Новости и прогнозы рынков CFD — 02-11-2023

Бюро статистики труда США (BLS) опубликует октябрьский отчет о занятости в пятницу, 3 ноября, в 15:30 по Москве, и по мере приближения ко времени публикации мы представляем прогноз прогнозы экономистов и исследователей RBC Economics, Citi, CIBC и Wells Fargo относительно предстоящие данные о занятости.

RBC Economics

Мы ожидаем увеличения занятости на 208 тысяч человек. Тем не менее, спрос на рабочую силу в США также замедляется, количество вакансий сокращается, а рост заработной платы замедляется. Мы ожидаем, что уровень безработицы вырастет до 3.9% (несмотря на более высокий уровень занятости) после роста до 3.8% в августе и сентябре с 3.5% в июле.

Citi

Мы ожидаем, что NFP в октябре вырастет на 160 тыс., хотя и с некоторым временным снижением из-за продолжающейся забастовки работников автомобильной промышленности. Если бы не эффект забастовки, мы бы ожидали увеличения на 190 тыс. Мы также ожидаем увеличения среднего почасового заработка в октябре на 0.3% в месячном исчислении, хотя и с риском снижения прогноза, который округляется до 0.2%, а уровень безработицы в октябре умеренно снизится до 3.7%, хотя риски слегка смещены в сторону повышения, поскольку ставка остается на уровне 3.8%. Одной из проблем, за которой стоит следить в ближайшие месяцы, является недавний рост повторных заявок на пособие по безработице.

CIBC

Мы ожидаем, что здравоохранение и государственный сектор продолжат высокие темпы набора персонала и обеспечат высокий уровень роста числа рабочих мест. Несмотря на то, что на эти два сектора приходится чуть менее 30% занятости, на их долю приходится 60% рабочих мест, созданных с начала года, или в среднем 134 тыс. в месяц. В других секторах в последние месяцы также наблюдался рост темпов найма персонала, что соответствует усилению давления со стороны спроса. Уровень участия и уровень безработицы должны остаться неизменными в этом месяце. На этой неделе мы немного превысили консенсус по занятости. Рынки начнут призывать ФРС к дальнейшему ужесточению политики, если рост числа рабочих мест снова окажется значительно выше 200 тыс. или произойдет существенный пересмотр показателей предыдущих месяцев.

Wells Fargo

Мы ожидаем, что темпы найма замедлятся в октябре, и прогнозируем, что работодатели добавили 190 тыс. рабочих мест в прошлом месяце. Мы прогнозируем, что уровень безработицы в октябре останется стабильным на уровне 3.8%. Мы также ожидаем, что рост заработной платы в октябре продолжил снижаться. Рост рабочей силы помог сдержать рост заработной платы, даже несмотря на то, что в последние месяцы уровень найма оставался высоким. Мы прогнозируем, что средний почасовой заработок в октябре вырастет на 0.3%, что по-прежнему будет означать самый медленный темп роста годовой заработной платы за два года.

Бюро статистики труда США (BLS) опубликует октябрьский отчет о занятости в пятницу, 3 ноября, в 15:30 по Москве, и по мере приближения ко времени публикации мы представляем прогноз прогнозы экономистов и исследователей NBF относительно предстоящие данные о занятости.

Ключевые тезисы

• Набор сотрудников в этом месяце мог бы быть сдержанным, если бы ранее опубликованные мягкие индикаторы, такие как композитный PMI от S&P Global, могли служить ориентиром. Тем временем увольнения, возможно, немного увеличились, судя по небольшому росту числа заявок на пособие по безработице в период с сентября по октябрь.
• Поскольку эти две тенденции усиливают друг друга, мы ожидаем, что создание рабочих мест замедлится до все еще приличных 175 тысяч за месяц. Опрос домохозяйств может показать аналогичный результат, что приведет к снижению уровня безработицы до 3.7%. Это предполагает, что уровень участия снизился до 62.7% с 62.8%.

Бюро статистики труда США (BLS) опубликует октябрьский отчет о занятости в пятницу, 3 ноября, в 15:30 по Москве, и по мере приближения ко времени публикации мы представляем прогноз прогнозы экономистов и исследователей ING относительно предстоящие данные о занятости.

Ключевые тезисы

• После сентябрьского скачка на 336 тысяч рынок ожидает гораздо более слабого результата в октябре на 175 тысяч. Недавние данные о заявках на пособие по безработице позволяют предположить, что, хотя увольнения остаются исторически низкими, рост продолжающихся заявок намекает на растущие трудности с поиском новой работы.
• Мы ожидаем, что уровень безработицы останется на уровне 3.8%, но рост заработной платы может замедлиться до 4% в годовом исчислении, что станет минимумом после пандемии. Это должно подтолкнуть ФРС к тому, что ценовое давление на трубопроводы ослабевает и что ей больше не нужно повышать процентные ставки. 

Бюро статистики труда США (BLS) опубликует октябрьский отчет о занятости в пятницу, 3 ноября, в 15:30 по Москве, и по мере приближения ко времени публикации мы представляем прогноз прогнозы экономистов и исследователей Danske Bank, Deutsche Bank, SocGen относительно предстоящие данные о занятости.

Прогнозируется, что количество рабочих мест в несельскохозяйственном секторе вырастет на 180 тыс. в октябре по сравнению с более сильным, чем ожидалось, увеличением на 336 тыс., зафиксированным в сентябре. Уровень безработицы остается стабильным на уровне 3.8%, а средний почасовой заработок, как ожидается, снизится на два пункта до 4.0% в годовом исчислении.

Danske Bank

Мы ожидаем, что рост NFP вернется к досентябрьскому тренду на уровне 180 тыс., но все же продолжит демонстрировать стабильную ситуацию на рынке труда. Чиновники ФРС будут внимательно следить за ростом доходов, а также индексом стоимости занятости в третьем квартале, чтобы оценить, как развиваются базовые инфляционные риски.

Deutsche Bank

Мы ожидаем, что основной показатель составит 140 тыс. Мы также видим, что уровень безработицы остается на 3.8%.

SocGen

По нашим оценкам, за октябрь прирост составит 190 тыс., что предполагает снижение на 35 тыс. из-за возросшей забастовочной активности.

Бюро статистики труда США (BLS) опубликует октябрьский отчет о занятости в пятницу, 3 ноября, в 15:30 по Москве, и по мере приближения ко времени публикации мы представляем прогноз прогнозы экономистов и исследователей Commerznank  относительно предстоящие данные о занятости.

Прогнозируется, что количество рабочих мест в несельскохозяйственном секторе вырастет на 180 тыс. в октябре по сравнению с более сильным, чем ожидалось, увеличением на 336 тыс., зафиксированным в сентябре. Уровень безработицы остается стабильным на уровне 3.8%, а средний почасовой заработок, как ожидается, снизится на два пункта до 4.0% в годовом исчислении.

Ключевые тезисы

• Мы ожидаем, что вc что примерно соответствует среднему показателю за последние шесть месяцев. С точки зрения ФРС, эта цифра, вероятно, все еще будет (слишком) высокой.
• Такой выигрыш не будет сигналом о том, что рынок труда ужесточается и что давление на заработную плату ослабевает. Однако, поскольку представители ФРС в последнее время склонны смягчать ожидания повышения ставок, несмотря на сильные экономические данные, мы не рассматриваем такую цифру как причину для повышения ставок, по крайней мере, до тех пор, пока коммуникация ФРС существенно не изменится.

На сегодняшнем заседании по монетарной политике Банк Англии (BoE) оставил ключевую ставку без изменений на 5.25%. Кросс EUR/GBP завершил заседание ростом. Экономисты Danske Bank анализируют перспективы стерлинга.

Ключевые тезисы

Тон ФРС в отношении финансовых условий оказал негативное влияние на доллар США. Экономисты TD Securities анализируют перспективы гринбэка.

Ключевые тезисы

Курс иены в октябре снизился по отношению к доллару США до уровня выше 150.00. Экономисты MUFG Bank анализируют перспективы иены.

Ключевые тезисы

Канадский доллар ослаб в октябре и стал третьей валютой с наихудшими показателями среди валют G10. Экономисты MUFG Bank анализируют перспективы луни.

Ключевые тезисы

Банк Англии сохранил сегодня банковскую ставку на прежнем уровне (5.25%). Решение Банка Англии было ястребиным, оказав поддержку фунту. Экономисты TD Securities анализируют перспективы стерлинга.

Ключевые тезисы

Объем фабричных заказов (м/м) в США в сентябре увеличился на 2.8%, превысив ожидавшийся рынками рост на 2.3%. В августе объем фабричных заказов (м/м) в США вырос на 1% (пересмотрено) по сравнению с ожидавшимся ранее ростом на 1.2%.

После падения на 14% в период с сентября 2022 г. по начало июля текущего года индекс доллара США отыграл половину этого падения в III квартале. Кит Джукс, главный глобальный валютный стратег Société Générale, анализирует перспективы доллара США.

Ключевые тезисы

Мексиканский песо продемонстрировал в октябре очередное значительное ослабление. Экономисты MUFG анализируют перспективы MXN.

Ключевые тезисы

По мнению экономистов Scotiabank, доллар может падать и дальше, пока рынки видят признаки ослабления позиций ФРС по ставкам.

Ключевые тезисы

Эндрю Бейли, глава Банка Англии, представляет отчет о денежно-кредитной политике и отвечает на вопросы прессы после решения Банка Англии (BoE) оставить учетную ставку без изменений на уровне 5,25%.

Ключевые цитаты

"Предстоит пройти значительный путь по подавлению инфляции.

События на Ближнем Востоке создают неопределенность, есть риск повышения цен на энергоносители.

Мы добиваемся хорошего прогресса в снижении инфляции.

Мы не будем использовать формулировку "цена, которую стоит заплатить" в вопросе снижения инфляции".

Новозеландский доллар ослаб в октябре. Экономисты MUFG Bank анализируют перспективы киви.

Ключевые тезисы

Эндрю Бейли, глава Банка Англии, представляет отчет о денежно-кредитной политике и отвечает на вопросы прессы после решения Банка Англии (BoE) оставить учетную ставку без изменений на уровне 5,25%.

Ключевые цитаты

"Нет места для самоуспокоения.

Инфляция все еще слишком высока.

Ограничение цен Ofgem означает, что мы можем быть уверены в том, что счета за электроэнергию снизят инфляцию.

Важно, чтобы в течение следующего года инфляция в сфере услуг устойчиво снижалась.

Если мы будем придерживаться ограничительной политики достаточно долго, мы вытесним инфляцию из системы.

Это означает, что необходимо следить за появлением новых признаков сохранения инфляции, которые могут потребовать нового повышения ставок.

Мы не должны чрезмерно долго сохранять ограничительную денежно-кредитную политику.

Мы должны помнить о балансе рисков между слишком малыми и слишком большими действиями.

Насколько долго потребуется ограничительная политика, зависит от поступающих данных".

• Первичные заявки на пособие по безработице в США за неделю, завершившуюся 27 октября, увеличились на 5000 и достигли самого высокого уровня за последние семь недель.
• Число заявок на пособие по безработице за неделю, закончившуюся 21 октября, увеличилось на 35000.
• Индекс доллара США упал до новых дневных минимумов после выхода данных по числу заявок на пособие по безработице и удельным затратам на рабочую силу за третий квартал.

По данным Министерства труда США (DOL), опубликованным в четверг, за неделю, завершившуюся 27 октября, число первичных обращений за пособием по безработице составило 217000. Это самый высокий уровень за последние семь недель. Данное значение последовало за опубликованным на прошлой неделе значением 212000 (пересмотренным с 210000) и оказалось хуже рыночных ожиданий в 210000. Четырехнедельное скользящее среднее значение составило 210000, что на 2000 больше, чем пересмотренное среднее значение предыдущей недели.

За неделю, завершившуюся 21 октября, число заявок на пособие по безработице выросло на 35000 и составило 1.81 млн., что выше рыночных ожиданий в 1.8 млн. Это самый высокий показатель с мая.

Реакция рынка

Индекс доллара США еще больше снизился и достиг нового дневного минимума под 106.00 после выхода данных по заявкам на пособие по безработице, а также отчета по удельным затратам на рабочую силу за III квартал.

Пара USD/CAD торгуется в области 1,37. Экономисты Scotiabank анализируют перспективы пары.

Краткосрочные ценовые модели указывают на наличие незначительной вершины

Экономисты MUFG Bank анализируют перспективы фунта в преддверии обновления политики Банка Англии.

Ключевые тезисы

Фунт укрепляется на фоне общего ослабления доллара США. Экономисты Scotiabank анализируют перспективы пары.

Ключевые тезисы

Ноябрьское решение Банка Англии по денежно-кредитной политике:

• Предыдущее значение 5.25%
• Голосование по банковской ставке 3-6 против ожидаемых 3-6 (Грин, Хаскел, Манн проголосовали за повышение на 25 б.п.)
• Политика, вероятно, должна быть ограничительной в течение длительного периода времени
• Будет продолжать внимательно следить за сохранением инфляции и устойчивостью экономики в целом
• Дальнейшее ужесточение денежно-кредитной политики потребовалось бы при наличии свидетельств более стойкого инфляционного давления
• Прогнозирует, что ВВП Великобритании останется неизменным в третьем квартале 2023 года (ранее +0,1%)
• По оценкам, ВВП Великобритании составит +0,1% в 4 квартале 2023 года
• Инфляция значительно выше целевого показателя в 2%, но ожидается, что она продолжит резко снижаться
• Участники рынка сообщили о растущей уверенности в том, что процентные ставки в Великобритании останутся "более высокими в течение более длительного времени’
• Некоторые бизнес-опросы указывают на падение ВВП в четвертом квартале 2023 года
• Но более перспективные показатели были менее пессимистичны в отношении перспектив роста
•  

  Ожидается, что инфляция снизится до 4,6% к 4 кварталу 2023 года (прогноз августа: 4,93%).

• Инфляция впервые упадет ниже целевого уровня в 2% в 4 квартале 2025 года (прогноз августа: 2 квартал 2025 года).

• Инфляция через год составит 3,1% (прогноз августа: 2,82%).

• Инфляция через два года составит 1,9% (прогноз августа: 1,65%).

• Инфляция через три года составит 1,5% (прогноз августа: 1,46%)

• Рыночные ставки предполагают меньшее ужесточение политики Банка Англии, чем в августе, показывают банковскую ставку на уровне 5,3% в 4 квартале 2023 года, 5,1% в 4 квартале 2024 года, 4,5% в 4 квартале 2025 года (август: 5,8% в 4 квартале 2023 года, 5,9% в 4 квартале 2024 года, 5,0% в 4 квартале 2025 года).

• Банк Англии прогнозирует инфляцию CPI на уровне 4,8% в октябре 2023 года.

• Инфляция вернется к целевому показателю в 2% через два года, исходя из постоянных ставок в 5,25% и среднего прогноза.

• Банк Англии оценивает ВВП на прежнем уровне в третьем квартале 2023 года (прогноз на сентябрь: +0,1% кв/кв), ожидает +0,1% кв/кв в четвертом квартале 2023 года.

• Банк Англии оценивает ВВП в 2023 году в +0,5% (прогноз августа: +0.5%), 2024 0% ( август: +0.5%), 2025 +0.25% ( август: +0,25%). 

• Банк Англии оценивает уровень безработицы в 4,3% в 4 квартале 2023 года (август: 4,1%); 4 квартале 2024 года - 4,7% (август: 4,5%); 4 квартале 2025 года - 5,0% (август: 4,8%).

• Банк Англии оценивает рост заработной платы на +6,75% г/г в 4 квартале 2023 г. (август: +6%), 4 квартале 2024 г. +4,25% (август: +3,5%); 4 квартале 2025 г. 2,75% (август: +2,5%).

Реакция рынка на заявления Банка Англии о политике

Пара GBP/USD набрала бычий импульс. На момент публикации пара выросла на 0,55% за день до 1,2215.

Пара EUR/USD поднимается выше отметки 1,06. Экономисты Scotiabank анализируют перспективы пары.

Позитивный поворот на краткосрочном графике

Экономисты Scotiabank анализируют перспективы GBP в преддверии решения Банка Англии.

Первоначальная реакция британского фунта может отразить, насколько глубоки - или не очень - разногласия в комитете 

Банк Англии (BoE) проводит сегодня очередное заседание по денежно-кредитной политике. Экономисты Commerzbank анализируют перспективы GBP в преддверии решения по процентной ставке.

Рынок, скорее всего, будет по-прежнему скептически относиться к тому, достаточно ли серьезно Банк Англии относится к происходящему

В октябре австралийский доллар обесценился третий месяц подряд. Экономисты MUFG Bank анализируют перспективы австралийского доллара.

Риски снижения курса австралийского доллара уменьшаются с этого момента

По мнению экономистов ING, решение ФРС оставить ставки без изменений привело к снижению волатильности процентных ставок и возобновлению роста доходности высокодоходных валют.

Пауза ФРС возрождает интерес к торговле валютами

ФРС оставила процентные ставки без изменений на втором заседании подряд. Теперь все зависит от данных, сообщают экономисты Commerzbank.

Рынок будет внимательно следить за тем, является ли снижение инфляции устойчивым

Экономисты TD Securities обсуждают предстоящее решение Банка Англии по процентной ставке и его последствия для пары GBP/USD.

Нейтральный сценарий (35%): Прежняя формулировка

Голубиный статус-кво (60%): Более мягкие заявления о намерениях

Очень голубиный статус-кво (5%): Сбалансированные перспективы

Пара EUR/USD совершила резкий разворот на американской сессии в среду и закрылась немного выше после падения к отметке 1,0500 в начале дня. Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сензегер, "пара сохранила импульс восстановления и на ранней европейской сессии в четверг поднялась в район 1.0600.

В конце среды доллар США оказался под сильным давлением продаж, так как Федеральная резервная система (ФРС) не смогла убедить рынки в том, что она все же может пойти на еще одно повышение ставки в декабре.

ФРС, как и ожидалось, оставила ставку без изменений на уровне 5,25%-5,5%, а в программном заявлении говорилось, что при определении степени возможного дополнительного повышения ставки политики будут принимать во внимание целый ряд экономических факторов. На пресс-конференции после заседания председатель ФРС Джером Пауэлл воздержался от подтверждения отсутствия изменений учетной ставки в текущем году, но признал, что рост доходности облигаций приводит к ужесточению финансовых условий.

Комментируя решение ФРС, он отметил: "В целом мы считаем более вероятным, что процентные ставки больше повышаться не будут. Это объясняется тем, что центральный банк в последние недели проявлял большую осторожность, несмотря на некоторые неожиданно сильные данные", - считают аналитики Commerzbank Research. По данным CME Group FedWatch Tool, в настоящее время рынки оценивают вероятность того, что ФРС вновь повысит ставки в декабре, в 20%.

После принятия решения ФРС основные индексы Уолл-стрит продемонстрировали уверенный рост. На момент написания фьючерсы на американские фондовые индексы выросли на 0,3-0,7%, а индекс Euro Stoxx 50 - более чем на 1%. Если потоки риска продолжат доминировать во второй половине дня, то пара EUR/USD может продолжить расти, по крайней мере, до пятничного отчета по занятости в США за октябрь".

ЦБ Норвегии все еще предупреждает о повышении ставки в декабре, но уже более неуверенно. Экономисты Nordea не считают, что повышение ставки в декабре состоится.

Повышения ставки в декабре не предвидится

Аналитик FXStreet Эрен Сензегер комментирует технические перспективы пары:

"Пара EUR/USD совершила резкий разворот на американской сессии в среду и закрылась немного выше после падения к отметке 1,0500 в начале дня.

Индикатор относительной силы (RSI) на 4-часовом графике поднялся выше уровня 50, а пара EUR/USD закрыла три последние 4-часовые свечи выше 100-периодной и 200-периодной простой скользящей средней (SMA), что отражает бычий сдвиг в краткосрочной перспективе.

1,0640 (38,2% коррекция Фибоначчи последнего нисходящего тренда) выступает в качестве первого сопротивления перед 1,0660 (статический уровень) и 1,0700 (психологический уровень, 50% коррекция Фибоначчи).

Если EUR/USD вернется ниже 1,0570-1,0580 (100-периодная SMA, 200-периодная SMA,  23,6% корекции), то технические продавцы могут начать действовать. В этом случае 1,0530 (статический уровень) может выступить в качестве промежуточной поддержки перед 1,0500 (психологический уровень)".

Китайский юань в прошлом месяце углубил потери по отношению к доллару США. Экономисты MUFG Bank анализируют перспективы USD/CNY.

Положительных моментов для китайского юаня больше, чем негативных

Пара GBP/USD набрала бычий импульс и зафиксировала рост в среду после падения ниже уровня 1.2100 ранее в течение дня. Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сензегер, "в четверг пара продолжила расти в направлении 1,2200, но потеряла свою динамику, поскольку инвесторы воздерживались от открытия крупных позиций в преддверии объявления Банка Англии (BoE) о денежно-кредитной политике.

В среду Федеральная резервная система США, как и ожидалось, сохранила ставку на уровне 5,25%-5,5%. Председатель ФРС Джером Пауэлл не исключил очередного повышения ставки в декабре, но не смог убедить рынки. Доходность 10-летних казначейских облигаций США за день упала почти на 4%, а доллар США (USD) ослаб против своих основных конкурентов, что позволило паре GBP/USD развернуться на север.

Согласно прогнозам, Банк Англии сохранит ключевую ставку без изменений на уровне 5,25% на втором заседании подряд. Инвесторы будут внимательно изучать пересмотренные прогнозы и формулировки заявления, чтобы понять, достиг ли Банк Англии конца цикла ужесточения.

Глава Банка Англии Эндрю Бейли проведет пресс-конференцию, на которой огласит отчет о денежно-кредитной политике и ответит на вопросы прессы. В случае если Бейли заявит о сохранении ставки на уровне 5,25% в условиях ухудшения экономических перспектив и снижения инфляции, фунт стерлингов может оказаться под давлением продаж. С другой стороны, если Бейли примет "ястребиный" тон, сославшись на повышенные инфляционные риски на фоне ближневосточного конфликта, пара GBP/USD может восстановить свои позиции.

По мнению аналитиков TD Securities, предваряя мероприятие Банка Англии, "риторика, вероятно, будет несколько смягчена в свете более слабых экономических перспектив, что означает довольно высокую планку для дальнейших повышений":

"Мягкая позиция Банка Англии будет оказывать давление на британский фунт, особенно по сравнению с другими странами, где результаты роста-инфляции выглядят не столь скромно".

Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сенгезер, комментируя текущую техническую ситуацию по GBP/USD, пара попыталась вырасти в направлении 1,2200, но утратила бычий импульс на фоне осторожного настроя инвесторов позиций в преддверии заседания Банка Англии

«Отметка 1.2200 (200-периодная простая скользящая средняя (SMA) на 4-часовом графике, уровень Фибоначчи 23,6% коррекции последнего нисходящего тренда) выступает в качестве ключевого технического сопротивления для GBP/USD. Закрытие свечи на 4-часовом графике выше этого уровня может привлечь технических покупателей и открыть дверь для нового рывка вверх к 1.2260 (статический уровень) и 1.2300 (коррекция Фибоначчи 38,2%).

С точки зрения снижения, отметка 1.2150 (50-периодная SMA, 20-периодная SMA) образует промежуточную поддержку перед 1.2100 (статический уровень, психологический уровень) и 1.2050 (конечная точка последнего нисходящего тренда)».

За последние сутки доллар США немного ослаб. Экономисты ING анализируют перспективы доллара.

DXY будет дрейфовать в направлении 106.00

Экономисты ING анализируют перспективы британского фунта в преддверии сегодняшнего заявления Банка Англии.

Стерлинг будет пользоваться относительной поддержкой, если Банк Англии не смягчит свой тон

EUR/USD взяла передышку. Экономисты ING анализируют перспективы пары.

EUR/USD может дрейфовать на север, к области 1,0650/1,0675

Банк Англии (BoE) объявит о своем решении по процентной ставке в четверг, 2 ноября, в 15/00 мск., и по мере приближения времени публикации, мы приводим прогнозы крупнейших банков.

Danske Bank
Мы ожидаем, что Банк Англии оставит ключевую ставку без изменений на уровне 5,25%. В целом мы ожидаем, что MPC будет придерживаться своих прежних заявлений, подчеркивающих принцип "повышение ставки в течение более длительного срока".

ING
Мы ожидаем, что Банк Англии сохранит ставки на прежнем уровне второй месяц подряд. Инфляция все еще слишком высока, но мы ожидаем большего прогресса в ближайшие месяцы, что позволит начать постепенное снижение ставок с лета следующего года.

SocGen
В отличие от прошлого заседания, когда MPC удивил рынки, оставив ставку на прежнем уровне, это заседание должно быть менее насыщенным событиями, и мы ожидаем, что Банк снова оставит ставку на прежнем уровне - 5,25%. Данные, поступившие после предыдущего заседания, должны укрепить мнение MPC о том, что повышение ставок ослабляет спрос и рынок труда, в то время как значительная часть эффекта от предыдущих повышений еще не проявилась.

Citi
Мы ожидаем, что MPC Банка Англии вновь удержит ставки на уровне 5,25%, скорее всего, с перевесом в 6-3. Однако, скорее всего, комитет будет придерживаться "ястребиного" тона, сохраняя асимметричные ориентиры на ближайшую перспективу и выступая против даже временной инверсии прогнозов. На данном этапе у Комитета практически нет стимулов для более мягкой позиции, учитывая повышательные риски, связанные с инфляцией в ближайшей перспективе и сезонностью в установлении заработной платы. Однако, несмотря на вероятные "ястребиные" комментарии, устойчивый спрос и "устойчивая инфляция" инфляция, представляются все более подозрительными.

Экономисты Commerzbank анализируют, как решение Банка Норвегии по процентной ставке может повлиять на курс кроны (NOK).

NOK выиграет, если Банк Норвегии сохранит ограничительную формулировку

Банк Англии объявит свое решение по процентной ставке в четверг, 2 ноября, в 15:00 мск., и по мере приближения этого события мы приводим прогнозы аналитиков крупнейших банков.

Банк Англии, скорее всего, оставит базовую ставку без изменений на уровне 5,25% второе заседание подряд. Также ЦБ опубликует Отчет по денежно-кредитной политике, содержащий экономический анализ и прогнозы по инфляции, на основе которых MPC принимает решения по процентным ставкам, а после публикации заявления состоится пресс-конференция управляющего ЦБ Эндрю Бейли.

Nomura

TDS

Nordea

Deutsche Bank

По данным DTCC, сегодня в Нью-Йорке в 17.00 мск. произойдет экспирация следующих опционов:

- EUR/USD: суммы в евро

• 1.0450 1.2 млрд
• 1.0475 949 млн
• 1.0525 621 млн
• 1.0540 1.9 млрд
• 1.0545 870 млн
• 1.0600 1 млрд
• 1.0650 1.5 млрд
• 1.0690 989 млн
• 1.0695 746 млн

- GBP/USD: суммы в фунтах

• 1.2130 552 млн
• 1.2150 539 млн

- USD/JPY: суммы в долларах

• 150.50 451 млн
• 151.00 1.5 млрд
• 152.00 2.4 млрд
• 152.50 692 млн

- USD/CHF: суммы в долларах

• 0.8930 930 млн
• 0.9050 957 млн

- AUD/USD: суммы в AUD

• 0.6250 712 млн
• 0.6310 429 млн
• 0.6315 1.1 млрд
• 0.6330 1 млрд
• 0.6400 1.3 млрд
• 0.6420 389 млн

- USD/CAD: суммы в долларах США

• 1.3750 516 млн
• 1.3875 715 млн

- NZD/USD: суммы в новозеландских долларах

• 0.5850 397 млн
• 0.5900 473 млн

- EUR/GBP: суммы в евро

• 0.8680 356 млн

В течение октября торгово-взвешенный индекс фунта стерлингов оставался в узких диапазонах. Экономисты ING анализируют перспективы GBP в преддверии заседания Банка Англии.

EUR/GBP может вырасти до 0,90 следующим летом

Вот что необходимо знать в четверг, 2 ноября:

Доллар США остается под давлением, поскольку рынки оценивают политические решения Федеральной резервной системы (ФРС) и высказывания председателя Джерома Пауэлла на пресс-конференции по итогам заседания. Банк Англии сегодня тоже объявит решение по процентной ставке, а глава ЦБ Эндрю Бейли выступит с отчетом по денежно-кредитной политике на пресс-конференции в этот "суперчетверг". Позже сегодня в США будут опубликованы еженедельные первичные заявки на пособие по безработице, сентябрьские производственные заказы и данные по удельным затратам на рабочую силу за третий квартал.

ФРС, как и ожидалось, оставила ставку без изменений на уровне 5,25%-5,5%. Хотя председатель ФРС Пауэлл не стал закрывать дверь для повышения ставки в декабре, он продемонстрировал осторожный настрой в отношении необходимости дополнительного ужесточения. Пауэлл признал, что финансовые условия ужесточились на фоне роста доходности, и подтвердил, что подход ЦБ зависит от поступающих данных, отметив, что до декабрьского заседания будут опубликованы еще два отчета по инфляции и по занятости. По данным инструмента CME Group FedWatch Tool, вероятность того, что ФРС оставит процентную ставку неизменной в декабре, выросла до 80% с 69% перед заседанием. Между тем, индекс доллара США на момент написания потерял 0,3% внутри дня, опустившись ниже отметки 106,50, а доходность эталонных 10-летних казначейских облигаций США двигалась в боковом направлении ниже уровня 4,75% после падения почти на 4% в среду.

Согласно прогнозам, Банк Англии не будет менять свою политику и оставит ключевую ставку на уровне 5,25% уже второе заседание подряд. После тестирования уровня 1.2100 в среду пара GBP/USD набрала бычий импульс и в начале четверга поднялась в район 1.2200.

Пара EUR/USD изменила свое направление после снижения к 1.0500 в середине недели и на момент написания торговалась на положительной территории в районе 1.0600.

Золото в среду колебалось в широком диапазоне, но завершило день практически без изменений чуть выше отметки $1 980. Пара XAU/USD удерживает свои позиции в первой половине дня в Европе и торгуется с небольшим повышением вблизи отметки 1,985.

Пара USD/JPY закрылась на отрицательной территории, так как доходность американских облигаций в среду повернула на юг. В четверг в ходе азиатских торгов пара углубила падение и на момент написания торговалась ниже отметки 105,50.

• Цена биткоина осталась выше отметки 35 500 после решения Федеральной резервной системы США о сохранении процентных ставок на прежнем уровне.
• Ожидается, что в октябре экономика США прибавила 180 000 рабочих мест в несельскохозяйственном секторе.
• Повышательный или понижательный сюрприз в отчете NFP за октябрь может повлиять на краткосрочный прогноз трейдеров по цене BTC.

Биткоин завис около отметки $35 500, пока инвесторы ожидают релиза отчета NFP США за октябрь. Показатель занятости Nonfarm Payrolls является ключевым для участников рынка, поскольку он может существенно повлиять на мнение трейдеров относительно того, будет ли центральный банк США дольше удерживать процентные ставки на высоком уровне или даже повысит их еще больше.

Биткоин-трейдеры ожидают волатильности на рынке в связи с предстоящим выходом данных NFP в США

Выход данных NFP США является ключевым моментом для участников рынка в определении направления движения цены биткоина. BTC демонстрирует волатильность в ответ на последние макроэкономические события; решение ФРС США оставить процентные ставки на прежнем уровне поддержало  ралли биткоина. На бирже Binance BTC удерживается выше уровня 35 500.

Центральный банк США неоднократно повторял, что решение о повышении процентных ставок принимается на основе поступающих данных. Это означает, что данные по занятости в несельскохозяйственном секторе могут повлиять на решение о более длительном сохранении процентных ставок на высоких уровнях или о повышении ставки до конца 2023 года.

Рынок ожидает, что в октябре американская экономика может увеличить число занятых в несельскохозяйственном секторе на 180 000 человек. Сентябрьский отчет превысил ожидания рынка почти в два раза и показал увеличение числа рабочих мест на 336 000.

Цена биткоина может начать откат в случае, если данные NFP за октябрь превысят прогнозы. Впрочем, трейдеры могут ожидать, что BTC восстановится после коррекции в краткосрочной перспективе, поскольку настроения инвесторов в течение октября были в значительной степени обусловлены возможностью одобрения спотового ETF на биткоин Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC).

Цена биткоина: Чего ожидать

Цена биткоина, скорее всего, будет демонстрировать волатильность с понижательным уклоном, если отчет о занятости превзойдет ожидания. Как видно на приведенном ниже графике BTC/USDT, цена биткоина, скорее всего, найдет поддержку на уровне 10-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на отметке 34 028 долл. BTC может отскочить от этого уровня и возобновить восходящий тренд.

Дневной график BTC/USDT на Binance

Нижняя граница гэпа справедливой стоимости (FVG) между уровнями 36 671 и 37 670 долларов США, вероятно, выступит в качестве сопротивления для актива, когда цена BTC возобновит рост.

Сегодня Народный банк Китая установил курс юаня (USD/CNY) на предстоящую торговую сессию на уровне 7,1797 по сравнению с  фиксингом предыдущего дня 7,1778 и оценкой Reuters 7,3055.

О фиксинге

Китай строго контролирует курс материкового юаня.

Оншорный юань (CNY) отличается от офшорного (CNH) торговыми ограничениями, последний контролируется не так жестко.

Каждое утро Народный банк Китая устанавливает так называемую дневную среднюю точку фиксинга, основываясь на уровне закрытия юаня за предыдущий день и котировках, полученных от межбанковского дилера.

Положительное сальдо торгового баланса Австралии в сентябре сократилось до 6,786 млн в месячном исчислении против прогноза 9,400 млн и результата 9,640 млн в предыдущем месяце, как свидетельствуют последние данные по внешней торговле Австралии, опубликованные Австралийским бюро статистики в четверг.

Дополнительные данные показывают, что сентябрьский экспорт товаров/услуг Австралии в месячном исчислении составил -1,4% против 4,0% месяцем ранее. Импорт товаров/услуг в сентябре вырос на 7,5% в месячном исчислении против 0% ранее.

О торговом балансе Австралии

Торговый баланс, публикуемый Австралийским бюро статистики, представляет собой разницу в стоимости импорта и экспорта австралийских товаров. Данные по экспорту могут дать важное представление о темпах роста экономики Австралии, в то время как данные по импорту позволяют судить о внутреннем спросе. Торговый баланс дает раннее представление о показателях чистого экспорта. Устойчивый спрос на австралийский экспорт ведет к положительному росту торгового баланса, что должно благоприятно сказываться на курсе австралийского доллара.

Глава Банка Канады Тим Маклем заявил вечером в среду, что есть некоторые основания полагать, что нейтральная процентная ставка, скорее, будет находиться на более высоких уровнях, чем на более низких.

Впрочем, эти комментарии практически не оказали влияния на канадский доллар. 

Аналитики Commerzbank комментируют новость о том, что в среду Федеральная резервная система (ФРС) США сохранила ставку на прежнем уровне. Они пишут, что ФРС не уверена в том, что ее политических мер будет достаточно для дальнейшего контроля инфляции.

ФРС оставила ключевые ставки без изменений