минимума 153,85. Пробитие нашего уровня "сильной поддержки" 154,95 указывает на то, что рост доллара с середины прошлой недели завершился. Текущее ценовое движение, вероятно, является частью отката, который может продолжиться до 153,20. Нисходящее давление будет сохраняться до тех пор, пока не будет пробит уровень 155,80".

К концу прошлой недели ралли доллара США, похоже, исчерпало себя. На данный момент пара EURUSD, похоже, стабилизировалась чуть выше отметки 1,05, что примерно на 6,5 центов ниже промежуточного максимума конца сентября. Это не должно никого удивлять. В 2016 году в течение нескольких недель после победы Дональда Трампа на выборах доллар США также пережил временные боковые движения. На этот раз победа, вероятно, стала меньшим сюрпризом для рынка, поскольку опросы уже указывали на это, а курс доллара США перед выборами уже достаточно сильно вырос. Поэтому вполне вероятно, что большую часть первоначально оправданной силы доллара США теперь закладывают в цену, отмечает валютный аналитик Commerzbank Майкл Пфистер.

Пара EURUSD, похоже, стабилизируется чуть выше 1,05

"В результате в ближайшие недели участники рынка, вероятно, обратят свое внимание на вопрос о том, как долго продлится укрепление доллара на этот раз". Напомним, что в 2016/2017 годах доллар США также значительно укрепился после выборов, но быстро потерял эту силу в течение нескольких месяцев после инаугурации Трампа. Вероятно, это было связано с тем, что Трамп не сразу начал проводить в жизнь свою торговую политику, о которой он уже объявил в то время, а тарифы и торговая война набрали обороты только в 2018/2019 годах. Затем произошел отскок доллара.

Я не говорю, что история повторится. В конце концов, на этот раз Трамп, скорее всего, будет гораздо лучше подготовлен, о чем свидетельствуют его быстрые кадровые решения. Но так ли хорошо он подготовлен, чтобы с первого дня проводить инфляционную торговую политику? Особенно если он захочет наложить высокие тарифы на давних союзников, я сомневаюсь, что это можно будет быстро реализовать (не говоря уже о том, что наши экономисты вообще сомневаются, что тарифы будут настолько высокими). Это не значит, что это не будет реализовано, просто это может занять немного больше времени, примерно как в 2018/2019 годах. Поэтому я думаю, что перерыв в укреплении доллара не будет необоснованным.

Конечно, если станет (еще) яснее, что Трамп хочет провести свою политику быстро, ситуация может измениться. Однако я не думаю о (еще большем) укреплении доллара. Скорее, я думаю, что евро пострадает. Несмотря на то что после выборов курс евро довольно сильно снизился, в случае введения тарифов он может еще более значительно ослабнуть. Однако до тех пор рынок, скорее всего, будет ждать дальнейших признаков того, что Трамп настроен серьезно".

Ослабление швейцарского франка (CHF) происходит на фоне снижения других основных валют, хотя масштабы ослабления пары CHFJPY были немного меньше (- 4,7% против USD) по сравнению с JPY, EUR, GBP, AUD (снижение более 5-8% против USD). Пара USDCHF на момент написания торговалась на уровне 0,8871, отмечают валютные аналитики OCBC Фрэнсис Чунг и Кристофер Вонг.

Бычий импульс на дневном графике сохраняется

"Свойство CHF быть безопасным активом, вероятно, стало одним из смягчающих факторов, повлиявших на снижение курса CHF. Тем не менее, исход выборов в США стал одной из основных причин, вызвавших укрепление доллара, поскольку рынок ожидает возвращения исключительности США при президентстве Трампа/"доминировании республиканцев".

Бычий импульс на дневном графике сохраняется, хотя RSI показывает признаки отступления от условий перекупленности. Не исключен краткосрочный откат. Поддержка находится на 0,8800/20 (200 DMA, 50% коррекции от максимума к минимуму 2024 года), 0,8720 (21 DMA). Сопротивление - на 0,89 (61,8% коррекции), 0,9020 (76,4% коррекции).

На этой неделе интерес представляют данные по депозитам (пн), данные по торговле, экспорту швейцарских часов (вт)".

На этой неделе мы вновь обратим внимание на центральные банки региона. Сегодня мы начнем с некоторого роста PPI в Чехии и стабильно растущей базовой инфляции в Польше. На завтра запланировано заседание Национального банка Венгрии, на котором, как ожидается, ставка будет оставлена на уровне 6,50 %. На данный момент у ЦБ не так много вариантов, несмотря на то, что показатели инфляции и ВВП удивляют в сторону снижения. Пятничное движение вверх по EURHUF снова показывает, что здесь сохраняется стремление к уклонению от риска, отмечает Франтишек Таборски, аналитик ING по валютным рынкам.

Пара EURHUF останется в центре внимания на этой неделе

"В четверг также состоится заседание центрального банка Турции. Опять же, мы должны увидеть, что ставки останутся неизменными на уровне 50%. В центре внимания будет коммуникация, учитывая более высокие, чем ожидалось, показатели инфляции, а также довольно голубиный настрой в последнем отчете по инфляции. Мы ожидаем, что первое снижение ставки произойдет в декабре, но, очевидно, оно будет зависеть от следующих данных по инфляции.

Валюты ЦВЕ  все еще ищут новые уровни после выборов. В целом мы сохраняем медвежий настрой. Снижение EURUSD, негативные экономические сюрпризы и закладывание в цены большего снижения ставок должны продолжать оказывать давление на FX. Кроме того, пятничная распродажа на рынках акций может вернуть бегство от рисков. Пара EURHUF будет оставаться в центре внимания на этой неделе, так как в пятницу она вновь поднялась выше уровня 408.

Мы считаем, что заседание ЦБ Венгрии  вернет эту тему в центр внимания, и пара EURHUF снова окажется вблизи 410 перед заседанием. Рынок переоценил предыдущие ожидания повышения ставки, в то время как мы наблюдали некоторое ралли в ставках HUF на прошлой неделе. Позиционирование в HUF остается коротким, но в меньшей степени, чем до выборов. С одной стороны, это дает возможность для добавления новых коротких позиций. С другой стороны, это говорит о том, что худшее для ЦБ Венгрии уже позади".

Ожидается, что новозеландский доллар (NZD) будет торговаться в диапазоне между 0,5845 и 0,5885. В долгосрочной перспективе прогноз по NZD остается негативным; техническая цель сейчас находится на прошлогоднем минимуме 0,5775, отмечают валютные аналитики UOB Group Квек Сер Леанг и Ли Сью Энн.

Прогноз по новозеландскому доллару остается негативным

Прогноз на 24 часа: "Мы ожидали, что NZD "продолжит слабеть" в прошлую пятницу. Однако он торговался в диапазоне 0,5841/0,5880. Движение цен, вероятно, является частью диапазона торговли. Ожидается, что сегодня NZD будет торговаться в диапазоне 0,5845-0,5885".

Прогноз на 1-3 недели: "В прошлую среду (13 ноября, цена спот на 0.5925) мы негативно настроены по NZD, но мы указали, что "пока рано говорить о том, что основная поддержка на 0.5850 находится в пределах досягаемости". После снижения NZD ниже 0,5850 мы указали в прошлую пятницу (15 ноября, цена спот 0,5845), что "перспективы NZD остаются негативными, а техническая цель сейчас находится на прошлогоднем минимуме 0,5775". Мы продолжим придерживаться того же мнения при условии, что не будет пробит уровень 0.5915 ("сильное сопротивление", ранее находившееся на уровне 0.5925)".

Главным событием на рынке фунта стерлингов на этой неделе станет публикация октябрьского отчета по CPI в среду, отмечает валютный аналитик ING Франческо Пезоле.

Базовая инфляция в сфере услуг замедлится до 4,3%

"Как обычно, рынки будут обращать внимание почти исключительно на показатель инфляции в сфере услуг, который, по мнению нашего экономиста, незначительно ускорится с 4,9 до 5,0%. Однако, если отбросить категории, которые менее важны для Банка Англии, мы видим существенное замедление базовой инфляции в сфере услуг до 4,3%.

Это будет хорошей новостью для Банка Англии, но, вероятно, недостаточной, чтобы оправдать еще одно снижение ставки в декабре. Кстати, рынки могут уделить больше внимания показателю CPI в сфере "небазовых" услуг, придерживаясь осторожного подхода Банка Англии, что ограничит недавний предварительный отскок EURGBP.

Наш взгляд на пару остается умеренно медвежьим в ближайшей перспективе, так как мы считаем, что любая переоценка ожиданий Банка Англии в сторону "голубиных" будет происходить после декабрьского чрезмерного снижения ставки ЕЦБ".

Индикаторы моментума разворачиваются во флэт; австралийский доллар (AUD), вероятно, будет торговаться в боковике в диапазоне 0,6445/0,6485. В долгосрочной перспективе дальнейшее ослабление австралийского доллара по-прежнему представляется вероятным; следующий уровень для наблюдения - 0,6400, отмечают валютные аналитики UOB Group Квек Сер Леанг и Ли Сью Энн.

Следующий уровень для наблюдения - 0,6400

Прогноз на 24 часа: "Когда в прошлую пятницу AUD находился на уровне 0,6450, мы отметили, что "при условии сохранения уровня 0,6490 AUD может снизиться дальше" Однако мы отметили, что "основная поддержка на уровне 0,6400 вряд ли появится в поле зрения". Наши ожидания не оправдались, так как AUD торговался в боковике между 0,6443 и 0,6482, закрывшись на отметке 0,6465 (+0,16%). Поскольку индикаторы моментума разворачиваются во флэт, дальнейшая боковая торговля представляется вероятной, скорее всего, в диапазоне 0,6445/0,6485."

Прогноз на 1-3 недели: "В прошлую пятницу (15 ноября, цена спот на 0.6450) мы указали, что "дальнейшее ослабление AUD все еще представляется вероятным". Мы также подчеркнули, что "следующим уровнем для наблюдения является 0.6400". Хотя нисходящий моментум несколько замедлился, мы пока продолжаем придерживаться того же мнения. В целом, только прорыв уровня 0.6520 (без изменения уровня "сильного сопротивления") будет означать, что слабость AUD стабилизировалась".

Пара USDJPY резко выросла сегодня утром и на момент написания торговалась на уровне 154,84, отмечают аналитики OCBC FX Фрэнсис Чунг и Кристофер Вонг.

Бычий импульс на дневном графике исчезает

"Рынки ранее ожидали намеков на изменения в политике от губернатора Уэды на мероприятии в Нагое, но его высказывания были истолкованы как менее "ястребиные". Он сказал, что фактические сроки корректировок будут зависеть от развития экономической активности и цен, а также от финансовых условий - это сродни тому, что политические решения зависят от данных.

В пятницу министр финансов Като заявил, что власти отреагируют должным образом на любое чрезмерное движение, и власти видят одностороннее, внезапное движение на валютных рынках. В ближайшей перспективе опасения по поводу вмешательства чиновников могут замедлить рост пары USDJPY.

Бычий импульс на дневном графике ослаб, в то время как RSI не изменился. Наблюдается потенциальная медвежья дивергенция на RSI. Не исключена дальнейшая игра на понижение. Поддержка находится на 153.00/30 (21 DMA, 61.8% коррекции от максимума июля к минимуму сентября) должна быть пробита, чтобы медведи смогли продолжить движение к 150.70 (50% коррекции). Сопротивление находится на уровне 156,50 (76,4% коррекции)".

Индексы PMI становятся все более важным релизом для еврозоны после того, как Европейский центробанк сместил акцент с инфляции на рост и теперь учитывает более широкий спектр слабых данных о деятельности. Сводный индекс PMI еврозоны находится на уровне 50,0 - это уровень равновесия между сокращением и расширением, что означает больший резонанс даже небольших изменений в индексе, когда они будут опубликованы в пятницу - особенно если они будут в сторону снижения, отмечает аналитик ING FX Франческо Пезоле.

Пара EURUSD будет торговаться в районе 1,04 в конце года

"Наши экономисты настроены осторожно оптимистично в отношении общеевропейского показателя, где они ожидают 50,2 (консенсус-прогноз - 50,0), хотя и подозревают, что немецкие данные могут разочаровать. В связи с этим ожидается усиление внимания рынков к внеочередным выборам в Германии в феврале и к тому, что они могут означать как для геополитического баланса Европы, так и для перспектив смягчения жестких правил Германии в отношении долга. Наш коллега Карстен Бржески рассказывает здесь о том, как фискальное стимулирование должно быть обеспечено новым правительством, независимо от приостановки работы. Тем не менее, это займет некоторое время, и одним из наших ключевых макроэкономических прогнозов на 2025 год остается то, что ЕЦБ придется сделать большую работу по поддержке экономики в преддверии дальнейших неблагоприятных факторов роста, связанных с протекционизмом.

Наш краткосрочный прогноз для пары EURUSD заключается в том, что она может удержаться выше 1,050 на этой неделе, поскольку долларовые быки взяли передышку, но это, по общему признанию, не является общим мнением. Как говорилось выше, моментум доллара остается сильным, и нет очевидного катализатора для инверсии, помимо технических соображений. Очевидно, что слабые индексы PMI еврозоны могут легко спровоцировать прорыв вниз, так как рынки могут закладывать в цену снижение ставки ЕЦБ на 50 б.п. в декабре по сравнению с текущими 30 б.п. В конечном счете, в соответствии с нашим прогнозом о снижении ставки ЕЦБ на полпункта в декабре, мы ожидаем, что пара EURUSD будет торговаться в районе 1,04 в конце года.

Сегодня выступают несколько ключевых спикеров ЕЦБ, включая президента Кристин Лагард и главного экономиста Филипа Лейна. Помните, как последние протоколы ЕЦБ показали некоторые трения в Совете управляющих по поводу устойчивости дезинфляционных факторов. Учитывая обилие выступлений ЕЦБ на этой неделе, мы можем получить несколько более четкое представление о том, каков консенсус-прогноз по этому вопросу".

Данные CFTC о спекулятивном позиционировании показывают, что чистые длинные позиции по доллару США (USD) против остальных стран Б10 выросли до максимума с июля до прошлого вторника. В пересчете на открытый интерес это составляет 12%, согласно нашим расчетам. Это довольно высокий показатель, чуть выше верхней границы в 1 стандартное отклонение, однако он все еще значительно ниже апрельского пика в 24%. Лонг по доллару, вероятно, еще больше вырос на прошлой неделе, но данные CFTC, вероятно, не отражают глубину перехода к структурной "бычьей" позиции по доллару после избрания Дональда Трампа. Мы считаем, что позиционирование рынка по лонгам по доллару довольно чрезмерно и доллар по-прежнему подвержен риску технической коррекции в ближайшей перспективе, отмечает валютный Франческо Пезоле, аналитик ING.

DXY найдет поддержку в районе 106,0

"В то же время макроэкономическая ситуация пока не дает повода задуматься о ралли доллара. Данные по инфляции оказались выше целевого уровня, установленного Федеральной резервной системой США, а председатель Джером Пауэлл в своем выступлении на прошлой неделе добавил осторожности в отношении будущего смягчения. Поскольку на этой неделе появилось очень мало дополнительной информации об экономике США, предполагаемые рынком расхождения в политике между ФРС и большинством других центральных банков Б10 могут означать, что любая коррекция, связанная с позиционированием, будет недолгой.

В конечном итоге, по мнению наших экономистов, ФРС снизит ставку в декабре. Рынки закладывают в цену 15 б.п., так что у доллара есть возможность для "голубиного" пересмотра прогнозов. Однако эта переоценка может не произойти до того, как через 18 дней будут опубликованы данные по занятости. Это относительно долгий период для рынков, в течение которого - за вычетом любых колебаний, связанных с позиционированием - "торговля нап Трампе" (длинные позиции  до доллару) может оставаться единственным четким направлением на валютном рынке. Мы полагаем, что в случае коррекции DXY найдет поддержку в районе 106,0, и есть реальная возможность того, что ко Дню благодарения он будет торговаться выше 107,0.

На этой неделе, как ожидается, внимание рынка будет сосредоточено на кандидатах в кабинет Трампа, особенно когда речь идет о казначействе. Единственным потенциально значимым для рынка релизом данных, помимо заявок на пособие по безработице, станет индекс опережающих индикаторов, который, однако, имеет весьма ограниченные возможности для прогнозирования направления развития экономики. Мы также будем следить за индексом PMI от S&P Global, который, как ожидается, покажет то же самое, что и в США: слабый сектор обрабатывающей промышленности будет с лихвой компенсирован сильным сектором услуг. Мы также будем следить за выступлениями представителей ФРС, начиная с президента ФРБ Чикаго Остана Гулсби, который считается "голубиным" членом".

Фунт стерлингов (GBP) может снизиться до 1,2590; основная поддержка на уровне 1,2565, скорее всего, недосягаема. В долгосрочной перспективе фунт стерлингов, скорее всего, продолжит ослабевать до 1,2565, отмечают валютные аналитики UOB Group Квек Сер Леанг и Ли Сью Энн.

Ниже 1,2590 фунт ослабнет к 1,2565

Прогноз на 24 часа: "В прошлую пятницу мы отметили, что "нисходящий моментум демонстрирует предварительные признаки замедления, но у фунта есть возможности для повторного тестирования уровня 1.2630". Мы добавили: "Основная поддержка на уровне 1.2615 вряд ли окажется под угрозой". Снижение превзошло наши ожидания: фунт упал до минимума 1,2598 и закрылся на отметке 1,2619 (-0,39 %). Несмотря на относительно резкое падение, нисходящий моментум не сильно усилился. Тем не менее, у фунта есть возможность опуститься до 1,2590. Основная поддержка на уровне 1,2565, скорее всего, недосягаема. Сопротивление находится на 1.2640, а затем на 1.2670".

Прогноз на 1-3 недели: "Когда в прошлую пятницу (15 ноября) GBP находился на уровне 1.2665, мы указали, что "ожидается продолжение ослабления GBP до 1.2615, возможно, 1.2565". Мы не ожидали, что GBP достигнет 1.2615 так быстро, поскольку он упал до минимума 1.2598. Хотя нисходящий моментум не сильно усилился, фунт, скорее всего, продолжит ослабевать до 1,2565. С точки зрения роста, прорыв уровня 1.2745 (уровень "сильного сопротивления" находился на отметке 1.2770 в прошлую пятницу) будет свидетельствовать о том, что понижательное давление, начавшееся в начале прошлой недели, ослабло".

Быки по доллару США (USD) демонстрируют признаки усталости, даже несмотря на то, что лучшие данные по США в пятницу не способствовали дальнейшему росту доллара. Как отмечают валютные аналитики OCBC Фрэнсис Чунг и Кристофер Вонг, на момент написания DXY находился на уровне 106,52.

Потенциальная медвежья дивергенция формируется на дневном MACD

"В ответ на лучшие, чем ожидалось, данные по США и менее "голубиную" риторику (со стороны Пауэлла) рынки уже урезали вероятность снижения ставки на 25 б.п. на декабрьском заседании до ~65% (против 71% неделю назад). Перспективы снижения ставки ФРС будут продолжать корректироваться по мере поступления данных из США. В связи с этим основное внимание уделяется данным на этой неделе: предварительным индексам PMI, данным по настроениям Мичиганского университета (пятница) и базовому показателю PCE (27 ноября).

Более высокие данные подтвердят исключительность США, сохраняя ставки и доллар США повышенными до тех пор, пока не произойдет разворот тренда. Бычий импульс на дневном графике умерился, а рост RSI замедлился в условиях перекупленности.

Потенциальная медвежья дивергенция может формироваться на дневном MACD, но ценовое движение требует дальнейшего мониторинга. В ближайшей перспективе не исключен технический откат. Поддержка находится на уровнях 106,50, 105,60 (76,4%  коррекции) и 104,50/60 (21DMA, 61,8%  коррекции от максимума 2023 года к минимуму 2024 года). Сопротивление находится на уровнях 107, 107,40 (максимум 2023 года)".

Евро (EUR), вероятно, будет торговаться в диапазоне между 1,0505 и 1,0585. В долгосрочной перспективе ценовая динамика продолжает указывать на слабость евро; следующий уровень поддержки находится на прошлогоднем минимуме, вблизи 1,0450, отмечают валютные аналитики UOB Group Квек Сер Леанг и Ли Сью Энн.

Следующий уровень поддержки находится на прошлогоднем минимуме, вблизи 1,0450

Прогноз на 24 часа: "Ниже приведены выдержки из нашего обновления в прошлую пятницу: "Условия остаются перепроданными, но слабость еще не совсем стабилизировалась. Тем не менее, поскольку моментум несколько замедлился, любое дальнейшее снижение, скорее всего, будет происходить в рамках более низкого торгового диапазона 1,0490/1,0580. Другими словами, евро вряд ли пробьет уровень 1,0490". Наше мнение о торговле в диапазоне не было ошибочным, хотя евро торговался в более высоком диапазоне 1,0516/1,0592, закрывшись на отметке 1,0541 (+0,10%). Не было усиления ни нисходящего, ни восходящего импульса, и мы продолжаем ожидать, что евро будет торговаться в диапазоне, вероятно, между 1,0505 и 1,0585".

Прогноз на 1-3 недели: "Мы стали негативными по евро 07 ноября, когда евро находился на уровне 1,0730. После того как евро упал ниже нашей технической цели 1.0500, в прошлую пятницу (15 ноября, цена спот на 1.0525) мы отметили, что "ценовые движения продолжают указывать на слабость евро, хотя осторожность оправдана, учитывая глубокую перепроданность". Мы добавили: "Следующая поддержка находится на минимуме прошлого года, вблизи 1.0450". Затем евро прервал свою 5-дневную полосу неудач, закрывшись с повышением на 0,10 % на уровне 1,0541. Хотя нисходящий моментум несколько замедлился, только прорыв уровня 1,0610 (без изменения уровня "сильного сопротивления") укажет на то, что евро не будет слабеть дальше. Между тем, перепроданность может привести к паре дней диапазонной торговли".

Вице-президент Европейского центробанка (ЕЦБ) Луис де Гиндос заявил в понедельник, что "баланс рисков сместился от опасений по поводу высокой инфляции к опасениям по поводу экономического роста".

Дополнительные выводы

Реакция рынка

Эти осторожные замечания политика ЕЦБ не смогли сдержать восстановление евро, и пара EURUSD выросла на 0,25% за день и достигла отметки 1,0570 на момент публикации.

Паре EURUSD удалось закрепиться в пятницу, но она все равно потеряла почти 1,7% за предыдущую неделю. Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сензегер, "пара находится в фазе консолидации в начале новой недели и торгуется в районе 1,0550.

Ястребиные" комментарии чиновников Федеральной резервной системы (ФРС) заставили инвесторов переоценить вероятность еще одного снижения ставки на 25 базисных пунктов в декабре на прошлой неделе, что оказало поддержку доллару США (USD) и сильно повлияло на EURUSD.

В понедельник в экономическом календаре не предвидится никаких важных данных, которые могли бы повлиять на динамику пары EURUSD. Поэтому участники рынка будут обращать пристальное внимание на комментарии официальных лиц центральных банков.

В начале американской сессии с речью выступит президент ФРБ Чикаго Остан Гулсби. Говоря о перспективах политики на пятницу, он отметил: "Мне не нравится связывать нам руки", - сказал Гулсби и добавил, что им еще предстоит получить больше данных, прежде чем принять решение по декабрьской политике. Позднее сегодня президент Европейского центробанка (ЕЦБ) Кристин Лагард выступит с речью "Экономические и человеческие проблемы меняющейся эпохи" на мероприятии, организованном Колледжем Бернардин в Париже, Франция.

Между тем, инвесторы также будут следить за геополитическими событиями. В выходные CNN News сообщила, что президент США Джо Байден разрешил Украине использовать мощное американское оружие дальнего радиуса действия для нанесения ударов по территории России. Отчет по этому вопросу гласит: "Изменения произошли в основном в ответ на развертывание Россией северокорейских сухопутных войск в дополнение к своим собственным силам, что вызвало тревогу в Вашингтоне и Киеве", - сообщает Reuters.

Фьючерсы на фондовые индексы США торгуются с небольшим повышением в утренние часы европейской сессии, но инвесторы могут искать убежище на случай дальнейшей эскалации геополитической напряженности. Медвежье открытие американских акций может помочь доллару США восстановить свою силу во второй половине дня".

Аналитик FXStreet Эрен Сензегер комментирует технические перспективы пары:

"Пара EURUSD, похоже, стабилизировалась после падения на предыдущей неделе, но технические перспективы остаются медвежьими. Пара торгуется в рамках нисходящего регрессионного канала, а индикатор индекса относительной силы (RSI) остается ниже 50.

С точки зрения снижения, 1,0500 (средняя точка нисходящего канала) выступает в качестве первой поддержки перед 1,0440 (нижняя граница нисходящего канала). Первое сопротивление может быть обнаружено на уровне 1.0570 (верхняя граница нисходящего канала) перед 1.0600 (круглый уровень) и 1.0650 (50-периодная простая скользящая средняя (SMA))".

Политик Европейского центробанка (ЕЦБ) и президент Бундесбанка Йоахим Нагель заявил в понедельник: "Тарифы Трампа могут оказать незначительное влияние на инфляцию".

Он добавил, что "глобальная интеграция должна существенно снизиться, чтобы вызвать заметный рост инфляционного давления".

Реакция рынка

Эти комментарии практически не повлияли на евро, и пара EURUSD держится в диапазоне около 1,0500 на момент публикации.

Вот что вам нужно знать в понедельник, 18 ноября:

Финансовые рынки остаются относительно спокойными в начале новой недели. В понедельник в экономическом календаре не будет никаких важных релизов макроэкономических данных. Участники рынка будут внимательно следить за заголовками, связанными с геополитикой, и обратят внимание на комментарии представителей центральных банков.

Ускорение, вызванное "ястребиными" комментариями чиновников Федеральной резервной системы (ФРС), включая председателя Джерома Пауэлла, привело к росту индекса доллара США (USD) более чем на 1,5% за прошедшую неделю. Индекс остается в фазе консолидации выше уровня 106,50 в утренние часы европейской сессии в понедельник. Позднее сегодня с речью выступит президент ФРБ Чикаго Остан Гулсби. Между тем, фьючерсы на фондовые индексы США торгуются в зеленой зоне после того, как основные индексы Уолл-стрит закрылись в пятницу в красном цвете.

Ссылаясь на двух американских чиновников, знакомых с решением, CNN News сообщила в выходные, что президент США Джо Байден разрешил Украине использовать мощное американское оружие дальнего радиуса действия для нанесения ударов на территории России. Отчет по этому вопросу гласит: "Изменения произошли в основном в ответ на развертывание Россией северокорейских сухопутных войск в дополнение к своим собственным силам, что вызвало тревогу в Вашингтоне и Киеве", - сообщает Reuters.

Снижение пары EURUSD на прошлой неделе составило почти 1,7%, зафиксировав самое низкое недельное закрытие с октября 2023 года. Пара держится стабильно на ранней европейской сессии и колеблется в районе 1,0550. В американские часы торгов президент Европейского центробанка (ЕЦБ) Кристин Лагард выступит с речью "Экономические и человеческие проблемы меняющейся эпохи" на мероприятии, организованном The Collège des Bernardins в Париже, Франция.

Курс GBPUSD снизился более чем на 2% на прошлой неделе и закрылся на отрицательной территории седьмую неделю подряд. Пара торгуется в узком диапазоне чуть ниже 1,2650 в начале понедельника. В среду Управление национальной статистики Великобритании опубликует данные по индексу потребительских цен (CPI) за октябрь.

Глава Банка Японии Кадзуо Уэда заявил в понедельник, что японская экономика восстанавливается умеренными темпами, несмотря на слабые признаки. "Мы будем тщательно изучать на каждом политическом заседании, как движение иностранной валюты влияет на наши экономические, ценовые прогнозы и риски", - повторил Уэда. После падения более чем на 1% в пятницу, пара USDJPY движется вверх и вниз в узком диапазоне около 154,50 в понедельник.

Золото оставалось под медвежьим давлением на прошлой неделе и упало до самого низкого уровня за почти два месяца ниже $2 540 в четверг. После спокойной пятницы пара XAUUSD набирает динамику в начале новой недели и восстанавливается в направлении $2 600.

Выступая в понедельник в Канберре, помощник главы Резервного банка Австралии (РБА) Кристофер Кент заявил, что "заявления о намерениях в Австралии могут быть менее полезными, чем в США".

Дополнительные комментарии

Реакция рынка

Пара AUDUSD консолидируется на отскоке после этих комментариев. Пара на момент написания торгуется на уровне 0,6465, повышаясь на 0,07% за день.

По данным американской депозитарной трастовой и клиринговой корпорации Depository Trust & Clearing Corporation (DTCC), сегодня в Нью-Йорке в 17.00 мск. произойдет экспирация следующих валютных опционов:

EURUSD: суммы в евро

• 1.0500 1.2 млрд
• 1.0520 1 млрд
• 1.0600 2.1 млрд
• 1.0625 1.2 млрд
• 1.0650 626 млн

USDJPY: суммы в долларах США

• 154.50 450 млн

AUDUSD: суммы в AUD

• 0.6630 600 млн

USDCAD: суммы в долларах США

• 1.3950 789 млн

NZDUSD: суммы в NZD

• 0.5835 853 млн

В понедельник глава Банка Японии Кадзуо Уэда снова выступил, отметив, что "на каждом заседании мы будем проверять данные и факторы, имеющиеся на тот момент, при принятии решения о политике".

Дополнительные комментарии

Ссылаясь на двух американских чиновников, знакомых с решением, CNN News сообщила в воскресенье, что президент США Джо Байден разрешил Украине использовать мощное американское оружие дальнего радиуса действия для нанесения ударов по территории России.

Решение разрешить использование армейских тактических ракетных комплексов (ATACMS) на территории России было принято после того, как Москва перебросила почти 50 000 военнослужащих в Курск, южный регион России.

Стоит также отметить, что Северная Корея направила тысячи своих солдат в Курск в рамках наступления России, что вызвало обеспокоенность Байдена и его советников тем, что их вступление может привести к новому опасному этапу войны, сообщает CNN News.

"Изменения произошли в основном в ответ на развертывание Россией северокорейских сухопутных войск в дополнение к своим собственным силам, что вызвало тревогу в Вашингтоне и Киеве", - сообщает Reuters со ссылкой на американского чиновника и источник, знакомый с решением.

В ответ на это президент Украины Владимир Зеленский заявил: "Сегодня многие СМИ говорят о том, что мы получили разрешение на соответствующие действия".

"Но удары наносятся не на словах. Такие вещи не объявляются", - добавил он.

Реакция рынков

Азиатские фондовые рынки осталисьразнонаправленными, при этом китайские индексы отскочили, не обращая внимания на возобновившуюся геополитическую напряженность. Однако цены на золото оказались под сильным давлением покупателей и стремятся вернуть отметку 2 600 долларов на фоне повышенного спроса на традиционный безопасный актив.

Между тем, индекс доллара США торгуется выше 106,50, консолидируясь после недавнего роста.

Глава Банка Японии Кадзуо Уэда заявил в понедельник, что японская экономика восстанавливается умеренными темпами, несмотря на слабые признаки.

Ключевые тезисы

Реакция рынка на речь Уэды из Банка Японии

На момент написания статьи пара USDJPY торговалась на 0,46% выше за день у 155,01.

В понедельник Народный банк Китая (ЦБ Китая) установил центральный курс USDCNY на предстоящую торговую сессию на уровне 7,1907 по сравнению с пятничными значениями 7,1992 и 7,2312 по оценкам Reuters.

Член правления Европейского центробанка (ЕЦБ) Пьеро Чиполлоне заявил в пятницу, что центральный банк должен и дальше снижать процентные ставки, чтобы поддержать восстановление еврозоны, а также перед лицом потенциальных новых торговых тарифов в США, сообщает Reuters.

Ключевые тезисы

Реакция рынка

На момент написания статьи пара EURUSD торговалась на 0,08% выше по сравнению с предыдущим днем и составила 1,0535.