Noticias de mercados

• El Dólar canadiense retrocedió una vez más el jueves.
• Canadá carece de publicaciones de datos significativos esta semana.
• Se espera ampliamente que el BoC reduzca aún más las tasas, limitando la fortaleza del CAD.

El Dólar canadiense (CAD) rompió su reciente recuperación, cayendo nuevamente el jueves, impulsado a la baja por un tono de mercado en general optimista hacia el Dólar estadounidense. Para empeorar las cosas, el Loonie está sufriendo por la falta de soporte clave, ya que se espera ampliamente que el Banco de Canadá (BoC) recorte las tasas de interés en otros 50 puntos básicos.

Impulsores de los mercados

• El rally de recuperación del CAD se rompió casi tan pronto como comenzó.
• El Loonie perdió un tercio de un por ciento frente al Dólar después de una recuperación débil tras una caída de diez días.
• Las ventas minoristas de EE.UU. superaron firmemente las expectativas para septiembre, fortaleciendo al Dólar estadounidense hacia el final de la semana de negociación.
• Las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo de EE.UU. también superaron las expectativas el jueves, apoyando aún más los flujos de ofertas del Dólar.
• La mayoría de los analistas esperan que el BoC recorte las tasas de interés en otros 50 puntos básicos el 23 de octubre para intentar fortalecer un mercado inmobiliario inundado que está siendo aplastado por una crisis nacional de asequibilidad de la vivienda.

Pronóstico del precio del Dólar canadiense

El par USD/CAD ha mostrado un movimiento alcista robusto recientemente, con el precio rompiendo por encima de la media móvil exponencial (EMA) de 50 días, que actualmente está en 1.3631, y cotizando por encima de la EMA de 200 días en 1.3615. El par ha encontrado resistencia a corto plazo cerca del nivel psicológico de 1.3800, después de probar máximos alrededor de 1.3801. Sin embargo, aún no ha confirmado una ruptura por encima de este nivel. El impulso alcista sostenido también está respaldado por la pendiente ascendente de la EMA de 50 días, que se está acercando a un cruce alcista con la EMA de 200 días, lo que sugiere un mayor potencial al alza si el precio puede superar la resistencia inmediata.

El indicador de Convergencia/Divergencia de Medias Móviles (MACD) muestra un impulso alcista continuo, con la línea MACD cotizando por encima de la línea de señal y permaneciendo en territorio positivo. Sin embargo, el histograma está comenzando a aplanarse, lo que indica una posible desaceleración en el impulso alcista a corto plazo. Si el par no logra romper por encima de 1.3800 de manera convincente, podríamos ver un retroceso hacia el soporte de la EMA de 50 días alrededor de 1.3631. Un movimiento sostenido por encima de 1.3800 abriría la puerta a más ganancias hacia los próximos niveles de resistencia en 1.3850 y 1.3900.

Gráfico diario USD/CAD

• Los ingresos y la ganancia por acción de la compañia se sitúan por encima de las proyecciones de los analistas.
• Las acciones de Netflix suben un 3.92% en el post mercado.

Netflix inició la sesión americana estableciendo un máximo el día en 704. 41, donde atrajo vendedores agresivos que llevaron el precio de la acción a un mínimo de casi cinco semanas en 677.88 $. Al momento de escribir, las acciones de Netflix cotizan en el post mercado en 714.46 $, subiendo un 3.92%.

Netflix supera las proyecciones de los analistas por tercera ocasión consecutiva

La compañía reportó ingresos por 9.82 mil millones de dólares en ingresos y una ganancia por acción de 5.4 $, superando las previsiones del mercado que esperaban ingresos por 9.77 mil millones $ y un beneficio por acción de 5.12 $.

Tras darse a conocer los resultados, los valores de Netflix suben un 3.92% en el post mercado, cotizando en 714.46 $.

Gráfico diario de Netflix

• El Dólar australiano recuperó su equilibrio el jueves, respaldado por sólidos datos del mercado laboral.
• Las ventas minoristas de EE.UU. aumentaron un 0,4% en septiembre, superando las expectativas y beneficiando al USD.
• Los sólidos datos australianos podrían no justificar un fuerte giro hacia la flexibilización por parte del RBA.

En la sesión del jueves, el par de divisas AUD/USD experimentó una ganancia del 0,40%, alcanzando 0.6695 principalmente debido a los positivos datos del mercado laboral reportados durante la sesión asiática. Sin embargo, el Dólar australiano enfrenta actualmente presión a la baja a medida que el Dólar estadounidense se fortalece aún más, principalmente debido a las fuertes cifras de ventas minoristas de EE.UU.

El Dólar australiano podría ganar más si los datos continúan validando la postura de línea dura del Banco de la Reserva de Australia (RBA), ya que no estaría abierto a realizar múltiples recortes en 2024.

Movimientos diarios y motores del mercado: El Dólar australiano gana terreno gracias a los datos del mercado laboral

• El empleo australiano aumentó en 64.100, mostrando un crecimiento ligeramente superior a los fuertes resultados vistos en agosto, con la mayoría de las ganancias en empleos a tiempo completo.
• La tasa de desempleo de Australia se ajustó a la baja al 4,1%, manteniéndose cerca de mínimos históricos y significativamente por debajo del promedio de la década.
• Las próximas decisiones del RBA dependerán de los datos de inflación del tercer trimestre, que se publicarán en dos semanas.
• El reciente fuerte desempeño del mercado laboral, que ha estado en una tendencia alcista durante varios meses, podría influir en las perspectivas.
• Dada la fortaleza continua del mercado laboral, puede haber una justificación mínima para una reversión de tasas de interés a principios de noviembre.

Perspectiva técnica del AUD/USD: La tracción bajista se estabiliza, el Dólar australiano debe recuperar la SMA de 100 días

El RSI, que mide la presión de compra y venta, está actualmente en 38 en el área negativa. Pero tiene una pendiente ascendente, lo que sugiere que la presión de compra se está recuperando. El MACD, que mide el impulso de una tendencia, tiene un histograma rojo plano, lo que indica que la presión de venta es plana. En general, la perspectiva parece mixta con la presión de venta tomando una pausa.

El par cotiza actualmente alrededor del nivel de 0.6696. Ha estado operando dentro de un rango estrecho durante la última semana, lo que indica un movimiento lateral. No ha experimentado picos significativos al alza o a la baja. Los niveles de soporte se pueden identificar en 0.6650, 0.6630 y 0.6600, mientras que los niveles de resistencia están en 0.6700 (SMA de 100 días), 0.6750 y 0.6800.

• Nvidia gana un 2.17% diario, alcanzando un nuevo máximo histórico en 140.89 $.
• La compañía se posiciona como la segunda más valiosa del mundo por capitalización de mercado con 3.40 billones de dólares.

Nvidia (NVDA) marcó un mínimo del día Cuba 137.36 $, dónde encontró compradores agresivos que llevaron el precio de la acción a un nuevo máximo histórico en 140.89 $. Actualmente, Nvidia cotiza en 138.67 $, subiendo un 2.17% en el día.

Nvidia refleja la confianza de los inversores alcanzando un nuevo máximo histórico

Los valores de Nvidia son impulsados el día de hoy por el reporte de ganancias de Taiwán Semiconductor Manufacturing (TSM), reportando un ingreso de 23.6 mil millones de dólares y una ganancia por acción de 1.95 $, superando las expectativas de los analistas y confirmando la creciente demanda de chips enfocados en inteligencia artificial. Tras la publicación de estos resultados, las acciones de Nvidia se dispararon más de un 3%, estableciendo un nuevo máximo histórico en 140.89 $.

Los inversionistas tendrán el foco de su atención en el próximo reporte trimestral de Nvidia, el cual será dado a conocer el 14 de noviembre y cuyas expectativas indican ingresos por 32.9 mil millones de dólares y una ganancia por acción de 0.74 $.

Niveles técnicos a considerar en Nvidia

Las acciones de Nvidia reaccionaron al alza en un soporte ubicado en 128.74 $, dado por el mínimo del 15 de octubre, en convergencia con el retroceso al 78.6% de Fibonacci. La siguiente zona de soporte clave la observamos en 115.14 $, mínimo del 2 de octubre.

Al alza, la resistencia más cercana está en 150.00, número cerrado donde esperamos que los inversores realicen una toma de utilidades. El Índice de Fuerza Relativa está en 65.10, confirmando la fortaleza de la presión compradora con la intención de alcanzar niveles superiores.

Gráfico diario de Nvidia

• El oro sube a 2.691$, impulsado por la incertidumbre en torno a las elecciones en EE.UU., a pesar de las sólidas ventas minoristas y los datos de empleo.
• El rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años rebota al 4,096%, limitando el avance del oro mientras el Índice del Dólar estadounidense alcanza un máximo de dos meses.
• Los operadores reducen las apuestas sobre un recorte de tasas de la Fed, con las probabilidades de una reducción de 25 pb en noviembre cayendo al 88,2%.

El precio del oro alcanzó un máximo histórico durante la sesión norteamericana del jueves, aunque no logró alcanzar los 2.700$ en medio de la incertidumbre en torno a las elecciones en EE.UU. En cuanto a los datos, la economía estadounidense sigue siendo resistente tras los datos de ventas minoristas y empleo, aunque no pesaron sobre el metal precioso. Al momento de escribir, el XAU/USD cotiza en 2.691$, subiendo más del 0,66%.

El Departamento de Comercio de EE.UU. reveló que las ventas minoristas aumentaron ligeramente por encima de las estimaciones. Al mismo tiempo, el Departamento de Trabajo de EE.UU. reveló datos sobre buenos empleos, lo que pesó sobre los precios del oro.

Después de los datos, el rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años rebotó desde sus mínimos, subiendo ocho puntos básicos al 4,096%. El precio del oro cayó a 2.672$ pero ha recuperado algo de terreno, desestimando la fortaleza general del Dólar estadounidense.

El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que sigue la moneda del Dólar frente a una cesta de seis pares, subió más del 0,26% a 103,79, un pico de casi dos meses.

Tras los datos, el Atlanta Fed GDP Now estima que el Producto Interno Bruto (PIB) de EE.UU. crecerá un 3,4% desde el 3,2% el 9 de octubre.

Dado el contexto, los operadores redujeron sus apuestas sobre la flexibilización de la Reserva Federal (Fed) hacia finales de año. Para la próxima reunión de noviembre, las probabilidades de un recorte de tasas de 25 pb disminuyeron del 94% al 88,2%; mientras que las posibilidades de que la Fed se mantenga sin cambios son del 11,8%.

"Además de las preocupaciones en Oriente Medio, también se acercan las elecciones en EE.UU., que parecen ser unas elecciones muy reñidas. Y eso genera una gran cantidad de incertidumbre, y el oro a menudo es el lugar al que acudir en tiempos de incertidumbre," dijo Niteh Shah, estratega de WisdomTree.

Resumen diario de los motores del mercado: El precio del oro sube mientras los inversores esperan datos clave de EE.UU.

• Las ventas minoristas de EE.UU. para septiembre subieron un 0,4% (intermensual), superando las estimaciones del 0,3% y por encima del aumento del 0,1% de agosto.
• Las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo para la semana que terminó el 12 de octubre fueron de 241K, por debajo de las estimaciones y bajando desde las 258K de la semana pasada.
• La producción industrial de EE.UU. se contrajo un -0,3% intermensual en septiembre, revirtiendo el crecimiento del 0,3%, impactada por factores externos.
• Los datos de la Junta de Comercio de Chicago, basados en el contrato de futuros de la tasa de fondos federales de diciembre, indican que los inversores estiman una flexibilización de 48 puntos básicos (pb) de la Fed para fin de año.

Perspectiva técnica del XAU/USD: El precio del oro sube por encima de 2.690$, con la vista puesta en 2.700$

El sesgo alcista del oro se mantiene intacto. Los alcistas podrían empujar el precio al contado del XAU/USD hacia la cifra psicológica de 2.700$ en el corto plazo, ya que el Índice de Fuerza Relativa (RSI) sugiere que los compradores están ganando impulso.

La primera resistencia del oro es el máximo anual en 2.696$. Una vez despejado, un movimiento hacia 2.700$ está en las cartas, seguido de 2.750$ y 2.800$.

Por el contrario, si el XAU/USD cae por debajo del máximo del 4 de octubre en 2.670$, un retroceso hacia 2.650$ está en las cartas. En caso de mayor debilidad, el siguiente soporte sería 2.600$, seguido de la media móvil simple (SMA) de 50 días en 2.561$.

El repunte del Dólar estadounidense se mantuvo sin cesar por otra sesión más, esta vez igualmente respaldado por la publicación de datos más firmes de EE.UU. y el recorte de tasas moderado del BCE en su reunión de política monetaria.

Esto es lo que necesitas saber el viernes 18 de octubre:

El Índice del Dólar estadounidense (DXY) mantuvo su repunte mensual bien y sólido, logrando enfrentar la crítica SMA de 200 días en la región de 103.80. El sector de la vivienda en EE.UU. toma el centro de atención al final de la semana con la publicación de los permisos de construcción y los inicios de viviendas. Además, Bostic, Kashkari y Waller de la Fed están programados para hablar.

El EUR/USD cayó a mínimos de casi tres meses después de coquetear con el soporte clave en 1.0800 tras la inclinación moderada en el evento del BCE. Se revelarán la cuenta corriente y la producción en construcción de la eurozona.

El GBP/USD alternó ganancias con pérdidas cerca de 1.2990 a pesar de que la marcha al norte del Dólar ganó más ritmo. Los participantes del mercado seguirán de cerca la publicación de las ventas minoristas.

El USD/JPY se basó en las ganancias anteriores y subió, superando ligeramente la barrera clave de 150.00 tras la fortaleza adicional del Dólar estadounidense y el aumento de los rendimientos en EE.UU. El enfoque de los inversores ahora se desplaza a la tasa de inflación en Japón y las cifras semanales de inversión en bonos extranjeros.

Inesperadamente, el AUD/USD dejó atrás tres días consecutivos de pérdidas y avanzó notablemente justo más allá del obstáculo clave de 0.6700. La próxima publicación de datos destacada en Australia serán los PMIs preliminares de manufactura y servicios de Judo Bank el 24 de octubre.

Los precios del WTI retrocedieron marginalmente el jueves, rondando la marca de 70.00$ por barril gracias a un informe alcista de la EIA, mientras que la creciente incertidumbre en el Medio Oriente limitó el potencial a la baja.

Los precios del oro subieron a un récord cercano a 2.690$ por onza troy a pesar del repunte del Dólar y el marcado rebote de los rendimientos en EE.UU. Los precios de la onza de plata registraron ganancias decentes, tambaleándose justo antes de la marca de 32.00$.

• Las expectativas de flexibilización de la Fed continúan evolucionando, dos recortes para fin de año están casi valorados.
• Las ventas minoristas de septiembre sorprendieron al alza, las solicitudes semanales de subsidio de desempleo cayeron.
• Lagarde del BCE tiene preocupaciones sobre las perspectivas económicas de la UE, lo que está beneficiando al USD.

El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que mide el valor del USD frente a una cesta de seis divisas, ha continuado su trayectoria ascendente, marcando su quinto día consecutivo de ganancias. Al momento de la publicación, el DXY cotiza cerca de 104.00.

Este aumento se produce después de que la presidenta del Banco Central Europeo (BCE), Christine Lagarde, expresara preocupaciones sobre las perspectivas económicas de la Eurozona, lo que provocó temores de que la región pudiera enfrentar una mayor debilidad económica. Además, los datos positivos de EE.UU., incluidas las ventas minoristas y las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo semanales, beneficiaron al USD.

La economía estadounidense ha mostrado últimamente signos de resiliencia económica, mientras los mercados continúan valorando altas probabilidades de dos recortes antes de fin de año.

Resumen diario de los mercados: El Dólar estadounidense sube tras datos positivos, aumentan las apuestas de flexibilización

• Las expectativas de flexibilización de la Fed han aumentado, con los mercados valorando ahora dos recortes para fin de año y 150 puntos básicos de relajación total en los próximos 12 meses.
• Datos económicos robustos, incluidas las sólidas ventas minoristas de EE.UU. y un mercado laboral saludable, continúan apoyando una perspectiva económica resiliente.
• Las ventas minoristas de EE.UU. sorprendieron al alza en septiembre, aumentando un 0.4% para alcanzar los 714.4B $ y superando las expectativas del mercado. En agosto, las ventas minoristas de EE.UU. llegaron a un débil 0.1%.
• Los ciudadanos estadounidenses que presentaron nuevas solicitudes de seguro de desempleo alcanzaron los 241.000 para la semana que finalizó el 11 de octubre. Esto estuvo por debajo del consenso de 260.000 y del total de la semana anterior, que se revisó al alza a 260.000.

Perspectiva técnica del DXY: El DXY mantiene el impulso alcista

El índice DXY mantiene el impulso alcista con indicadores que continúan ganando fuerza. El índice ha cruzado por encima de la media móvil simple (SMA) de 100 días y apunta a la SMA de 200 días en 103.80. Si se supera este nivel, se mejoraría aún más la perspectiva alcista. Sin embargo, las señales de sobrecompra de los indicadores sugieren una posible corrección.

El soporte se encuentra en 103.00, 102.50 y 101.30, mientras que las resistencias están en 103.30, 103.50 y 104.00. En general, los compradores siguen teniendo el control, pero se aconseja precaución debido a las condiciones de sobrecompra.

• El Dow Jones subió más de 200 puntos para alcanzar un nuevo máximo histórico.
• La oferta de IA está de vuelta en acción con las acciones de chips nuevamente en alza.
• Las ventas minoristas de EE.UU. se recuperaron en septiembre, superando las previsiones en general.

El Promedio Industrial Dow Jones (DJIA) alcanzó un nuevo máximo histórico el jueves, impulsado por los inversores que volvieron a la recuperación de las acciones de IA y ganando más de 200 puntos desde las ofertas de apertura del día. Las ventas minoristas de EE.UU. superaron ampliamente las expectativas, recuperándose más de lo que los analistas del mercado esperaban y empujando aún más las acciones hacia el extremo superior.

Las ventas minoristas de EE.UU. crecieron un 0,4% intermensual en septiembre, recuperándose del 0,1% de agosto y superando las previsiones medianas del mercado de un 0,3%. Las ventas minoristas excluyendo el gasto en automóviles también superaron las previsiones, creciendo un 0,5% en septiembre en comparación con el 0,1% esperado, y superando fácilmente el aumento del 0,2% de agosto.

Las solicitudes iniciales de subsidio de desempleo en EE.UU. para la semana que terminó el 11 de octubre también superaron las expectativas del mercado, situándose en 241.000 para la semana. Los inversores esperaban que la cifra de nuevos solicitantes de subsidio de desempleo de la semana se mantuviera estable en los 260.000 revisados de la semana anterior.

Los fabricantes de silicio y los productores de chips están siendo arrastrados al alza en general el jueves. Nvidia (NVDA) alcanzó otro máximo histórico el jueves, subiendo más del 3%. La Taiwan Semiconductor Manufacturing Company, un proveedor clave en el ámbito tecnológico, anunció ganancias del tercer trimestre más fuertes de lo esperado y elevó las previsiones de ingresos del cuarto trimestre. La llamada de ganancias optimista calmó los temores del mercado de que el auge de la IA podría estar desvaneciéndose, incluso cuando los proyectos de modelado de datos predictivos a gran escala continúan luchando por encontrar la manera de generar ingresos a partir de sus proyectos.

Noticias del Dow Jones

A pesar de que casi la mitad del índice Dow Jones cotiza con cautela en rojo el jueves, las firmes ganancias en acciones clave están elevando el tablero general de acciones. Intel (INTC) subió un 1,6% en un repunte tecnológico, superando los 22,50 $ por acción mientras el fabricante de chips en dificultades lucha por recuperarse de un mínimo de varios años.

Travelers Companies (TRV) subió un 8% el jueves, superando los 262 $ por acción después de que la aseguradora reportara ganancias del tercer trimestre más fuertes de lo esperado. Los ingresos aumentaron intertrimestralmente cuando los mercados en general anticipaban una ligera disminución. El CEO Alan Schnitzer atribuyó el "rendimiento estelar de suscripción" de la compañía a un aumento neto en las primas ganadas y una reducción general en los pagos de seguros.

Pronóstico de precios del Dow Jones

El Dow Jones continúa obteniendo ganancias en el gráfico en el extremo superior, alcanzando nuevos máximos históricos por encima de 43.250 y extendiendo la carrera alcista de 2024 a casi un 15%. El impulso alcista una vez más está superando los promedios a largo plazo, con la media móvil exponencial (EMA) de 200 días subiendo a través de 39.500 y luchando por ponerse al día.

La acción del precio se ha inclinado firmemente hacia el extremo sobrecomprado, lo que supone un problema para los operadores que buscan una navegación suave. Mientras que los operadores a corto plazo sin duda buscarán un retroceso a la baja hacia los precios medianos antes de recargar para otra etapa al alza, hay pocas razones para que los inversores que ya están fuertemente largos se retiren ahora.

Gráfico diario del Dow Jones

• El Nasdaq 100 registra una plusvalía de un 0.70%.
• Las acciones de Broadcom Inc (AVGO) ganan un 4.37%, en sintonía con Micron Technology (MU), cuyos valores suben un 3.95% en el día.
• Arm (ARM) se aprecia un 3.20% diario, llegando a máximos de dos días.

El Nasdaq 100 registró un mínimo del día en 20.165, donde atrajo compradores que impulsaron el índice tecnológico a un máximo de dos días en 20.419. Al momento de escribir, el Nasdaq 100 cotiza sobre 20.311 subiendo un 0.70% diario.

Broadcom, Arm y Micron Technology mantienen al Nasdaq 100 en terreno positivo

El proveedor líder de semiconductores, Broadcom (AVGO), registra una ganancia de un 4.37% diario, hilando su segunda sesión consecutiva al alza y llegando a máximos de una semana, no vistos desde el 10 de octubre en 185.15 $.

En la misma tónica se encuentran las acciones de Micron Technology (MU), la cuales suben un 3.95% en el día, alcanzando máximos de tres semanas y cotizando al momento de escribir en 113.52 $.

Por otro lado, la compañía especializada en el diseño de procesadores, Arm (ARM), presenta una plusvalía de un 3.20%, visitando máximos del 15 de octubre, operando actualmente en 157.51 $ .

Niveles técnicos en el Nasdaq 100

El Nasdaq 100 reaccionó al alza en un soporte de corto plazo dado por el mínimo del 16 de octubre en 20.038. La siguiente zona de soporte importante la observamos en 19.635, mínimo del 2 de octubre.

Al alza, la resistencia más cercana se encuentra en 20.487, punto pivote del 14 de octubre. La siguiente área de resistencia clave está en 20.589, dada por el máximo histórico alcanzado el 15 de julio.

Gráfico de 4 horas del Nasdaq 100

• El Peso mexicano se desploma ante los sólidos datos de EE.UU., el USD/MXN supera los 20.00.
• El Peso enfrenta presión adicional por la amenaza arancelaria del expresidente Trump sobre los autos fabricados en México, desencadenando una venta masiva.
• El FMI reduce la previsión de crecimiento de México para 2024 al 1.5%, destacando una desaceleración más profunda y riesgos crecientes de inflación.

El Peso mexicano se mantiene a la defensiva, registrando cuatro días de pérdidas frente al Dólar. Las ventas minoristas y los datos de empleo de EE.UU. superaron las expectativas de los economistas, fortaleciendo al Dólar estadounidense. Al momento de escribir, el USD/MXN se cotiza en 19.92, por encima de su precio de apertura en un 0.28%.

Anteriormente, durante la sesión norteamericana, el USD/MXN superó la cifra psicológica de 20.00 después de que el Departamento de Comercio de EE.UU. revelara sólidas ventas minoristas en septiembre. Al mismo tiempo, el Departamento de Trabajo de EE.UU. anunció la semana pasada que el número de estadounidenses que solicitaron beneficios por desempleo estuvo por debajo de las proyecciones.

Después de los datos, el Dólar extendió sus ganancias, como lo muestra el Índice del Dólar estadounidense (DXY). El DXY, que sigue la moneda estadounidense frente a otras seis, gana un 0.26% a 103.80, ligeramente por encima de la media móvil simple (SMA) de 200 días de 103.77.

A pesar de eso, se espera que la Reserva Federal (Fed) de EE.UU. reduzca las tasas de interés en 25 puntos básicos en la reunión de noviembre. Las probabilidades se mantuvieron en 90.9%, según los datos de la herramienta CME FedWatch.

Los datos recientemente publicados mostraron que la producción industrial de EE.UU. cayó, culpando a la huelga de Boeing y a dos huracanes.

Al sur de la frontera, la agenda económica de México permaneció ausente. Sin embargo, el anuncio del expresidente Donald Trump de que impondría un arancel del 200% a los autos fabricados en México una vez que gane las elecciones desencadenó una venta masiva del Peso.

En su último informe, el Fondo Monetario Internacional (FMI) proyectó que la economía mexicana crecerá un 1.5% en 2024, menos que en su previsión anterior. El FMI estima una desaceleración económica más profunda para el próximo año, estimando un crecimiento del PIB del 1.3%, y prevé que la inflación se acerque al objetivo del 3% del Banco de México (Banxico).

El viernes se revelarán más datos de EE.UU. Los permisos de construcción, los inicios de viviendas y los discursos de los funcionarios de la Fed podrían dictar la dirección del USD/MXN.

Resumen diario de los mercados: El Peso mexicano se desploma mientras el USD/MXN supera los 19.90

• Anteriormente, durante la sesión norteamericana, el Peso mexicano tocó un mínimo de cinco semanas mientras el USD/MXN alcanzó un máximo de 20.02
• El FMI dijo que una reciente reforma judicial crea "importantes incertidumbres sobre la efectividad de la aplicación de contratos y la previsibilidad del estado de derecho."
• La encuesta de Banxico reveló que los economistas estiman que el banco central reducirá las tasas en 50 pb para el resto del año. Se proyecta que la tasa de cambio del USD/MXN terminará en 19.69, y se espera que la economía crezca un 1.45% en 2024.
• Las ventas minoristas de EE.UU. en septiembre aumentaron un 0.4% intermensual, por encima de las estimaciones del 0.3% y del aumento del 0.1% en agosto.
• Las solicitudes iniciales de desempleo para la semana que terminó el 12 de octubre fueron de 241K, por debajo de las estimaciones y de las 258K de la semana pasada.
• La producción industrial de EE.UU. en septiembre se contrajo un -0.3% intermensual desde un crecimiento del 0.3% debido a factores externos.
• Los datos de la Junta de Comercio de Chicago a través del contrato de futuros de la tasa de fondos federales de diciembre muestran que los inversores estiman una flexibilización de 48 pb por parte de la Fed para fin de año.

Perspectiva técnica del USD/MXN: El Peso mexicano se desploma después de que el USD/MXN superara los 20.00

La tendencia alcista del USD/MXN sigue en juego y alcanzó un máximo de dos meses por encima de 20.00. El Índice de Fuerza Relativa (RSI) sugiere que los alcistas están a cargo, lo que podría allanar el camino para más subidas.

Si el USD/MXN supera el máximo de 20.02 del 17 de octubre, la próxima parada sería el máximo anual de 20.22. Con más fuerza, una recuperación a 20.50 está en las cartas.

Por el contrario, si el USD/MXN cae por debajo del máximo del 1 de octubre convertido en soporte en 19.82, podría exacerbar una prueba del pico diario del 10 de octubre en 19.61. Con más debilidad, el siguiente soporte será el mínimo del 4 de octubre en 19.10 antes de probar 19.00.

• El EUR/GBP fue rechazado una vez más por el SMA de 20 días.
• El RSI sugiere que la presión de venta está aumentando, mientras que el MACD indica que la presión de compra está disminuyendo.
• Movimientos por debajo del umbral de 0.8400 podrían desencadenar movimientos hacia 0.8300.

En la sesión del jueves, el EUR/GBP cayó un 0,30% hasta 0.8330 después de que el cruce subiera e intentara recuperar el SMA de 20 días el miércoles, pero fue rechazado y reanudó su camino descendente.

El Índice de Fuerza Relativa (RSI) está actualmente en 40, en área negativa y en una pendiente descendente, lo que indica que la presión de venta está aumentando mientras que el indicador de Convergencia/Divergencia de la Media Móvil (MACD) sugiere que la presión de compra está disminuyendo. 

En caso de que el cruce no logre recuperar el SMA de 20 días alrededor de 0.8350, los niveles de soporte están en 0.8315 y 0.8300, mientras que los niveles clave de resistencia están en 0.8380, 0.8400 y 0.8420.

Gráfico diario del EUR/GBP

• El S&P 500 sube un 0.35% en el día, marcando nuevos máximos históricos en 5.879.
• Las ventas minoristas de EE.UU. suben un 0.4% mensual en septiembre, ubicándose por encima de las estimaciones de los analistas.
• Las solicitudes semanales de subsidio por desempleo aumentan menos de lo previsto.
• La producción industrial de Estados Unidos disminuye un 0.3% en septiembre, empeorando las proyecciones del mercado.

El S&P 500 registró un mínimo del día en 5.834, atrayendo compradores que llevaron el índice a un nuevo máximo histórico en 5.879. Al momento de escribir, el S&P 500 cotiza en 5.857 subiendo un 0.35% diario.

El S&P 500 establece un nuevo máximo histórico impulsado por datos económicos de EE.UU.

Las peticiones semanales por subsidio por desempleo se ubicaron en 241.000 en la semana que concluyó el 11 de octubre, por debajo de las 260.000 estimadas y previas. Por otro lado, la producción industrial de Estados Unidos registró una caída de un 0.3% en septiembre, profundizando las expectativas de un descenso en un 0.2%.

De acuerdo, con la Oficina del Censo de Estados Unidos, las ventas minoristas crecieron un 0.4%, alcanzando los 714.4 mil millones $ en septiembre, superior al incremento de un 0.3% proyectado y al 0.1% registrado en agosto.

Tras la publicación de las noticias, el índice bursátil registró un nuevo máximo histórico en 5.879. Los inversionistas estarán atentos a la publicación del reporte trimestral de Netflix al cierre del mercado, los analistas esperan que reporte ingresos por 9.77 mil millones de dólares y una ganancia por acción de 5.09 $.

Niveles por considerar en el S&P 500

El S&P 500 encontró vendedores en una resistencia de corto plazo ubicada en 5.880, dada por un nuevo máximo histórico alcanzado el día de hoy. A la baja, el soporte más cercano se encuentra en 5.804, mínimo del 15 de octubre. La siguiente zona de soporte clave la observamos en 5.764, punto pivote del 10 de octubre en confluencia con el retroceso al 50% de Fibonacci.

Gráfica de 4 horas del S&P 500

Como se esperaba, el BCE recortó las tasas en 25 puntos básicos hoy, señalan los economistas de TDS.  

Aumentan los riesgos de fragmentación en la zona euro

"El tono de la decisión fue marginalmente moderado, con Lagarde negándose a descartar que se debatiera un recorte de 50 puntos básicos, y señalando riesgos emergentes a la baja para la inflación. Esto deja firmemente sobre la mesa recortes secuenciales de 25 puntos básicos en el futuro."

"El BCE no fue un acontecimiento para los mercados. Seguimos favoreciendo el comercio en rango con posiciones cortas tácticas en EUR frente a GBP."

"El BCE no trajo grandes sorpresas y los mercados reaccionaron mucho más a los datos más fuertes de EE.UU. Mantenemos nuestra posición corta en EUR/USD dado los riesgos de fragmentación en la zona euro, la falta de motores de crecimiento y los crecientes riesgos de una presidencia de Trump."

El RBA y el Norges Bank están compitiendo por la posición de ser el segundo más de línea dura. En opinión de Rabo, es probable que las tasas del RBA se mantengan sin cambios hasta mayo del próximo año, señala Jane Foley, analista de FX de Rabobank.

Es probable que las tasas del RBA se mantengan sin cambios

"El hecho de que el RBA no ‘considerara explícitamente un aumento de tasas’ en su reunión de septiembre fue interpretado por el mercado como un desarrollo moderado. Dicho esto, en comparación con la mayoría de los otros bancos centrales del G10, su posición sigue siendo decididamente de línea dura. Aparte del BoJ, el Norges Bank y el RBA, todos los demás bancos centrales del G10 ya han iniciado un curso de flexibilización de políticas."

"La decisión de la Fed de recortar las tasas en 50 puntos básicos el mes pasado amplió la discusión sobre la posibilidad de que otros bancos centrales del G10 sigan su ejemplo. La semana pasada, el RBNZ anunció un recorte de tasas de 50 puntos básicos, y se está especulando que su reunión de política monetaria del 27 de noviembre podría traer un recorte de tasas aún mayor de 75 puntos básicos (es la opinión de Rabo que el RBNZ reducirá las tasas en 50 puntos básicos el próximo mes)."

"No solo ha vuelto la inflación en Nueva Zelanda a su objetivo, sino que es probable que su economía haya entrado en recesión a mediados de este año. Mantenemos nuestra preferencia de comprar AUD/NZD en caídas hacia un objetivo a 3 meses de 1.11."

• La plata sube por tercer día; limitada por debajo de 32.00$ en medio de altos rendimientos del Tesoro de EE.UU.
• El impulso sugiere más ganancias; resistencia en 32.17$, máximo de mayo en 32.51$.
• Soporte en 31.37$; una ruptura por debajo podría llevar a retestear 30.76$, mínimo de octubre en 30.12$.

El precio de la plata extendió sus ganancias a tres días consecutivos, pero se mantiene por debajo de la cifra de 32.00$ ya que los rendimientos del Tesoro de EE.UU. limitan el avance del metal gris. Esto, junto con un Dólar estadounidense boyante, no impidió que el metal precioso avanzara más, y se consolidó alrededor del límite superior del rango de 31.50$/31.90$. El XAG/USD cotiza en 31.90$, por encima de su precio de apertura en un 0,80%.

Plata Análisis del Precio: Perspectiva técnica

Después de caer casi verticalmente desde un pico anual (YTD) de 32.95$ a 30.12$ en tres días, el metal sin rendimiento ahora se está recuperando, con los compradores apuntando a una posible prueba del nivel de 33.00$.

La recuperación de la plata tras caer casi verticalmente desde un pico anual (YTD) de 32.95$ a 30.12$ en tres días continuó el jueves. El impulso sugiere que los compradores están ganando fuerza, como lo muestra el Índice de Fuerza Relativa (RSI). Por lo tanto, el camino de menor resistencia del XAG/USD se inclina hacia el alza.

Dicho esto, la primera resistencia sería la cifra de 32.00$, seguida del máximo del 16 de octubre en 32.17$. Una vez superados esos niveles, la siguiente parada sería el máximo del 20 de mayo en 32.51$ antes de desafiar el máximo anual en 32.95$.

Por el contrario, si el XAG/USD cae por debajo de 31.37$, la plata podría bajar al mínimo semanal de 30.76$. Si se supera, esto despejaría el camino para desafiar el mínimo del 8 de octubre en 30.12$.

Plata Acción del Precio – Gráfico Diario

• El GBP/USD cae por debajo de la SMA de 50 días, señalando un cambio bajista a pesar de su reciente recuperación hacia 1.3000.
• El impulso bajista en el RSI sugiere una corrección más profunda si el par cierra por debajo de 1.3000 consecutivamente.
• Los niveles clave de soporte incluyen la SMA de 100 días en 1.2954 y la parte inferior del canal ascendente alrededor de 1.2890/1.2910.

La Libra esterlina recuperó algo de terreno pero no puede mantenerse firme por encima de la cifra de 1.3000 frente al Dólar. La ausencia de publicaciones de datos en el Reino Unido mantuvo a los operadores a la deriva ante un buen informe de ventas minoristas de EE.UU., junto con una caída en las solicitudes de desempleo. Al momento de escribir, el GBP/USD cotiza en 1.2991, prácticamente sin cambios.

Pronóstico del precio del GBP/USD: Perspectiva técnica

La acción del precio sugiere que el GBP/USD todavía tiene un sesgo alcista, pero dado que ha caído por debajo de la media móvil de 50 días, ha abierto la puerta a precios más bajos.

Desde un punto de vista de momentum, el Índice de Fuerza Relativa (RSI) es bajista. Por lo tanto, si el GBP/USD logra cierres diarios consecutivos por debajo de 1.3000, podría dirigirse hacia un retroceso más profundo.

Dado el contexto, el primer soporte para el GBP/USD sería la SMA de 100 días en 1.2954. Una vez despejado, el siguiente soporte sería la línea de tendencia inferior de un canal ascendente en torno a 1.2890/1.2910, seguido por el pico del 12 de junio convertido en soporte en 1.2861. El siguiente soporte sería la SMA de 200 días en 1.2794.

Por el contrario, si el GBP/USD se mantiene firme por encima de 1.3000, los compradores pueden llevar el tipo de cambio hacia el máximo semanal de 1.3102 antes de probar la SMA de 50 días en 1.3122.

Acción del Precio del GBP/USD – Gráfico Diario

• El Dólar sube un 0.50% frente al Peso chileno, alcanzando máximos de más de cinco semanas.
• Las ventas minoristas de Estados Unidos se incrementaron un 0.4% mensual en septiembre, superando las estimaciones del mercado.
• Los inversores estarán atentos a la decisión de tipos de interés por parte del Banco Central de Chile, al cierre de la sesión americana.
• El cobre registra una caída del 0.62%, llegando a mínimos no vistos desde el 23 de septiembre.

El USD/CLP marcó un mínimo del día en 937.60, atrayendo compradores agresivos que llevaron el cruce a un máximo diario en 945.10. Actualmente, el Dólar estadounidense cotiza sobre 942.83 frente al Peso chileno, ganando un 0.56% el día de hoy.

El Peso chileno pierde terreno tras un aumento en las ventas minoristas de Estados Unidos

Con base en información presentada por la Oficina del Censo de EE.UU., las ventas minoristas registraron un incremento de un 0.4% en septiembre, situándose por encima del 0.3% esperado por los analistas y del 0.1% registrado en agosto. Tras la publicación de la noticia, el Peso chileno reaccionó a la baja llegando a mínimos no vistos desde el 11 de septiembre.

Por otro lado, los inversionistas tendrán el foco en la decisión de tasas de interés del Banco Central de Chile, al cierre del mercado. El consenso espera una reducción de 25 puntos básicos para ubicar la tasa de referencia en 5.25%.

Los precios del cobre retoman la tendencia bajista y presentan una pérdida del 0.62% el día de hoy, alcanzando mínimos de más de tres semanas no vistos desde el 23 de septiembre en 4.26 $ por libra.

Niveles técnicos en el USD/CLP

El USD/CLP reaccionó al alza en un soporte de corto plazo ubicado en 924.33, dado por el mínimo del 11 de octubre. La siguiente zona de soporte clave la observamos en 894.25, punto pivote del 30 de septiembre.

Al alza, la resistencia más cercana está en 951.88, el máximo del 10 de septiembre. La siguiente área de resistencia se sitúa en 961.00, cercano al retroceso del 78.6% de Fibonacci.  

Gráfico diario del Peso chileno

• El EUR/AUD cae bruscamente debido a una "combinación" de la decisión del BCE de recortar las tasas de interés y los sólidos datos de empleo australianos.
• El Euro se debilitó después de que el BCE decidiera recortar otro 0,25% de sus tasas de política debido a la desinflación y a una actividad más débil.
• El Dólar australiano se vio impulsado por los datos de empleo que mostraron que 64.100 personas se unieron a la fuerza laboral en septiembre.

El EUR/AUD cae casi tres cuartos de un por ciento hasta los 1.6180 el jueves después de una combinación de datos del mercado laboral australiano más fuertes de lo esperado que impulsaron al Dólar australiano (AUD) mientras que el Euro (EUR) se depreciaba antes de la decisión del Banco Central Europeo (BCE) de recortar las tasas de interés, y permanecía bajo presión ya que el banco transmitió una perspectiva económica ligeramente negativa para la región en el futuro.

Gráfico diario del EUR/AUD

El Dólar australiano se fortaleció el jueves, ejerciendo presión a la baja sobre el EUR/AUD después de que nuevos datos mostraran que el número de australianos empleados aumentó en 64.100 en septiembre, muy por encima de las expectativas de 25.000 y de los 42.600 revisados a la baja del mes anterior. De estos, los empleados a tiempo completo representaron la mayoría con 51.600, mientras que los 12.500 restantes fueron empleados a tiempo parcial, según datos de la Oficina Australiana de Estadísticas.

La tasa de desempleo, que se esperaba que aumentara a 4,2%, en realidad se mantuvo igual que en agosto en 4,1%.

En general, los datos pintaron un panorama de un mercado laboral robusto y redujeron las posibilidades de que el Banco de la Reserva de Australia (RBA) tenga que recortar las tasas de interés en los próximos meses, ya que altos niveles de empleo están asociados con mayores niveles de gasto e inflación. Esto, a su vez, apoya al AUD ya que tasas de interés relativamente más altas fortalecen una moneda al atraer más entradas de capital extranjero.

El EUR/AUD cayó aún más en la víspera de la decisión de política del BCE, ya que los inversores esperaban que el Consejo de Gobierno del BCE adoptara una línea moderada (a favor de tasas de interés más bajas) debido a datos recientes que mostraban una marcada desaceleración de la actividad económica en la Eurozona.

Además, la segunda estimación del Índice Armonizado de Precios al Consumidor (HICP) de la Eurozona, publicada justo antes de la reunión del BCE, reveló una revisión a la baja en el HICP general a 1,7% en septiembre desde la estimación preliminar de 1,8%, que ya estaba muy por debajo del 2,2% en agosto. La revisión al 1,7% situó la inflación muy por debajo del objetivo del 2,0% del BCE.

La declaración de política del BCE indicó que la decisión del consejo de gobierno de recortar las tres principales tasas de interés del BCE, incluida la tasa de facilidad de depósito de referencia en 0,25% hasta 3,25%, se tomó porque el "proceso de desinflación está bien encaminado" y los datos recientes mostraron "sorpresas a la baja en los indicadores de actividad económica."

Sin embargo, la declaración no dio ninguna pista sobre si el BCE estaba planeando más reducciones en futuras reuniones, manteniendo un enfoque "dependiente de los datos y reunión por reunión" para la política monetaria.

En su conferencia de prensa después de la decisión, la presidenta del BCE, Christine Lagarde, dijo que "los datos entrantes sugieren que la actividad es más débil de lo esperado," y señaló "una desaceleración del crecimiento del empleo." Sin embargo, también habló de la resiliencia del mercado laboral y dijo que esperaba que la economía "se fortaleciera con el tiempo."

Lagarde agregó además que la decisión de recortar las tasas había sido "unánime" y añadió que "toda la información desde la reunión de septiembre estaba bajando."

El Dólar estadounidense ha vuelto a probar este jueves el máximo de cinco semanas alcanzado ayer frente al Peso colombiano en 4.276. Previamente, el USD/COP había probado un mínimo diario en 4.257.

El USD/COP cotiza al momento de escribir alrededor de 4.265,23, ganando un 0.13% en el día.

El Peso colombiano cede terreno por tercera jornada consecutiva

• El Peso colombiano está cayendo por tercer día consecutivo esta semana, debilitado por el reciente fortalecimiento del Dólar.
• La producción industrial colombiana cayó en agosto un 1.8% interanual, decepcionando el descenso del 1.5% previsto, mientras que las ventas minoristas crecieron a nivel anual un 5.2%, superando el incremento del 1.9% estimado y marcando el tercer mes consecutivo de subidas.
• Por otra parte, el gobierno colombiano pidió al Banco de la República que volviera a recortar las tasas de interés en su reunión del 31 de octubre. Gustavo Petro, presidente de Colombia, publicó en su cuenta de 'X' que las tasas actuales están destruyendo las finanzas públicas sin necesidad, quitando bienestar a la población.

• El precio de la Plata se mantiene lateral por debajo de 32.00$ mientras los inversores buscan nuevas pistas sobre la posible acción de política monetaria de la Fed en noviembre y diciembre.
• El Dólar estadounidense se fortalece tras un crecimiento de las ventas minoristas de EE.UU. mejor de lo esperado y menores solicitudes de desempleo.
• El aumento de las probabilidades de que Trump gane las elecciones presidenciales de EE.UU. mejora el atractivo de la Plata como refugio seguro.

El precio de la Plata (XAG/USD) se negocia en un rango estrecho por debajo de la resistencia clave de 32.00$ en la sesión norteamericana del jueves. El metal blanco se consolida mientras los inversores buscan nuevas pistas sobre la probable acción de tasas de interés de la Reserva Federal (Fed) en lo que queda del año.

Según la herramienta CME FedWatch, los datos de precios de futuros de fondos federales a 30 días muestran que el banco central recortará las tasas de interés en 25 puntos básicos (pbs) en ambas reuniones de política monetaria en noviembre y diciembre.

Mientras tanto, las ventas minoristas mensuales de Estados Unidos (EE.UU.) y las solicitudes iniciales de desempleo más bajas para la semana que finalizó el 11 de octubre han fortalecido el Dólar estadounidense (USD). El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que sigue el valor del Dólar frente a seis divisas principales, registra un nuevo máximo de 10 meses en 103.85.

Los datos de ventas minoristas, una medida clave del gasto del consumidor, aumentaron un 0.4%, más rápido que las estimaciones del 0.3% y la publicación anterior del 0.1%. Mientras tanto, las personas que solicitaron beneficios por desempleo por primera vez fueron menores, con 241K frente a las estimaciones de 260K.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años se disparan al 4.08%. Históricamente, los rendimientos más altos de los activos que devengan intereses aumentan el coste de oportunidad de mantener una inversión en activos que no generan rendimiento, como la Plata. Sin embargo, el precio de la Plata se mantiene respaldado ya que la creciente especulación sobre la victoria del ex presidente de EE.UU. Donald Trump en las próximas elecciones presidenciales ha mejorado su atractivo como refugio seguro.

Análisis técnico de la plata

El precio de la Plata se esfuerza por recuperar el máximo de la década de 33.00$. Las medias móviles exponenciales (EMAs) de 20 y 50 días con pendiente ascendente cerca de 31.20$ y 30.45$, respectivamente, sugieren una fuerte tendencia alcista.

El Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 14 días se acerca a 60.00. Una ruptura decisiva por encima del mismo activaría un impulso alcista.

Plata gráfico diario

• La producción industrial de Estados Unidos cae un 0.3% en septiembre, empeorando expectativas.
• El Dólar estadounidense (DXY) salta a su nivel más alto desde el 2 de agosto.

La producción industrial estadounidense cayó un 0.3% en el mes de septiembre después de crecer un 0.3% en agosto (cifra revisada a la baja desde el 0.8%), según ha publicado este jueves la Reserva Federal de Estados Unidos. El descenso empeora las expectativas del mercado, ya que se esperaba una caída del 0.2%. 

Por otra parte, la capacidad de utilización se situó en el 77.5%, tres décimas por debajo del 77.8% previo y previsto. Este es el menor porcentaje registrado por el indicador en ocho meses.

Dólar reacción

El Índice del Dólar estadounidense (DXY) ha saltado a nuevos máximos en los últimos minutos, alcanzado un techo de dos meses y medio en 103.87. Al momento de escribir, el billete verde cotiza sobre 103.83, ganando un 0.30% diario.

Christine Lagarde, presidenta del Banco Central Europeo (BCE), explica la decisión del BCE de bajar la tasa de interés de referencia en 25 puntos básicos en la reunión de política de octubre y responde a preguntas de la prensa.

Declaraciones destacadas

• USD/CHF está en tendencia alcista a corto y mediano plazo. 
• Es probable que continúe subiendo hacia objetivos alcistas. 

El USD/CHF despliega una tendencia alcista de manual con picos y valles ascendentes alternados en el gráfico de 4 horas. 

El par probablemente esté en una tendencia alcista tanto a corto como a mediano plazo y dado el principio en el análisis técnico de que "la tendencia es tu amiga", las probabilidades favorecen una continuación al alza. 

Gráfico de 4 horas del USD/CHF 

El USD/CHF probablemente alcanzará el objetivo generado después de romper su rango de septiembre, en 0.8680, la extrapolación de Fibonacci (Fib) del 100% de la altura del rango al alza. Una ruptura por encima de ese nivel podría llevar a una extensión adicional hasta el nivel de resistencia de 0.8750 (máximo del 15 de agosto). 

El USD/CHF ya ha alcanzado el objetivo conservador para la ruptura del rango en 0.8627, el nivel de Fib del 61,8%. Esto podría significar que la presión alcista podría disminuir. 

El indicador de momentum del Índice de Fuerza Relativa (RSI) muestra una divergencia bajista con el precio al comparar los mínimos del 16 y 17 de octubre (líneas rojas punteadas en el gráfico). Aunque el precio hizo un mínimo más alto el 17 de octubre en comparación con el día anterior, el RSI hizo un mínimo más bajo. Esto podría apuntar a una debilidad subyacente leve, sin embargo, no sugiere por sí solo un cambio de tendencia.

Se abrió un gap en el gráfico el lunes por la mañana y existe el riesgo de que el mercado pueda retroceder hasta llenar este gap. Si es así, podría corregir hasta 0.8574. Requeriría una ruptura por debajo de los máximos del rango anterior en 0.8541 para confirmar un probable cambio de tendencia.  

La tendencia a largo plazo del USD/CHF probablemente sigue siendo bajista a pesar de la fuerte recuperación de las últimas semanas. 

• El Peso mexicano se debilita por cuarta jornada consecutiva.
• El Dólar estadounidense se fortalece con los buenos datos de EE.UU. publicados hoy.
• Las ventas minoristas de Estados Unidos crecen un 0.4% en septiembre frente al 0.3% estimado.

El USD/MXN ha comenzado la jornada del jueves probando un mínimo diario en 19.87. Posteriormente, el par ha ido recuperando terreno, alcanzando un máximo de cinco semanas en 20.01 antes de la apertura de Wall Street. Al momento de escribir, el Dólar estadounidense cotiza frente al Peso mexicano alrededor de 19.97, ganando un 0.45% en el día.

El Dólar estadounidense sube a un techo de dos meses y medio tras los buenos datos de EE.UU. publicados hoy

El Índice del Dólar estadounidense (DXY) acaba de alcanzar la zona 103.76, su nivel más alto desde el pasado 2 de agosto. La subida ha coincidido con la publicación de unos sólidos datos de EE.UU. en las ventas minoristas, las peticiones de desempleo semanales y el sector manufacturero de la Fed de Philadelphia.

Las ventas minoristas crecieron un 0.4% en septiembre, por encima del 0.1% de agosto y del 0.3% esperado. Excluyendo vehículos, el indicador se incrementó un 0.5%, superando el 0.2% previo y el 0.1% previsto.

Las peticiones de subsidio por desempleo semanales se redujeron a 241.000 en la semana del 11 de octubre desde las 260.000 de la semana anterior, mejorando las 260.000 esperadas por el consenso.

Finalmente, el índice manufacturero de la Fed de Philadelphia se disparó a 10.3 puntos en octubre desde 1.7 en septiembre, mejorando los 3 estimados por los expertos.

El Peso mexicano se debilita por múltiples factores

El Peso mexicano está debilitándose múltiples factores. En primer lugar, el Fondo Monetario Internacional apuntó esta semana que espera una desaceleración en el crecimiento económico del país en 2024 y 2025. Por otra parte, las crecientes opciones de una victoria de Donald Trump en las elecciones estadounidenses podría implicar una imposición de aranceles del 300% a las importaciones de automóviles mexicanos. Ambos factores están pesando en la divisa.

USD/MXN Niveles de precio

Con una tendencia alcista clara en los gráficos de corto, medio y largo plazo, el Dólar ha encontrado una fuerte resistencia en la zona de 20.00 frente al Peso mexicano. En el caso de lograr superarla, el próximo objetivo al alza espera en 20.15, techo del año 2014 alcanzado el 5 de septiembre. Por encima, la barrera principal esperaría en el máximo de septiembre de 2022 en 20.57.

A la baja, el primer soporte relevante está en la media móvil de 100 períodos en 19.58. Por debajo, el descenso podría extenderse a 19.24, mínimo de la semana probado el 14 de octubre, antes de acelerar hacia la zona psicológica de 19.00.

USD/MXN Gráfico de una hora

Los precios del platino han estado operando con fuerza, pero ahora vemos la configuración más extremadamente asimétrica en los flujos de algoritmos en nuestro radar macro global, señalan los analistas de FFX de TDS, Daniel Ghali.

La ventana para la actividad de venta se abre la próxima semana

"La ventana para la actividad de venta a gran escala se abrirá al comienzo de la próxima semana, y una gran caída podría hacer que los CTAs vendan un masivo -50% de su tamaño máximo en las siguientes sesiones. Por el contrario, una subida equivalente no llevará a una actividad de compra notable."

"Esta configuración favorece fuertemente la continuación de la baja durante la próxima semana."

Christine Lagarde, presidenta del Banco Central Europeo (BCE), explica la decisión del BCE de bajar la tasa de interés de referencia en 25 puntos básicos en la reunión de política de octubre y responde a preguntas de la prensa.

Puntos clave

"Las presiones salariales son fuertes."

"El crecimiento de los salarios negociados se mantendrá alto y volátil durante el resto del año."

"La inflación bajará al objetivo en 2025."

"La desinflación está respaldada por la disminución de las presiones de los costes laborales y el endurecimiento pasado."

"La mayoría de las medidas de expectativas de inflación están en torno al 2%."

"Los riesgos para el crecimiento se inclinan a la baja."

"Los salarios, los beneficios y la geopolítica están entre los riesgos al alza para la inflación."

"Los riesgos a la baja para la inflación incluyen baja confianza, estrés geopolítico y baja inversión."

Christine Lagarde, presidenta del Banco Central Europeo (BCE), explica la decisión del BCE de bajar la tasa de interés de referencia en 25 puntos básicos en la reunión de política de octubre y responde a preguntas de la prensa.

Puntos clave

"Los datos entrantes sugieren que la actividad es más débil de lo esperado."

"La inversión está expandiéndose solo lentamente."

"Los hogares consumieron menos de lo esperado."

"Encuestas recientes apuntan a una recuperación gradual en el gasto de los hogares."

"El mercado laboral es resiliente."

"Mayor moderación en la demanda de trabajo."

"Las encuestas sugieren una desaceleración en el crecimiento del empleo."

"Se espera que la economía se fortalezca con el tiempo."

• Las ventas minoristas en EE.UU. sorprendieron al alza en septiembre.
• El Dólar estadounidense mantiene bien su impulso alcista.

Según la Oficina del Censo de EE.UU., las ventas minoristas en EE.UU. aumentaron un 0,4% hasta alcanzar los 714,4B $ en septiembre. Esto siguió a un aumento del 0,1% en agosto y superó las expectativas del mercado de un aumento mensual del 0,3%.

Las ventas minoristas excluyendo automóviles también crecieron más allá del consenso, un 0,5% desde el avance del 0,2% de agosto.

El comunicado de prensa señaló, "Las ventas totales para el período de julio de 2024 a septiembre de 2024 aumentaron un 2,3 por ciento (±0,5 %) en comparación con el mismo período del año anterior. El cambio porcentual de julio de 2024 a agosto de 2024 no se revisó desde el aumento del 0,1% (±0,2%)."

Reacción del mercado

El Índice del Dólar DXY mantiene bien su tendencia alcista semanal y navega en nuevos máximos cerca de 103,80 en medio de una recuperación generalizada de los rendimientos de EE.UU. a lo largo de la curva.

• Las solicitudes iniciales de subsidio de desempleo se situaron en 241.000, desde las 260.000 de la semana anterior.
• Las solicitudes continuadas subieron a 1.867.000 en la semana que finalizó el 4 de octubre.

Los ciudadanos estadounidenses que presentaron nuevas solicitudes de seguro de desempleo se situaron en 241.000 para la semana que finalizó el 11 de octubre, según informó el jueves el Departamento de Trabajo de EE.UU. (DoL). Esta cifra se situó por debajo del pronóstico de consenso y del total de la semana anterior de 260.000 (revisado desde 258.000).

El informe también destacó una tasa de desempleo asegurado ajustada estacionalmente del 1,2%, mientras que la media móvil de cuatro semanas subió a 236.250, marcando un aumento de 4.750 desde la media revisada de la semana anterior.

Además, las solicitudes continuadas de subsidio de desempleo aumentaron en 9.000 para alcanzar 1.867.000 en la semana que finalizó el 4 de octubre. La cifra ha mejorado las expectativas de 1.870.000.

Reacción del mercado

El Índice del Dólar DXY se mantiene firme y cotiza en nuevos máximos cerca de 103.80, una zona que también coincide con la media móvil de 200 días.

• El EUR/GBP sigue bajando después de que el BCE recortara las tasas de interés clave en 25 pbs.
• Este es el segundo recorte consecutivo de tasas de interés por parte del BCE, ya que la inflación de la Eurozona se enfría.
• Los datos de inflación suave en el Reino Unido han impulsado las expectativas moderadas del BoE.

El par EUR/GBP sigue frágil después de la reunión de política del Banco Central Europeo (BCE) en la que el banco central recortó su tasa de facilidad de depósito en 25 puntos básicos (pbs) hasta el 3.25%. El BCE redujo sus tasas de interés clave por segunda vez consecutiva.

Ya se esperaba que el banco central recortara sus tasas de interés clave, ya que los comentarios recientes de los funcionarios indicaban que estaban más preocupados por la estancación del crecimiento económico que por controlar las presiones de precios en la Eurozona.

El banco central también ha recortado la tasa de operaciones principales de financiación en 25 pbs hasta el 3.4%. Los participantes del mercado esperan que el BCE reduzca aún más sus tasas de interés en su próxima política monetaria en diciembre, ya que las perspectivas económicas de la Eurozona han empeorado debido a las crecientes expectativas de que el ex presidente de EE.UU., Donald Trump, ganará las elecciones presidenciales, que están programadas para el 5 de noviembre. Se espera que los aranceles a las importaciones aumenten en la administración de Trump, lo que pesará sobre las exportaciones de las economías europeas y asiáticas.

Mientras tanto, la Libra esterlina (GBP) gana terreno el jueves después de una fuerte venta el miércoles. La GBP cayó después de la publicación del informe del Índice de Precios al Consumidor (CPI) del Reino Unido para septiembre, que mostró una desaceleración en las presiones de precios.

La inflación de servicios, un indicador seguido de cerca por los responsables de la política del Banco de Inglaterra (BoE), se desaceleró al 4.8%, el nivel más bajo desde mayo de 2022. Los datos de inflación suave han impulsado las expectativas del mercado de que el BoE podría recortar las tasas de interés en cada una de las dos reuniones de política restantes de este año, que están programadas para noviembre y diciembre. Antes de los datos de inflación, los operadores solo valoraban un recorte de tasas en una de las dos reuniones de política.

• El USD/JPY está en una tendencia alcista a corto plazo, pero parece estar perdiendo impulso.
• El par podría seguir subiendo, pero los riesgos a la baja han aumentado. 

El USD/JPY continúa haciendo máximos y mínimos más altos mientras extiende su tendencia alcista a corto plazo hacia la parte inferior de la línea de tendencia principal en la zona de 151.00. 

El impulso alcista se ha debilitado, sin embargo, lo que sugiere que los alcistas podrían estar perdiendo fuerza, y aunque la tendencia alcista está intacta, existe un mayor riesgo de que se desarrolle un retroceso.

USD/JPY Gráfico de 4 horas 

Una ruptura por encima de 149.98 (máximo del 14 de octubre) confirmaría una extensión adicional al siguiente objetivo en 151.09 (Media Móvil Simple (SMA) de 200 días (no mostrada)). Una ruptura por encima de ese nivel indicaría un movimiento hacia la línea de tendencia principal en la zona de 151.80. 

El impulso, medido por el indicador de impulso del Índice de Fuerza Relativa (RSI), ha caído considerablemente en el último pico, una señal adicional de debilidad subyacente.  

Si se desarrolla una corrección, el soporte se encuentra en 148.27 (mínimo del 10 de octubre) o 147.23 (máximo del 2 de septiembre).

• Los precios del petróleo crudo encuentran soporte y se estabilizan desde su mínimo semanal de 69.15 $ el jueves. 
• Los números semanales del API durante la noche mostraron una reducción inesperada. 
• El Índice del Dólar estadounidense rompe por encima de un nivel clave en su camino hacia 104.00.

El petróleo crudo encuentra un suelo y se estabiliza por ahora el jueves después de una racha de cuatro días de pérdidas, que actualmente aún representa una pérdida de casi el 7% en la semana. El suelo que comienza a formarse viene con los operadores dudando si el primer ministro de Israel, Benjamin Netanyahu, cumplirá su promesa a los Estados Unidos (EE.UU.) de no atacar las instalaciones petroleras iraníes. Un apoyo adicional vino con los números semanales de inventarios nocturnos del American Petroleum Institute (API), que mostraron una reducción inesperada de 1,58 millones de barriles en la semana que finalizó el 11 de octubre en comparación con una acumulación esperada de 2,3 millones de barriles. 

El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que rastrea el desempeño del Dólar frente a otras seis divisas, se prepara para una sesión volátil por delante. Además de una gran cantidad de datos de EE.UU., el Banco Central Europeo (BCE) está listo para entregar un recorte de tasas de interés de 25 puntos básicos. Con los países centrales de la Eurozona luchando, será importante ver cómo la presidenta del BCE, Christine Lagarde, intentará evitar un colapso del Euro. 

Al momento de escribir, el petróleo crudo (WTI) cotiza a 70.00 $ y el Brent crudo a 74.09 $

Noticias sobre el petróleo y movimientos del mercado: Varios factores a tener en cuenta

• China ha anunciado un plan de apoyo para su mercado inmobiliario doméstico. El tamaño de la inversión será de 4 billones de yuanes (CNY), mientras que a principios de esta semana, el lunes, se comunicó un mensaje de aproximadamente 6 billones de yuanes. Los mercados asiáticos no reaccionaron bien al número más bajo, según Bloomberg.
• La presión sigue aumentando sobre el primer ministro de Israel, Benjamin Netanyahu, para que ignore la solicitud de EE.UU. de no atacar las instalaciones petroleras iraníes. La inquietud está creciendo ahora incluso dentro de su gabinete después de un artículo en el Jerusalem Post el martes del líder de la oposición pidiendo un ataque inmediato a las instalaciones iraníes, informa Reuters. 
• A las 15:00 GMT, la Administración de Información Energética (EIA) publicará sus números semanales de cambio de inventarios para la semana que finalizó el 11 de octubre. Se espera una pequeña acumulación de 2,3 millones en comparación con la acumulación anterior de 5,81 millones la semana anterior. 

Análisis técnico del petróleo: Osos y toros luchan por los 70.00 $

El petróleo crudo lucha por mantener la marca de 70.00 $, pero no será una tarea fácil desde aquí. Aunque las tensiones geopolíticas persistentes podrían empujar rápidamente los precios del petróleo crudo hacia arriba, todo podría desmoronarse rápidamente si no ocurren eventos. Mientras varias otras clases de activos se mueven con los mercados cubriéndose para una posible victoria presidencial del ex presidente de EE.UU. Donald Trump en las elecciones presidenciales del 5 de noviembre en EE.UU., queda claro que el petróleo crudo no tiene idea de cómo valorar una victoria de Trump. 

Hay un camino desafiante hacia la recuperación del petróleo crudo en los próximos días. Primero, el nivel pivote en 71.46 $, que fue lo suficientemente fuerte como para atrapar el cuchillo que caía el lunes, debe recuperarse nuevamente con un cierre diario por encima de él. Desde allí, el nivel técnico considerable en 75.28 $, con la media móvil simple (SMA) de 100 días y algunas líneas pivote, es posiblemente el primer gran obstáculo por delante. 

A la baja, ese nivel pivote mencionado anteriormente de 71.46 $ se ha convertido ahora en resistencia y ya no tiene valor como soporte. En su lugar, los operadores deben mirar mucho más abajo, en 67.11 $, un nivel que soportó el precio en mayo-junio de 2023. En caso de que ese nivel se rompa, el mínimo del año hasta la fecha de 2024 emerge en 64.75 $ seguido de 64.38 $, el mínimo de 2023.

Petróleo Crudo WTI de EE.UU.: Gráfico Diario

• El oro toca un nuevo máximo histórico por encima del máximo anterior del 26 de septiembre. 
• El metal precioso se ve favorecido por las proyecciones de tasas de interés más bajas a nivel mundial a medida que la inflación disminuye. 
• El XAU/USD confirma su sesgo alcista pero corre el riesgo de retroceder antes de extenderse. 

El oro (XAU/USD) sube a un nuevo máximo histórico el jueves, unos pocos dólares por encima del máximo histórico anterior del 26 de septiembre de 2.685$. Una mezcla de expectativas de tasas de interés globales en declive y un aumento de los flujos de refugio seguro en medio de las crecientes tensiones en Oriente Medio están contribuyendo al alza. 

El oro sube mientras los bancos centrales se preparan para bajar las tasas de interés

El oro alcanza nuevos máximos mientras los mercados valoran una trayectoria más baja para las tasas de interés globales. La inflación está cayendo más rápido de lo esperado en todo el mundo, aumentando la probabilidad de que los principales bancos centrales aceleren sus ciclos de flexibilización. La expectativa de tasas de interés más bajas es alcista para el oro, ya que reduce el costo de oportunidad de mantener el metal precioso que no paga intereses, haciéndolo más atractivo para los inversores. 

Tras la publicación de datos de inflación más bajos de lo esperado en septiembre en el Reino Unido, ahora se espera ampliamente que el Banco de Inglaterra (BoE) decida bajar su tasa bancaria en 25 puntos básicos (pbs) (0,25%) del 5,00% al 4,75% en su reunión de noviembre. 

De igual manera, ahora se espera ampliamente que el Banco de Canadá (BoC) apunte a una "bazuca" en su tasa de política y dispare 50 pbs (0,50%) en su próxima reunión de política en octubre. 

El jueves, el Banco Central Europeo (BCE) concluye su reunión de política y se espera ampliamente que ejecute un recorte de tasas de 25 pbs (0,25%) después de que la inflación cayera por debajo de su objetivo del 2,0% por primera vez desde 2021 y la actividad económica haya mostrado una marcada desaceleración. Esto, y el hecho de que varios bancos centrales asiáticos ya han realizado recortes recientemente, está apoyando el rally en el oro.   

Dicho esto, el alza del oro puede estar limitada ya que los funcionarios de la Reserva Federal (Fed) de EE.UU. continúan retrocediendo después de que se esperara que adoptaran un enfoque de flexibilización más agresivo hace unas semanas.

El martes, el discurso de la presidenta de la Fed de San Francisco, Mary Daly, obtuvo una puntuación neutral de 5,8 en el FXStreet FedTracker, que utiliza una IA personalizada para medir el tono de los discursos de los funcionarios de la Fed en una escala de moderado a línea dura de 0 a 10. Esto estuvo por encima de su promedio de largo plazo de 4,5. 

Mientras tanto, el presidente del Banco de la Reserva Federal de Atlanta, Raphael Bostic, obtuvo una puntuación de 6,2 en el FedTracker, que también estuvo por encima de su promedio de 5,1. Bostic opinó que "la economía de EE.UU. está yendo bien" y que no veía una recesión en el horizonte. 

Actualmente, los mercados están valorando casi un 94% de probabilidad de un recorte de 25 pbs en la tasa de los fondos federales en noviembre y un 6% de probabilidad de que no haya cambios, según la herramienta CME FedWatch. 

Análisis Técnico: El oro rompe a un nuevo máximo

El oro sube y rompe a un nuevo máximo histórico. El establecimiento de un máximo más alto reconfirma la tendencia alcista y sugiere que las probabilidades favorecen más alzas por venir.

Gráfico de 4 horas del XAU/USD

El tramo más reciente al alza desde el mínimo del 10 de octubre parece un patrón de zig-zag de tres ondas que está completo, con la primera y la última ondas más o menos de igual longitud. Por lo tanto, es posible que el metal precioso pueda retroceder temporalmente, quizás hasta la marca de 2.670$, o incluso los 2.650$, sin embargo, dado el viejo adagio de que "la tendencia es tu amiga", probablemente reanudará su tendencia alcista después. Eventualmente, es probable que alcance el próximo objetivo en 2.700$, un número redondo y nivel psicológico.

El Índice de Fuerza Relativa (RSI) aún no está en sobrecompra, lo que sugiere que hay más espacio para el crecimiento al alza. 

El GBP/USD se depreció un 0,6% hasta 1.2990, cerrando por debajo de 1.30 por primera vez desde el 19 de agosto. La inflación del IPC del Reino Unido cayó al 1,7% interanual en septiembre, extendiendo su caída por debajo del objetivo oficial del 2% e impulsando las apuestas de recorte de tasas. El Banco de Inglaterra y la Reserva Federal de EE.UU. están programados para reunirse el mismo día, el 7 de noviembre, y se espera que ambos bancos centrales reduzcan sus tasas de política monetaria en los mismos 25 pb hasta el mismo nivel del 4,75%. A pesar de esto, el diferencial positivo de rendimiento de los bonos entre el Reino Unido y EE.UU. se ha reducido y ha pesado sobre la GBP, señala el analista de FX de DBS, Philip Wee.

La caída de la GBP es una corrección, no una reversión

"Más allá de la fijación a corto plazo del mercado en los diferenciales de tasas de interés, esta reducción debería ser vista positivamente para la GBP a mediano plazo. Primero, refleja que el Reino Unido está haciendo mejores progresos en comparación con su contraparte estadounidense en el retorno de la inflación al objetivo del 2%. Segundo, este objetivo se complementa con la promesa del nuevo gobierno laborista de restaurar la estabilidad fiscal, contrastando fuertemente con las preocupaciones insostenibles sobre la deuda federal en el próximo mandato presidencial de EE.UU."

"Por lo tanto, preste atención al anuncio del Presupuesto de otoño del Reino Unido para 2024 el 30 de octubre. En contraste con la crisis del mini-presupuesto que golpeó a la GBP a un nuevo mínimo histórico en 2022 con recortes de impuestos no financiados. La Canciller de Hacienda del Reino Unido, Rachel Reeves, tiene como objetivo equilibrar el gasto público con una tributación progresiva. Si Reeves logra entregar una disciplina fiscal clara y sensata, podría aumentar la confianza de los inversores en la gestión económica del Reino Unido."

"El GBP/USD debería eventualmente recuperar su posición cuando los mercados reconozcan que la prioridad del Reino Unido en la estabilidad fiscal a largo plazo superará la prioridad a corto plazo de EE.UU. en el crecimiento económico con gasto de estímulo. Es comprensible que se espera que el crecimiento económico del Reino Unido mejore al 1,3% en 2025 desde el 1% de este año, frente a una desaceleración de EE.UU. al 1,7% desde el 2,3%, con déficits presupuestarios y de cuenta corriente más estrechos que los de EE.UU."

La inflación general y subyacente del IPC se modera a nivel mundial; la inflación del IPP global se está acercando a territorio negativo. Indicadores de inflación como los costos de flete y los precios de las materias primas muestran signos limitados de presiones inflacionarias. La inflación se mantiene muy controlada en Asia, pero la inflación de los alimentos sigue siendo una fuente de preocupación, señala Madhur Jha, economista de Standard Chartered.

La inflación de los alimentos es una preocupación para Asia

"Los breakevens de los UST sugieren renovadas preocupaciones sobre las presiones inflacionarias en EE.UU.  Sin embargo, a nivel más global, los impulsores de la inflación siguen siendo moderados. Las interrupciones en la cadena de suministro siguen siendo limitadas a pesar de la escalada de tensiones geopolíticas, y las relaciones pedidos-inventarios están disminuyendo, lo que sugiere presiones inflacionarias limitadas antes de la temporada navideña. Aunque el reciente estímulo de China ha impulsado los precios de los metales industriales, los precios de las materias primas en general han sido bastante estables. China sigue exportando deflación, con los precios de importación de EE.UU. desde China (y Asia) muy por debajo de los de otras regiones."

"La inflación general del IPC y del IPP sigue moderándose en términos generales, incluso en las economías de SSA y MENA. La inflación subyacente también está cayendo en todas las regiones, aunque sigue siendo elevada en comparación con el período prepandémico. Esto debería proporcionar comodidad a los bancos centrales que buscan reducir las tasas de política y apoyar el crecimiento. Más importante aún, el impulso tanto de la inflación del IPC como del IPP (3M/3M) sigue mostrando signos de moderación generalizada."

"Entre las economías de los Mercados Emergentes (ME), la inflación parece estar bien controlada en Asia, en parte debido a tipos de cambio bastante estables este año. Sin embargo, la inflación de los alimentos sigue siendo una fuente de preocupación para Asia, con tanto el impulso como el ritmo anual de la inflación en aumento. Una tendencia similar también se observa en algunas otras economías de ME, lo que sugiere un posible impacto rezagado de las condiciones de El Niño."

Mientras que el banco central de Turquía (CBT) eliminó frases sobre un endurecimiento adicional en su último comunicado mensual, e incluso introdujo indicios sobre una flexibilización monetaria a mediano plazo, el CB mantuvo su sesgo de línea dura a corto plazo y está atento a los desarrollos de la inflación. En este contexto, los datos de septiembre no fueron nada alentadores, señala Tatha Ghose, analista de FX de Commerzbank.  

USD/TRY cotizará a 34.50 a finales de 2024

"Los datos del coste de vida en Estambul ya nos habían advertido sobre una sorpresa al alza, y los datos nacionales del IPC luego mostraron una re-aceleración en los precios subyacentes. La tasa de cambio de septiembre se anualiza a, todavía, casi un 50% de tasa de inflación subyacente. Y, de todos modos, muchos comentaristas asumen que esta medida nacional del IPC subestima la verdadera inflación. Dada una situación fundamental tan incómoda, no hay caso para que el CBT cambie a una postura moderada o recorte tasas pronto."

"Para su crédito, el equipo de política económica no parece tener prisa con esto, lo que ha sorprendido positivamente a los mercados. El apoyo del presidente Tayyip Erdogan también ha resultado ser una grata sorpresa. Los comentarios recientes confirman que el CBT podría recurrir a la esterilización de liquidez u otras medidas cuantitativas, pero no cambiará la tasa base prematuramente. Por supuesto, en Turquía hay riesgos en torno a tal visión, pero, para variar, los riesgos no parecen estar aumentando."

"La lira ha fluctuado más como un tipo de cambio libre en los últimos meses, lo que probablemente refleja menos intervención por parte de los responsables de políticas y más integración con los mercados libres mundiales, lo cual es positivo para los balances subyacentes de los bancos y las reservas de divisas del CBT. Aún así, en nuestra opinión, la tendencia a mediano plazo del tipo de cambio de la lira sigue siendo de depreciación gradual: nuestra previsión para finales de 2024 para el USD/TRY es de 34.50."

China anunció dos nuevas medidas para estabilizar su mercado inmobiliario. La cuota de préstamos para proyectos inmobiliarios de la 'lista blanca' se ampliará a 4 billones de CNY para finales de 2024 y se apunta a renovar 1 millón de casas en las principales ciudades y compensar a los residentes en consecuencia, según el economista de UOB Group, Ho Woei Chen.

China anuncia más apoyo para el mercado inmobiliario

"La provisión de más crédito a proyectos viables tiene como objetivo reducir los riesgos en el mercado inmobiliario y aumentar la entrega de nuevas viviendas, pero de otro modo tendría un impacto limitado en incentivar la inversión o la demanda de propiedades."

"Para recapitular, el gobierno lanzó un paquete de rescate inmobiliario a mediados de mayo y lo siguió en septiembre con más apoyo. El Ministerio de Finanzas también dijo en su informe del fin de semana que los gobiernos locales pueden usar el dinero recaudado de sus bonos especiales para comprar viviendas no vendidas y convertirlas en viviendas subsidiadas."

"Creemos que el gobierno continuará observando de cerca el desarrollo del mercado inmobiliario y se espera que aumente el apoyo cuando sea necesario, pero más para gestionar la reducción que para revertir la tendencia. De cara al futuro, el mercado anticipa más detalles sobre el estímulo fiscal después de la reunión del Comité Permanente del Congreso Nacional del Pueblo (NPC) a finales de octubre, tras el proceso de aprobación."

• El Dólar se mantiene estable frente a casi todos sus pares del G20 en el tablero de cotizaciones.
• Los operadores finalmente están comenzando a cubrirse en volumen ante una posible victoria de Trump en noviembre. 
• El Índice del Dólar rompe por encima de un nivel clave en su camino hacia 104.00. 

El Dólar estadounidense (USD) suma ganancias por quinto día consecutivo al observar el Índice del Dólar (DXY), que puede verse como el referente del rendimiento del Dólar. El Ministro de Vivienda de China dijo el jueves que el país abrirá un financiamiento de 4 billones de yuanes (CNY) para apoyar su mercado de vivienda doméstico, una cifra bastante inferior a los 6 billones de yuanes comunicados el lunes, y añade impulso para que el ex presidente de Estados Unidos (EE.UU.), Donald Trump, tome más ventaja en las encuestas de cara al día de las elecciones presidenciales del 5 de noviembre. 

El calendario económico de EE.UU. está lleno el jueves. Además de las habituales solicitudes semanales de subsidio por desempleo, se publicarán las ventas minoristas y varios indicadores líderes sobre la economía y la actividad de EE.UU. Por si eso no fuera suficiente, se espera que el Banco Central Europeo (BCE) entregue otro recorte de tasas de 25 puntos básicos (pbs) según el consenso, con la principal pregunta de si la presidenta del BCE, Christine Lagarde, se atreverá a entregar un recorte de tasas de línea dura mientras el motor económico de Europa, Alemania, está gravemente tambaleándose. 

Motores de los mercados: Mucha información para analizar

• El calendario de EE.UU. comienza a las 12:30 GMT con una gran cantidad de datos:
  • Las solicitudes semanales de subsidio por desempleo:
    • Se espera que las solicitudes iniciales para la semana que finaliza el 11 de octubre se mantengan estables en 258.000, como la semana anterior.
    • Se espera que las solicitudes continuas para la semana que finaliza el 4 de octubre aumenten a 1,87 millones desde los 1,861 millones anteriores.
    • Será interesante ver cómo los huracanes en Florida y la región del Golfo han influido en los números de solicitudes. 
  • Ventas minoristas de septiembre:
    • Se espera que las ventas minoristas mensuales aumenten un 0,3%, en comparación con el 0,1% de la lectura anterior.
    • Se espera que las ventas minoristas mensuales, excluyendo automóviles y transporte, crezcan a un ritmo constante del 0,1%.
  • Se espera que la encuesta de manufactura de la Fed de Filadelfia para octubre suba a 3,0, viniendo de 1,7 en septiembre. 
• A las 13:00 GMT, el presidente del Banco de la Reserva Federal (Fed) de Chicago, Austan Goolsbee, dará unas palabras de bienvenida en la Quinta Conferencia Anual de Exploración de Trayectorias Profesionales en Economía y Campos Relacionados.
• A las 13:15 GMT, la Fed publicará los datos de producción industrial de septiembre, que se espera que se contraigan un 0,2% frente al crecimiento del 0,8% visto en agosto.
• A las 14:00 GMT, la Asociación Nacional de Constructores de Viviendas (NAHB) publicará su índice mensual del mercado de la vivienda para octubre. Se espera un aumento a 43 frente al 41 de septiembre. 
• El Banco Central Europeo (BCE) publicará su decisión de tasas a las 12:15 GMT, seguida de una conferencia de prensa donde la presidenta del BCE, Christine Lagarde, dará un discurso y responderá preguntas alrededor de las 12:45 GMT. 
• Las acciones en Asia están viendo a los inversores decepcionados con una reacción tibia a las medidas de apoyo de China a su sector de vivienda doméstico. Tanto los índices bursátiles de Japón como de China han cerrado en rojo. Las acciones europeas están mejor con esperanzas de los operadores de un recorte de tasas del BCE, mientras que los futuros de EE.UU. están cotizando planos a ligeramente al alza. 
• La expectativa de tasas de la Fed del CME para la reunión del 7 de noviembre muestra una probabilidad del 92,1% de un recorte de tasas de 25 pbs, mientras que el 7,9% restante está valorando que no habrá recorte de tasas. Las probabilidades de un recorte de tasas de 50 pbs se han descartado por completo. 
• El rendimiento de los bonos de referencia a 10 años de EE.UU. está cotizando en 4,04% después de haber coqueteado con una ruptura por debajo del 4% el miércoles. 

Análisis Técnico del Índice del Dólar: La protección de Trump

El Índice del Dólar (DXY) está subiendo con más y más titulares y canales de medios comenzando a captar una posible victoria de Trump en las elecciones presidenciales de EE.UU. en noviembre. Parece que las mesas de operaciones están comenzando a cubrirse para ese evento, con el riesgo de que el Dólar continúe subiendo hasta el evento y solo pueda revertirse una vez que haya terminado, sin importar quién gane. Por lo tanto, un punto de atención importante es que el DXY podría convertirse en un evento de "comprar el rumor, vender el hecho" en las próximas semanas. 

Una resistencia firme está por delante en 103.79, que se alinea con la SMA de 200 días. Por encima de eso, hay un pequeño espacio antes de alcanzar el nivel clave en 103.99 y la gran cifra de 104.00. Si Trump sigue liderando en las encuestas, podría haber un rápido movimiento hacia 105.00 y 105.53. 

A la baja, la SMA de 100 días en 103.20 y el nivel clave en 103.18 ahora actúan como soporte y deberían evitar que el DXY caiga más. Con el Índice de Fuerza Relativa en territorio de sobrecompra, una prueba en este nivel parece garantizada. Más abajo, la SMA de 55 días en 101.84 y el nivel clave en 101.90 deberían evitar más movimientos a la baja. 

Índice del Dólar: Gráfico Diario

Esta mañana, el informe de empleo australiano se unió a las filas de países que han reportado recientemente cifras sorprendentemente fuertes, señala Michael Pfister, analista de FX de Commerzbank.

El AUD puede permanecer bien soportado por el momento

"Con 64.1k, la creación de empleo fue ligeramente más fuerte que la fuerte cifra de agosto (y impulsada principalmente por puestos de tiempo completo), mientras que la tasa de desempleo se revisó ligeramente a la baja. Con un 4,1%, la tasa de desempleo se mantiene cerca de mínimos históricos y muy por debajo del promedio de la última década. Como resultado, el dólar australiano se ha fortalecido considerablemente esta mañana."

"Por supuesto, las futuras acciones del Banco de la Reserva de Australia también dependerán de las cifras de inflación del tercer trimestre, que se publicarán en dos semanas. Sin embargo, con el mercado laboral luciendo mucho más fuerte nuevamente y la tendencia habiéndose fortalecido durante varios meses, puede haber pocas razones para iniciar un cambio en las tasas de interés a principios de noviembre."

"Tales cifras también sugieren que el RBA se tomará su tiempo hasta principios del próximo año. Por lo tanto, el Aussie debería permanecer bien soportado por el momento, aunque las cifras chinas también probablemente serán el factor clave en Australia. Si son más débiles, es probable que el dólar australiano también tenga dificultades."

El EUR/USD se negocia a la baja por debajo de la media móvil de 200 días (1.0873). El riesgo es que el BCE realice un recorte moderado de 25 pb hoy, lo que podría pesar aún más sobre el EUR, señalan los analistas de BBH FX.

Un recorte moderado hoy podría pesar aún más sobre el EUR

"Se espera ampliamente que el BCE recorte la tasa de interés clave en 25 pb hasta el 3,25% (1:15pm Londres) y reitere que ‘no se está comprometiendo a una trayectoria de tasas en particular.’

"Sin embargo, es probable que la presidenta del BCE, Christine Lagarde, suene moderada durante su rueda de prensa posterior a la reunión (1:45pm Londres) porque la economía de la Eurozona está estancada y la inflación está por debajo del objetivo del 2% del BCE."

"El mercado está descontando casi 175 pb de flexibilización durante los próximos doce meses, lo que llevaría la tasa de política a un mínimo cercano al 1,75%."

Por supuesto, uno puede objetar que 'todo ya está descontado en el precio', como el recorte de tasas de interés de 25 puntos básicos por parte del BCE de hoy. De hecho, el mercado está casi 100% seguro de que el BCE tomará medidas. Sin embargo, esto no necesariamente significa que no habrá o apenas habrá movimiento en el EUR/USD, señala la analista de FX de Commerzbank, Antje Praefcke.

Los riesgos en el EUR/USD hoy están a la baja

"Los cambios en las tasas de interés en particular pueden desencadenar volatilidad a corto plazo en el EUR/USD y provocar oscilaciones en el tipo de cambio, incluso si son de corta duración. El aumento de la volatilidad parece ser más fuerte para las subidas de tasas de interés (es decir, 2022 y 2023) que para los recortes de tasas de interés (2024). Esto podría deberse al hecho de que las subidas de tasas de interés tienen un efecto amortiguador sobre la inflación, pero también sobre la economía, lo que podría aumentar la incertidumbre, al menos a corto plazo."

"Otra razón puede ser que el BCE tomó medidas de 50 puntos básicos varias veces durante el ciclo de subidas, pero ahora prefiere pasos de 25 puntos básicos. Al mismo tiempo, también se están omitiendo reuniones, lo que puede reducir aún más la incertidumbre. Más bien vería el desencadenante en una preocupación sorprendentemente fuerte por parte de la presidenta del BCE, Lagarde, sobre una mayor debilidad económica significativa."

"Dudo que esta visión pueda prevalecer en el Consejo de Gobierno del BCE, que está dominado por miembros moderados. Podría imaginar que prevalecerán las preocupaciones sobre las perspectivas económicas futuras. Por eso podría imaginar que los riesgos en el EUR/USD hoy están a la baja. Y que en las próximas semanas, el euro probablemente reaccionará de manera sensible a los datos débiles. La primera buena razón vendría el próximo jueves, si los índices de gerentes de compras de octubre decepcionan."

• El EUR/JPY cotiza lateralmente cerca de 162.50 con el enfoque en la política del BCE.
• Los inversores esperan que el BCE recorte las tasas de interés nuevamente en 25 pbs.
• El próximo movimiento del Yen japonés (JPY) será proyectado por los datos del IPC Nacional de septiembre.

El par EUR/JPY cotiza en un rango estrecho alrededor de 162.50 en la sesión europea del jueves. El cruce se consolida mientras los inversores se mantienen al margen antes de la decisión sobre las tasas de interés del Banco Central Europeo (BCE), que se anunciará a las 12:15 GMT.

Se anticipa ampliamente que el BCE reducirá la Tasa de Facilidad de Depósito en 25 puntos básicos (pbs) hasta el 3.25%. Este sería el segundo recorte consecutivo de tasas de interés por parte del BCE.

Un cambio en el enfoque de los funcionarios del BCE hacia la estancación económica en la Eurozona en lugar de controlar las presiones de precios es la principal razón detrás de las firmes expectativas de recorte de tasas del BCE. La economía de la Eurozona está pasando por una fase difícil debido a la debilitación de la demanda en los mercados nacionales y extranjeros. Mientras tanto, la creciente especulación sobre la victoria del ex presidente de EE.UU. Donald Trump en las elecciones presidenciales, que se llevarán a cabo el 5 de noviembre, también ha afectado la perspectiva de la Eurozona.

Se espera que Trump eleve los aranceles de importación, lo que podría perjudicar las exportaciones del viejo continente y hacer que sus perspectivas económicas sean más vulnerables.

Mientras tanto, el Índice Armonizado de Precios al Consumidor (IAPC) anual de la Eurozona se ha desacelerado al 1,7% en septiembre, según la estimación revisada.

En la región japonesa, los inversores esperan los datos del Índice de Precios al Consumidor (IPC) Nacional de septiembre, que se publicarán el viernes. Los datos de inflación influirán en la especulación del mercado sobre la perspectiva de las tasas de interés del Banco de Japón (BoJ). Los economistas esperan que el IPC Nacional excluyendo alimentos frescos haya crecido un 2,3%, más lento que el 2,8% en agosto.

El Dólar estadounidense (USD) probablemente cotizará en un rango entre 7.1100 y 7.1430. A largo plazo, el fuerte y repentino aumento sugiere una mayor fortaleza del USD hasta 7.1600, potencialmente 7.1900, señalan los analistas de FX de UOB Group, Quek Ser Leang y Peter Chia.

USD cotizará en un rango entre 7.1100 y 7.1430

VISTA DE 24 HORAS: "Hace dos días, el USD se disparó. Ayer, indicamos que ‘la fortaleza del USD probablemente continuará’. Nuestra visión no se materializó, ya que el USD cotizó de manera relativamente tranquila entre 7.1138 y 1.7383, cerrando prácticamente sin cambios en 7.1345 (-0,03%). Los movimientos de precios actuales probablemente son parte de una fase de comercio en rango. Hoy, esperamos que el USD cotice entre 7.1100 y 7.1430."

VISTA DE 1-3 SEMANAS: "Después de que el USD se disparara hace dos días, nos volvimos positivos en el USD ayer (16 de octubre, spot en 7.1350), indicando que ‘el fuerte y repentino aumento sugiere una mayor fortaleza del USD hasta 7.1600, potencialmente 7.1900. Destacamos que ‘para mantener el impulso, el USD no debe romper por debajo del nivel de ‘soporte fuerte’, ahora en 7.0900.’ No hay cambios en nuestra visión."

Las cifras de inflación de ayer pusieron a la Libra esterlina (GBP) bajo una presión considerable: con un 4,9% interanual, la inflación de los servicios fue incluso menor de lo esperado, lo consiguió ayer, señala Michael Pfister, analista de FX de Commerzbank.

Posibilidad de niveles más bajos del EUR/GBP

"Esto se debió en gran medida a una compensación del alto agosto para los precios de los viajes. La tasa general también fue menor de lo esperado, no solo debido a la menor inflación de los servicios, sino también a las menores presiones de precios en la bomba. En resumen, si el Banco de Inglaterra (BoE) necesitaba una última señal para recortar las tasas de interés nuevamente a principios de noviembre."

"Sin embargo, el mercado fue un paso más allá y descontó recortes de tasas más rápidos hasta la primavera. Esto es comprensible ya que las cifras estaban en línea con los recientes comentarios moderados del Gobernador del BoE, Andrew Bailey, quien habló de un ritmo más rápido de recortes de tasas. Al mismo tiempo, la inflación de los servicios estuvo muy por debajo de la previsión del BoE, lo que debería dar a los responsables de la política monetaria margen para respaldar recortes de tasas más rápidos cuando se revise la previsión en unas semanas."

"A pesar de las cifras, todavía vemos potencial para niveles más bajos del EUR/GBP. Un crecimiento más fuerte en el Reino Unido y una inflación aún algo demasiado alta respaldan esta visión. A pesar de las cifras de ayer, es probable que el BoE siga vigilando la inflación en el sector de servicios, ya que las presiones de precios siguen siendo demasiado altas. Al mismo tiempo, los riesgos del lado del euro están actualmente sesgados a la baja. Por lo tanto, podemos imaginar que la corrección de ayer no durará demasiado."

Se espera que el Dólar estadounidense (USD) se negocie en un rango, probablemente entre 148.90 y 149.90. A largo plazo, no ha habido un aumento adicional en el impulso; una ruptura de 148.40 indicaría que el USD no está subiendo más, señalan los analistas de FX de UOB Group, Quek Ser Leang y Peter Chia.

Para negociar entre 148.90 y 149.90

24 horas vista: "Esperábamos que el USD se negociara en un rango de 148.55/149.60 ayer. El USD luego se negoció entre 148.86 y 149.81, cerrando en 149.62 (+0,29%). Los movimientos de precios no proporcionan nuevas pistas, y seguimos esperando que el USD se negocie en un rango, probablemente entre 148.90 y 149.90."

Perspectiva de 1-3 semanas: "Seguimos manteniendo la misma opinión que ayer (16 de octubre, par en 149.10). Como se destacó, la acción del precio en los últimos días no resultó en un aumento adicional en el impulso. A partir de aquí, una ruptura de 148.40 (sin cambio en el nivel de ‘soporte fuerte’) indicaría que el USD no está subiendo más. Tenga en cuenta que hemos mantenido una visión positiva del USD desde el comienzo del mes. En el lado positivo, si el USD rompiera y se mantuviera por encima de 150.05, aumentaría la posibilidad de que suba más hasta 151.00."

El BCE se reúne. Los datos finales de precios al consumidor de la zona del euro en septiembre deberían confirmar que la inflación ha caído casi nueve puntos porcentuales desde su pico, y un punto porcentual completo este año. Reducir las tasas es simplemente un acto de perseguir la inflación a la baja y mantener las tasas reales estables, señala el economista de UBS, Paul Donoban.

Todas las miradas puestas en la reunión del BCE

"Las reuniones del BCE significan conferencias de prensa de la presidenta del BCE, Lagarde (aunque Lagarde ha estado inusualmente callada recientemente). Hay suficiente incertidumbre sobre las perspectivas económicas como para plantear preguntas sobre el ritmo de flexibilización, obligando a los economistas a escuchar las declaraciones de Lagarde."

"Los datos de exportación de Japón en septiembre fueron inesperadamente débiles. Esto no es necesariamente un reflejo de una demanda global de consumo más débil, dado que los patrones de gasto están cambiando hacia la diversión (diversión = eventos que se pueden publicar en Instagram). Los datos de ventas minoristas de EE.UU. en septiembre cubren principalmente las partes aburridas del gasto, pero hay algunos elementos divertidos. El consejo de nunca apostar en contra del hedonismo de los consumidores estadounidenses sigue siendo válido."

"Se esperan datos de producción industrial y manufacturera de EE.UU., junto con la encuesta de sentimiento manufacturero de la Fed de Filadelfia. La producción manufacturera (según los datos oficiales) ha aumentado ligeramente este año. El sentimiento (ISM, Fed de Filadelfia) ha señalado una contracción casi continua durante los últimos dos años. Es suficiente para hacer que uno se pregunte si el sentimiento vive en el mundo real."

• El AUD/USD cede algunas ganancias intradía mientras el Dólar estadounidense gana más terreno.
• Los sorprendentemente alentadores datos del mercado laboral australiano obligarían al RBA a mantener una postura de línea dura sobre los tipos de interés.
• El Dólar estadounidense extiende sus ganancias ante las expectativas de que Donald Trump gane las elecciones presidenciales.

El par AUD/USD cede la mitad de sus ganancias intradía después de subir a 0.6700, inspiradas por los alentadores datos de empleo australianos de septiembre en la sesión europea del jueves.

Los datos del mercado laboral australiano mostraron que la economía añadió 64.1K nuevos empleos, inesperadamente más altos ya que los participantes del mercado proyectaban nóminas más bajas en 25K frente a 42.6K en agosto. La tasa de desempleo creció de manera constante al 4.1%, mientras que los economistas esperaban que se acelerara al 4.2%.

Se espera que los alentadores datos de empleo australianos restrinjan a los funcionarios del Banco de la Reserva de Australia (RBA) de subir los tipos de interés en cualquier momento de este año.

Aunque el Dólar australiano (AUD) supera a sus principales pares, se espera que el alza en el par australiano permanezca restringida ya que el Dólar estadounidense (USD) extiende su subida ante las expectativas de que el ex presidente de EE.UU. Donald Trump derrote a la demócrata Kamala Harris en las elecciones presidenciales. Los expertos del mercado esperan aranceles más altos a las importaciones, condiciones financieras más flexibles y más recortes de impuestos en la administración Trump 2.0.

El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que rastrea el valor del Dólar frente a seis divisas principales, sube a un máximo de más de 10 semanas por encima de 103.50.

De cara al futuro, el próximo movimiento del Dólar estadounidense será influenciado por los datos de ventas minoristas de Estados Unidos (EE.UU.) para septiembre, que se publicarán a las 12:30 GMT. Se estima que los datos de ventas minoristas hayan crecido un 0.3%.

El enfoque de hoy está en la reunión del BCE, donde esperamos que el BCE entregue otra reducción de tasas de 25 pb, llevando la tasa de depósito al 3.25%. Las expectativas del mercado están respaldadas por los recientes indicadores de crecimiento más débiles de lo anticipado, así como una disminución en la inflación, señala la economista de Danske Bank, Sofie Pedersen.

El enfoque se dirige al BCE

"Esperamos que el BCE se mantenga en el enfoque 'reunión por reunión' y 'dependiente de los datos' que ha estado siguiendo en los últimos trimestres. Antes de la reunión, recibimos los datos finales de inflación HICP, lo que nos permitirá ver cómo se comportó la medida LIMI de la inflación doméstica en septiembre, lo cual es un insumo importante para el BCE."

"Las ventas minoristas y los datos de producción industrial de septiembre en EE.UU., así como las solicitudes semanales de subsidio de desempleo, se publicarán por la tarde. Las ventas minoristas proporcionarán a los mercados la última evidencia concreta de la fortaleza del consumidor estadounidense. Las solicitudes iniciales de subsidio de desempleo de la semana que finalizó el 12 de octubre incluirán por primera vez el impacto del huracán Milton, que probablemente distorsionó los datos al alza, especialmente en Florida."

"Durante la noche obtendremos la inflación de septiembre en Japón. La cifra probablemente disminuyó bruscamente del 2.8% en agosto, como también indicó una publicación temprana de Tokio. La medida de inflación preferida del BoJ se situó en el 2.8% en agosto y debería permanecer por encima del objetivo del 2%. Las presiones de precios subyacentes se han alineado en gran medida con una inflación del 2% recientemente y, teniendo en cuenta la caída del yen en octubre, todavía vemos una apertura para otra subida del BoJ en diciembre o enero después de que se asiente el polvo tras las elecciones generales del 27 de octubre."

El Dólar neozelandés (NZD) probablemente se negocie en un rango entre 0.6035 y 0.6090. A largo plazo, es probable que el NZD decline aún más; el nivel a vigilar es 0.6005, según señalan los analistas de FX de UOB Group, Quek Ser Leang y Peter Chia.

El nivel a vigilar es 0.6005

VISTA DE 24 HORAS: "El NZD cayó bruscamente en las primeras operaciones asiáticas de ayer. Indicamos que "dado el fuerte aumento en el momentum, es probable que decline aún más." También indicamos que "el soporte principal en 0.6005 probablemente esté fuera de alcance (hay otro soporte en 0.6030)." Nuestra visión no se materializó ya que después de caer a 0.6041, se negoció lateralmente durante el resto de las sesiones. El momentum bajista se ha desacelerado, y es poco probable que el NZD se debilite mucho más. Hoy, es más probable que se negocie en un rango, probablemente entre 0.6035 y 0.6090."

VISTA 1-3 SEMANAS: "Continuamos manteniendo la misma visión de ayer (16 de octubre, par en 0.6060). Como se destacó, es probable que el NZD decline aún más, y el nivel a vigilar es 0.6005. En general, solo una ruptura de 0.6115 (sin cambio en el nivel de ‘resistencia fuerte’) significaría que la debilidad del NZD que comenzó a principios de este mes se ha estabilizado."

Los precios de la Plata (XAG/USD) cayeron el jueves, según datos de FXStreet. La Plata se cotiza a 31,62 $ por onza troy, una caída del 0,22% desde los 31,69 $ que costaba el miércoles.

Los precios de la Plata han aumentado un 32,87% desde el comienzo del año.

La relación Oro/Plata, que muestra el número de onzas de Plata necesarias para igualar el valor de una onza de Oro, se situó en 84,75 el jueves, frente a 84,38 el miércoles.

(Se utilizó una herramienta de automatización para crear esta publicación.)

• La inflación anual de la Eurozona se modera al 1.7% en septiembre, su nivel más bajo en casi tres años y medio.
• El Euro reacciona a la baja tras el dato, cayendo a mínimos de dos meses y medio frente al Dólar.

El Índice de Precios al Consumo (IPC) de la Eurozona se ha moderado cinco décimas en la lectura anual de septiembre, creciendo a un ritmo del 1.7% frente al 2.2% de agosto, según ha informado Eurostat. Esta es la tasa de inflación más baja desde abril de 2021. Además, el indicador ha mejorado las perspectivas del mercado, que esperaban un 1.8%.

A nivel mensual, el IPC ha cumplido expectativas, cayendo un 0.1% tras haber aumentado un 0.1% el mes previo. Este es su primer descenso desde enero de este año.

Finalmente, la inflación subyacente interanual se ha situado en el 2.7% desde el 2.8% anterior, en línea con lo esperado. Este es su resultado más moderado en cinco meses. El IPC subyacente mensual, que excluye alimentos y energía, ha subido un 0.1% tras crecer un 0.3% previamente.

Euro reacción

El Euro está cayendo frente al Dólar por cuarta jornada consecutiva, llegando este viernes a 1.0849, su nivel más bajo en once semanas, concretamente desde el pasado 2 de agosto. Al momento de escribir, el EUR/USD cotiza sobre 1.0854, perdiendo un leve 0.07% en el día.

El jueves parece ser el punto culminante de la semana. Además de los eventos globales de hoy, también tenemos una reunión del Banco Central de Turquía y oradores importantes en Hungría, señala el analista de FX de ING, Frantisek Taborsky.

Las expectativas del mercado sobre un primer recorte se trasladan a diciembre/enero

"Primera cosa esta mañana hay una conferencia local en Budapest donde se espera que hablen el ministro de finanzas, quien según rumores de periódicos se espera que se convierta en el próximo gobernador del banco central, el ministro de economía y el vicegobernador del Banco Nacional de Hungría. Con niveles de EUR/HUF por encima de 400, creemos que los oradores tendrán más atención de lo habitual y es probable que escuchemos noticias de línea dura de los banqueros centrales que podrían ayudar al HUF a volver a encarrilarse."

"Más tarde hoy veremos la decisión del Banco Central de Turquía. En línea con las expectativas, esperamos que la tasa se mantenga sin cambios en 50%. Las cifras de inflación de septiembre sorprendieron al alza y el mercado espera una dosis adicional de línea dura. Las expectativas del mercado sobre un primer recorte se están trasladando de octubre/noviembre a diciembre/enero, lo que se refleja en la fijación de precios a futuro."

"Sin embargo, el mercado al contado de TRY sigue en la misma trayectoria, que es la razón principal por la que preferimos el spot sobre los forwards en este momento, recolectando un alto carry. Por lo tanto, la tranquilidad del Banco Central de Turquía solo debería extender la ventana donde el TRY sigue siendo la moneda de elección para los mercados, mientras que los TURKGBs permanecen más bien al margen, esperando el primer recorte de tasas del CBT."

El Dólar australiano (AUD) probablemente se negocie en un rango de 0.6660/0.6720. A largo plazo, el rápido aumento del impulso probablemente llevará a una mayor debilidad del AUD; los niveles a monitorear son 0.6650 y 0.6620, señalan los analistas de FX de UOB Group, Quek Ser Leang y Peter Chia.

Es probable que el AUD se negocie en un rango de 0.6660/0.6720

VISTA DE 24 HORAS: "Después de que el AUD cayera bruscamente en el comercio asiático temprano ayer, indicamos que ‘el impulso bajista está aumentando rápidamente, y el AUD podría seguir cayendo hasta 0.6650.’ Añadimos, ‘es probable que el soporte principal en 0.6620 se alcance hoy.’ El AUD cayó menos de lo esperado, alcanzando un mínimo de 0.6859 durante la sesión de NY. El AUD rebotó fuertemente en el comercio asiático temprano hoy. El rebote en condiciones de sobreventa sugiere que, en lugar de debilitarse más, es probable que el AUD se negocie en un rango de 0.6660/0.6720 hoy."

VISTA DE 1-3 SEMANAS: "Nuestra actualización de ayer (16 de octubre, par en 0.6680) sigue siendo válida. Como se destacó, ‘el rápido aumento del impulso probablemente llevará a una mayor debilidad del AUD.’ También destacamos que ‘los niveles a monitorear son 0.6650 y 0.6620.’ En general, solo una ruptura de la ‘resistencia fuerte’ en 0.6740 (sin cambio en el nivel desde ayer) significaría que la debilidad del AUD que comenzó a principios de este mes se ha estabilizado."

• La Libra esterlina cotiza por debajo de 1.3000 frente al Dólar estadounidense, ya que la desaceleración de la inflación en el Reino Unido alimenta las expectativas moderadas del BoE.
• La inflación de servicios en el Reino Unido se desaceleró al 4.9%, el nivel más bajo desde mayo de 2022.
• La creciente especulación de una victoria de Trump en las elecciones presidenciales de EE.UU. ha fortalecido al Dólar estadounidense.

La Libra esterlina (GBP) se esfuerza por ganar terreno frente a sus principales pares el jueves después de enfrentar una intensa venta masiva el miércoles. La moneda británica se desplomó tras la publicación del Índice de Precios al Consumidor (CPI) del Reino Unido para septiembre, que mostró que la inflación creció a un ritmo más lento de lo esperado.

La inflación general anual se desaceleró al 1.7%, por debajo del objetivo del Banco de Inglaterra (BoE) del 2%. El CPI subyacente, que excluye algunos de los elementos más volátiles, aumentó un 3.2%, también por debajo de lo esperado. La inflación de servicios del Reino Unido, un indicador muy observado por los funcionarios del BoE para la toma de decisiones sobre las tasas de interés, se desaceleró al 4.9%.

La caída de las presiones inflacionarias ha reforzado las expectativas moderadas del BoE. Los operadores están valorando un recorte de tasas de interés de 25 puntos básicos (pbs) en cada una de las dos reuniones de política que quedan para el año. Antes de la publicación de los datos de inflación, los participantes del mercado anticipaban que el BoE recortaría sus tasas de interés clave solo una vez, ya sea en noviembre o diciembre.

La ministra de Finanzas británica, Rachel Reeves, dio la bienvenida a la fuerte caída de la inflación antes de su primer presupuesto, que presentará el 30 de octubre. Una fuerte disminución de las presiones sobre los precios debería permitir a Reeves gastar más dinero en desarrollo.

En el frente económico, el próximo dato importante en el Reino Unido son las ventas minoristas de septiembre, que se publicarán el viernes. Se estima que los datos de ventas minoristas, una medida clave del gasto del consumidor, hayan disminuido un 0.3% después de ganar un 1.1% en agosto en términos mensuales. En términos anuales, se espera que la medida del gasto del consumidor haya crecido un 3.2%, superior al 2.5% de agosto.

Resumen diario de los mercados: La Libra esterlina sigue siendo vulnerable frente al Dólar estadounidense

• Los bajistas de la Libra esterlina toman un respiro después de deslizarse cerca de 1.2970 frente al Dólar estadounidense en la sesión de Londres del jueves. Sin embargo, la perspectiva del par GBP/USD sigue siendo vulnerable ya que el Dólar estadounidense sube aún más, ya que los operadores han descartado las grandes expectativas de recorte de tasas de la Reserva Federal (Fed) en noviembre.
• El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que rastrea el valor del Dólar frente a seis monedas principales, registra un nuevo máximo de más de 10 semanas cerca de 103.60. Los participantes del mercado no esperan que la Fed continúe con grandes recortes de tasas, ya que los recientes datos del mercado laboral de Estados Unidos para septiembre mostraron que el mercado laboral sigue siendo bastante resistente.
• Según la herramienta FedWatch del CME, los datos de precios de futuros de fondos federales a 30 días muestran que los mercados esperan en gran medida que el banco central recorte las tasas de interés en 25 puntos básicos (pbs) en ambas reuniones de política en noviembre y diciembre.
• Mientras tanto, las crecientes expectativas de que el ex presidente de EE.UU., Donald Trump, gane las elecciones presidenciales de EE.UU., programadas para el 5 de noviembre, han fortalecido al Dólar estadounidense. Los inversores esperan que una administración Trump proporcione condiciones financieras más laxas, mayores aranceles de importación y recortes de impuestos.
• En la sesión de EE.UU. del jueves, los inversores prestarán mucha atención a los datos mensuales de ventas minoristas de EE.UU. para septiembre, una medida clave del gasto del consumidor, que se publicarán a las 12:30 GMT. Los economistas esperan que las ventas minoristas hayan crecido un 0.3%.

Análisis Técnico: La Libra esterlina cotiza por debajo de 1.3000

La Libra esterlina se sitúa por debajo de la cifra psicológica de 1.3000 frente al Dólar estadounidense en las horas de negociación de Londres. El par GBP/USD se debilitó después de romper por debajo del rango de negociación de cuatro días, que se extendía entre 1.3020 y 1.3100. El Cable ya estaba bajo presión después de deslizarse por debajo de la línea de tendencia ascendente trazada desde el máximo del 28 de diciembre de 2023 en 1.2827 a principios de octubre.

La tendencia a corto plazo del principal parece vulnerable ya que las medias móviles exponenciales (EMAs) de 20 y 50 días cerca de 1.3135 y 1.3100, respectivamente, están inclinadas hacia abajo.

El reciente movimiento a la baja en el Índice de Fuerza Relativa (RSI) por debajo de 40.00 también sugiere que se está intensificando un impulso bajista.

Mirando hacia abajo, la EMA de 200 días cerca de 1.2840 será una zona de soporte importante para los alcistas de la Libra esterlina. Al alza, el Cable enfrentará resistencia cerca de la cifra redonda de 1.3100.

• El Peso mexicano extiende su debilidad por cuarto día consecutivo, ya que múltiples riesgos llevan a los operadores a presionar "vender". 
• Las amenazas de aranceles de Trump, un informe crítico del FMI, riesgos políticos y datos débiles se combinan para pesar sobre la moneda mexicana. 
• El USD/MXN extiende su rally desde la base de un canal ascendente importante, ya que los indicadores técnicos apuntan al norte.

El Peso mexicano (MXN) parece estar repitiendo la depreciación de los últimos días el jueves, ya que los bajistas del mercado – ahora más confiados en la persistencia de la tendencia bajista en evolución – empujan al Peso a la baja en todos sus pares clave. 

Un cóctel de ingredientes está contribuyendo a la caída del Peso, incluyendo la amenaza del ex presidente Donald Trump de imponer aranceles de hasta el 300% a las importaciones de autos mexicanos, un informe del Fondo Monetario Internacional (FMI) que destacó una desaceleración en la actividad económica; el riesgo político y un deterioro de los datos de confianza del consumidor para septiembre. 

El Peso mexicano se resquebraja mientras Donald golpea la piñata de las importaciones

El Peso mexicano cayó en promedio un 1,5% el martes, después de que Donald Trump dijera en una entrevista con Bloomberg News que "México es un desafío tremendo para nosotros". Continuó explicando cómo China estaba construyendo mega plantas de fabricación de autos en la frontera entre EE.UU. y México, desde donde estaba inundando el mercado estadounidense y acosando a los competidores estadounidenses.  

Trump prometió detener esta práctica reinstaurando altos aranceles y así permitir una regeneración de la industria automotriz estadounidense. Dada la importancia de la industria automotriz para la economía mexicana, así como la demanda de Pesos generada por las exportaciones a EE.UU., los comentarios del ex presidente pesaron sobre el MXN.. 

El Peso mexicano socavado por el informe del FMI 

El Peso mexicano vio una mayor debilidad después de que el FMI publicara un informe el martes en el que pronosticaba que el crecimiento del Producto Interno Bruto (PIB) se desaceleraría al 1,5% a finales de 2024. Esto se produce después de que los datos más recientes del PIB mostraran que la economía creció un 2,1% en el segundo trimestre. También está por debajo del propio pronóstico del Banco de México del 2,1% para 2024, aunque es ligeramente superior al promedio de las respuestas en la encuesta de septiembre de Banxico a analistas del sector privado del 1,45%. 

Las principales razones de la desaceleración se dieron como "restricciones de capacidad vinculantes y una postura de política monetaria restrictiva", así como un crecimiento más débil de lo esperado en EE.UU. y los "efectos imprevistos de las recientes reformas institucionales", según el informe. Esto último se refiere a la controvertida reforma judicial, que ha asustado a los mercados.

En cuanto a la inflación general, el FMI vio que esta caería al objetivo del 3,0% del Banco de México (Banxico) en 2025, en línea con los propios pronósticos del banco central pero por debajo del promedio de la encuesta de Banxico de 3,86% (3,80% mediana). 

Banxico se prepara para recortar y recortar tasas nuevamente antes de fin de año

Una mayor presión a la baja sobre el Peso proviene de las expectativas de tasas de interés más bajas, lo que reduce los flujos de capital extranjero. Se espera que el banco central recorte la tasa de interés principal en 50 puntos básicos (pb) (0,50%) antes de finales de 2024, llevándola al 10,00% desde el 10,50%. 

Esto se refleja en las previsiones medias de la encuesta de Banxico, que muestran que los encuestados proyectan una caída en la tasa del banco a un promedio del 10,04% para finales de 2024 (10,00% mediana) y del 8,09% para finales de 2025 (8,00% mediana). 

Análisis Técnico: El USD/MXN extiende la recuperación desde la base del canal ascendente

El USD/MXN extiende su recuperación desde el soporte proporcionado por la base de un canal ascendente, así como la media móvil simple (SMA) de 50 días (roja) cercana. 

Gráfico Diario del USD/MXN 

El USD/MXN probablemente esté ahora en una tendencia alcista a corto plazo, que dado el principio del análisis técnico de que "la tendencia es tu amiga", tiene un sesgo a continuar.

La ruptura por encima del objetivo de 19.83 (máximo del 1 de octubre) probablemente llevará ahora a un movimiento hacia entre 20.10-20.15 y la vecindad del máximo del 10 de septiembre en 20.13.  

La línea del MACD (azul) está subiendo bruscamente y ha roto por encima de su línea de señal (roja), lo que indica aún más un sesgo alcista.

• El USD/CHF retrocede desde un máximo de dos meses, aunque carece de ventas de continuación.
• Las expectativas de menores recortes de tasas de la Fed siguen ofreciendo soporte al USD y al par.
• Un tono de riesgo positivo socava al CHF de refugio seguro y limita las pérdidas del par.

El par USD/CHF retrocede unos pocos pips desde un pico de dos meses tocado anteriormente este jueves y cotiza alrededor de la mitad de los 0.8600, casi sin cambios en el día durante la primera mitad de la sesión europea. Mientras tanto, el trasfondo fundamental parece inclinarse a favor de los alcistas y sugiere que el camino de menor resistencia para los precios al contado sigue siendo al alza. 

El Dólar estadounidense (USD) sube a su nivel más alto desde principios de agosto y sigue obteniendo soporte de la creciente aceptación de que la Reserva Federal (Fed) procederá con modestos recortes de tasas de interés durante el próximo año. Esto mantiene el rendimiento de la deuda pública estadounidense de referencia a 10 años por encima del 4%, lo que actúa como viento de cola para el Dólar y valida la perspectiva positiva para el par USD/CHF. 

Aparte de esto, el entorno de riesgo predominante, impulsado por las medidas de estímulo de China, podría socavar al Franco suizo (CHF) de refugio seguro y apoyar las perspectivas de una extensión del movimiento alcista del par USD/CHF observado en las últimas dos semanas aproximadamente. Incluso desde una perspectiva técnica, la reciente ruptura por encima de la media móvil simple (SMA) de 50 días complementa la configuración constructiva. 

Los operadores ahora esperan la agenda económica de EE.UU., que incluye la publicación de las ventas minoristas mensuales, las solicitudes iniciales de subsidio de desempleo semanales, el índice manufacturero de la Fed de Filadelfia y las cifras de producción industrial. Los datos serán evaluados para obtener pistas sobre el cronograma de posibles recortes de tasas de la Fed, lo que a su vez impulsará la demanda del USD y generará oportunidades a corto plazo en torno al par USD/CHF. 

El enfoque del mercado luego se desplazará a la publicación de datos macroeconómicos de China, incluido el informe del PIB del tercer trimestre, que se publicará durante la sesión asiática del viernes y que influirá en el sentimiento de riesgo general. No obstante, los factores de soporte mencionados sugieren que cualquier corrección significativa a la baja podría verse como una oportunidad de compra y es más probable que se mantenga amortiguada en medio de un USD alcista.

• El AUD/JPY sube debido a un sólido informe laboral de Australia publicado el jueves.
• El cambio de empleo en Australia aumentó en 64.1K, superando con creces el aumento esperado de 25.0K.
• El Yen japonés perdió terreno ya que la balanza comercial doméstica reportó un déficit mayor al esperado de 294.3 mil millones de JPY en septiembre.

El AUD/JPY gana impulso después de dos días consecutivos de pérdidas, cotizando cerca del nivel psicológico clave de 100.00 durante la sesión europea del jueves. Este movimiento al alza se debe en gran medida al fortalecimiento del Dólar australiano (AUD), tras un robusto informe de empleo australiano.

En septiembre, el cambio de empleo desestacionalizado aumentó en 64.1K, llevando el empleo total a un récord de 14,52 millones, superando con creces las expectativas del mercado de un aumento de 25.0K. Esto siguió a un aumento revisado de 42.6K en agosto.

Además, la tasa de desempleo de Australia se mantuvo estable en 4.1% en septiembre, igualando la cifra revisada de agosto y superando las previsiones de 4.2%. El número de desempleados cayó en 9.2K, llevando el total a 615.700.

Por el lado del JPY, el Yen japonés (JPY) enfrenta una presión adicional a la baja tras la publicación de datos de balanza comercial más débiles de lo esperado el jueves. La balanza comercial de Japón reportó un déficit de 294.3 mil millones de JPY en septiembre, en comparación con el déficit mayor de agosto de 703.2 mil millones de JPY. Esto marcó el tercer mes consecutivo de déficit comercial, y fue peor que las expectativas del mercado de un déficit de 237.6 mil millones de JPY.

Las exportaciones de Japón disminuyeron un 1.7% interanual en septiembre, revirtiendo el crecimiento marginalmente revisado del 5.5% en agosto y no cumpliendo con las previsiones de un aumento del 0.5%. Esta fue la primera caída en las exportaciones desde noviembre de 2023. Mientras tanto, las importaciones aumentaron un 2.1% interanual, después de un aumento del 2.3% en agosto, pero también por debajo del crecimiento del 3.2% esperado por el mercado. Aunque este fue el sexto mes consecutivo de aumento de las importaciones, representó el crecimiento más suave en la secuencia.

Este decepcionante informe de balanza comercial añade más complicaciones a los planes del Banco de Japón (BoJ) de abandonar su política monetaria ultra flexible, poniendo una presión adicional a la baja sobre el Yen japonés (JPY). A principios de la semana, el miembro de la junta del BoJ, Seiji Adachi, advirtió que el BoJ debe evitar hacer cambios drásticos en su política, citando incertidumbres en las perspectivas económicas globales y preocupaciones sobre el crecimiento salarial doméstico.

El mercado está valorando un recorte de tasas del BCE de 25 pb hoy con una probabilidad del 97 %, señala Chris Turner, analista de FX de ING.

Rebote del EUR/USD hacia la zona de 1.0900/0920

"Dudamos que el BCE decepcione esas expectativas, pero vemos riesgos al alza en el extremo corto de la curva de tasas del EUR hoy. Esto se debe a que el mercado ahora prácticamente valora un recorte de tasas de 25 pb en cada una de las próximas seis reuniones y no creemos que el BCE esté listo para capitular y apoyar una flexibilización más rápida (algunos recortes de 50 pb) hacia la tasa neutral cerca del 2,00/2,25% para la tasa de depósito."

"Si estamos en lo correcto, el EUR/USD podría estar listo para un rebote correctivo hacia la zona de 1.0900/0920, aunque tales ganancias podrían ser temporales. Quizás una historia más clara para la fortaleza del euro hoy será el EUR/CHF. Aquí sentimos que el EUR/CHF ha sido muy arrastrado por las tasas de corto plazo del EUR este año y la visión de que el Banco Nacional Suizo tiene un suelo para la tasa de política en 0,50%."

"Las tasas de corto plazo del EUR más altas hoy podrían arrastrar al EUR/CHF posiblemente hasta la zona de 0.9480/9500."

Observando los mercados de divisas globales, se podría perdonar a alguien por pensar que el mercado está comenzando a posicionarse para una victoria de Donald Trump. En una entretenida entrevista con Bloomberg el martes, Trump se explayó sobre el uso de aranceles en caso de que regrese a la Casa Blanca. Como han dicho los columnistas, nadie debería sorprenderse si esto sucede. Con las elecciones a menos de tres semanas, parece que los inversores serán reacios a posicionarse en contra de tales amenazas, aunque el resultado de las elecciones sigue siendo muy incierto, señala Chris Turner, analista de divisas de ING.

El DXY puede caer nuevamente a 103.00/103.20

"La víctima más inmediata de esa entrevista fue el peso mexicano. En cuanto a la relocalización cercana, Donald Trump quiere que las corporaciones estadounidenses acorten las cadenas de suministro no solo hacia México, sino hacia los propios EE.UU. Tiene la intención de usar aranceles para asegurarse de que así sea. Además, en lo que respecta a aranceles más amplios, particularmente en la industria automotriz europea, Trump dijo que aranceles del 10% no serían suficientes."

"Para EE.UU. hoy, el punto culminante serán los datos de ventas minoristas de septiembre y las solicitudes semanales de subsidio por desempleo. Se espera que las ventas minoristas se mantengan razonables, con el grupo de control en 0,3% MoM. Se espera que las solicitudes iniciales semanales se mantengan altas en 258.000, pero la incertidumbre sobre el impacto del huracán Helene y la huelga portuaria evitará que el mercado reaccione de manera exagerada a estos datos."

"Dado el gran peso del euro en el DXY, el DXY podría caer nuevamente a 103.00/103.20 si estamos en lo correcto con nuestro análisis del BCE/euro hoy, pero sospechamos que el dólar encuentra un soporte decente en cualquier caída ahora."

La caída sobrevendida no se ha estabilizado; la Libra esterlina (GBP) podría seguir bajando hasta 1.2940. No se espera que el soporte principal en 1.2890 se vea amenazado. A largo plazo, la ruptura del soporte principal en 1.3000 prepara el escenario para más pérdidas; los niveles a monitorear son 1.2940 y 1.2900, señalan los analistas de FX de UOB Group, Quek Ser Leang y Peter Chia.

Los niveles a monitorear son 1.2940 y 1.2900

VISTA DE 24 HORAS: "Esperábamos que el GBP se negociara lateralmente ayer. Sin embargo, durante las primeras horas de negociación en Londres, el GBP se vendió bruscamente, desplomándose y rompiendo por debajo del soporte principal en 1.3000 (el mínimo ha sido 1.2977). Inevitablemente, después de una venta masiva tan rápida y brusca, las condiciones están sobrevendidas. Dicho esto, la caída no se ha estabilizado. Hoy, el GBP podría seguir bajando hasta 1.2940. No se espera que el soporte principal en 1.2890 se vea amenazado. Al alza, cualquier rebote intradía se espera que enfrente una resistencia sólida en 1.3035 (la resistencia menor está en 1.3010)."

VISTA DE 1-3 SEMANAS: "Nos volvimos negativos en el GBP a principios de este mes. Mientras seguíamos la caída, en nuestra última narrativa del pasado viernes (11 de octubre, par en 1.3060), indicamos que ‘no ha habido un aumento adicional en el impulso bajista’. Sin embargo, señalamos, ‘solo una ruptura de 1.3125 (nivel de ‘fuerte resistencia’) sugeriría que 1.3000 está fuera de alcance esta vez’. El GBP se negoció lateralmente durante unos días hasta ayer, cuando se desplomó y rompió por debajo de 1.3000. La ruptura del soporte principal en 1.3000 prepara el escenario para más pérdidas. Los niveles a monitorear son 1.2940 y 1.2890. Al alza, el nivel de ‘fuerte resistencia’ ha bajado a 1.3080 desde 1.3125."

Se espera que el EUR decline gradualmente, potencialmente alcanzando 1.0825. A largo plazo, para alcanzar el soporte significativo en 1.0770, el EUR debe seguir bajando, o la probabilidad de que alcance este nivel disminuirá rápidamente, señalan los analistas de FX de UOB Group, Quek Ser Leang y Peter Chia.

El impulso bajista puede ser de corta duración

24 horas vista: "Esperábamos que el EUR bajara ayer, pero indicamos que ‘debido al impulso leve, es poco probable que cualquier caída rompa claramente por debajo de 1.0860.’ Nuestra anticipación de que el EUR se debilitaría fue correcta, pero subestimamos la caída ya que bajó a un mínimo de 1.0853. El impulso bajista ha aumentado, aunque no mucho. Hoy, seguimos esperando que el EUR decline gradualmente, potencialmente hasta 1.0825. No esperamos que el soporte principal en 1.0770 entre en juego. Al alza, los niveles de resistencia están en 1.0880 y 1.0900."

Visión a 1-3 semanas: "Nuestra narrativa más reciente fue de hace dos días (16 de octubre, par en 1.0905), donde indicamos que "el leve aumento en el impulso sugiere que hay una posibilidad de que el EUR rompa por debajo de la zona de soporte de 1.0860/1.0885, pero queda por ver si puede mantener un punto de apoyo por debajo de estos niveles.’ Ayer, el Euro cayó por debajo de la zona de soporte, alcanzando un mínimo de 1.0853. Si bien preferiríamos una ruptura más definitiva, la acción del precio sugiere que la debilidad del EUR que comenzó a principios de este mes sigue intacta. El próximo nivel de soporte significativo está algo lejos en 1.0770. Para alcanzar este nivel, el EUR debe seguir bajando, o la probabilidad de que alcance este nivel disminuirá rápidamente. Por el contrario, una ruptura de la ‘fuerte resistencia’ en 1.0935 (el nivel estaba en 1.0950 ayer) significaría que la debilidad se ha estabilizado."

• El NZD/USD intenta permanecer dentro del patrón de canal descendente.
• Si el RSI de 14 días cae por debajo del nivel de 30, indicaría un territorio de sobreventa y la posibilidad de una corrección alcista a corto plazo.
• La resistencia inmediata aparece en la EMA de nueve días en el nivel de 0.6101, seguida por la EMA de 50 días en el nivel de 0.6153.

El NZD/USD continúa su racha de pérdidas por cuarto día consecutivo, rondando 0.6050 durante la sesión de negociación europea del jueves. El análisis del gráfico diario muestra que el par intenta permanecer dentro del patrón de canal descendente, señalando una continuación de la tendencia bajista.

El Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 14 días se acerca al nivel de 30, reforzando el sentimiento bajista actual. Una caída por debajo de este umbral indicaría que el par NZD/USD está sobrevendido, lo que podría llevar a una corrección alcista a corto plazo. Además, la media móvil exponencial (EMA) de nueve días se mantiene por debajo de la EMA de 50 días, destacando la debilidad en la tendencia de precios a corto plazo para el par.

En términos de soporte, si el par NZD/USD logra reingresar al canal descendente, podría probar el área alrededor del límite inferior en el nivel de 0.5880, seguido por el "soporte de retroceso" cerca del nivel de 0.5850.

Al alza, la resistencia inmediata está en la media móvil exponencial (EMA) de nueve días alrededor del nivel de 0.6102, seguida por la EMA de 50 días en el nivel de 0.6153. Una ruptura por encima de estos niveles podría cambiar la perspectiva a alcista, permitiendo potencialmente que el par NZD/USD apunte al máximo de 16 meses de 0.6379, que se alcanzó por última vez el 30 de septiembre.

NZD/USD: Gráfico diario

• El EUR/USD extiende su caída hasta cerca de 1.0850 mientras los inversores se preparan para la reunión de política del BCE.
• Se espera que el BCE recorte sus tasas de interés clave en 25 pb por segunda reunión consecutiva.
• La creciente especulación sobre la victoria de Trump ha fortalecido al Dólar estadounidense.

El EUR/USD muestra debilidad cerca de 1.0850 el jueves. El par de divisas principal enfrenta una fuerte presión de venta antes de la decisión sobre la tasa de interés del Banco Central Europeo (BCE), que se anunciará a las 12:15 GMT. 

Los inversores esperan que el BCE reduzca su tasa de facilidad de depósito en 49 puntos básicos (pb) en las dos reuniones restantes de este año, según una nota de Citi del martes, lo que sugiere que habrá dos recortes de tasas de 25 pb el jueves y en diciembre. 

Un recorte de tasas de un cuarto de punto porcentual el jueves será el segundo consecutivo, empujando la tasa de facilidad de depósito a la baja hasta el 3,25%. Se anticipa ampliamente una decisión moderada del BCE ya que la economía de la Eurozona parece estar en el camino de una desaceleración económica, con las presiones de precios bajo control. 

Con una alta confianza en que el BCE reducirá las tasas de interés nuevamente, los inversores prestarán mucha atención a la declaración de política monetaria y a la conferencia de prensa de la presidenta del BCE, Christine Lagarde, para obtener nuevas pistas sobre la probable acción de política monetaria en diciembre. 

Se espera que Christine Lagarde hable más sobre la reactivación del crecimiento económico ya que el Índice Armonizado de Precios al Consumidor (IAPC) de la Eurozona se ha desacelerado al 1,8% en septiembre, según estimaciones preliminares. Las últimas proyecciones económicas del ministerio económico alemán mostraron que se espera que la nación concluya el año con una disminución del 0,2% en la producción total.

Qué mueve el mercado hoy: El EUR/USD se debilita por múltiples vientos en contra

• El EUR/USD extiende su racha de pérdidas por cuarto día de negociación el jueves. El par de divisas principal cae a un mínimo de más de 10 semanas cerca de 1.0850 ya que el Dólar estadounidense (USD) ha tenido un desempeño fuerte en las últimas semanas. El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que mide el valor del Dólar frente a seis divisas principales, salta cerca de 103.60, el nivel más alto visto en más de dos meses.
• El Dólar estadounidense se mantiene firme ya que los inversores han descartado las expectativas de la continuación de recortes de tasas significativos por parte de la Reserva Federal (Fed) y la creciente especulación sobre la victoria del ex presidente de EE.UU. Donald Trump en las elecciones presidenciales, programadas para el 5 de noviembre.
• Los participantes del mercado esperan que la Fed recorte las tasas de interés moderadamente en lo que queda del año ya que los temores de una desaceleración económica en Estados Unidos (EE.UU.) han sido mitigados por el robusto crecimiento en las Nóminas No Agrícolas (NFP) y los datos del Índice de Gerentes de Compras (PMI) de Servicios para septiembre.
• Mientras tanto, se espera que la victoria de Trump sobre la vicepresidenta demócrata Kamala Harris resulte en aranceles más altos sobre las importaciones de sus pares asiáticos y europeos, recortes de impuestos y condiciones financieras más flexibles que beneficiarán al Dólar estadounidense.
• En el frente económico, los inversores se centrarán en los datos mensuales de ventas minoristas de EE.UU. para septiembre, que se publicarán a las 12:30 GMT. Los economistas esperan que las ventas minoristas hayan crecido un 0,3%.

Análisis Técnico: El EUR/USD se debilita a 1.0850

El EUR/USD cae aún más hasta cerca de 1.0850 en las horas de negociación europeas. El par de divisas principal extiende su caída después de romper por debajo de la media móvil exponencial (EMA) de 200 días, que cotiza alrededor de 1.0900, a principios de esta semana.

El movimiento a la baja en el par de divisas compartido comenzó después de un quiebre de la formación de doble techo en un marco de tiempo diario cerca del mínimo del 11 de septiembre alrededor de 1.1000, lo que resultó en una reversión bajista.

El Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 14 días cae por debajo de 30.00, indicando un fuerte impulso bajista. 

A la baja, el par principal podría encontrar soporte cerca de la cifra redonda de 1.0800 y la línea de tendencia ascendente en 1.0750, que se traza desde el mínimo del 3 de octubre alrededor de 1.0450. Mientras tanto, la EMA de 200 días y la cifra psicológica de 1.1000 serán las resistencias clave para el par.

• El Dólar estadounidense gana fuerza hasta alrededor de 103,60 en la sesión europea temprana del jueves, subiendo un 0,12% en el día.
• Las crecientes apuestas de que la Fed reducirá gradualmente las tasas de interés apoyan al USD. 
• Los datos de ventas minoristas de EE.UU. serán el centro de atención el jueves. 

El Índice del Dólar estadounidense (DXY) extiende el repunte a máximos de varias semanas cerca de 103,60 durante la sesión europea temprana del jueves. La creciente expectativa de que la Reserva Federal de EE.UU. (Fed) procederá con recortes modestos de tasas de interés durante el próximo año sigue beneficiando al Dólar. Los operadores se preparan para los datos de ventas minoristas de septiembre de EE.UU., que se publicarán más tarde el jueves. 

La Fed inició su ciclo de relajación con un movimiento jumbo de 50 puntos básicos (pb) en su última reunión de política monetaria en septiembre, pero las expectativas del mercado se han desplazado hacia un ritmo más lento de recortes de tasas de la Fed, impulsando ampliamente al USD. La presidenta de la Fed de San Francisco, Daly, enfatizó que "uno o dos recortes eran razonables" ya que la economía de EE.UU. está más equilibrada.  Mientras tanto, el presidente de la Fed de Atlanta, Bostic, declaró que tiene previsto un recorte más de 25 puntos básicos (pb) para este año. 

El presidente de la Fed de Minneapolis, Neel Kashkari, dijo a principios de esta semana que los futuros recortes de tasas de interés serían "modestos" y señaló que las decisiones de política dependerían de los datos económicos. Los mercados han descontado una probabilidad de casi el 92,1% de una reducción de tasas de la Fed de 25 pb en noviembre, según la herramienta CME FedWatch. 

Las ventas minoristas de EE.UU. estarán en el centro de atención el jueves, y se espera que aumenten un 0,3% mensual en septiembre desde el 0,1% en agosto. Si los datos se mantienen fuertes, todavía hay margen para que estas expectativas de relajación de la Fed se ajusten aún más.

Por otro lado, cierta relajación de las tensiones geopolíticas en el Medio Oriente podría limitar el alza del Dólar. Israel le dijo a Estados Unidos que un ataque de represalia planeado contra Irán no apuntará a instalaciones nucleares y de petróleo, según altos funcionarios de la administración Biden, una promesa buscada por la Casa Blanca para evitar una mayor escalada en el Medio Oriente, según el Wall Street Journal.

• El USD/CAD se aprecia debido a la disminución de la probabilidad de nuevos recortes de tasas significativos por parte de la Fed.
• La herramienta FedWatch de CME Group indica una probabilidad del 92,1% de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en noviembre, sin anticipación de una reducción de 50 puntos básicos.
• El Dólar canadiense enfrenta desafíos ya que los datos de inflación de septiembre han reavivado las expectativas de un recorte de tasas de 50 puntos básicos por parte del BoC.

El USD/CAD gana terreno debido a la solidez del Dólar estadounidense (USD), lo que podría atribuirse a la disminución de la probabilidad de nuevos recortes de tasas significativos por parte de la Reserva Federal (Fed) tras los sólidos datos laborales y de inflación de EE.UU. El par USD/CAD cotiza alrededor de 1.3770 durante las primeras horas europeas del jueves.

Las expectativas del mercado se inclinan hacia un total de 125 puntos básicos (pb) en recortes de tasas por parte de la Reserva Federal (Fed) de EE.UU. durante el próximo año. Según la herramienta CME FedWatch, hay una probabilidad del 92,1% de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en noviembre, sin expectativa de una reducción mayor de 50 puntos básicos.

Los operadores esperan los datos de ventas minoristas de EE.UU., programados para ser publicados más tarde en el día. Se espera que el gasto del consumidor mensual aumente un 0,3% en septiembre, frente al 0,1% de la lectura anterior.

El Dólar canadiense (CAD) está bajo presión ya que el último informe de inflación de Canadá para septiembre ha reavivado las expectativas de un recorte de tasas de 50 puntos básicos por parte del Banco de Canadá (BoC) la próxima semana. La tasa de inflación anual cayó al 1,6% en septiembre, la más baja desde febrero de 2021, por debajo del objetivo del 2% del banco central.

Además, el informe de investigación de Standard Chartered anticipa que el BoC implementará un recorte de tasas de 50 puntos básicos, en lugar de los 25 pb previamente esperados, en ambas reuniones restantes de 2024. El crecimiento económico lento, la disminución de la inflación, el aumento de las expectativas de inflación y el aumento de los costos hipotecarios están contribuyendo al caso de recortes más profundos. La previsión ahora ve la tasa de política del BoC en 3,25% para finales de 2024 y 2,25% para finales de 2025, frente a las estimaciones anteriores de 3,75% y 3,0%, respectivamente.

• Se espera que el Banco Central Europeo recorte las tasas de interés de referencia en 25 pbs en la reunión de política monetaria de octubre.
• La conferencia de prensa de la presidenta del BCE, Christine Lagarde, será examinada de cerca en busca de nuevas señales de política.
• Los anuncios de política del BCE están destinados a inyectar volatilidad en torno al par EUR/USD.

La decisión sobre las tasas de interés del Banco Central Europeo (BCE) se anunciará tras la reunión de política monetaria de octubre a las 12:15 GMT del jueves.

La conferencia de prensa de la presidenta del BCE, Christine Lagarde, comenzará a las 12:45 GMT, donde presentará la declaración preparada sobre política monetaria y responderá a las preguntas de los medios. Es probable que los anuncios del BCE aumenten la volatilidad del Euro (EUR).

¿Qué esperar de la decisión sobre las tasas de interés del Banco Central Europeo?

Tras la reunión de política monetaria de septiembre, el BCE decidió reducir la tasa de interés de la facilidad marginal de crédito al 3,9% desde el 4,5% y la facilidad de depósito, también conocida como la tasa de interés de referencia, en 25 puntos básicos (pbs) al 3,5%. El BCE también recortó la tasa de interés de las operaciones principales de financiación en 60 pbs al 3,65%.

Se espera ampliamente que el BCE reduzca la tasa de la facilidad de depósito en otros 25 pbs al 3,25% después de la reunión de octubre. 

En la conferencia de prensa posterior a la reunión, la presidenta Lagarde se abstuvo de ofrecer pistas sobre el momento del próximo recorte de tasas, diciendo que había un tiempo relativamente corto hasta la reunión de octubre y añadiendo que no tienen ningún compromiso de ningún tipo. 

Sin embargo, después de que los datos publicados por Eurostat mostraran que el Índice de Precios al Consumidor (IPC) anual se suavizó al 1,8% en septiembre desde el 2,2% en agosto, los inversores comenzaron a inclinarse hacia un paso adicional de flexibilización de la política en octubre. 

Según Reuters, más del 90% de los economistas encuestados esperan un recorte de 25 pbs después de que la inflación de septiembre cayera por debajo del objetivo del 2% del BCE. Además, la mayoría de los encuestados esperan otra reducción de 25 pbs en las tasas clave en diciembre.

En la previa del evento del BCE de octubre, "los datos se han movido rápidamente en contra del mensaje del BCE de septiembre, y nosotros y el mercado ahora esperamos un recorte de tasas de 25 pbs en la reunión de octubre", dijeron los analistas de TD Securities.

"Los miembros del Consejo de Gobierno también han abierto la puerta de par en par a un recorte. Es probable que el mensaje de un enfoque 'reunión por reunión' para la política se mantenga, pero es poco probable que Lagarde se desvíe de un recorte en diciembre", añadieron.

¿Cómo podría la reunión del BCE impactar en el EUR/USD?

Después de perder más del 1,5% frente al Dólar estadounidense (USD) en la primera semana de octubre, el Euro se ha estabilizado en gran medida. De cara al enfrentamiento del BCE, el EUR/USD se mantiene en una fase de consolidación por debajo de 1.1000. 

Es probable que la presidenta del BCE, Christine Lagarde, se adhiera a la postura dependiente de los datos del banco y se abstenga de dar una respuesta concreta sobre el próximo movimiento de recorte de tasas. En caso de que reitere la expectativa del BCE de que la inflación vuelva a subir en la última parte del año, los inversores podrían ver esto como una señal de que el BCE mantendrá las tasas de interés sin cambios en la última reunión de política del año el 12 de diciembre. En este escenario, la reacción inmediata podría ser positiva para el Euro. 

Por el contrario, el Euro podría volver a estar bajo presión de venta si el comunicado de política, o Lagarde, expresan crecientes preocupaciones sobre un empeoramiento de las perspectivas económicas en la Eurozona, al tiempo que reconocen un progreso mejor de lo previsto en la desinflación. En las proyecciones revisadas, el personal del BCE vio la inflación en 2,5% en 2024 y 2,2% en 2025. 

Además, las actas de la reunión de septiembre del BCE mostraron que los responsables de la política notaron que las sorpresas negativas en las lecturas del Índice de Gerentes de Compras (PMI) de la producción manufacturera y el debilitamiento de la demanda externa indicaban posibles obstáculos para las perspectivas a corto plazo. 

Eren Sengezer, analista principal de la sesión europea en FXStreet, ofrece una breve perspectiva técnica para el EUR/USD:

"Los puntos técnicos a corto plazo apuntan a un sesgo bajista para el EUR/USD. El indicador del Índice de Fuerza Relativa (RSI) en el gráfico diario se mantiene en territorio bajista muy por debajo de 50, mientras se mantiene por encima de 30, lo que sugiere que el par tiene más espacio a la baja antes de volverse técnicamente sobrevendido."

"El nivel de retroceso de Fibonacci del 61,8% de la tendencia alcista de julio a septiembre y la media móvil simple (SMA) de 200 días forman un fuerte soporte en 1.0870 antes de 1.0800 (retroceso de Fibonacci del 78,6%) y 1.0680 (punto de inicio de la tendencia alcista). Al alza, 1.1000 (retroceso de Fibonacci del 38,2%) se alinea como resistencia clave antes de 1.1060-1.1080 (SMA de 50 días, retroceso de Fibonacci del 23,6%) y 1.1200 (punto final de la tendencia alcista)."

Esto es lo que necesita saber el jueves 17 de octubre:

El Dólar estadounidense (USD) continuó ganando fuerza frente a sus principales rivales a mitad de semana, con el Índice del USD subiendo un 0,3% para registrar su cierre diario más alto en más de dos meses el miércoles. El jueves, el Banco Central Europeo (BCE) anunciará decisiones de política monetaria. En la sesión americana, el calendario económico de EE.UU. incluirá los datos semanales de Peticiones Iniciales de Subsidio por Desempleo, junto con las cifras de Ventas Minoristas y Producción Industrial de septiembre.

Durante las horas de negociación asiáticas, los datos de Australia mostraron que la tasa de desempleo se mantuvo estable en 4,1% en septiembre. El cambio de empleo aumentó en 64.1K, con el empleo a tiempo completo subiendo en 51.6K. Después de cerrar el tercer día consecutivo de negociación en territorio negativo el miércoles, el AUD/USD se recuperó temprano el jueves y se vio por última vez subiendo un 0,3% en el día, ligeramente por debajo de 0,6700. Mientras tanto, el subgobernador del Banco Popular de China (PBOC) dijo el jueves que la mayoría de las tasas de interés de los préstamos hipotecarios existentes se ajustarán el 25 de octubre, agregando que este ajuste se aplicará al 90% de las hipotecas existentes.

Se espera ampliamente que el BCE reduzca las tasas clave en 25 puntos básicos tras los recortes de tasas de septiembre. Después de que el BCE anuncie las decisiones de política, la presidenta del BCE, Christine Lagarde, hablará en una conferencia de prensa que comenzará a las 12:45 GMT y responderá a preguntas de la prensa. Presionado por la persistente fortaleza del USD, el EUR/USD amplió su caída semanal y registró pérdidas el miércoles. El par lucha por encontrar un punto de apoyo en la mañana europea del jueves y cotiza en su nivel más débil desde principios de agosto, alrededor de 1.0850.

El GBP/USD cayó bruscamente el miércoles, ya que los datos de inflación de septiembre del Reino Unido, que mostraron que la inflación se suavizó a un ritmo más rápido de lo previsto, desencadenaron una venta masiva de la Libra esterlina. Después de perder más del 0,6% el miércoles, el GBP/USD fluctúa en un canal estrecho por debajo de 1.3000 temprano el jueves.

El USD/JPY registró pequeñas ganancias el miércoles mientras luchaba por ganar impulso alcista. El par se mantiene estable en la mañana europea y cotiza ligeramente por encima de 149.50.

El Oro cerró el segundo día consecutivo en territorio positivo el miércoles. El XAU/USD continúa subiendo y cotiza cerca del máximo histórico que estableció en 2.685$.

• El EUR/GBP se debilita alrededor de 0.8355 en la sesión europea temprana del jueves. 
• Se anticipa ampliamente que el BCE reducirá las tasas de interés en 25 pbs en su próxima reunión del jueves. 
• La desaceleración de la inflación en el Reino Unido ha impulsado las apuestas de recorte del BOE. 

El cruce EUR/GBP cotiza con una nota más débil alrededor de 0.8355 durante la sesión europea temprana del jueves. La creciente expectativa de que el Banco Central Europeo (BCE) vuelva a bajar las tasas de interés el jueves debilita la moneda compartida frente a la Libra esterlina (GBP). 

Se espera que el BCE recorte la tasa de depósito en otro cuarto de punto hasta el 3.25% en su reunión de octubre el jueves, después de que los datos mostraran que la rápida retirada de la inflación está acompañada por una economía en deterioro. Paul Hollingsworth, economista jefe para Europa en BNP Paribas, señaló que el BCE cambió su enfoque de una inflación demasiado alta a un crecimiento demasiado débil, añadiendo que "tiene perfecto sentido acelerar el ritmo de flexibilización, incluso si la alta incertidumbre aún requiere cierta cautela."

Los operadores tomarán más pistas de la conferencia de prensa después de la decisión sobre la tasa de interés. Cualquier comentario moderado de Christine Lagarde del BCE podría ejercer cierta presión de venta sobre el Euro (EUR). 

Por otro lado, la inflación en el Reino Unido se moderó bruscamente en septiembre, lo que impulsó las apuestas de recorte de tasas por parte del Banco de Inglaterra (BoE) en la reunión de noviembre. Esto, a su vez, podría pesar sobre el GBP y limitar la caída del EUR/GBP. La inflación anual del Índice de Precios al Consumo (IPC) se moderó al 1,7% en septiembre desde el 2,2% en agosto, la lectura más baja desde abril de 2021, reveló la Oficina Nacional de Estadísticas. Los datos de ventas minoristas del Reino Unido se publicarán el viernes. Sin embargo, si el informe muestra un resultado sorprendentemente positivo, esto podría proporcionar cierto soporte al GBP a corto plazo. 

Las expiraciones de opciones de FX para el 17 de octubre en el corte de NY a las 10:00 hora del Este, vía DTCC, se pueden encontrar a continuación.

EUR/USD: montos en EUR

• 1.0800 708m
• 1.0975 914m
• 1.0990 1b
• 1.1000 1.4b
• 1.1010 851m
• 1.1065 1.7b

GBP/USD: montos en GBP     

• 1.2950 600m
• 1.3050 477m
• 1.3100 500m

USD/JPY: montos en USD                     

• 147.60 1.1b
• 149.50 525m
• 150.00 811m
• 150.05 456m

USD/CHF: montos en USD     

• 0.8675 494m

AUD/USD: montos en AUD

• 0.6650 488m
• 0.6700 1.6b
• 0.6875 434m

USD/CAD: montos en USD       

• 1.3610 1b

NZD/USD: montos en NZD

• 0.6000 462m

• El EUR/JPY cae en medio de apuestas por otro recorte de tasas del BCE más tarde este jueves.
• La incertidumbre del BoJ y un tono de riesgo positivo limitan al JPY, ofreciendo soporte al EUR/JPY.
• Los operadores esperan con interés la decisión de tasas del BCE y pistas sobre la futura política.

El cruce EUR/JPY atrae nuevos vendedores durante la sesión asiática del jueves, con los bajistas aún esperando una ruptura sostenida por debajo de la marca de 162.00 antes de posicionarse para una extensión del reciente retroceso desde la zona de resistencia de 163.55-163.60. 

La moneda compartida sigue siendo socavada por las crecientes expectativas de que el Banco Central Europeo (BCE) recortará la tasa de depósito en 25 puntos básicos más tarde hoy, marcando la primera reducción consecutiva de tasas en 13 años. Esto reflejará la urgencia del BCE por acelerar la política monetaria en medio de la disminución de las presiones inflacionarias en la Eurozona y signos de debilidad económica. Mientras tanto, el riesgo de una mayor escalada de las tensiones geopolíticas en Oriente Medio y una guerra regional más amplia impulsa algunos flujos de refugio hacia el Yen japonés (JPY). Esto contribuye aún más al tono ofrecido en torno al cruce EUR/JPY. 

Mientras tanto, los datos publicados por el Ministerio de Finanzas de Japón el jueves mostraron que las exportaciones totales en septiembre disminuyeron por primera vez en 10 meses y aumentaron las preocupaciones sobre la debilidad de la demanda global. En el contexto de una oposición sorpresa a más aumentos de tasas por parte del Primer Ministro de Japón, Shigeru Ishiba, el panorama complica los planes del Banco de Japón (BoJ) de abandonar años de política monetaria ultra flexible. Esto, a su vez, frena a los alcistas del JPY de realizar apuestas agresivas y debería ayudar a limitar cualquier movimiento de depreciación adicional para el cruce EUR/JPY de cara al evento clave de riesgo del banco central. 

Aparte de la decisión de recorte de tasas ampliamente anticipada, los inversores mantendrán un ojo atento en las proyecciones económicas actualizadas. Esto, junto con los comentarios de la presidenta del BCE, Christine Lagarde, durante la conferencia posterior a la reunión, influirá en las expectativas del mercado sobre la dirección de la política en 2025 y el Euro. Además, los desarrollos geopolíticos, que juegan un papel clave en impulsar la demanda del JPY como refugio seguro, deberían permitir a los operadores aprovechar oportunidades a corto plazo en torno al cruce EUR/JPY.

• El USD/CHF gana terreno ya que los datos recientes de EE.UU. han moderado las probabilidades de más recortes de tasas por parte de la Fed.
• La mejora de los rendimientos del Tesoro de EE.UU. contribuye al soporte para fortalecer el Dólar.
• La caída del Franco suizo podría estar limitada debido a los flujos de refugio seguro en medio de las crecientes tensiones en Oriente Medio.

El USD/CHF extiende sus ganancias por segundo día consecutivo, rondando 0.8660 durante las horas de negociación asiáticas del jueves. El Dólar estadounidense (USD) gana terreno ya que los sólidos datos laborales y de inflación han moderado las expectativas de una flexibilización agresiva por parte de la Reserva Federal (Fed). Según la herramienta FedWatch del CME, actualmente hay una probabilidad del 92,1% de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en noviembre, sin expectativas de una reducción mayor de 50 puntos básicos.

El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que mide el valor del Dólar frente a sus seis principales pares, continúa su racha ganadora por quinta sesión consecutiva, impulsado por la mejora de los rendimientos del Tesoro de EE.UU. después de dos días de pérdidas. El DXY cotiza alrededor de 103.60, manteniéndose cerca de máximos de dos meses con rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 2 y 10 años situándose en 3,94% y 4,03%, respectivamente, al momento de escribir.

La caída del Franco suizo (CHF) podría estar limitada debido a los flujos de refugio seguro en medio de las crecientes tensiones en Oriente Medio. El miércoles, Israel intensificó sus ataques aéreos sobre Líbano, incluyendo un ataque que destruyó la sede municipal de una ciudad importante, resultando en la muerte de 16 personas, incluido el alcalde. Esto marca el mayor asalto a un edificio estatal oficial libanés desde el inicio de la campaña aérea israelí, según Reuters.

La tasa de inflación suiza cayó al 0,8% en septiembre, marcando un mínimo de tres años y aumentando la probabilidad de otro recorte de tasas de 25 puntos básicos por parte del Banco Nacional Suizo (SNB) en diciembre. En septiembre, el SNB ya había reducido su tasa de política clave en 25 puntos básicos al 1%, representando el tercer recorte consecutivo y llevando los costos de los préstamos a su nivel más bajo desde principios de 2023.

Los operadores probablemente observarán los datos de la balanza comercial suiza programados para ser publicados el jueves. La atención se desplazará a los datos de ventas minoristas de EE.UU., que se publicarán más tarde en la sesión norteamericana. Se espera que el gasto mensual del consumidor en Estados Unidos aumente un 0,3% en septiembre, frente al 0,1% de la lectura anterior.

• El EUR/USD se debilita hasta alrededor de 1.0850 en la sesión asiática del jueves. 
• Los operadores esperan que la Fed proceda con modestos recortes de tasas de interés durante el próximo año. 
• Se espera ampliamente que el BCE recorte las tasas de interés en su reunión de octubre el jueves. 

El par EUR/USD extiende su caída hasta cerca de 1.0850 durante la sesión asiática temprana del jueves. La mayor fortaleza del Dólar ejerce cierta presión de venta sobre el par. Los inversores seguirán de cerca la reunión de política monetaria del Banco Central Europeo (BCE), que se espera que reduzca nuevamente las tasas de interés el jueves. 

El Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) en su reunión de septiembre tomó la medida inusual de reducir su tasa de interés de referencia en medio punto porcentual a un rango objetivo de 4,75% a 5,00%. Sin embargo, los inversores ahora anticipan que la Reserva Federal (Fed) procederá con modestos recortes de tasas de interés durante el próximo año, lo que respalda ampliamente al Dólar. 

El gobernador de la Fed, Christopher Waller, dijo el lunes que los futuros recortes de tasas de interés serán menos agresivos que el gran movimiento de septiembre, ya que le preocupa que la economía aún pueda estar funcionando a un ritmo más alto de lo esperado. Más tarde el jueves, los inversores tomarán más pistas de los datos de ventas minoristas de EE.UU., que se espera que aumenten del 0,1% en agosto al 0,3% en septiembre. 

Al otro lado del Atlántico, es probable que el BCE realice su tercer recorte de tasas del año en su reunión de octubre, y los mercados monetarios valoran casi por completo tres reducciones adicionales de tasas hasta marzo de 2025. La presidenta del BCE, Christine Lagarde, dijo el mes pasado que los últimos desarrollos habían fortalecido la confianza del BCE en que la inflación volverá al objetivo en el momento oportuno y dijo que esto se tendrá en cuenta en octubre. Los comentarios moderados de los responsables de políticas del BCE y la inflación más débil de lo esperado en la Eurozona podrían pesar sobre el Euro (EUR) frente al Dólar estadounidense (USD). 

Los precios del Oro subieron en India el jueves, según datos recopilados por FXStreet.

El precio del Oro se situó en 7.234,75 Rupias indias (INR) por gramo, en comparación con los 7.222,81 INR que costaba el miércoles.

El precio del Oro aumentó a 84.384,70 INR por tola desde los 84.245,44 INR por tola del día anterior.

FXStreet calcula los precios del Oro en India adaptando los precios internacionales (USD/INR) a la moneda local y las unidades de medida. Los precios se actualizan diariamente según las tasas de mercado tomadas en el momento de la publicación. Los precios son solo de referencia y las tasas locales podrían divergir ligeramente.

(Se utilizó una herramienta de automatización para crear esta publicación.)

• El GBP/USD consolida la caída inspirada por el IPC más suave del Reino Unido del miércoles a un mínimo de más de dos meses.
• Las apuestas por un recorte de tasas del BoE en noviembre pesan sobre la Libra y el par en medio de un USD alcista.
• Las esperanzas de una política menos agresiva de la Fed favorecen a los alcistas del USD antes de los datos de EE.UU.

El par GBP/USD se mantiene por debajo de la marca psicológica de 1.3000 durante la sesión asiática del jueves y actualmente se encuentra cerca de su nivel más bajo desde el 20 de agosto, tocado el día anterior. Mientras tanto, el trasfondo fundamental parece inclinarse firmemente a favor de los bajistas y sugiere que el camino de menor resistencia para los precios al contado es a la baja. 

Los datos publicados el miércoles mostraron que el Índice de Precios al Consumo (IPC) anual del Reino Unido se desaceleró del 2,2% en agosto al 1,7% el mes pasado, marcando la lectura más baja desde abril de 2021. Los datos aumentaron las apuestas por un recorte de tasas de interés por parte del Banco de Inglaterra (BoE) en noviembre, lo que sigue debilitando a la Libra Esterlina (GBP). Aparte de esto, el reciente rally del Dólar estadounidense (USD), al nivel más alto desde principios de agosto, valida la perspectiva negativa a corto plazo para el par GBP/USD. 

Los inversores ahora parecen convencidos de que la Reserva Federal (Fed) procederá con modestos recortes de tasas de interés durante el próximo año. Esto mantiene el rendimiento de la deuda pública estadounidense a 10 años por encima del umbral del 4% y sigue apuntalando al USD. Aparte de esto, los persistentes riesgos geopolíticos derivados de los conflictos en curso en Oriente Medio benefician el estatus de refugio seguro relativo del Dólar y apoyan las perspectivas de un movimiento de depreciación adicional para el par GBP/USD. 

Incluso desde una perspectiva técnica, la ruptura nocturna por debajo de un rango de negociación de una semana y la aceptación por debajo de la marca psicológica de 1.3000 añaden credibilidad a la configuración bajista. Por lo tanto, una debilidad de seguimiento hacia el soporte de la media móvil simple (SMA) de 100 días cerca de la región de 1.2955, en ruta hacia la marca de 1.2900, parece una posibilidad distinta. Los operadores ahora esperan las publicaciones macroeconómicas de EE.UU. para obtener un nuevo impulso más tarde durante la sesión temprana de América del Norte. 

La agenda económica estadounidense del jueves incluye el informe mensual de ventas minoristas, las habituales solicitudes iniciales de subsidio de desempleo semanales, el índice manufacturero de la Fed de Filadelfia y los datos de producción industrial. Esto, junto con los rendimientos de los bonos estadounidenses y los desarrollos geopolíticos, impulsará la demanda de USD y generará oportunidades de trading a corto plazo en torno al par GBP/USD.

• El precio de la Plata puede recuperar su terreno a medida que los menores rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. aumentan el atractivo de los metales preciosos.
• La Plata sin rendimiento puede apreciarse ya que se espera ampliamente que múltiples bancos realicen recortes de tasas de interés.
• La Plata refugio seguro puede fortalecerse a medida que Israel intensifica sus ataques aéreos en Líbano.

El precio de la Plata (XAG/USD) cae ligeramente después de dos días de ganancias, cotizando alrededor de 31,60 $ por onza troy durante la sesión asiática del jueves. Sin embargo, la Plata sin rendimiento recibió soporte de los rendimientos más bajos de los bonos del Tesoro de EE.UU. Los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense a 2 y 10 años se sitúan en 3,94% y 4,03%, respectivamente, al momento de escribir.

Las expectativas del mercado se inclinan hacia un total de 125 puntos básicos en recortes de tasas por parte de la Reserva Federal de EE.UU. (Fed) durante el próximo año. Según la herramienta CME FedWatch, hay un 94,1% de probabilidad de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en noviembre. Las tasas de interés más bajas aumentan el atractivo de los metales preciosos como la Plata.

Además, se espera ampliamente que el Banco Central Europeo (BCE) anuncie una reducción de 25 puntos básicos tanto en las Operaciones Principales de Refinanciación como en la Tasa de Depósito en su reunión de política más tarde en el día. Los datos recientes de inflación también sugieren que el Banco de Inglaterra (BoE) y el Banco de la Reserva de Nueva Zelanda (RBNZ) podrían seguir el mismo camino con posibles recortes de tasas el próximo mes.

Los precios de la Plata podrían recibir soporte adicional de los flujos de refugio seguro debido a la escalada de tensiones en Oriente Medio. El miércoles, Israel intensificó sus ataques aéreos en el Líbano, incluyendo un ataque que destruyó la sede municipal de una ciudad importante, resultando en la muerte de 16 personas, incluido el alcalde. Este es el mayor ataque a un edificio estatal oficial libanés desde el inicio de la campaña aérea israelí, según Reuters.

El presidente de EE.UU., Joe Biden, está indicando una nueva disposición a apalancar la asistencia militar de EE.UU. a Israel, utilizándola tanto como incentivo como disuasión en su confrontación crítica con Irán y los grupos militantes respaldados por Irán. Esta estrategia podría aumentar la influencia de Washington sobre la toma de decisiones israelí.

• El Yen japonés sube frente al USD, aunque carece de convicción alcista. 
• La incertidumbre sobre el plan de subida de tasas del BoJ y un tono positivo de riesgo limitan al JPY. 
• Las expectativas de menores recortes de tasas de la Fed podrían apuntalar al USD y limitar las pérdidas del USD/JPY.

El Yen japonés (JPY) sube frente a su contraparte estadounidense durante la sesión asiática del jueves y revierte parte de las pérdidas nocturnas, acercándose nuevamente al nivel más bajo desde principios de agosto. Sin embargo, cualquier apreciación significativa del JPY aún parece elusiva en medio de la incertidumbre sobre la senda de subida de tasas del Banco de Japón (BoJ). Una caída en las exportaciones de Japón por primera vez en 10 meses generó preocupaciones sobre la debilidad de la demanda global. Esto se suma a la oposición sorpresiva a nuevas subidas de tasas por parte del Primer Ministro de Japón, Shigeru Ishiba, y podría complicar los planes del BoJ de salir de años de política monetaria ultra flexible.

Aparte de esto, el entorno de riesgo predominante podría contribuir a limitar el alza del JPY como refugio seguro. Además, las expectativas de que la Reserva Federal (Fed) procederá con recortes modestos de tasas de interés durante el próximo año continúan actuando como un viento de cola para los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. y mantienen al Dólar estadounidense (USD) bien respaldado cerca de su nivel más alto en más de dos meses. Esto podría debilitar aún más al JPY de bajo rendimiento y apoyar las perspectivas de la aparición de algunas compras en niveles más bajos en torno al par USD/JPY. Los operadores esperan ahora las publicaciones macroeconómicas de EE.UU. para obtener un nuevo impulso más tarde este jueves. 

Resumen diario de los mercados: El Yen japonés podría tener dificultades para consolidar su fortaleza en medio de la incertidumbre sobre la subida de tasas del BoJ

• Según una encuesta de Reuters, una escasa mayoría de economistas espera que el Banco de Japón no vuelva a subir las tasas de interés este año en medio de la incertidumbre sobre la preferencia de la nueva dirección política para la política monetaria.
• Los datos publicados por el Ministerio de Finanzas de Japón el jueves mostraron que las exportaciones totales en septiembre cayeron un 1,7% respecto al año anterior, en comparación con un aumento revisado del 5,5% en el mes anterior y por debajo de las estimaciones de consenso.
• La débil demanda en China, el mayor socio comercial de Japón, y el crecimiento desacelerado de EE.UU., junto con la reciente apreciación del JPY tras la inesperada subida de tasas del BoJ a finales de julio, redujeron el valor de las exportaciones. 
• Esto podría complicar aún más los planes de subida de tasas del BoJ y limitar cualquier movimiento significativo de apreciación del JPY, aunque los persistentes riesgos geopolíticos derivados de los conflictos en curso en Oriente Medio podrían ofrecer soporte.
• Las Naciones Unidas (ONU) dijeron que las fuerzas israelíes han disparado contra su posición de mantenimiento de la paz, han entrado por la fuerza en una base, han detenido un movimiento logístico crítico y han herido a más de una docena de sus tropas en el sur del Líbano.
• Según una fuente familiarizada con el asunto, el plan de Israel de un contraataque en respuesta al ataque de Irán del 1 de octubre está listo, lo que aumenta el riesgo de una mayor escalada de tensiones en Oriente Medio y una guerra regional más amplia. 
• El Dólar estadounidense subió a su nivel más alto desde principios de agosto el miércoles en medio de crecientes expectativas de una flexibilización menos agresiva por parte de la Reserva Federal y apuestas por un recorte de tasas de 25 puntos básicos en la reunión de noviembre. 
• El rendimiento del bono del gobierno estadounidense a 10 años cayó a un mínimo de más de una semana el miércoles, aunque defiende el umbral del 4,0%, lo que favorece a los alcistas del USD y debería ofrecer soporte al par USD/JPY. 
• Los operadores esperan la agenda económica de EE.UU., que incluye la publicación de las Ventas Minoristas mensuales, las Solicitudes Iniciales de Subsidio por Desempleo semanales y el índice manufacturero de la Fed de Filadelfia, para obtener un nuevo impulso más tarde durante la sesión americana. 

Perspectiva técnica: El USD/JPY se consolida en un rango conocido antes del siguiente movimiento al alza, se espera un movimiento más allá de 150.00

Desde una perspectiva técnica, el par USD/JPY ha estado oscilando en un rango conocido desde el comienzo de esta semana. En el contexto del reciente aumento desde un mínimo de 14 meses tocado en septiembre, esto aún podría categorizarse como una fase de consolidación alcista. Además, los osciladores en el gráfico diario se mantienen en territorio positivo y aún están lejos de estar en la zona de sobrecompra, lo que respalda las perspectivas de una eventual ruptura al alza. Dicho esto, aún será prudente esperar una fortaleza sostenida por encima del nivel psicológico de 150.00 antes de abrir nuevas posiciones alcistas. Los precios al contado podrían entonces acelerar el movimiento hacia el máximo mensual de agosto, en torno a la región de 150.85-150.90. Algunas compras de continuación más allá de la cifra redonda de 151.00 se verán como un nuevo desencadenante para los operadores alcistas y allanarán el camino para una mayor apreciación a corto plazo.

Por otro lado, el nivel de 149.00, que representa el límite inferior del rango de negociación a corto plazo, podría seguir protegiendo la caída inmediata. Una ruptura convincente por debajo tiene el potencial de arrastrar al par USD/JPY al siguiente soporte relevante cerca de la región de 148.55 en ruta hacia la cifra redonda de 148.00 y el mínimo de la semana pasada, en torno a la zona de 147.35-147.30. Este último está seguido por el nivel de 147.00, que si se rompe decisivamente, sugerirá que el reciente movimiento al alza observado durante el último mes aproximadamente ha llegado a su fin y provocará ventas técnicas agresivas.

El Vicegobernador del Banco Popular de China (PBoC) habló sobre varios temas relacionados con las medidas de apoyo implementadas para apuntalar el mercado inmobiliario.

Puntos clave

Sobre los recortes de tasas hipotecarias existentes -

Sobre la reducción de los ratios mínimos de pago inicial -

Sobre los préstamos para el desarrollo inmobiliario -

• El NZD/USD podría enfrentar vientos en contra ya que la reciente moderación de la inflación refuerza el caso para un recorte de tasas del RBNZ en noviembre.
• El Índice de Precios al Consumidor de Nueva Zelanda subió un 2,2% interanual en el trimestre de septiembre, llevando la inflación dentro del rango objetivo del RBNZ del 1-3%.
• El Dólar estadounidense se aprecia ya que los sólidos datos laborales y de inflación de EE.UU. han disminuido las probabilidades de recortes agresivos de tasas de la Fed.

El NZD/USD rompe su racha de tres días de pérdidas, negociándose alrededor de 0.6070 durante las horas asiáticas del jueves. Sin embargo, el alza para el par AUD/USD podría estar limitada por los datos recientes que muestran que la inflación en Nueva Zelanda ha disminuido a su nivel más bajo en más de tres años. Esto ha aumentado la probabilidad de que la Reserva del Banco de Nueva Zelanda (RBNZ) reduzca las tasas de interés en su próxima reunión de política monetaria en noviembre.

El Índice de Precios al Consumidor (IPC) de Nueva Zelanda subió un 2,2% interanual en el trimestre de septiembre, por debajo del aumento anual del 3,3% en el trimestre anterior. "Por primera vez desde marzo de 2021, la inflación anual está dentro del rango objetivo del 1% al 3% de la Reserva del Banco de Nueva Zelanda (RBNZ). Los precios siguen aumentando pero a un ritmo más lento que antes," dijo Nicola Growden, gerente de precios al consumidor en Stats NZ.

Es probable que los participantes del mercado se mantengan cautelosos antes de los datos económicos clave de China, el principal socio comercial de Nueva Zelanda, programados para su publicación el viernes. Esto incluye datos del PIB y de ventas minoristas, tras la reciente decepción en las cifras del IPC y del IPP de China.

El Dólar neozelandés (NZD) enfrentó desafíos ya que el plan de estímulo fiscal recientemente anunciado por China hizo poco para levantar el sentimiento del mercado, ya que los inversores siguen siendo inciertos sobre la escala y el impacto del paquete.

El Dólar estadounidense (USD) encontró apoyo en los sólidos datos laborales y de inflación, lo que ha moderado las expectativas de una flexibilización agresiva por parte de la Reserva Federal (Fed). Según la herramienta CME FedWatch, actualmente hay una probabilidad del 92,1% de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en noviembre, sin expectativas de una reducción mayor de 50 puntos básicos.

Los operadores están esperando con ansias los datos de ventas minoristas de EE.UU., que se publicarán más tarde durante la sesión americana. Se espera que el gasto del consumidor mensual aumente un 0,3% en septiembre, frente al 0,1% de la lectura anterior.

• La Rupia india se debilita en la sesión asiática del jueves. 
• La venta continua de acciones nacionales por parte de inversores extranjeros pesa sobre la INR. 
• Las ventas minoristas de EE.UU. de septiembre serán el punto culminante del jueves. 

La Rupia india (INR) cotiza con leves pérdidas frente a la fortaleza del Dólar estadounidense (USD) el jueves. Las significativas salidas de capital de las acciones indias y la demanda de USD por parte de bancos extranjeros e importadores ejercen cierta presión de venta sobre la moneda local. 

Sin embargo, la caída de los precios del petróleo crudo en medio de la disminución de los temores sobre la interrupción del suministro en Oriente Medio podría soportar la INR, ya que India es el tercer mayor consumidor de petróleo del mundo. Además, las intervenciones rutinarias en el mercado de divisas por parte del Banco de la Reserva de la India (RBI) podrían limitar la caída de la Rupia india. 

Los operadores estarán atentos a los datos de ventas minoristas de EE.UU. de septiembre, que se publicarán más tarde el jueves. También se publicarán las solicitudes iniciales de subsidio de desempleo semanales de EE.UU., la producción industrial y la encuesta manufacturera de la Fed de Filadelfia. 

Resumen diario de los mercados: La Rupia india sigue siendo débil en medio de las salidas de fondos extranjeros

• El déficit comercial de la India se situó en 20.780 millones de dólares en septiembre, frente a los 29.650 millones de agosto, según datos publicados por el ministerio de comercio el miércoles. 
• Las exportaciones de la India aumentaron marginalmente a 34.580 millones en septiembre desde 34.410 millones en el mismo período del año anterior. Mientras tanto, las importaciones disminuyeron a 55.360 millones en septiembre frente a los 64.360 millones anteriores. 
• Los fondos extranjeros retiraron más de 7.000 millones de dólares de las acciones indias en el mes hasta el 14 de octubre, la mayor cantidad en más de cuatro años, según Bloomberg. 
• Se estima que las ventas minoristas de EE.UU. aumenten un 0,3% en septiembre desde el 0,1% de la lectura anterior. 
• Según la herramienta FedWatch del CME, los operadores han descontado una probabilidad de casi el 94% de un recorte de tasas de la Fed de 25 puntos básicos (pb) en noviembre.

Análisis Técnico: La perspectiva constructiva del USD/INR sigue intacta

La Rupia india cotiza en territorio negativo en el día. Técnicamente, el par USD/INR mantiene la vibra alcista ya que el precio se mantiene por encima de la línea de tendencia ascendente y la media móvil exponencial (EMA) clave de 100 días en el gráfico diario. El impulso alcista está respaldado por el Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 14 días, que se encuentra por encima de la línea media cerca de 58,80, lo que sugiere que la tendencia alcista es más probable que gane tracción que se revierta.

El comercio sostenido por encima del máximo histórico de 84,15 podría exponer al par a un posible movimiento hacia 84,50. Más al norte, la próxima barrera al alza a observar es el nivel psicológico de 85,00. 

Las velas bajistas por debajo de la línea de tendencia ascendente podrían llevar a 83,90, el mínimo del 10 de octubre. Una ruptura de dicho nivel podría allanar el camino hacia 83,70, la EMA de 100 días. El siguiente nivel de contención se ve en 83,00, que representa la marca redonda y el mínimo del 24 de mayo. 

• El precio del oro desafía el pico histórico y obtiene soporte de una combinación de factores.
• Los recortes de tasas esperados por los principales bancos centrales y los riesgos geopolíticos impulsan el XAU/USD.
• Los alcistas parecen no verse afectados por el reciente rally del USD, a su nivel más alto desde agosto. 

El precio del oro (XAU/USD) continuó con su tendencia alcista observada durante la última semana y volvió a probar el máximo histórico el miércoles en medio de los recortes de tasas de interés esperados por los principales bancos centrales. Los operadores han descontado completamente un recorte de tasas de interés de 25 puntos básicos (pb) por parte de la Reserva Federal (Fed) de EE.UU. en noviembre. Además, los débiles datos de inflación de Europa y el Reino Unido han solidificado las apuestas por una flexibilización de políticas más agresiva por parte del Banco Central Europeo (BCE) y el Banco de Inglaterra (BoE). Esto llevó a rendimientos generalmente más bajos, lo que, a su vez, continuó ofreciendo soporte al metal amarillo sin rendimiento. 

Aparte de esto, los persistentes riesgos geopolíticos derivados de los conflictos en curso en Oriente Medio resultan ser otro factor que apuntala la demanda del precio del oro como refugio seguro. Mientras tanto, la creciente aceptación de que la Fed procederá con modestos recortes de tasas de interés durante el próximo año elevó al Dólar estadounidense (USD) a su nivel más alto desde principios de agosto y más allá de la media móvil simple (SMA) de 100 días por primera vez desde julio. Esto, a su vez, podría frenar a los operadores de realizar nuevas apuestas alcistas en torno al XAU/USD y limitar las subidas antes de los datos macroeconómicos de EE.UU. que se publicarán este jueves. 

Resumen diario de los motores de los mercados: El precio del oro sigue recibiendo soporte de las apuestas de recorte de tasas y las preocupaciones en Oriente Medio

• Se espera que la reciente caída en los precios del crudo alivie las presiones inflacionarias y permita a los principales bancos centrales recortar aún más las tasas de interés, lo que sigue impulsando los flujos hacia el precio del oro sin rendimiento. 
• El Banco Central Europeo está en camino de realizar su tercer recorte de tasas del año este jueves, mientras que una fuerte caída en la inflación del Reino Unido reafirmó las apuestas por un recorte de tasas por parte del Banco de Inglaterra en noviembre. 
• Además, la herramienta FedWatch del CME Group indica más de un 90% de probabilidad de que la Reserva Federal reduzca los costos de los préstamos en 25 puntos básicos el próximo mes, arrastrando los rendimientos de los bonos de EE.UU. a un mínimo de más de una semana. 
• Mientras tanto, el Dólar estadounidense prolongó su tendencia alcista bien establecida observada desde principios de este mes y subió a su nivel más alto desde principios de agosto, aunque hizo poco para desalentar a los alcistas del XAU/USD. 
• Los recientes comentarios de los funcionarios en la conferencia anual de la London Bullion Market Association sugieren que los bancos centrales siguen siendo compradores interesados de lingotes para diversificar sus reservas por razones financieras o estratégicas.
• Las Naciones Unidas (ONU) dijeron que las fuerzas israelíes han disparado contra su posición de mantenimiento de la paz, han entrado por la fuerza en una base, han detenido un movimiento logístico crítico y han herido a más de una docena de sus tropas en el sur del Líbano.
• Según una fuente familiarizada con el asunto, el plan de Israel para responder al ataque de Irán del 1 de octubre está listo, lo que aumenta el riesgo de una mayor escalada de las tensiones geopolíticas y una guerra total en Oriente Medio. 
• El ministro de vivienda de China, durante una rueda de prensa este jueves, dijo que el gobierno añadirá 1 millón de proyectos de urbanización de aldeas y adoptará medidas de monetización para dichos proyectos de urbanización.
• Más tarde, durante la sesión temprana de América del Norte, los operadores tomarán pistas de la agenda económica de EE.UU., que incluye la publicación de las Ventas Minoristas, las Solicitudes Iniciales de Subsidio por Desempleo semanales y el Índice Manufacturero de la Fed de Filadelfia.
• Además, la decisión de política monetaria del BCE podría infundir volatilidad en los mercados y proporcionar algún impulso significativo al metal precioso de refugio seguro, permitiendo a los operadores aprovechar oportunidades a corto plazo. 

Perspectiva técnica: El precio del oro parece listo para conquistar los 2.700 $ y prolongar su tendencia alcista bien establecida

Desde una perspectiva técnica, el movimiento positivo en curso podría elevar el precio del oro a la marca de los 2.700 $. Algunas compras de seguimiento se verán como un nuevo desencadenante para los operadores alcistas y allanarán el camino para una extensión de una tendencia alcista de varios meses. La perspectiva constructiva se refuerza por el hecho de que los osciladores en el gráfico diario se mantienen en territorio positivo y aún están lejos de estar en la zona de sobrecompra. 

Por otro lado, la zona horizontal de 2.662-2.660 ahora parece actuar como un soporte inmediato antes del área de 2.647-2.646. Una ruptura convincente por debajo de esta última podría provocar algunas ventas técnicas y arrastrar el precio del oro al soporte intermedio de 2.630 $ en ruta hacia el vecindario de 2.600 $. 

Hablando en la sesión informativa del mercado inmobiliario el jueves, el Ministro de Vivienda de China dijo que "añadirán un millón de proyectos de urbanización de aldeas.

Declaraciones destacadas

Reacción del mercado

El AUD/USD está consolidando las sólidas ganancias impulsadas por los datos de empleo australianos cerca de 0.6700, poco impresionado por estos comentarios anteriores. El par sube un 0,51% en el día hasta ahora.

• El Dólar australiano recibe soporte tras la publicación de las cifras de empleo australianas el jueves.
• El cambio de empleo en Australia aumentó en 64.100 en septiembre, llevando el empleo total a un récord de 14,52 millones.
• Los operadores anticipan los datos de ventas minoristas de EE.UU., con expectativas de un aumento del 0,3% mensual en septiembre, frente al 0,1% anterior.

El Dólar australiano (AUD) detiene su racha de tres días de pérdidas frente al Dólar estadounidense (USD) después de que se publicara un sólido informe de empleo australiano el jueves. El cambio de empleo desestacionalizado en Australia aumentó en 64.100 en septiembre, llevando el empleo total a un récord de 14,52 millones. Esto superó con creces las expectativas del mercado de un aumento de 25.000, tras un aumento revisado de 42.600 el mes anterior.

Mientras tanto, la tasa de desempleo desestacionalizada de Australia se mantuvo estable en 4,1% en septiembre, coincidiendo con la cifra revisada de agosto y siendo inferior al 4,2% anticipado. El número de desempleados disminuyó en 9.200, bajando a 615.700.

El Dólar estadounidense (USD) encontró soporte en los sólidos datos de empleo e inflación, lo que ha moderado las expectativas de una relajación agresiva por parte de la Reserva Federal (Fed).

Los operadores esperan con impaciencia los datos de ventas minoristas de EE.UU., que se publicarán más tarde durante la sesión norteamericana. Se espera que el gasto mensual de los consumidores aumente un 0,3% en septiembre, frente al 0,1% de la lectura anterior.

Resumen diario de los mercados: El Dólar australiano se aprecia debido a un sólido informe de empleo

• Según la herramienta CME FedWatch, actualmente hay una probabilidad del 92,1% de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en noviembre, sin expectativas de una reducción mayor de 50 puntos básicos.
• La vicegobernadora del Banco de la Reserva de Australia (RBA), Sarah Hunter, reiteró el miércoles el compromiso del banco central de frenar la inflación, enfatizando que aunque las expectativas de inflación siguen bien ancladas, las presiones de precios continúan presentando desafíos significativos.
• El martes, el presidente del Banco de la Reserva Federal de Atlanta, Raphael Bostic, declaró que anticipa solo un recorte más de tasas de interés de 25 puntos básicos este año, como se reflejó en sus proyecciones durante la reunión del banco central de EE.UU. del mes pasado. "La previsión media era de 50 puntos básicos más allá de los 50 puntos básicos ya implementados en septiembre. Mi proyección era de 25 puntos básicos adicionales", dijo, según Reuters.
• La encuesta semanal de confianza del consumidor de Australia mostró poco movimiento, con el índice de confianza del consumidor ANZ-Roy Morgan manteniéndose estable en 83,4 esta semana. A pesar de la cifra sin cambios, la tendencia a largo plazo muestra que la confianza del consumidor ha estado por debajo de la marca de 85,0 durante un récord de 89 semanas consecutivas. La lectura actual es 1,3 puntos más alta que el promedio semanal de 2024 de 82,1.
• El presidente del Banco de la Reserva Federal (Fed) de Minneapolis, Neel Kashkari, tranquilizó a los mercados el lunes al reafirmar el enfoque dependiente de los datos de la Fed. Kashkari reiteró las opiniones familiares de los responsables de la política monetaria de la Fed sobre la fortaleza de la economía de EE.UU., señalando una continua disminución de las presiones inflacionarias y un mercado laboral robusto, a pesar de un reciente aumento en la tasa de desempleo general, según Reuters.
• El Commonwealth Bank of Australia indicó expectativas de que el Banco de la Reserva de Australia implementará un recorte de tasas de 25 puntos básicos para finales de 2024. El informe sugirió que una tendencia desinflacionaria más fuerte de lo que anticipa el RBA es esencial para que la Junta considere relajar la política dentro de este año calendario.
• La Oficina Nacional de Estadísticas de China informó que el Índice de Precios al Consumidor (IPC) mensual del país se mantuvo sin cambios en 0% en septiembre, bajando desde el aumento del 0,4% de agosto. La tasa de inflación anual aumentó un 0,4%, por debajo del 0,6% anticipado. Además, el Índice de Precios de Producción (IPP) disminuyó un 2,8% interanual, una caída mayor que el descenso previo del 1,8% y superando las expectativas de una disminución del 2,5%.

Análisis Técnico: El Dólar australiano prueba 0,6700, límite superior de un canal descendente

El par AUD/USD se mantiene en torno a 0,6700 el jueves. Un análisis del gráfico diario muestra que el par está probando el límite superior de un canal descendente. Si logra romper por encima de este canal, podría señalar un cambio de momentum de bajista a alcista. Sin embargo, el sentimiento bajista sigue siendo dominante con el Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 14 días aún por debajo de 50.

A la baja, el par AUD/USD podría apuntar a su mínimo de ocho semanas de 0,6622, tocado por última vez el 11 de septiembre. Una ruptura por debajo de este nivel podría llevar a más caídas, con el próximo objetivo siendo el límite inferior del canal descendente cerca del nivel de soporte psicológico de 0,6580.

En términos de resistencia, una ruptura por encima del canal descendente podría poner en foco la media móvil exponencial (EMA) de nueve días alrededor de 0,6729, seguida por la barrera psicológica clave en 0,6800.

AUD/USD: Gráfico diario

• El USD/JPY se mueve a la baja hasta cerca de 149.40 en la sesión asiática del jueves. 
• Las crecientes expectativas de que la Fed reducirá gradualmente las tasas de interés en lo que queda del año podrían apoyar al USD. 
• Los inversores tomarán más referencias de los datos de inflación del IPC Nacional de Japón de septiembre el viernes. 

El par USD/JPY se debilita hasta alrededor de 149.40 a pesar de la fortaleza del Dólar estadounidense (USD) durante las horas de negociación asiáticas del jueves. Los datos de ventas minoristas de EE.UU. serán el centro de atención más tarde el jueves, y se estima que aumenten al 0,3% en septiembre desde el 0,1% en la lectura anterior. 

Los datos económicos de EE.UU. mostraron una economía resiliente y la inflación en septiembre aumentó ligeramente más de lo esperado, lo que llevó a los operadores a reducir las expectativas de nuevos recortes grandes de tasas por parte de la Reserva Federal (Fed) de EE.UU. Esto, a su vez, podría impulsar al Dólar frente al Yen japonés (JPY). Los operadores han asignado casi un 100% de probabilidades a un recorte de tasas de 25 puntos básicos (pb) en noviembre, con solo un 0,2% de posibilidad de una pausa por parte de la Fed, manteniendo la tasa de los fondos federales en el rango objetivo del 4,75%-5,0%, según cálculos de LSEG.

No obstante, los riesgos geopolíticos persistentes y la incertidumbre electoral en EE.UU. podrían impulsar los flujos de refugio seguro, beneficiando al JPY. El plan de Israel para responder al ataque iraní de este mes está listo, según CNN. Los funcionarios estadounidenses esperan que ocurra antes de las elecciones presidenciales de EE.UU. El primer ministro Benjamin Netanyahu declaró por separado que Israel se opone a un "alto el fuego unilateral" en su guerra con Hezbolá, respaldado por Irán, en el Líbano.

Los datos publicados por el Ministerio de Finanzas mostraron el jueves que las exportaciones de Japón cayeron un 1,7% interanual en septiembre desde una tasa revisada del 5,5% en agosto. Mientras tanto, las importaciones crecieron un 2,1% interanual en septiembre, en comparación con el 2,3% del mes anterior. Ambas cifras fueron más débiles de lo esperado. 

Los inversores esperan los datos del Índice Nacional de Precios al Consumo (IPC) de septiembre del país el viernes para obtener un nuevo impulso. Se espera que el IPC Nacional excluyendo alimentos frescos se reduzca al 2,3% en septiembre desde el 2,8% en agosto. Mientras tanto, el desafío del Banco de Japón (BOJ) para proceder con la normalización de la política en medio de la incertidumbre sobre la preferencia del nuevo liderazgo político por los ajustes monetarios podría limitar el alza del JPY a corto plazo. 

El Banco Popular de China (PBoC) estableció la tasa central USD/CNY para la sesión de negociación del jueves en 7.1220, en comparación con la fijación del día anterior de 7.1191 y las estimaciones de Reuters de 7.1208.

• El precio del WTI pierde terreno hasta alrededor de 70,70 $ en la sesión asiática temprana del jueves. 
• La disminución de los temores de una interrupción del suministro de petróleo en Oriente Medio y las perspectivas de una demanda global de petróleo débil pesan sobre el precio del WTI. 
• Cualquier desarrollo positivo en torno a más planes de estímulo fresco de China podría limitar la caída del WTI. 

El West Texas Intermediate (WTI), el referente del petróleo crudo de EE.UU., se cotiza alrededor de 70,70 $ el jueves. El precio del WTI baja después de venderse tras los informes de que Israel no atacará las instalaciones petroleras de Irán.

Israel le dijo a Estados Unidos que un ataque de represalia planeado contra Irán no apuntará a instalaciones nucleares y petroleras, según altos funcionarios de la administración Biden, una promesa buscada por la Casa Blanca para evitar una mayor escalada en Oriente Medio y evitar un posible aumento en el precio del petróleo, según el Wall Street Journal. Los operadores observarán de cerca los desarrollos en torno a las tensiones geopolíticas en Oriente Medio. Cualquier signo de escalada podría elevar el precio del WTI. 

Los inventarios de petróleo crudo de EE.UU. aumentaron más de lo esperado la semana pasada. Según el Instituto Americano del Petróleo (API), las reservas de petróleo crudo en Estados Unidos para la semana que finalizó el 11 de octubre cayeron en 1,58 millones de barriles, en comparación con un aumento de 10,9 millones de barriles en la semana anterior. El consenso del mercado estimaba que las reservas aumentarían en 2,3 millones de barriles.

La Organización de Países Exportadores de Petróleo (OPEP) y la Agencia Internacional de Energía (AIE) recortaron esta semana sus previsiones de crecimiento de la demanda mundial de petróleo para 2024. La AIE estimó que la demanda mundial de petróleo crecerá en 1,2 millones de barriles por día hasta 104,3 millones de bpd el próximo año, unos 300.000 bpd por debajo de las previsiones anteriores. Además, las medidas de estímulo en China no logran impulsar el precio del oro negro. 

"En la parte superior de la lista de deseos de cada oso ardiente están una economía china tambaleante, relativa calma en el Cercano Oriente y revisiones a la baja en el crecimiento de la demanda mundial de petróleo. Estos deseos se cumplieron al comienzo de la semana", señaló Tamas Varga, analista de TP ICAP.

Los funcionarios chinos llevarán a cabo una sesión informativa conjunta a las 2.00 GMT del jueves sobre posibles medidas para apoyar la economía. Planes adicionales de estímulo fresco de China, el mayor consumidor de petróleo del mundo, podrían proporcionar algún soporte al precio del WTI a corto plazo. 

• El USD/CAD cotiza con leves ganancias alrededor de 1.3755 en los primeros compases de la sesión asiática del jueves. 
• La expectativa de un ritmo más lento de recortes de tasas de la Fed apuntala al USD en general.
• Se espera que el BoC recorte las tasas en 50 pb la próxima semana. 

El par USD/CAD registra modestas ganancias cerca de 1.3755 durante los primeros compases de la sesión asiática del jueves. El Índice del Dólar estadounidense (DXY) subió aún más a máximos de varias semanas por encima de 103.50 en medio de crecientes apuestas de que la Reserva Federal de EE.UU. (Fed) procederá con recortes modestos de tasas de interés durante el próximo año. Más tarde el jueves, las ventas minoristas de EE.UU. centrarán la atención. 

El Dólar avanza a medida que los operadores ven a la Fed reduciendo gradualmente las tasas de interés durante el resto del año. Los operadores han descontado una probabilidad de casi el 94% de un recorte de tasas de la Fed de 25 puntos básicos (pb) en noviembre, según la herramienta FedWatch del CME. 

El presidente de la Fed de Minneapolis, Neel Kashkari, dijo a principios de esta semana que los futuros recortes de tasas de interés serían "modestos" y enfatizó que las decisiones de política dependerían de los datos económicos. Mientras tanto, la presidenta de la Fed de San Francisco, Mary Daly, dijo el martes que hay margen para que la Fed reduzca aún más las tasas, tras la reducción de medio punto de los fondos federales del mes pasado a 4.75% a 5.00%.

Además, las persistentes tensiones geopolíticas en Oriente Medio y la incertidumbre electoral en EE.UU. podrían proporcionar cierto apoyo al USD. "La volatilidad ... y el dólar estadounidense tienden a subir al unísono antes de las elecciones en EE.UU., especialmente con el ascenso de (el ex presidente de EE.UU.) Trump en los mercados de apuestas y el recorte de 50 puntos básicos (pb) fuera de la imagen para la Fed al menos en noviembre. Este sería el mejor escenario para el dólar a corto plazo", dijo Boris Kovacevic, estratega macro global de Convera en Viena, Austria.

En el frente del CAD, una caída en los precios del petróleo crudo podría pesar sobre el Dólar canadiense (CAD) vinculado a las materias primas, ya que Canadá es el mayor exportador de petróleo a los Estados Unidos. Además, la expectativa de que el Banco de Canadá (BoC) aceleraría su ciclo de relajación después de los datos de inflación de septiembre podría limitar el alza del CAD. Statistics Canada informó el martes que el Índice de Precios al Consumidor (IPC) subió un 1,6% interanual en septiembre, el ritmo anual más lento de inflación desde febrero de 2021. 

"Creo que la cifra de inflación de esta mañana realmente ha solidificado el caso para que el Banco de Canadá recorte en 50 puntos básicos la próxima semana", señaló Charles St-Arnaud, economista jefe de Alberta Central y ex economista del Banco de Canadá. 

• El EUR/USD se debilitó aún más el miércoles, cayendo por debajo de 1.0900.
• Se avecina un recorte de tasas del BCE, ampliamente esperado que reduzca las tasas en 25 pbs.
• Es poco probable que las cifras finales de inflación de la UE muevan la aguja el jueves.

El EUR/USD está en caída libre, desplomándose a mínimos de varias semanas mientras el Euro continúa desmoronándose antes de la próxima decisión de tasas del Banco Central Europeo (BCE) el jueves. Se espera ampliamente que el BCE reduzca las tasas de interés en un cuarto de punto porcentual, o 25 pbs.

Todos los ojos estarán puestos en el BCE durante la sesión de mercado europea del jueves. Se espera ampliamente que el BCE reduzca su Tasa de Operaciones Principales de Refinanciación en 25 pbs al 3,4% desde el 3,65%, con la Tasa de Depósito del BCE también esperada que se reduzca en 25 pbs al 3,25% desde el 3,5%. Con el BCE ampliamente esperado que reduzca las tasas frente a una economía pan-UE desequilibrada y enfriándose, el Euro se está quedando sin espacio rápidamente y se espera que continúe declinando a corto plazo.

Con el BCE listo para dominar los flujos del Euro en la segunda mitad de la semana de negociación, todo lo que está del lado del Dólar estadounidense en la agenda de datos serán las Ventas Minoristas de EE.UU. del jueves. Los mercados esperan una mejora en los volúmenes de los minoristas estadounidenses, pronosticando un aumento mensual del 0,3% en las Ventas Minoristas de septiembre en comparación con el resultado del 0,1% de agosto.

Pronóstico del precio del EUR/USD

El EUR/USD continúa inclinándose firmemente hacia un impulso bajista, cayendo aún más por debajo de la media móvil exponencial (EMA) de 200 días en la zona de 1.0900. La presión corta extendida podría ver al par continuar su actual retroceso unilateral hacia la región de 1.0800.

El Euro ha caído más del 3% y sigue cayendo rápidamente después de desplomarse desde los recientes máximos por encima de la zona de 1.1200 establecidos a finales de septiembre. El par ha cerrado en rojo en todos menos cuatro de los últimos 15 días consecutivos de negociación, y está preparado para una tercera semana bajista consecutiva.

Gráfico diario del EUR/USD

• El GBP/USD retrocedió otros dos tercios de un por ciento el miércoles.
• El Cable perdió más peso después de que las cifras de inflación del IPC del Reino Unido no cumplieran con las expectativas.
• Las cifras de ventas minoristas de EE.UU. y Reino Unido se enfrentan con publicaciones el jueves y viernes, respectivamente.

La tensión se rompió en la acción del gráfico del GBP/USD el miércoles, con el Cable perdiendo la batalla y retrocediendo fuera de la reciente congestión. El Cable cayó dos tercios de un por ciento y se deslizó por debajo del nivel de 1.3000 durante la sesión del mercado a mitad de semana. Los mercados de GBP se marchitaron después de que las cifras de inflación del Índice de Precios al Consumidor (IPC) del Reino Unido no cumplieran con las expectativas, enviando a la Libra esterlina a un nuevo mínimo de ocho semanas.

El número de inflación del IPC del Reino Unido no cumplió ampliamente con las previsiones medianas del mercado, ya que la inflación cayó más rápido y más de lo que los inversores anticiparon inicialmente en septiembre. La inflación general del IPC para el año que terminó en septiembre se redujo al 1.7% desde el 2.2%, con los mercados esperando un resultado del 1.9%. La inflación subyacente del IPC sigue siendo obstinadamente más alta que las medidas de inflación general, pero aún así se redujo más rápido de lo esperado, cayendo al 3.2% interanual desde el 3.6% anterior y exprimiendo más del pronóstico del 3.4%.

El Reino Unido está presenciando su ritmo más lento de crecimiento anual de la inflación desde mayo de 2021, y las crecientes preocupaciones sobre una desaceleración económica más profunda están arrastrando al Cable hacia abajo. Las cifras del Índice de Precios al Productor (IPP) del Reino Unido también se contrajeron más de lo esperado en septiembre, con los precios de salida del IPP general cayendo un -0.7% interanual, por debajo del pronóstico del -0.6% y erosionando el 0.2% anterior. El Índice de Precios al por Menor del Reino Unido también alcanzó su medida más baja desde abril de 2021, cayendo al 2.7% interanual en comparación con el 3.5% del período anterior y la previsión mediana del mercado del 3.1%.

Lo próximo en la agenda de datos será el jueves con las ventas minoristas de EE.UU. Los mercados esperan una mejora en los volúmenes de los minoristas estadounidenses, pronosticando un aumento intermensual del 0.3% en las ventas minoristas de septiembre en comparación con el resultado del 0.1% de agosto.

La última oportunidad del Reino Unido para impresionar a los operadores llegará el viernes, cuando se publiquen las cifras de ventas minoristas del Reino Unido. Desafortunadamente, los inversores no esperan mucho; se pronostica que las ventas minoristas del Reino Unido en septiembre caigan al -0.3% intermensual desde el 0.1% anterior.

Pronóstico del precio del GBP/USD

El GBP/USD está listo para cerrar por tercera semana consecutiva en rojo siempre que los alcistas del Dólar puedan mantener el control durante la segunda mitad de la semana de operaciones. El par ha caído casi un 3.5% después de alcanzar máximos de varios meses cerca de 1.3450 en septiembre, y la pérdida del nivel de 1.3000 sirve como una llamada de atención de última oportunidad para los postores de la Libra esterlina.

Gráfico diario del GBP/USD

• El Nasdaq 100 cierra con una ganancia diaria de un 0.07%.
• Las acciones de Warner Bros Discovery (WBD) suben un 5.26%, llegando a máximos no vistos desde el 2 de octubre.
• Constellation Energy (CEG) se aprecia un 5.13%, alcanzando máximos de dos semanas.

El Nasdaq 100 marcó mínimo diario en 20.038, encontrando compradores que llevaron el índice tecnológico a un máximo del día en 20.223. Actualmente, el Nasdaq 100 opera en 20.174 ganando un 0.07% el día de hoy.

Constellation Energy y Warner Bros Discovery dirigen al Nasdaq 100 a terreno positivo

Warner Bros Discovery centró su tercera jornada consecutiva al alza, ganando un 5.6% al cierre de la sesión y alcanzando máximos no vistos desde el 2 de octubre en 8.03 $.

En la misma sintonía, Constellation Energy finalizó la jornada con una plusvalía de un 5.13%, llegando a niveles del 8 de octubre, cotizando en 279.80 $ y aproximándose a su máximo histórico alcanzado el 7 de octubre en 288.75 $.

Niveles técnicos en el Nasdaq 100

El Nasdaq 100 reaccionó a la baja en una resistencia de corto plazo dada por el máximo del 14 de octubre en 20.847. El siguiente nivel de resistencia clave lo observamos en 20.754, máximo histórico alcanzado el 11 de julio.

A la baja el soporte más cercano se encuentra en 19.635, punto pivote del 2 de octubre cercano al Promedio Móvil Exponencial de 34 periodos. El siguiente nivel de soporte clave está en 19.291, mínimo del 16 de septiembre.

Gráfico de 4 horas del Nasdaq 100