Новости и прогнозы рынков CFD — 08-04-2024

Доллар США торгуется с понижением на фоне улучшения настроения на рынке. На этой неделе центральное место занимают c, пишет аналитик FXSTreet Валерия Беднарик. 

Ключевые тезисы

• Золото продолжает ежедневно достигать рекордных максимумов, достигнув в понедельник $2353.64 за тройскую унцию. Пара XAU/USD отступила от своего азиатского пика и торгуется ниже $2330 на момент публикации, поскольку улучшение настроения на рынке подрывает спрос на жёлтый металл.
• Между тем, доллар США торгуется с понижением против большинства валют, хотя волатильность ограничена на фоне предстоящих новостей первого эшелона. В следующую среду США опубликуют мартовский индекс потребительских цен (CPI), а в четверг ЕЦБ объявит о своем решении по монетарной политике. В промежутке Банк Канады (BoC) и Резервный банк Новой Зеландии (RBNZ) также объявят о своих решениях по монетарной политике.
• Фондовые рынки торгуются на положительной территории, хотя рост остается скромным на фоне осторожности перед важнейшими событиями, которые могут задать тон на остаток месяца. Наконец, стоит добавить, что шансы на июньское снижение ставки ФРС продолжают снижаться, и основные аналитики теперь ждут первого шага в июле. Данные по инфляции, несомненно, станут решающим фактором для доллара.

Бычий тренд XAU/USD на дневном графике очевиден. Он показывает, что пара последовательно торгуется выше всех скользящих средних. 20-SMA неуклонно растет, но находится значительно ниже текущего уровня и выше более долгосрочных, что свидетельствует о наличии четкого восходящего тренда, пишет аналитик FXSTreet Валерия Беднарик. Между тем, технические индикаторы частично теряют бычью силу, но все еще торгуются на территории перекупленности. Индикатор относительной силы (RSI) находится в таком состоянии с 27 марта, предвещая потенциальный коррекционный откат или, по крайней мере, консолидацию.

Краткосрочная картина также является бычьей. На 4-часовом графике все скользящие средние направлены на север ниже текущего уровня. Кроме того, индикатор RSI скорректировал экстремальные значения перекупленности, но при этом оказался во флэте на уровне 64, что отражает ограниченный интерес к продажам и далеко не означает предстоящего разворота. Наконец, индикатор Momentum закрепился на положительных уровнях в соответствии с доминирующим трендом.

Уровни поддержки: 2318.60, 2303.80, 2287.30.

Уровни сопротивления: 2337.70, 2353.65, 2370.00.

• Фунт растет на фоне снижения курса доллара США из-за бегства от риска.
• Инвесторы смотрят со стороны в преддверии данных по ИПЦ США, которые будут опубликованы в среду.
• Более широкий тренд GBP/USD остается медвежьим, пока пара находится ниже уровня сопротивления на 1.2685

Стерлинг открыл неделю по-бычьи. Ослабленный доллар США на фоне умеренной тяги к риску позволил паре продолжить восстановление от минимумов, достигнутых после публикации NFP, и вернуться к 1.2650.

Позитивные настроения на рынке оказывают давление на доллар США, однако попытки снижения, вероятно, останутся ограниченными. Ожидается, что инвесторы будут сохранять осторожный тон в преддверии публикации данных по индексу потребительских цен в США в среду.

В пятницу неожиданно сильные данные по занятости в несельскохозяйственном секторе США подтвердили сильную динамику американской экономики и поставили под сомнение возможность снижения ставки ФРС в июне. В этом контексте еще один позитивный сюрприз в среду может придать новый импульс доллару США.

С технической точки зрения, пара торгуется ниже максимумов начала марта. Сопротивление на 1.2680 является ключевым уровнем для ослабления медвежьего давления и может нацелиться на 1.2750 (уровень 61.8% коррекции мартовской распродажи). Уровни поддержки находятся на 1.2575 и 1.2535.

• Цена на серебро держится около $28, несмотря на то, что трейдеры снижают ожидания по ставке ФРС на июнь.
• Боуман заявил, что текущие условия не подходят для снижения ставок.
• Трейдеры по доллару США ожидают данных по инфляции в США.

Цена на серебро (XAG/USD) подверся номинальной распродаже после того, как в начале американской сессии понедельника был достигнут новый двухлетний максимум в районе $28.00. Спрос на белый металл в ближайшей перспективе остается высоким, несмотря на то, что доходность казначейских обязательств США взлетела после оптимистичных данных по количеству рабочих мест в несельскохозяйственном секторе США (NFP), которые опровергли спекуляции о том, что ФРС снизит ставки по займам после июньского заседания. Lоходность 10-летних казначейских облигаций США выросла до 4.43%.

Высокий спрос на рабочую силу компенсируется ростом предложения по заработной плате, что приводит к росту потребительских расходов, способствующему инфляции потребительских цен. После выхода данных по NFP США глава ФРС Мишель Боуман заявил: "Мы все еще не достигли того момента, когда целесообразно снижать учетную ставку, и я по-прежнему вижу ряд повышательных рисков для инфляции".

Чиновники ФРС неоднократно заявляли о том, что в срочном снижении ставок нет необходимости. Им нужны хорошие данные по инфляции за несколько месяцев, прежде чем начинать снижать ставки.

Индекс доллара США (DXY) снизился 104.24, но остается в пределах торгового диапазона пятницы. Он торгуется слабо, так как внимание переключилось на данные по инфляции потребительских цен за март, которые будут опубликованы в среду.

Базовый индекс потребительских цен, который не учитывает волатильные цены на продукты питания и нефть, по оценкам, немного снизился до 3.7% с 3.8%. Более значительное, чем ожидалось, снижение данных по инфляции в США подтолкнет ожидания снижения ставки ФРС на июньском заседании.

Технический анализ серебра

После прорыва "Восходящего треугольника", сформированного на дневном графике, цена на серебро демонстрирует резкий рост. Вышеупомянутый паттерн демонстрирует резкое снижение волатильности, но решительный прорыв привел к росту. Горизонтальное сопротивление вышеупомянутой фигуры, расположенное от максимума 5 мая на $26.13, превратилось в решающую поддержку для быков по цене серебра.

Продвигающаяся 20-EMA вблизи $25.50 поддерживает спрос в ближайшей перспективе.

14-периодный индекс относительной силы (RSI) колеблется в бычьем диапазоне 60.00-80.00, указывая на сильный импульс, направленный вверх.

Дневной график серебра

Последний обзор потребительских ожиданий ФРБ Нью-Йорка в понедельник показал, что ожидания американских потребителей в отношении инфляции на один год в марте не изменились и составили 3%.

Основные тезисы

• Трехлетняя ожидаемая инфляция 2.9% против 2.7% в феврале.
• Ожидаемая инфляция на пять лет вперед 2.6% против 2.9% в феврале.
• Ожидаемый рост цен на жилье на год вперед не изменился и составил 3%.
• Ожидается более значительный рост цен на продукты питания, газ, аренду, медицинские расходы.
• Ожидаемый рост прибыли за год не изменился и составил 2.8%.
• Страх пропустить платеж по долгу самый высокий за четыре года.
• Мнение домохозяйств о состоянии личных финансов в марте несколько улучшилось.

Реакция рынка

Индекс доллара США остается под небольшим медвежьим давлением после выхода этого отчета. На момент публикации индекс торговался с приростом +0.1% на 104.18.

• Пара EUR/USD вернулась к 1.0850 на фоне бодрых настроений на рынке.
• Ожидается, что в четверг ЕЦБ оставит основную ставку по операциям рефинансирования без изменений на 4.5%.
• Следующее движение доллара США будет определяться данными по инфляции в США за март.

Пара EUR/USD отскочила к 1.0850 в начале американской сессии понедельника на фоне повышения привлекательности рискованных активов. Настроения на рынке позитивные, несмотря на то, что трейдеры снижают ставки в поддержку снижения ставки ФРС, которое было запланировано на июньское заседание. Фьючерсы на S&P 500 открываются несколько позитивно. Доходность 10-летних казначейских облигаций США выросла до четырехмесячного максимума вблизи 4.43% на фоне смещения ожиданий снижения ставки ФРС во второй половине этого года.

Между тем, доллар США остается на низком уровне, несмотря на сильные данные по занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP) за март и надежды на снижение ставки. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара США по отношению к шести основным валютам, немного снизился до 104.30.

В дальнейшем инвесторы будут ориентироваться на индекс потребительских цен (CPI) за март, который будет опубликован в среду. Согласно прогнозам, годовая базовая инфляция ускорилась до 3.4% с 3.2% в феврале. За тот же период базовый индекс потребительских цен, который не учитывает волатильные цены на продукты питания и нефть, по оценкам, немного снизился до 3.7% с 3.8%.

Сильное ценовое давление может оставить надежды на снижение ставки в июне, в то время как мягкие данные могут вызвать спекуляции о том, что ФРС перейдет к снижению ставки в тот же период.

Что касается еврозоны, то инвесторы переключают внимание на решение ЕЦБ по процентной ставке, о котором будет объявлено в четверг. Ожидается, что ЕЦБ сохранит ключевую ставку на 4.5%. В то же время инвесторы будут ожидать новых сигналов о том, когда ЕЦБ перейдет к снижению ставок.

Обнадеживающие макроэкономические данные из Еврозоны не смогли оказать поддержку евро. Индекс потребительских цен в США и решение ЕЦБ будут в центре внимания на этой неделе, пишет аналитик FXStreet Эрен Сенгезер.

Ключевые тезисы 

• Пара EUR/USD торгуется в понедельник в более мягком тоне, снизившись на несколько пунктов с дневного открытия на 1.0835. Доллар США торгуется неоднозначно, и особенно слаб против сырьевых конкурентов на фоне взлета золота до новых рекордных максимумов, в то время как против европейских валют он теряет позиции.
• Евро снижается, несмотря на обнадеживающие макроэкономические данные из Евросоюза. Германия сообщила о росте промышленного производства на 2.1% за месяц в феврале, что превзошло ожидания, а индекс доверия инвесторов Sentix в Еврозоне улучшился до -5.9 в апреле с -10.5 в предыдущем месяце. Однако макроэкономический календарь останется скудным до среды, когда США опубликуют мартовский индекс потребительских цен (CPI). В четверг последует объявление Европейского центрального банка (ЕЦБ) о денежно-кредитной политике.

С технической точки зрения, пара EUR/USD мало изменяется третий день подряд. На дневном графике пара развивается ниже всех своих скользящих средних, при этом медвежья 20-я простая скользящая средняя (SMA) набирает обороты и оказывает динамическое сопротивление на 1.0845. В то же время технические индикаторы стоят без направления чуть ниже средних линий, предлагая нейтральную позицию.

В ближайшей перспективе EUR/USD имеет нейтрально-медвежий характер. Бычья 20-SMA вот-вот пересечет медвежью 100-SMA, обе на несколько пунктов выше текущего уровня. Технические индикаторы, тем временем, находятся в пределах нейтральных уровней. Пара имеет ограниченные возможности для снижения, так как спрос на доллар США на всех валютных рынках выглядит сдержанным. Тем не менее, продвижение выше 1.0845 кажется маловероятным.

Уровни поддержки: 1.0800, 1.0750, 1.0715.

Уровни сопротивления: 1.0845, 1.0880, 1.0920.

Аналитики UBS анализируют ближайшие перспективы франка и фунта:

CHF:

• Несмотря на сильный импульс швейцарского франка, сулящий дальнейшее снижение, фундаментальные факторы указывают на возможность бокового тренда или повышения против курса доллара США.
• В краткосрочной и среднесрочной перспективе ожидается дальнейший рост EURCHF и USDCHF с возможным ослаблением по мере появления большей ясности в отношении снижения ставок ФРС и ЕЦБ.
• Ожидается, что текущая большая разница в доходности между евро и швейцарским франком сократится, что может временно подтолкнуть EURCHF к 1,00, но в конечном итоге приведет к снижению как EURCHF, так и USDCHF.

GBP:

• В марте пара GBPUSD подверглась колебаниям и вернулась к исходному уровню после первоначального роста, вызванного бюджетными решениями правительства Великобритании и "голубиными" сигналами Банка Англии.
• Текущий уровень 1,26 по GBPUSD рассматривается как справедливый, с ожиданиями восходящей траектории и достижения 1,30 к концу года.

Аналитики UBS анализируют ближайшие перспективы японской иены (JPY):

• Поскольку в Японии ожидается минимум важных экономических данных, на пару USDJPY, скорее всего, будут оказывать влияние данные по инфляции в США и протокол заседания FOMC.
• Рынки настороженно ожидают возможной валютной интервенции со стороны японских властей, если курс USDJPY значительно вырастет.
• Несмотря на потенциал роста курса из-за высоких ставок в США, в UBS предпочитают продавать на потенциальном росте, прогнозируя более сбалансированные ожидания в отношении снижения ставки ФРС и учитывая перегруженные короткие позиции по иене и настрой Банка Японии относительно ослабления иены.

Аналитики UBS анализируют ближайшие перспективы евро и доллара.

USD:

• Ожидания рынка в отношении изменения ставки ФРС в июне неопределенны: вероятность сохранения ставки на прежнем уровне составляет 40%, а вероятность ее снижения - 60%.
• Ожидается, что по мере приближения июньского заседания ФРС будет более четко определять ожидания рынка заявлениями о намерениях.
• Предстоящие данные по инфляции CPI являются ключевыми для понимания возможных изменений ставки.
• В UBS ожидают снижения ставок в июне, что может ограничить текущее укрепление доллара по отношению к евро, фунту и другим валютам, хотя сохраняется риск продолжения укрепления доллара, если ФРС не снизит ставки.

EUR:

• Следующее заседание ЕЦБ, как ожидается, не будет решающим, но растет вероятность появления более конкретных сигналов о снижении ставки в июне.
• Подразумеваемая волатильность опционов находится на экстремально низком уровне, что делает более дешевым хеджирование от потенциальных движений рынка.
• По прогнозам UBS, пара EURUSD может сначала снижаться в диапазоне 1,05-1,10, а затем вырасти. Более четкие сигналы ЕЦБ о снижении ставок могут повысить активность на рынке.

• USD/CAD находится под давлением выше уровня 1,3600, так как доллар США не смог воспользоваться сильными данными по занятости США.
• Трейдеры изменили ожидания относительно снижения ставок ФРС во второй половине этого года.
• Слабая занятость в Канаде способствует скорейшему снижению процентной ставки Банком Канады.

Пара USD/CAD возвращается к круглому уровню поддержки 1,3600 на европейской сессии понедельника. Актив падает, так как доллар США не находит поддержки, несмотря на то, что трейдеры начали снижать ожидания того, что Федеральная резервная система (ФРС) начнет снижать процентные ставки с июньского заседания.

Инвесторы не ожидают снижения процентных ставок ФРС в июне, так как сильные условия на рынке труда США усилили инфляционные перспективы. Высокий спрос на работников обычно компенсируется повышением заработной платы, что стимулирует потребительские расходы. В конечном итоге рост потребительских расходов приводит к увеличению инфляции потребительских цен.

В дальнейшем инвесторы будут ориентироваться на данные по индексу потребительских цен (CPI) за март, которые будут опубликованы в среду. Согласно прогнозам, годовой базовый индекс потребительских цен, который не учитывает волатильные цены на продукты питания и нефть, немного замедлил рост - на 3,7% по сравнению с 3,8% в феврале.

Между тем, ожидания скорого снижения ставки Банком Канады усилились из-за слабых данных по рынку труда Канады. В пятницу Статистическое управление Канады сообщило, что рынок труда сократился на 2,2 тыс. человек, в то время как инвесторы прогнозировали прирост на 25 тыс. рабочих мест. Уровень безработицы сильно вырос до 6,1% по сравнению с ожиданиями в 5,9% и предыдущим показателем 5,8%. Однако средняя почасовая заработная плата в годовом исчислении выросла на 5,0% по сравнению с 4,9% в феврале.

На дневном таймфрейме USD/CAD торгуется вблизи горизонтального сопротивления формации "Восходящий треугольник", построенной от максимума 7 декабря на 1,3620. Восходящая граница паттерна построена от минимума 27 декабря на 1,3177. График демонстрирует резкое снижение волатильности, и прорыв может произойти в любом направлении.

Актив остается выше 20-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) вблизи 1,3520, что говорит о бычьих ближайших перспективах.

Однако 14-периодный индекс относительной силы (RSI) колеблется внутри диапазона 40,00-60,00, что указывает на нерешительность участников рынка.

Актив получит новый импульс к росту, если пробьется выше максимума 5 апреля 1,3648. Это приведет цену к круглому уровню сопротивления 1,3700, за которым следует максимум 22 ноября на 1,3765.

С другой стороны, просадка ниже минимума 22 февраля на 1.3441 приведет к снижению до минимума 9 февраля на 1.3413. Пробой ниже этой отметки приведет к снижению до минимума 15 января на 1,3382.

Дневной график USD/CAD

Министр финансов США Йеллен в ходе ее визита в Китай дополнительно заявила, что не исключает возможности введения тарифов на китайский "зеленый" экспорт.

• Я думаю не столько об экспортных ограничениях для Китая, сколько об изменениях в макроэкономической среде.
• Уделяем больше внимания устойчивости нашей цепочки поставок.
• Китаю разрешено продавать электромобили в США, никаких правил против этого нет, мы пытаемся поддержать внутреннюю промышленность.
• Электромобили - важная отрасль для нас, мы стараемся развивать отечественную промышленность.
• Китай имеет право на отношения с Россией, но мы ясно дали понять, что неприемлемо поддерживать Россию в военной сфере.
• США рассмотрят возможность введения санкций против учреждений, в том числе финансовых, которые оказывали помощь российской военной сфере.

• Пара AUD/JPY растет из-за вероятности того, что РБА не будет снижать ставки.
• Доходность 10-летних облигаций Австралии выросла до 4,1%, достигнув самого высокого уровня более чем за месяц.
• Снижение геополитической напряженности может ослабить безопасную иену.

Пара AUD/JPY продолжает двигаться на север, поднявшись до отметки 99,90 во время европейской сессии в понедельник. Этот рост объясняется укреплением австралийского доллара (AUD), поддерживаемого ростом на внутреннем рынке акций. Индекс ASX 200 вырос в ходе первой сессии недели, в частности, благодаря росту акций технологических компаний.

Кроме того, доходность 10-летних государственных облигаций Австралии выросла почти до 4,1 %, достигнув одномесячного максимума. Этот рост последовал за ралли доходности американских облигаций, вызванным более сильными, чем ожидалось, данными по занятости в США. Возникли предположения, что Федеральная резервная система может сохранить повышенные процентные ставки в течение длительного периода.

Инвесторы все более скептически относятся к необходимости снижения процентных ставок Резервным банком Австралии (РБА) в любой момент в течение 2024 года. Эти настроения усилились благодаря более позитивным данным из США, которые укрепили ожидания того, что стоимость заимствований в крупнейшей экономике мира будет оставаться повышенной в течение длительного периода.

На предыдущей неделе непересмотренные окончательные данные по розничным продажам и неблагоприятные данные по торговому балансу Австралии оказали понижательное давление на австралийский доллар (AUD). Участники рынка внимательно следят за ценами на медь и нефть, так как их дальнейшее повышение может оказать поддержку австралийскому доллару (AUD) и, следовательно, поддержать кросс AUD/JPY.

Японская иена (JPY) продолжает испытывать понижательное давление, поскольку Банк Японии сохраняет осторожный настрой в отношении дальнейшего ужесточения политики. Кроме того, снижение геополитической напряженности на Ближнем Востоке может ослабить привлекательность безопасной иены. Решение Израиля вывести дополнительные войска из южной части сектора Газа, вероятно, в ответ на растущее международное давление, способствовало ослаблению напряженности.

Ранее в понедельник глава Банка Японии Кадзуо Уэда выступил с заявлением, в котором выразил стремление упростить и сделать более четкими рамки политики центрального банка, если позволят экономические условия.

Пара GBP/USD упала к 1,2570 на ранней американской сессии в пятницу, но затем провела решительное восстановление и закрыла день практически без изменений выше 1,2600. Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сензегер, "пара торгуется с небольшим понижением в течение дня, но на европейской сессии в понедельник держится выше 1,2600.

Впечатляющий отчет о занятости в США за март вызвал рост доходности казначейских облигаций США и повысил курс доллара США (USD) в пятницу. Число занятых в несельскохозяйственном секторе США в марте выросло на 303 000 человек, что значительно превзошло ожидания рынка, а уровень безработицы снизился до 3,8 % с 3,9 %.

Вероятность того, что Федеральная резервная система (ФРС) оставит учетную ставку без изменений в июне, поднялась чуть выше 50% с 40% до выхода данных по рынку труда США.

Тем не менее, поскольку основные индексы Уолл-стрит выросли после звонка к открытию торгов, доллар потерял свою силу перед выходными и позволил паре GBP/USD изменить направление.

В понедельник в экономическом календаре не будет важных данных, которые могли бы повлиять на курс GBP/USD. Поэтому инвесторы могут продолжать обращать пристальное внимание на восприятие риска.

Фьючерсы на фондовые индексы США не изменились по итогам дня после умеренного роста в начале сессии. Негативный сдвиг в настроениях по поводу риска может поддержать доллар США и оказать давление на GBP/USD".

Аналитик FXStreet Эрен Сензегер комментирует технические перспективы пары:

"Пара GBP/USD упала к 1,2570 на ранней американской сессии в пятницу, но затем провела решительное восстановление и закрыла день практически без изменений выше 1,2600. Пара торгуется с небольшим понижением в течение дня, но на европейской сессии в понедельник держится выше 1,2600.

Индикатор относительной силы (RSI) на 4-часовом графике отступил к отметке 50, что говорит о том, что GBP/USD утратила импульс к восстановлению. С точки зрения снижения, 200-дневная простая скользящая средняя (SMA) выступает в качестве ключевой поддержки на уровне 1,2590. Дневное закрытие ниже этого уровня может привлечь технических продавцов и открыть дверь для продолжительного снижения к 1,2540 (конечная точка последнего нисходящего тренда).

Пара GBP/USD может встретить сильное сопротивление на 1.2670 (100-дневная SMA, 50-дневная SMA) до 1.2710 (50% коррекции Фибоначчи нисходящего тренда)".

Аналитики Pacific Investment Management Company (PIMCO) пересмотрели свой прогноз по снижению ставок Федеральным комитетом по открытым рынкам (FOMC) в этом году. Теперь они ожидают всего 2 снижения ставки ФРС в этом году в качестве «базового сценария». Ранее прогнозировалось 3 снижения. При этом в PIMCO ссылаются на сильную экономику, в частности на пятничный отчет о рабочих местах в США, который оказался очень сильным.

Представитель PIMCO пообщался с Reuters после публикации данных по NFP, отметив:

• Это означает, что от ФРС следует ожидать меньших объемов смягчения политики.
• Экономика пока доказывает, что может выдержать повышение ставок.

Эксперты Bank of America считают, что рост цен на нефть (> 100 долларов) может помешать Центральному банку снижать ставки. В банке опасаются роста цен на сырьевые товары:

• "Хотя изменение цен на сырьевые товары может не поставить под сомнение начало цикла снижения ставок в июне, оно может помешать ЕЦБ ускорить этот цикл в декабре".
• Аналитики банка говорят, что если цены на нефть поднимутся выше 100 долларов, центральные банки не смогут снижать ставки из-за влияния этих процессов на более высокую инфляцию.

В BoA также отмечают дивергенцию курсов политики политика ЕЦБ и ФРС:

• Ожидается, что ЕЦБ будет снижать ставки больше, чем ФРС
• Если FOMC будет сохранять статус-кво по ставкам, курс EUR/USD может упасть до уровня паритета.
• Доллар США получит поддержку в условиях реализации сценария стагфляции/бегства от риска.

Согласно заявлению ЦБ, опубликованному в воскресенье, Народный банк Китая выделит 70 миллиардов долларов США на поддержку научно-технического сектора:

• Народный банк Китая запускает программу кредитования в размере 500 млрд. юаней для поддержки научно-технического сектора страны.
• Через 21 банк малым и средним технологическим компаниям будут предоставляться кредиты по процентной ставке 1,75% на срок до 3 лет.
• Первоначальный срок кредитования составит 1 год, он может быть продлен дважды, каждый раз на срок до одного года.

Как комментируют аналитики, эта ставка в 1,75% выгодно отличается от текущей ставки по кредитам для первоклассных заемщиков (Loan Prime Rate, LPR) по кредитам на 1 год, составляющей 3,45%.

• Моральное состояние инвесторов Еврозоны продолжает восстанавливаться в апреле.
• Пара EUR/USD остается ниже 1,0850 после выхода благоприятных данных по Еврозоне.

Индекс доверия инвесторов в еврозоне Sentix вырос с -10,5 в марте до -5,9 в апреле, показал последний опрос в понедельник, достигнув самого высокого уровня с февраля 2022 года.

Пара EUR/USD, похоже, перешла в фазу консолидации выше 1.0800 в начале понедельника после того, как прервала трехнедельную полосу неудач. Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сензегер, "технический прогноз на ближайшую перспективу подчеркивает нерешительность пары.

Доллар США (USD) набрал силу на американской сессии в пятницу, что привело к падению EUR/USD ниже 1,0800. Данные, опубликованные Бюро статистики труда США, показали, что число занятых в несельскохозяйственном секторе выросло на 303 000 в марте. Этот показатель превзошел ожидания рынка в 200 000 с большим отрывом и оказал положительное влияние на доллар США сразу после выхода.

В дальнейшем доллар США не смог опередить своих конкурентов, так как не смог привлечь спрос в условиях позитивной атмосферы на рынке. В свою очередь, пара EUR/USD восстановила позиции и закрыла неделю на положительной территории.

В понедельник в США не выйдет никаких важных данных. В то же время фьючерсы на американские фондовые индексы вышли в плюс после того, как азиатская сессия прошла на отрицательной территории. Если тяга к риску продолжит доминировать на торгах в США, доллару будет сложно удержать свои позиции".

Аналитик FXStreet Эрен Сензегер комментирует технические перспективы пары:

"Пара EUR/USD, похоже, перешла в фазу консолидации выше 1.0800 в начале понедельника после того, как прервала трехнедельную полосу неудач. Технический прогноз на ближайшую перспективу подчеркивает нерешительность пары.

200-периодная простая скользящая средняя выступает в качестве первого сопротивления на уровне 1,0850. Если пара поднимется выше этого уровня, то 1.0870 (61,8% коррекции последнего нисходящего тренда) может выступить в качестве жесткого сопротивления, а затем целью может стать 1.0900 (78,6% коррекции).

С точки зрения снижения, промежуточная поддержка расположена на уровне 1.0815 (38,2% коррекции) перед 1.0780 ( 23,6% коррекции) и 1.0760 (статический уровень)".

• Пара EUR/USD может снизиться, чтобы повторно протестировать девятидневную EMA на уровне 1.0822.
• Запаздывающие индикаторы указывают на то, что медвежья позиция сохраняется.
• Психологический уровень 1.0800 выступает в качестве ключевой области поддержки.

Пара EUR/USD прервала свою четырехдневную победную серию, снизившись до уровня 1,0830 в первые часы европейского дня в понедельник. Пара может снизиться далее, чтобы повторно протестировать девятидневную экспоненциальную скользящую среднюю (EMA) на уровне 1,0822.

Кроме того, технический анализ указывает на медвежьи настроения по паре EUR/USD. 14-дневный индекс относительной силы (RSI) расположен ниже отметки 50, что указывает на слабость покупательского импульса.

Индикатор расхождения скользящих средних (MACD) остается ниже центральной линии и демонстрирует схождение ниже сигнальной линии. Это схождение указывает на изменение импульса для пары EUR/USD. Трейдеры, вероятно, будут ожидать подтверждения от этого запаздывающего индикатора, чтобы обеспечить более четкое направление тренда.

Пара EUR/USD может найти немедленную поддержку на психологическом уровне 1,0800. Прорыв ниже этого уровня может оказать давление на пару и направить ее к области вокруг основного уровня 1.0750, за которым последует минимум предыдущей недели 1.0724.

С другой стороны, основной уровень 1.0850 выступает в качестве непосредственного сопротивления, совпадающего с уровнем 50,0% коррекции на отметке 1.0852. Прорыв выше этого уровня может привести пару EUR/USD к тестированию уровня 61,8% коррекции Фибоначчи 1,0883, за которым последует психологический уровень 1,0900.

EUR/USD: дневной график

Вот что вам нужно знать в понедельник, 8 апреля:

Золото сохранило бычий импульс и достигло нового исторического максимума выше $2 350 на открытии недели после роста более чем на 4% за предыдущую неделю. Данные Sentix Investor Confidence за апрель будут представлены в европейской экономической повестке, а в календаре США в понедельник не будет никаких важных данных.

Данные из США в пятницу показали, что число занятых в несельскохозяйственном секторе (NFP) в марте выросло на 303 000 человек, а уровень безработицы снизился до 3,8 % с 3,9 % в феврале. Оба этих показателя оказались лучше оценок аналитиков и помогли доллару США (USD) сохранить устойчивость по отношению к основным конкурентам перед выходными. По данным CME FedWatch Tool, рынки оценивают  в 52% вероятность того, что ФРС оставит ставку без изменений на июньском заседании, по сравнению с почти 40% до выхода отчета о занятости.

Утром в понедельник в Европе индекс доллара США держится выше отметки 104,00, а доходность 10-летних казначейских облигаций США остается на положительной территории выше 4,4%. Между тем, фьючерсы на фондовые индексы США торгуются с небольшим понижением.

Пара EUR/USD совершила поздний отскок после падения ниже 1,0800 в пятницу и закрыла неделю на положительной территории. В начале понедельника пара движется вверх и вниз в узком канале ниже 1,0850.

Пара GBP/USD стабилизировалась выше 1,2600 после волатильной американской сессии в пятницу и завершила неделю с небольшим приростом. В начале европейской сессии пара держится около 1,2620.

Золото начало коррекцию и потеряло значительную часть дневного прироста после рекордного ралли. Пара XAU/USD в последний раз торговалась с небольшим повышением вблизи отметки $2,040.

Пара USD/JPY изменила свое направление после падения ниже 151,00 в пятницу и завершила день на положительной территории. В понедельник пара продолжает расти и приближается к отметке 152,00.

Данные по Японии за февраль 2024 года:

• Денежные доходы работников выросли на 1,8% г/г
• ожидалось +1,8%, ранее +2,0%
• Реальная заработная плата (т.е. заработная плата с поправкой на инфляцию) -1,3% г/г
• ожидалось -1,4%, ранее -0,6%

На переговорах по заработной плате в марте японские фирмы согласились повысить заработную плату на 5,24% в этом году, что стало самым большим повышением за 33 года.

Goldman Sachs утверждает, что цена на нефть марки Brent остается ниже 100 долларов за баррель в их базовом сценарии, поскольку они предполагают, что спрос и без того высокий, а увеличение свободных мощностей приведет к тому, что ОПЕК+ увеличит добычу в третьем квартале.

Геополитические проблемы, препятствующие способности/желанию ОПЕК задействовать свободные мощности, могут привести к тому, что цена на нефть марки Brent превысит 100 долларов

Мы закрываем нашу дефицитную сделку на лето 2024 (длинные временные спреды по Brent на 24 августа/24 сентября) с прибылью, так как этот временной спред на 3/4 месяца теперь выглядит прибыльным.

Министр финансов США Джанет Йеллен предупредила в понедельник, что "США не допустят, чтобы новые отрасли промышленности были уничтожены китайским импортом, как сталелитейный сектор десять лет назад".

Дополнительные цитаты

Реакция рынка

На момент написания статьи пара AUD/USD торгуется без изменений вблизи 0,6580, отступив от уровня чуть ниже уровня 0,6600.

• Фунт стерлингов продолжает отскок от семимесячных минимумов против доллара США.
• Пара GBP/USD сохраняет осторожность в преддверии выхода в среду данных по инфляции CPI в США.
• Фунт стерлингов сталкивается с рисками снижения, так как дневной RSI остается ниже 50,00.

Фунт стерлингов (GBP) торгуется с понижением против доллара США (USD), так как пара GBP/USD смогла удержаться выше уровня 1,2600, достигнутого в начале недели в понедельник.

Негативные настроения в отношении рисков, несмотря на ослабление геополитической напряженности на Ближнем Востоке, оказывают давление на высокодоходный фунт стерлингов, в то время как доллар США с трудом пытается устоять на фоне нервозности рынка в преддверии данных по индексу потребительских цен (CPI) в США в среду.

С технической точки зрения, GBP/USD остается уязвимой и, похоже, собирается продлить откат вниз от восходящего канала, наблюдавшийся пару недель назад.

14-дневный индекс относительной силы (RSI) находится ниже средней линии, в настоящее время вблизи 46,50, что говорит о том, что риски по-прежнему смещены в пользу продавцов.

Однако продавцам фунта стерлингов необходимо добиться закрытия дневной свечи ниже горизонтальной 200-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне 1,2587, чтобы начать устойчивый нисходящий тренд.

Тогда на помощь покупателям может прийти апрельский минимум в районе 1,2540, а затем круглая цифра 1,2500. Далее на юг статическая поддержка 1,2450 поставит под сомнение решимость быков.

Если покупатели защитят 200-дневную SMA на 1.2587, это может ослабить краткосрочное давление продаж, что позволит GBP/USD попытаться вернуться к статическому сопротивлению вблизи уровня 1.2700.

GBP/USD должна преодолеть критическое сопротивление на уровне 1.2665, чтобы добавить импульс для отскока к 1.2700. Уровень 1.2665 является точкой пересечения 100-дневной и 50-дневной SMA.

GBP/USD: дневной график

• Пара NZD/USD застряла в узком диапазоне около 0,6000, так как инвесторы воздерживаются от принятия решений в преддверии решения РБНЗ.
• Настроение на рынке становится осторожным, так как сильные данные по занятости в США сокращают ожидания снижения ставки ФРС в июне.
• Индекс доллара консолидируется, поскольку внимание переключается на данные по инфляции в США.

Пара NZD/USD торгуется в боковом диапазоне вблизи психологического уровня 0,6000 на поздней азиатской сессии в понедельник. Киви затрудняется определиться с направлением, так как инвесторы остаются в стороне в преддверии решения по процентной ставке Резервного банка Новой Зеландии (РБНЗ), которое будет объявлено в среду.

Ожидается, что РБНЗ оставит процентную ставку без изменений на уровне 5,5%, так как инфляционное давление значительно превышает желаемый уровень в 2%.

На прошлой неделе глава РБНЗ Адриан Орр заявил, что центральный банк находится на пути к возвращению инфляции в пределы целевого диапазона.

Инвесторы будут внимательно следить за информацией о том, когда РБНЗ начнет снижать официальную денежную ставку (OCR). Слабые экономические перспективы Новой Зеландии могут подстегнуть ожидания скорого снижения ставки. Во второй половине 2023 года экономика Новой Зеландии находилась в состоянии технической рецессии. РБНЗ может перейти к снижению ставок, если экономические перспективы останутся уязвимыми.

Фьючерсы на S&P 500 понесли некоторые потери на токийской сессии, что свидетельствует о неуверенности участников рынка. доходность 10-летних казначейских облигаций США подскочила до 4,43%. Инвесторы стали осторожнее, так как оптимистичный отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP) за март ослабил предположения о том, что Федеральная резервная система (ФРС) начнет снижать процентные ставки с июньского заседания.

Индекс доллара США (DXY) остается в диапазоне, торгуясь внутри пятничного торгового диапазона в районе 104,30. На этой неделе внимание инвесторов будет сосредоточено на данных по инфляции за март, которые будут опубликованы в среду. Данные по инфляции потребительских цен покажут, когда ФРС начнет снижать процентные ставки.

Глава Банка Японии (BoJ) Кадзуо Уэда в понедельник выступил с некоторыми комментариями, заявив, что, вступая в должность год назад, он надеялся упростить и облегчить понимание основ политики центрального банка, если позволят экономические условия.

Уэда добавил, что ему удалось выполнить поставленную задачу, поскольку в предыдущем финансовом году экономика была в достаточно хорошей форме, и что центральный банк будет адекватно реагировать на экономические изменения в рамках новой политики.

В понедельник Народный банк Китая (PBoC) установил центральный курс USD/CNY на предстоящую торговую сессию на уровне 7,0947 по сравнению с зафиксированными в прошлую среду 7,0949 и 7,2230 по оценкам Reuters.

В сообщении по итогам встречи министра финансов США Джанет Йеллен и министра финансов Китая Лань Фоаня говорится, что они обсудили макроэкономические перспективы и финансовые события в США и Китае.

Больше ничего не сообщается.

Между тем, на понедельник в Пекине запланирована встреча Йеллен с главой Народного банка Китая (PBOC) Пань Гуншэном.

Промышленный сектор Германии увеличил темпы роста в феврале, показали последние данные, опубликованные Destatis в понедельник.

Промышленное производство в ведущей экономике еврозоны выросло на 2,1% по сравнению с предыдущим месяцем, сообщил федеральный статистический орган Destatis в данных, скорректированных на сезонные и календарные эффекты, против ожидаемых 0,3% и роста на 1,3% в январе.

Промышленное производство в Германии в феврале упало на 4,9% в годовом исчислении против январского спада на 5,3%.

Реакция EUR/USD на данные по промышленному производству в Германии

Хорошие данные по промышленному производству в Германии не оказали влияния на евро, и пара EUR/USD торгуется без изменений в течение дня на уровне 1,0834 по состоянию на момент публикации.