Los precios del Oro rebotan por la caída de los rendimientos de EE.UU., antes de los datos de EE.UU.

• El precio del Oro sube por encima de 2.400$, terminando una racha de cuatro días de pérdidas en medio de la caída de los rendimientos del Tesoro de EE.UU.
• Los operadores esperan datos económicos cruciales, incluyendo la inflación de junio y el PIB del segundo trimestre, para evaluar el próximo movimiento de la Fed.
• El recorte del impuesto de importación de India sobre el Oro y la Plata impulsa la demanda minorista, apoyando los precios de los lingotes.

El precio del Oro se recuperó en la mitad de la sesión americana, impulsado por una caída en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. Esto empujó al Dólar a la baja en medio de una agenda económica ocupada en EE.UU. durante la semana, que incluirá datos cruciales. El XAU/USD se negocia a 2.404$, subiendo un 0,33%.

Wall Street opera con ganancias por segundo día consecutivo mientras los participantes del mercado digieren los desarrollos políticos del fin de semana pasado en EE.UU. Los participantes del mercado están atentos a la publicación de los datos de inflación de junio y la lectura preliminar del Producto Interior Bruto (PIB) del segundo trimestre de 2024.

Los metales sin rendimiento están terminando una racha de cuatro días de pérdidas mientras los participantes del mercado esperan el primer recorte de tasas de interés de la Fed, según una encuesta de Reuters. La encuesta mostró que 73 de 100 economistas esperan que Powell y su equipo relajen la política en 50 puntos básicos (pb) en 2024, con 13 esperando 25 pb y tres esperando ningún recorte.

Los operadores especulan que el primer recorte de tasas de 25 pb será en septiembre, como lo muestra la herramienta CME FedWatch, con probabilidades del 96%.

Mientras tanto, el rendimiento del bono del Tesoro estadounidense a 10 años cae un punto y medio pb a 4.24%, un viento favorable para el metal precioso.

El Índice de Precios del Gasto en Consumo Personal (PCE) subyacente podría ser la última pieza del rompecabezas para que los funcionarios de la Fed comiencen a relajar la política. Fuentes citadas por Reuters comentaron, "Cualquier dato más débil de lo esperado (datos del PCE) sería positivo, principalmente porque convencería a los mercados de que el banco central de EE.UU. está relajando la política monetaria en septiembre."

El lingote también se vio impulsado por el recorte de los impuestos de importación de India sobre el oro y la plata, lo que podría aumentar la demanda minorista.

El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que sigue el desempeño de la moneda frente a otras seis divisas, apunta a un alza del 0.17% en 104.45. Esto mantuvo los precios del Oro pegados a e 2.400$ a pesar de registrar ganancias.

Resumen diario de los mercados: El Oro recupera el nivel 2.400$

• Los operadores de oro están enfocados en la publicación de datos económicos clave, incluyendo los pedidos de bienes duraderos, la cifra preliminar del PIB del segundo trimestre y el PCE subyacente de junio.
• Se espera que los pedidos de bienes duraderos aumenten del 0.1% al 0.4% mensual (MoM).
• Se proyecta que el Producto Interior Bruto (PIB) del segundo trimestre aumente del 1.4% en el primer trimestre de 2024 al 1.9% intertrimestral (QoQ), lo que indica que la economía está acelerando a medida que avanza el año.
• Se espera que la medida preferida de inflación de la Fed, el PCE subyacente, caiga del 2.6% al 2.5% anual.
• Los últimos datos del Índice de Precios al Consumo (IPC) revelaron una continuación del proceso de desinflación en Estados Unidos (EE.UU.), impulsando los precios del oro y aumentando la probabilidad de que la Fed recorte las tasas de interés a partir de septiembre.
• El contrato de futuros de la tasa de fondos federales de diciembre de 2024 implica que la Fed relajará la política en 50 puntos básicos (pb) hacia el final del año, frente a los 48 de ayer.

Análisis técnico: El precio del Oro está contenido dentro del rango de negociación del lunes

El precio del oro parece haber terminado su racha de pérdidas, formando un 'patrón alcista harami', un patrón de dos velas, lo que sugiere que la tendencia alcista podría continuar a corto plazo.

El RSI es alcista e indica que los compradores están ganando impulso, lo que podría impulsar los precios al alza.

El XAU/USD necesita superar el máximo del lunes en 2.412$ para una continuación alcista. Una vez superado, la próxima resistencia sería 2.450$ antes de desafiar el máximo histórico de 2.483$. A continuación estaría el nivel 2.500$.

Por el contrario, si el XAU/USD cae por debajo del mínimo del 22 de julio de 2.384$, se espera una corrección más profunda. El siguiente soporte sería la media móvil simple (SMA) de 50 días en 2.359$. Una vez que los vendedores superen la SMA de 100 días en 2.315$, se prevén más pérdidas antes de caer hacia 2.300$.