Анализ рынков CFD: Новости и прогнозы на 12 марта 2025

23:41

Цена золота игнорирует сильный доллар США на фоне слабого отчета по CPI в США

Золото поднимается выше $2 930, так как спрос на безопасные активы преодолевает растущие доходности в США
Слабые данные по CPI в США поддерживают ожидания снижения ставок ФРС, подстегивая ралли золота, несмотря на восстановление доллара США.
Опасения торговой войны сохраняются; доходности казначейских облигаций США растут на фоне опасений возобновления инфляционного давления от тарифов.
Центральные банки продолжают агрессивные покупки золота, поддерживая бычьи настроения.

Цена на золото растет в конце североамериканской сессии, не обращая внимания на высокие доходности казначейских облигаций США и укрепление доллара США в среду. На момент написания статьи XAU/USD торгуется с прибавкой 0,63% и меняет руки по $2 933 после выхода отчета по инфляции в США, который оказался слабее прогнозов.

Бюро трудовой статистики США (BLS) сообщило, что потребительская инфляция в Соединенных Штатах (США) немного снизилась в феврале. Тем не менее, инвесторы остаются скептически настроенными по поводу улучшения, так как агрессивные тарифы на импорт в США могут спровоцировать второй раунд инфляции.

Данные за февраль увеличили шансы на то, что Федеральная резервная система (ФРС) может снизить процентные ставки трижды в 2025 году. Тем не менее, чиновники ФРС, возглавляемые председателем Джеромом Пауэллом, выразили мнение, что они не рассматривают только один месяц данных.

Тем временем доходности казначейских облигаций США выросли на фоне опасений, что глобальная торговая война может привести к росту цен. В результате индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к шести валютам, увеличился на 0,14% до 103,55.

В среду вступили в силу 25% тарифы США на сталь и алюминий, так как президент США Дональд Трамп борется за снижение торгового дефицита, применяя пошлины на импорт.

Недоходный металл готов продолжить свое ралли, несмотря на прогресс в перемирии между Украиной и Россией.

Всемирный совет по золоту (WGC) сообщил, что центральные банки продолжили закупать золото. Народный банк Китая (PBoC) и Национальный банк Польши (NBP) добавили 10 и 29 тонн соответственно в первые два месяца 2025 года.

Учитывая сложившуюся ситуацию, золото готово протестировать отметку $2 950. Трейдеры будут следить за выходом данных по индексу цен производителей (PPI) в США за февраль, первичными заявками на пособие по безработице и индексом потребительских настроений Университета Мичигана (UoM).

Ежедневный дайджест рыночных движений: цена на золото игнорирует высокие доходности в США

Доходность 10-летних казначейских облигаций США восстанавливается и растет на три базисных пункта до 4,314%.
Реальные доходности в США, измеряемые доходностью 10-летних казначейских облигаций, защищенных от инфляции (TIPS), которая коррелирует обратно с ценами на золото, поднимаются на один базисный пункт до 1,981%, ограничивая рост недоходного металла.
Индекс потребительских цен (CPI) в США за февраль увеличился на 2,8% в годовом исчислении, немного ниже ожидаемых 2,9% и ниже 3,0% в январе, что указывает на продолжающееся смягчение инфляции.
Базовый CPI, который исключает волатильные цены на продукты питания и энергию, снизился с 3,3% в январе до 3,1% в годовом исчислении, подтверждая признаки продолжающегося снижения инфляции в экономике США.
Модель GDPNow ФРБ Атланты прогнозирует первый квартал 2025 года на уровне -2,4%, что станет первым отрицательным значением с начала пандемии COVID-19.
Трейдеры на денежном рынке оценили 71 базисный пункт смягчения в 2025 году, снизившись с 77 б.п. накануне, согласно данным Prime Market Terminal.

Технический анализ XAU/USD: золото продлевает свое ралли выше $2 930

Цена на золото преодолела верхнюю границу торгового диапазона $2 880 - $2 930 и достигла двухнедельного максимума $2 940, при этом покупатели нацелены на $2 950 как на следующий ключевой уровень сопротивления перед преодолением рекордного максимума $2 954. После этого золото будет готово бросить вызов отметке $3 000.

Напротив, если XAU/USD упадет ниже $2 900, следующей поддержкой станет $2 850, перед минимумом 28 февраля на уровне $2 832. Далее будет $2 800.

Золото FAQs

Почему люди инвестируют в золото?

Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Кто покупает больше всего золота?

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Как золото коррелирует с другими активами?

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.

От чего зависит цена золота?

Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.

23:27

AUD/USD растет после данных по CPI в США AUDUSD

AUD/USD продолжает свое восходящее движение, преодолевая уровень 0,6300 по мере наращивания бычьего импульса.
Данные по инфляции в США оказались ниже ожидаемых, что увеличивает спекуляции о более раннем, чем ожидалось, снижении ставки ФРС.
Торговые трения продолжаются, так как США продвигаются вперед с новыми тарифами, вызывая опасения по поводу глобального экономического роста.
Технические индикаторы показывают улучшающийся бычий импульс, при этом AUD/USD нацеливается на зону сопротивления 0,6360.

Пара AUD/USD добавила к росту во вторник и преодолела уровень 0,6300, несмотря на неплохой отскок доллара США. Пара продолжила расти в среду, поддерживаемая смягчающимися данными по инфляции в США, что укрепило ожидания, что Федеральная резервная система (ФРС) может изменить процентные ставки раньше, чем ожидалось. Хотя доллар США (USD) пытался восстановиться, настроения на рынке оставались благоприятными для австралийского доллара (AUD), открывая возможность для потенциального тестирования месячных максимумов вблизи 0,6360.

Ежедневный дайджест движущих факторов рынка: австралийский доллар продолжает расти на фоне ослабления CPI в США

Технический анализ AUD/USD: восходящий импульс усиливается к 0,6360

AUD/USD выросла в среду, двигаясь к региону 0,6315 во время американской сессии, продолжая свой отскок с начала недели. Несмотря на попытку восстановления доллара США, пара сохранила бычий импульс, при этом технические индикаторы показывают улучшающиеся условия.

Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) продолжает показывать уменьшающиеся красные бары на гистограмме, указывая на ослабление медвежьего давления. Тем временем индекс относительной силы (RSI) поднялся до 54, войдя в положительную территорию и указывая на растущий импульс покупок.

Пара восстановила свои позиции и приближается к ключевым уровням сопротивления. Следующая цель на восходящем движении находится вблизи 0,6360, где прорыв может ускорить бычий импульс. На стороне снижения первоначальная поддержка наблюдается около 0,6280, при этом ожидается более сильный спрос вблизи 0,6250, если давление продаж возобновится.

Австралийский доллар FAQs

Какие ключевые факторы влияют на курс австралийского доллара?

Одним из наиболее значимых факторов для австралийского доллара (AUD) является уровень процентных ставок, устанавливаемых Резервным банком Австралии (РБА). Поскольку Австралия является богатой природными ресурсами страной, другим ключевым фактором являются цены на ее крупнейший экспортный товар - железную руду. Важным фактором является состояние китайской экономики, ее крупнейшего торгового партнера, а также инфляция в Австралии, темпы роста ее экономики и торговый баланс. Настроение рынка – приобретают ли инвесторы более рискованные активы (тяга к риску) или ищут безопасные убежища (бегство от рисков) - также является фактором, который влияет на AUD.

Как решения Резервного банка Австралии влияют на австралийский доллар?

Резервный банк Австралии (РБА) влияет на курс австралийского доллара (AUD), устанавливая уровень процентных ставок, по которым австралийские банки могут предоставлять кредиты друг другу. Это влияет на уровень процентных ставок в экономике в целом. Основной целью РБА является поддержание стабильного уровня инфляции на уровне 2-3% путем повышения или понижения процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с другими крупными центральными банками поддерживают австралийский доллар, а относительно низкие - наоборот. РБА также может использовать количественное смягчение и ужесточение для влияния на условия кредитования, при этом первое является отрицательным для австралийского доллара, а второе - положительным для австралийского доллара.

Как здоровье китайской экономики влияет на австралийский доллар?

Китай - крупнейший торговый партнер Австралии, поэтому состояние китайской экономики оказывает большое влияние на стоимость австралийского доллара (AUD). Когда дела в китайской экономике идут хорошо, она закупает больше сырья, товаров и услуг в Австралии, что повышает спрос на австралийский доллар и увеличивает его стоимость. Когда китайская экономика растет не так быстро, как ожидалось, все происходит наоборот. Поэтому положительные или отрицательные сюрпризы в данных о росте китайской экономики часто оказывают прямое влияние на австралийский доллар и пары с его участием.

Как цена железной руды влияет на курс австралийского доллара?

Железная руда - крупнейший экспорт Австралии, составляющий, по данным 2021 года, $118 млрд в год, а основным направлением экспорта является Китай. Поэтому цена на железную руду может быть фактором, определяющим курс австралийского доллара. Как правило, если цена на железную руду растет, австралийский доллар также растет, поскольку совокупный спрос на валюту увеличивается. При падении цены на железную руду происходит обратное. Более высокие цены на железную руду приводят к увеличению вероятности положительного торгового баланса Австралии, что также является положительным фактором для австралийского доллара.

Как торговый баланс влияет на курс австралийского доллара?

Торговый баланс, представляющий собой разницу между тем, что страна зарабатывает на экспорте, и тем, что она платит за импорт, - еще один фактор, который может повлиять на стоимость австралийского доллара. Если Австралия производит очень востребованные экспортные товары, то ее валюта будет дорожать за счет избыточного спроса, создаваемого иностранными покупателями, стремящимися приобрести ее экспорт, по сравнению с тем, что страна тратит на покупку импорта. Таким образом, положительный чистый торговый баланс укрепляет австралийский доллар, а отрицательный торговый баланс имеет обратный эффект.

22:25

Форекс сегодня: данные по инфляции и занятости в США выходят на первый план

Наконец, доллар США смог восстановить некоторую стабильность и зафиксировал приемлемые gains после многомесячных минимумов. Однако более широкая картина оставалась затуманенной из-за интенсивной неопределенности в области тарифов, а также опасений по поводу рецессии в США.

Вот что вам нужно знать в четверг, 13 марта:

Индекс доллара США (DXY) отложил часть многодневной глубокой распродажи, повторно протестировав зону 103,80 на фоне растущих доходностей. В центре внимания окажутся производственные цены, за которыми последуют обычные первичные заявки на пособие по безработице.

EUR/USD встретила некоторое сопротивление и откатилась в район ниже 1,0900 в ответ на умеренный отскок доллара США. Промышленное производство в еврозоне будет опубликовано вместе с выступлениями представителей ЕЦБ Де Гиндоса, Нагеля и Вилльруа.

GBP/USD усилила давление и подошла всего в нескольких пунктах к ключевому уровню 1,3000, лишь для того, чтобы затем потерять некоторый импульс. Баланс цен на жилье RICS станет единственным релизом через Ла-Манш.

USD/JPY добавила к росту во вторник, поднявшись до многодневных максимумов и кратковременно преодолев барьер 149,00. Ожидаются еженедельные данные по иностранным инвестициям в облигации.

Несмотря на тарифные опасения и рост доллара США, AUD/USD поднялась выше уровня 0,6300, достигнув двухдневных максимумов одновременно. Ожидаются окончательные разрешения на строительство и одобрения частных домов, за которыми последует выступление Джонса из РБА.

Цены на нефть WTI выросли до трехдневных максимумов вблизи отметки $68,00 за баррель, несмотря на ослабление доллара США и сохраняющиеся опасения торговой войны.

Цены на золото поднялись до двухнедельных максимумов около $2 940 за тройскую унцию на фоне тарифных волнений и более низких, чем ожидалось, данных по CPI в США. Цены на серебро превысили отметку $33,00 за унцию, приблизившись к годовому пику.

21:18

Доллар США удерживается после слабых данных по CPI, рынки оценивают последствия

DXY остается вялым, так как инфляция снижается быстрее, чем ожидалось.
Китай и ЕС обещают ответные меры на тарифы США.
Соглашение о прекращении огня между Украиной и Россией обсуждается.
Индекс доллара США стабилизируется в районе 103,00.

Доллар США стабилизировался в среду, индекс DXY колебался около 103,50, так как трейдеры переваривали последние данные по индексу потребительских цен (CPI). Отчет по инфляции за февраль показал, что как общие, так и базовые показатели охлаждаются быстрее, чем ожидалось, что усиливает ожидания более мягкого ценового давления на фоне недавно введенных тарифов США. Президент США Дональд Трамп также был на связи, и рынки оценивают его слова.

Ежедневный дайджест движущих сил рынка: Инфляция охлаждается, торговые трения растут

Последний отчет по CPI показал, что инфляция замедляется в феврале, при этом как месячные, так и годовые показатели оказались ниже ожиданий.
Месячная общая инфляция составила 0,2%, снизившись с 0,5% в январе, в то время как базовая инфляция снизилась до 0,2%, что ниже ожидаемых 0,3%.
В годовом исчислении общая инфляция упала до 2,8% с 3,0%, в то время как базовая инфляция снизилась до 3,1% с 3,3%.
На глобальном торговом фронте Китай подтвердил планы ответить на недавние тарифы США, что добавляет беспокойства по поводу торговли.
Президент Европейской комиссии Урсула фон дер Ляйен подтвердила, что блок готовится ввести контрмеры 13 апреля.
Дипломатические усилия по прекращению конфликта между Украиной и Россией набирают обороты, потенциальное соглашение о прекращении огня, посредником в котором выступает США, теперь ожидает ответа России.
Во время пресс-мероприятия с премьер-министром Ирландии президент США Дональд Трамп вновь выразил свои недовольства по поводу европейской торговой политики, подчеркнув свое намерение ввести тарифы на импортируемые автомобили.

Технический прогноз DXY: ключевые уровни поддержки в фокусе

Индекс доллара США (DXY) остается под давлением, удерживаясь чуть выше многомесячных минимумов около 103,50. Индикаторы относительной силы (RSI) и схождения/расхождения скользящих средних (MACD) указывают на условия перепроданности, побуждая трейдеров приостановить агрессивные продажи. Несмотря на недавний спад, пробитие ниже 103,30 может открыть путь для дальнейших потерь, в то время как отскок выше 104,00 может спровоцировать краткосрочные попытки восстановления.

Инфляция FAQs

Что такое инфляция?

Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.

Что такое индекс потребительских цен (CPI)?

Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.

Как инфляция влияет на валюту?

Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.

Как данные по инфляции влияют на цену золота?

Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.

21:07

Мексиканский песо укрепляется на фоне снижения CPI в США

Мексиканский песо толкает USD/MXN к отметке 20,00.
Неопределенности по тарифам сохраняются, но привлекательность доходности поддерживает песо.
Данные по CPI в США оказались слабее ожиданий, что увеличивает ставки на снижение ставок ФРС и повышает привлекательность MXN.
Министр финансов Мексики признает замедление экономики на фоне торговых трений; ожидаются данные по промышленности.

Мексиканский песо (MXN) укрепляется против доллара США (USD) в среду, так как последний отчет по инфляции в Соединенных Штатах (США) может заставить Федеральную резервную систему (ФРС) снизить стоимость заимствований, что, в свою очередь, расширит разницу в процентных ставках между Мексикой и США. На момент написания статьи пара USD/MXN торгуется на уровне 20,19, снизившись на 0,35%.

Экономическая повестка Мексики остается пустой, трейдеры ожидают выхода данных по промышленному производству. Тем не менее, данные отходят на второй план, так как торговая политика США влияет на финансовые рынки.

Сегодня США начали применять 25% тарифы на импорт алюминия и стали по всему миру, без исключений, включая Мексику. Президент Мексики Клаудия Шейнбаум заявила, что она будет ждать разрешения в ближайшие недели, добавив: "Мы будем ждать до 2 апреля, и с этого момента мы увидим, будет ли применена наша концепция взаимных тарифов".

Министр финансов Мексики Эдгар Амадор Самора сказал, что национальная экономика расширяется, но показывает признаки замедления, связанные с торговыми трениями с США.

Бюро трудовой статистики США (BLS) сообщило, что потребительская инфляция в США оказалась ниже оценок как по основным, так и по сопутствующим показателям. Хотя это является облегчением для Федеральной резервной системы (ФРС), опасения, что тарифы могут привести к инфляции, вероятно, удержат ФРС в режиме ожидания, пока они оценивают их влияние на монетарную политику.

Кроме того, чиновники ФРС будут следить за выходом данных по индексу цен производителей (PPI) в четверг, так как некоторые из этих данных используются для расчета базового индекса цен на личные потребительские расходы (PCE).

Ежедневный дайджест движущих сил рынка: Мексиканский песо растет на фоне слабого доллара США

Технический анализ USD/MXN: Мексиканский песо стремительно растет, в то время как USD/MXN падает ниже 20,20

USD/MXN наконец пробился ниже отметки 20,20, что открывает путь к тестированию отметки 20,00, так как продавцы толкают спотовую цену ниже 100-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне 20,22. Если пара упадет ниже 20,00, продавцы могут бросить вызов 200-дневной SMA на уровне 19,62.

С другой стороны, если USD/MXN поднимется выше 100-дневной SMA, покупатели могут быть склонны бросить вызов 50-дневной SMA на уровне 20,47. Как только эта отметка будет преодолена, следующей станет отметка 20,50.

Мексиканский песо FAQs

Какие ключевые факторы влияют на курс мексиканского песо?

Мексиканский песо (MXN) является наиболее торгуемой валютой среди латиноамериканских аналогов. Его стоимость в целом определяется состоянием мексиканской экономики, политикой центрального банка страны, объемом иностранных инвестиций в страну и даже объемом денежных переводов, отправляемых мексиканцами, которые живут за границей, особенно в Соединенных Штатах. Геополитические тенденции также могут повлиять на MXN: например, процесс переориентации или решение некоторых фирм перенести производственные мощности и цепочки поставок поближе к своим родным странам также рассматривается как катализатор для мексиканской валюты, поскольку страна считается ключевым производственным центром на американском континенте. Еще одним катализатором роста MXN являются цены на нефть, поскольку Мексика является ключевым экспортером этого товара.

Как решения банка Мексики влияют на курс мексиканского песо?

Основной целью центрального банка Мексики, также известного как Banxico, является поддержание инфляции на низком и стабильном уровне (на уровне или близко к целевому показателю в 3%, что является средней точкой в допустимом диапазоне от 2% до 4%). С этой целью банк устанавливает соответствующий уровень процентных ставок. Когда инфляция становится слишком высокой, Banxico пытается обуздать ее, повышая процентные ставки, что удорожает заемные средства для домашних хозяйств и предприятий, тем самым снижая спрос и экономику в целом. Более высокие процентные ставки в целом позитивны для мексиканского песо, поскольку они приводят к повышению доходности, что делает страну более привлекательной для инвесторов. Напротив, более низкие процентные ставки, как правило, ослабляют мексиканский песо.

Как экономические данные влияют на курс мексиканского песо?

Выход макроэкономических данных является ключевым фактором для оценки состояния экономики и может оказать влияние на динамику курса мексиканского песо (MXN). Сильная мексиканская экономика, основанная на высоких темпах роста, низком уровне безработицы и высоком уровне доверия, благоприятна для MXN. Она не только привлекает больше иностранных инвестиций, но и может побудить Банк Мексики (Banxico) повысить процентные ставки, особенно если эта сила экономики сопровождается высокой инфляцией. Однако если экономические данные будут слабыми, MXN, скорее всего, обесценится.

Как общий настрой в отношении риска влияет на мексиканский песо?

Как валюта развивающихся рынков, мексиканский песо (MXN) имеет тенденцию к росту в периоды повышения интереса к риску, когда инвесторы считают, что широкие рыночные риски низки, и поэтому стремятся к инвестициям, сопряженным с более высоким риском. И наоборот, MXN имеет тенденцию к ослаблению в периоды рыночной турбулентности или экономической неопределенности, поскольку инвесторы склонны продавать высокорискованные активы и бежать в более стабильные безопасные убежища.

21:04

США : Февраль, Ежемесячный отчет о состоянии бюджета $-307B ниже ожиданий $-303.2B

20:11

10-Year Note Auction (США ) : падение с 4.632% до 4.31%

19:03

Россия : февраль, Consumer Price Index (MoM) совп. с прогнозом 0.8%

18:46

Анализ EUR/USD: консолидируется вблизи 1.0900, пока быки берут передышку EURUSD

EUR/USD торговалась в районе 1,0900 после европейской сессии, движась вбок с нейтральным импульсом.
Несмотря на недавние сильные приросты, паре не удается продвинуться выше, так как условия перекупленности оказывают давление на импульс.

Пара EUR/USD торговалась с нейтральным настроением в среду после европейской сессии, топчась в районе отметки 1,0900, так как участники рынка сделали шаг назад после сильного ралли. Пара, похоже, консолидируется, так как быки колеблются около недавних максимумов, не имея сильного импульса для дальнейшего роста.

С технической точки зрения индекс относительной силы (RSI) остается в зоне перекупленности, но начал выравниваться, сигнализируя о паузе в покупательском давлении. Между тем, индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) продолжает формировать зеленые бары, что указывает на то, что общий бычий тренд остается в силе. Однако отсутствие немедленного продолжения со стороны покупателей указывает на то, что дальнейшие приросты могут быть не столь близки.

Глядя на ключевые уровни, непосредственное сопротивление находится на уровне 1,0930, в то время как решительный прорыв выше этого уровня может открыть путь к 1,0980. С точки зрения снижения, начальная поддержка находится около 1,0850, при этом более сильный покупательский интерес, вероятно, будет наблюдаться около 200-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне 1,0720.

Дневной график EUR/USD

18:20

GBP/USD снижается, несмотря на замедление инфляции в США, внимание - на PPI в США GBPUSD

Инфляция в США снизилась до 3,1% г/г (базовая), что повысило ожидания снижения ставки ФРС.
25%-ные тарифы остаются фактором риска; дальнейшие снижения ставок в Великобритании могут ограничить рост фунта стерлингов.
Трейдеры ожидают данные по PPI в США в четверг и выход ВВП Великобритании для определения направления.

Фунт стерлингов подешевел по отношению к доллару США в среду, так как данные по инфляции в США показали, что процесс дезинфляции продолжается. На момент написания статьи курс GBP/USD составляет 1,2925, снизившись на 0,13%.

Фунт стерлингов опустился до 1,2925 на фоне осторожной реакции рынка на отчет по CPI в США

В феврале индекс потребительских цен (CPI) в США оказался ниже ожидаемых 0,3% и вырос на 0,2% в месячном исчислении. В годовом исчислении CPI снизился с 3% до 2,8%. Исключая волатильные позиции, так называемый базовый CPI увеличился на 0,2% в месячном исчислении, снизившись с 0,4% в январе, что ниже прогноза, а за двенадцать месяцев до февраля он упал с 3,3% до 3,1%.

Курс GBP/USD резко вырос после выхода данных, но вернулся к 1,2920, так как трейдеры переваривали новости.

Несмотря на положительные данные, опасения по поводу повторного ускорения инфляции сохраняются из-за тарифов, введенных на товары, импортируемые в США. В настоящее время действуют 25%-ные тарифы на алюминий и сталь, без исключений.

Трейдеры на денежном рынке закладывали в цены 74 базисных пункта смягчения со стороны Федеральной резервной системы (ФРС) к концу года. Таким образом, дальнейший рост GBP/USD ожидается, если Банк Англии (BoE) не снизит ставки более агрессивно, чем ФРС, или если данные по CPI в следующем месяце не окажутся более горячими, чем сегодняшние, что окажет понижательное давление на пару.

В экономическом календаре США будут представлены данные по индексу цен производителей (PPI) за тот же период, что и сегодняшний CPI, а также данные по первичным заявкам на пособие по безработице. Трейдеры готовятся к выходу данных по валовому внутреннему продукту (ВВП) в Великобритании в пятницу.

Прогноз по GBP/USD: Технические перспективы

GBP/USD продолжит свой восходящий тренд, несмотря на сегодняшнее снижение на фоне данных по инфляции в США. Индекс относительной силы (RSI) показывает, что покупатели делают паузу, так как RSI находится в зоне перекупленности. Если пара преодолеет 1,2950, следующим уровнем сопротивления станет 1,3000. После его преодоления следующей остановкой станет максимум 6 ноября на уровне 1,3047. Однако, если GBP/USD развернется вниз и преодолеет 1,2900, тест 200-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне 1,2790 станет вероятным.

ЦЕНА Британский фунт стерлингов Сегодня

В таблице ниже показано процентное изменение курса Британский фунт стерлингов (GBP) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Британский фунт стерлингов был самым сильным в паре с Японская иена.

	USD	EUR	GBP	JPY	CAD	AUD	NZD	CHF
USD		0.05%	0.03%	0.37%	-0.23%	0.04%	-0.00%	0.00%
EUR	-0.05%		-0.03%	0.32%	-0.24%	-0.02%	-0.06%	-0.04%
GBP	-0.03%	0.03%		0.35%	-0.25%	0.00%	-0.03%	-0.02%
JPY	-0.37%	-0.32%	-0.35%		-0.59%	-0.32%	-0.37%	-0.34%
CAD	0.23%	0.24%	0.25%	0.59%		0.27%	0.22%	0.25%
AUD	-0.04%	0.02%	-0.01%	0.32%	-0.27%		-0.04%	0.00%
NZD	0.00%	0.06%	0.03%	0.37%	-0.22%	0.04%		0.02%
CHF	-0.01%	0.04%	0.02%	0.34%	-0.25%	-0.01%	-0.02%

Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Британский фунт стерлингов из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Доллар США, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять GBP (базовая валюта)/USD (валюта котировки).

17:37

USD/CAD нащупывает временную поддержку вблизи 1,4400 после выхода CPI США и решения Банка Канады по политике USDCAD

Пара USD/CAD ищет промежуточную поддержку вблизи 1,4400 после выхода данных по инфляции в США за февраль и решения по монетарной политике Банка Канады (BoC).
Ожидается, что охлаждение инфляции в США приведет к ставкам на голубиный настрой ФРС.
Банк Канады снизил процентные ставки на 25 б.п. до 2,75%, как и ожидалось, и дал мрачный экономический прогноз.

Пара USD/CAD ищет временную поддержку вблизи ключевого уровня 1,4400 в ходе североамериканских торгов в среду после выхода данных по индексу потребительских цен (CPI) в США за февраль и решения Банка Канады (BoC) по процентной ставке.

Отчет по CPI в США показал, что годовая общая и базовая инфляция замедлилась быстрее, чем ожидалось, до 2,8% и 3,1% соответственно. В месячном исчислении как общая, так и базовая CPI выросли умеренно на 0,2% по сравнению с прогнозами 0,3%. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к шести основным валютам, поднялся к уровню около 103,75 после выхода данных по инфляции в США с четырехмесячного минимума 103,20, обновленного во вторник.

Восстановление доллара США, похоже, будет недолгим, так как охлаждение инфляционного давления является неблагоприятным сценарием для доллара США (USD), учитывая, что слабые данные по инфляции усиливают ставки на голубиный настрой Федеральной резервной системы (ФРС).

Тем временем канадский доллар (CAD) укрепился после того, как Банк Канады снизил свои ключевые процентные ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) до 2,75%, как и ожидалось. Трейдеры становились все более уверенными в том, что Банк Канады будет смягчать свою монетарную политику дальше на фоне растущих опасений по поводу экономических перспектив Канады из-за тарифной войны с США.

ЦЕНА Канадский доллар Сегодня

В таблице ниже показано процентное изменение курса Канадский доллар (CAD) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Канадский доллар был самым сильным в паре с Японская иена.

	USD	EUR	GBP	JPY	CAD	AUD	NZD	CHF
USD		0.22%	0.17%	0.45%	-0.13%	0.24%	0.25%	0.09%
EUR	-0.22%		-0.06%	0.19%	-0.35%	0.00%	0.03%	-0.13%
GBP	-0.17%	0.06%		0.27%	-0.29%	0.07%	0.09%	-0.07%
JPY	-0.45%	-0.19%	-0.27%		-0.57%	-0.21%	-0.20%	-0.34%
CAD	0.13%	0.35%	0.29%	0.57%		0.37%	0.38%	0.23%
AUD	-0.24%	-0.00%	-0.07%	0.21%	-0.37%		0.02%	-0.13%
NZD	-0.25%	-0.03%	-0.09%	0.20%	-0.38%	-0.02%		-0.15%
CHF	-0.09%	0.13%	0.07%	0.34%	-0.23%	0.13%	0.15%

Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Канадский доллар из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Доллар США, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять CAD (базовая валюта)/USD (валюта котировки).

Во вторник премьер-министр Онтарио Канады Даг Форд согласился отменить 25%-ную надбавку на электроэнергию, экспортируемую в США, после того как президент Дональд Трамп пригрозил ввести дополнительные 25%-ные тарифы на импорт алюминия и стали из Канады. В начале этого месяца Трамп ввел 25%-ные тарифы на Канаду за разрешение на ввоз наркотиков в США через границы.

После решения по политике губернатор BoC Тифф Маклем предупредил, что повышенные "торговые трения" могут нарушить "восстановление рынка труда". Маклем предупредил, что тарифы США, вероятно, "увеличат инфляционное давление в Канаде и сдержат рост". Он дал прогноз умеренного роста в период с января по март, так как торговый конфликт сказывается на "настроениях и активности".

17:33

США : марта 7, Изменение запасов нефти и нефтепродуктов от EIA 1.448M ниже прогноза 2.1M

16:55

USD/JPY подскочила к уровню 149,00 после слабых данных по CPI в США USDJPY

USD/JPY поднимается к уровню 149,00, так как доллар США укрепляется после слабых данных по инфляции в США за февраль.
Охлаждение инфляции в США, как ожидается, повысит ставки на снижение со стороны ФРС.
Японская иена демонстрирует худшие результаты, несмотря на то, что японские компании согласились на дальнейшие повышения зарплат.

Пара USD/JPY стремительно растет до уровня около 149,20 в ходе североамериканских торгов в среду. Актив укрепляется, так как доллар США (USD) немного растет, несмотря на публикацию более слабого, чем ожидалось, отчета по индексу потребительских цен (CPI) в США за февраль. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к шести основным валютам, поднимается до уровня около 103,75 с более чем четырехмесячного минимума 103,20, зафиксированного во вторник.

ЦЕНА Доллар США Сегодня

В таблице ниже показано процентное изменение курса Доллар США (USD) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Доллар США был самым сильным в паре с Японская иена.

	USD	EUR	GBP	JPY	CAD	AUD	NZD	CHF
USD		0.33%	0.12%	0.68%	-0.18%	0.14%	0.18%	0.15%
EUR	-0.33%		-0.20%	0.37%	-0.51%	-0.20%	-0.15%	-0.19%
GBP	-0.12%	0.20%		0.58%	-0.29%	0.02%	0.06%	0.03%
JPY	-0.68%	-0.37%	-0.58%		-0.85%	-0.53%	-0.50%	-0.52%
CAD	0.18%	0.51%	0.29%	0.85%		0.32%	0.36%	0.33%
AUD	-0.14%	0.20%	-0.02%	0.53%	-0.32%		0.04%	0.02%
NZD	-0.18%	0.15%	-0.06%	0.50%	-0.36%	-0.04%		-0.03%
CHF	-0.15%	0.19%	-0.03%	0.52%	-0.33%	-0.02%	0.03%

Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Доллар США из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Японская иена, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять USD (базовая валюта)/JPY (валюта котировки).

Отчет по CPI в США показал, что общая инфляция выросла на 2,8%, что медленнее, чем ожидалось (2,9%) и 3% рост, зафиксированный в январе. Базовый CPI – который исключает волатильные цены на продукты питания и энергию – снизился до 3,1% с предыдущего показателя 3,3%. Экономисты прогнозировали замедление базовой инфляции, но в умеренном темпе до 3,2%. В месячном исчислении как общая, так и базовая инфляция выросли на 0,2%, что медленнее ожиданий в 0,3%.

Ожидается, что охлаждение инфляционного давления заставит трейдеров увеличить ставки на поддержку Федеральной резервной системы (ФРС) в снижении процентных ставок на заседании в мае. В пятницу председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что ограничительная монетарная политика не продлится долго, "если рынок труда неожиданно ослабнет или инфляция упадет больше, чем ожидалось".

Перспективы доллара США остаются слабыми в последние несколько недель, так как инвесторы видят в тарифной политике президента США Дональда Трампа угрозу экономическому замедлению, предполагая, что более высокие импортные пошлины приведут к резкому снижению покупательной способности домохозяйств.

Тем временем японская иена (JPY) демонстрирует худшие результаты по сравнению с конкурентами, несмотря на то, что крупные японские компании согласились на значительные повышения зарплат третий год подряд, сообщает Reuters. Такой сценарий повысит ожидания инфляции и ставки на поддержку Банка Японии (BoJ) в повышении процентных ставок снова в этом году.

Доллар США FAQs

Что такое доллар США?

Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и "де-факто" валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. Это наиболее активно торгуемая валюта в мире, на ее долю приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или транзакций в среднем на сумму 6,6 трлн долларов в день, согласно данным за 2022 год. После второй мировой войны доллар США заменил британский фунт стерлингов в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда Золотой стандарт был отменен.

Как решения Федеральной резервной системы влияют на курс доллара США?

Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которую формирует Федеральная резервная система (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен (контроль инфляции) и содействие полной занятости. Основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает ставки, что способствует укреплению доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар.

Что такое количественное смягчение и как оно влияет на доллар США?

В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.

Что такое количественное ужесточение и как оно влияет на доллар США?

Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.

16:49

Канада : , Решение Банка Канады по процентной ставке совп. с прогнозом 2.75%

16:31

GBP удерживается в области 1,29+ – Scotiabank

Фунт стерлингов (GBP) немного снижается в ходе сессии, но движения цен в значительной степени отражают общий тон доллара США, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

Великобритания отказывается от ответа на тарифы США на сталь

"Великобритания решила не принимать немедленных мер в ответ на тарифы США на сталь и вместо этого будет настаивать на более широких переговорах по торговле, чтобы избежать дополнительных мер."

"Фунт продолжает консолидироваться вокруг уровня сопротивления Фибоначчи в области 1,29+. Краткосрочный тренд остается бычьим, что предполагает ограниченные возможности для снижения GBP сейчас; ожидается поддержка на уровне 1,2875/80. Сопротивление (триггер для бычьего прорыва) находится на 1,2975."

16:26

EUR сохраняет бычий настрой - Scotiabank

Евро (EUR) достиг пика около 1,0950 вчера против доллара США (USD), чему отчасти способствовали новости о прогрессе в мирных переговорах по Украине, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

ЕС объявляет о retaliatory tariffs

"Спотовая цена откатилась от внутридневного максимума к закрытию и торгуется с незначительными изменениями в ходе сессии. Ответные тарифы ЕС нацелены на импорт из США на сумму EUR26 млрд, в основном из республиканских штатов, что является повторением тактики ЕС 2018 года. Тарифы вступают в силу с 1 апреля. Евро сохраняет устойчивый тон в целом и продолжает торговаться немного ниже моей оценки справедливой стоимости (1,0983) в настоящее время."

"Евро консолидируется. Небольшой пик мог сформироваться на уровне 1,0947 вчера, но основная восходящая тенденция евро остается сильной, и возможности для потерь евро могут быть ограничены, учитывая недавний торговый паттерн, когда сильные подъемы следовали за кратковременными консолидациями перед возобновлением роста. Ожидайте поддержки на падениях евро к средней/верхней части диапазона 1,08. Внутридневная поддержка находится на 1,0840/45."

16:23

CAD торгуется стабильно внутри дня - Scotiabank

Канадский доллар (CAD) умеренно укрепился (вместе с MXN), так как с полуночи вступили в силу тарифы на сталь/алюминий в размере 25%. Вчерашние колебания на спотовом рынке отражали приливы и отливы новостей о тарифах, и вряд ли удастся избежать этой проблемы в ближайшее время. К счастью, был найден выход на фоне вчерашней череды угроз и контругроз, но в конечном итоге производители в США все еще сталкиваются с значительным ростом затрат на сырье из-за тарифов, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

CAD стабилен перед решением BoC по монетарной политике на фоне введения тарифов на сталь

"Канада является одним из основных источников алюминия для США. Воинственная торговая риторика обеспечит, что Банк Канады должен оставить дверь открытой для снижения ставок в будущем. Предполагая снижение на 25 б.п. на сегодняшнем заседании, что приведет к целевой ставке 2,75%, рынки закладывают в цены примерно 50 б.п. дополнительного смягчения, что поставит политику в область 2,25% к концу этого года. Снижение и осторожно голубиный настрой сегодня в значительной степени уже учтены в рынках на данный момент."

"USD/CAD, вероятно, продолжит торговаться в диапазоне между 1,4350 и 1,4550 на данный момент. Ценовые сигналы указывают на некоторую устойчивость CAD, несмотря на всю недавнюю волатильность на рынке. USD/CAD закрылся с небольшими изменениями по сравнению с днем вчера, и сигнал "доджи", который образовался на дневном графике, указывает на то, что попытка USD подняться в область низких 1,45 приостановилась (близко к тому месту, где достигли пика приросты USD в начале марта)."

"Взгляд на внутридневной график поддерживает идею о краткосрочном пике USD, по крайней мере, с тем, что USD формирует медвежий внешний диапазон вокруг вчерашнего пика на 6-часовом графике. Теперь должно быть сильное сопротивление на уровне 1,4525/50, но также может быть склонность к умеренному росту CAD к поддержке на 1,4400/05. Пробой ниже этого уровня нацелен на 1,4350/75."

16:18

USD стабилизируется, однако фон остается слабым - Scotiabank

Доллар США (USD) торгуется немного выше в целом на сессии, но рост ограничен, и ценовое движение указывает на то, что индекс DXY консолидирует недавние потери, а не разворачивается в данный момент, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.

USD консолидирует недавние потери, но внимание остается на росте/доходности

"Настроение на фондовом рынке немного улучшилось, несмотря на вступление в силу тарифов на сталь и алюминий в США и объявление ЕС о мерах ответного характера на некоторые товары из США. Глобальные облигации остаются стабильными (государственные облигации США) или немного снижаются (европейский долг), в то время как цена на сырую нефть немного укрепилась на сессии."

"В более общем плане, более стабильные акции — теперь, когда S&P 500 достиг 'коррекционной' территории — могут помочь доллару США стабилизироваться на данный момент. Доллар США обычно движется в обратном направлении по отношению к акциям, так как повышенная волатильность на фондовом рынке обычно вызывает спрос на 'убежище' в виде доллара."

"Потери на фондовом рынке, отражающие нарастание угроз тарифов, в значительной степени являются проблемой 'сделано в США', поэтому доллар США может торговаться более в соответствии с настроением на фондовом рынке на данный момент. Дальнейшее падение основных индексов США после совокупного падения S&P на 10% с февральского максимума добавит давления на доллар, так как инвесторы пересмотрят нарратив 'исключительности США'."